Особенности корпоративного стратегического финансового планирования в российских условиях

Получив предполагаемый объем  продаж в натуральном выражении, можно затем прогнозировать выручку  путем умножения предполагаемого  объема продаж на ожидаемую цену единицы  товара. Сравнения фактических продаж со сметными по видам продукции, регионам и/или представительствам предприятия  будут показывать разницу между  этими двумя величинами. Управленческий персонал при этом сможет исследовать  причины существенных отклонений и  принять меры по улучшению положения [1, c. 285 - 286].

 

Таблица 2 Смета продаж

Товар и регион	Объем продаж в натуральном  выражении, единицы продукции	Цена единицы продукции, денежные единицы	Всего продажи, денежные единицы
Товар X:	528000		5 227 200
Регион А	208000	9,90	2 059 200
Регион Б	162000	9,90	1 603 800
Регион В	158000	9,90	1 564 200
Товар Y:	280000		4 620 000
Регион А	111600	16,50	1 841400
Регион Б	78000	16,50	1300200
Регион В	89600	16,50	1478 400
Всего выручка от реализации			9 847 200

 

Смета производства. Объем  производства, соответствующий сметному объему продаж и необходимой величине материальных запасов, определяется в  смете производства. Сметный объем  производства в натуральном выражении  складывается из ожидаемого объема продаж плюс необходимая величина материальных запасов на конец года минус материальные запасы на начало года. Объемы производства должны быть тщательно сверены со сметой продаж с тем, чтобы гарантировать  сбалансированность производства и  продаж в течение периода. Лучше всего, если все производственные мощности задействованы, а величина материальных запасов оптимальна.

 

Таблица 3 Смета производства

	Единицы продукции
	Продукт Х	Продукт Y
Объем продаж	528000	28000
Плюс необходимое количество запасов на конец года	80000	60000
Итого	608000	340000
Минус величина запасов на начало года	88000	48000
Итого объем производства	52000	292000

 

Смета прямых материальных затрат. Данные об объемах производства, содержащиеся в смете производства, вместе с данными о прямых материальных затратах составляют смету прямых материальных затрат. Количество необходимых для  производственного процесса основных материалов определяется как: ожидаемая величина необходимых в производстве материалов плюс желательная величина запасов на конец года минус запасы материалов на начало года. Необходимое количество основных материалов затем умножается на ожидаемую цену единицы материала, с тем, чтобы определить общую сумму прямых материальных затрат [24, c. 238 - 239].

Смета затрат на оплату труда. Производственные нужды, определяемые в смете производства, представляют собой исходный пункт для составления  сметы расходов на оплату труда. Чтобы  оценить общие расходы по зарплате, необходимо количество отработанных в  производстве часов умножить на средний  уровень почасовой оплаты труда. Величина прямых затрат труда должна быть тщательно скоординирована  с имеющимися в наличии трудовыми  ресурсами с тем, чтобы обеспечить достаточное использование труда  в производстве. Эффективная организация производственного процесса позволяет минимизировать простои и устранить нехватку трудовых ресурсов.

Смета накладных расходов. Ожидаемая величина накладных расходов отражается в смете накладных  расходов, которая обычно включает величину накладных расходов по каждой их статье и используется как часть  основной сметы. Смета накладных  расходов может быть представлена следующим  образом.

Смета накладных расходов на год (денежных единиц):

- зарплата вспомогательного персонала - 732800 ;

- зарплата управленческого персонала - 360000 ;

- энергия и освещение - 306000;

- амортизация основных фондов - 288000;

- вспомогательные материалы - 182800;

- текущий ремонт - 140280;

- страхование и налог на имущество - 79200;

- итого накладные расходы - 2089080.

Для того чтобы показать накладные расходы по каждому  подразделению, часто составляются дополнительные сметы. Такие сметы  позволяют руководителям подразделений  сконцентрировать внимание на контроле тех издержек, за которые они несут  непосредственную ответственность, Дополнительные сметы также помогают менеджеру  по производству оценивать деятельность каждого подразделения [10, c. 95 - 96].

Смета себестоимости реализованной  продукции. Эта смета составляется на основе ожидаемых величин товарных запасов, а также сводных данных но натуральным и стоимостным оценкам, взятым из смет прямых материальных затрат, затрат по оплате труда и накладных расходов. Смета себестоимости реализованной продукции выглядит следующим образом.

Смета себестоимости реализованной продукции на год (денежные единицы):

1. запасы готовой продукции на начало периода - 1 095 600;

2. незавершенное производство на начало периода - 214 400;

3. прямые материальные затраты: запасы основных материалов на начало периода - 250 800:

- закупки основных материалов - 1 617 400;

- стоимость имеющихся в наличии основных материалов - 1 868200

- минус запасы основных материалов на конец периода - 236 000;

- стоимость основных материалов, израсходованных в производстве - 1 632 200;

4. прямые расходы на оплату труда основного персонала - 2 984 400;

5. общепроизводственные расходы - 2 089 080;

6. итого производственные расходы - 6705680 ;

7. незавершенное производство за весь период - 6 920 080;

8. минус незавершенное производство на конец периода - 220 000;

9. себестоимость произведенной продукции - 700 080;

10. себестоимость продукции, готовой к реализации - 7 795 680;

11. минус запасы готовой продукции на конец периода - 1 195 000;

12. себестоимость реализованной продукции - 6600680 .

Смета текущих (периодических) расходов. Смета текущих (периодических) расходов отражает ожидаемые расходы  по реализации, а также общие и  административные расходы. Являясь  частью основной сметы, смета текущих  расходов классифицирует расходы по отдельным их видам, таким, как зарплата агентам по сбыту, арендная плата, расходы  на страхование и рекламу [10, c. 96 - 97].

