Учет и анализ движения денежных средств организации

Проанализируем состав и  структуру активов ООО «КалеИнвест». Для этого построим таблицу – аналитический баланс активов, где сгруппируем активы по укрупненным статьям. Активы представлены на конец 2008, 2009 и 2010 годов, а так же средние показатели за 2009 и 2010 годы (актив на конец предыдущего года складывается с показателем текущего и делится на два).

Таблица 2.1

Состав активов ООО  «КалеИнвест», тыс.руб.

Показатель	Строка баланса	На конец года			Среднегодовые показатели
		2008	2009	2010	2009	2010
Актив	300	6649	6937	7850	6793	7393,5
1.Внеобороные активы	190	5756	5900	6444	5828	6172
1.1.Нематериальные активы	110	45	45	58	45	52
1.2.Основные средства	120	4988	5033	6012	5011	5523
1.3.Незавершенное строительство	130	689	799	320	744	560
1.4.Долгосрочные финансовые  вложения	140	17	17	28	17	23
1.5.Прочие внеоборотные активы	150	17	6	26	12	16
2.Оборотные активы	290	893	1037	1406	965	1221,5
2.1.Запасы	210	478	541	687	510	614
2.2.НДС по приобретенным  ценностям	220	82	95	152	89	124
2.3.Дебиторская задолженность  (платежи после 12 мес.)	230	0	0	12	0	6
2.4.Дебиторская задолженность  (платежи до 12 мес.)	240	247	301	420	274	361
2.5.Краткосрочные финансовые  вложения	250	60	70	120	65	95
2.6.Денежные средства	260	18	22	5	20	14
2.7.Прочие оборотные активы	270	8	8	10	8