Часто составляются дополнительные детализированные сметы по основным статьям текущих расходов для  каждого подразделения предприятия. Например, рекламные расходы должны быть классифицированы в зависимости  от каналов, по которым осуществляется реклама (реклама в прессе, на телевидении, рассылка по почте), от количества (числа  газетных колонок, количество каталогов, эфирное время), от затрат на единицу, частоты пользования. Составление реалистичной сметы требует внимания к деталям, а эффективный контроль достигается путем делегирования ответственности на уровень отдельных подразделений.

Смета прибылей и убытков. Смета прибылей и убытков составляется на основе данных, содержащихся в сметах продаж, себестоимости реализованной  продукции и текущих расходов. При этом добавляется информация о прочих прибылях, прочих расходах и величине налога на прибыль. Смета  прибылей и убытков может быть представлена следующим образом:

Смета прибылей и убытков  на год (денежные единицы):

1. Выручка от реализации - 1 190 000;

2. Себестоимость реализованной продукции - 6 600 680;

3. Валовая прибыль - 3 246 520;

4. Текущие расходы -1 885 000:

- расходы по реализации - 1 190 000;

- общие расходы - 695 000;

5. Прибыль от основной деятельности - 1 361 510;

6. Прочие доходы:

- доходы от процентов - 98 000;

7. Прочие расходы:

- расходы по выплате процентов - 90 000;

8. Итого результат от прочей деятельности – 8000;

9. Прибыль до уплаты налога - 1 369 520;

10. Налог на прибыль - 610 000;

11. Чистая прибыль - 759 520.

Смета прибылей и убытков  содержит в сжатой форме прогноз  всех прибыльных операций предприятия  и тем самым позволяет менеджерам проследить влияние индивидуальных смет на годовую смету прибылей. Если сметная чистая прибыль необычно мала по сравнению с объемом продаж пли собственным капиталом, необходимы дополнительный анализ всех составляющих сметы и ее пересмотр [10, c. 102 - 103].

Смета капитальных затрат. Смета капитальных затрат обобщает перспективы по приобретению основных фондов. Существенные капитальные затраты  могут возникнуть в результате выбытия, физического и морального износа оборудования и других внеоборотных активов. Кроме того, может планироваться увеличение производственных мощностей в связи с ростом спроса на продукцию предприятия или введением новых производственных линий. Многие внеоборотные активы характеризуются относительно долгим сроком службы, поэтому капитальные затраты существенно меняются год от года. В этой связи на практике обычно составляется смета капитальных затрат на несколько лет вперед. Ниже приведена смета капитальных затрат на 5 лет:

 

Таблица 4 Смета капитальных затрат

Статья расходов	Годы
	2008	2009	2010	2011	2012
Оборудование:	580000	350000	560000	480000	420000
Подразделение 1	400000	-	-	280000	360000
Подразделение 2	180000	260000	560000	200000	600000
Офисное оборудование	-	900000	-	-	-

 

Различные варианты финансирования, рассматриваемые в смете капитальных  затрат, должны приниматься в расчет при составлении текущих смет. Например, ожидаемая величина амортизации  нового оборудования, приобретенного в текущем году, должна учитываться  при составлении сметы накладных  расходов и текущих затрат. Кроме  того, способ финансирования капитальных  затрат отразится на смете денежных расходов [3, c. 342 - 343].

Смета движения денежных средств (денежных потоков). Смета движения денежных средств (денежных потоков) включает ожидаемый приход и расход денежных средств в течение дня, недели, месяца или более длительного периода. Приход классифицируется по источнику поступления средств, а расход - по направлениям использования.

Минимальная денежная сумма  представляет собой своего рода буфер, который позволяет спасти положение  при ошибках в управлении движением  наличных средств и в случае непредвиденных обстоятельств. Эта минимальная  сумма денежных средств не является фиксированной. Как правило, она  будет несколько больше в течение  периодов высокой деловой активности, чем во время спада. Кроме того, для повышения эффективности  управления денежными средствами значительная часть указанной суммы может  находиться на депозитных счетах [11, c. 205 - 206].

Взаимосвязь сметы денежных средств с другими сметами  может быть продемонстрирована на следующем  примере. Данные по смете продаж, различным  сметам производственных и текущих  расходов, а также по смете капитальных  затрат отражаются на смете денежных средств. Во внимание также должны быть приняты выплаты дивидендов, планы  финансирования за счет собственных  средств или долгосрочных кредитов, а также другие проекты, требующие  денежных расходов (Приложение 3) [10, c. 108 - 109].

Смета по статьям баланса. Плановый баланс в форме, рекомендуемой  международными стандартами, проиллюстрируем  на примере условного предприятия.

Сметный баланс на 31 декабря (денежные единицы):

Активы

1. Оборотные активы:

- денежные средства - 360 000;

- счета к получению - 214 000

- легкореализуемые ценные бумаги - 650 000;

- запасы:

1) готовая продукция - 1 195 000;

2) незавершенное производство - 220 000;

3) материалы – 2360001;

4) расходы будущих периодов - 37 500.

2. Итого оборотные активы - 2 912 500.

 

Таблица 5 Смета по статьям баланса

Внеоборотные активы:	Себестоимость	Накопленная амортизация	Балансовая стоимость
земля	275000	-	275000
здания	310000	185000	1150000
оборудование	950000	380000	570000
офисное оборудование	180000	75000	105000
Итого внеоборотные активы	4505000	2405000		2100000
Итого активы				5 012 500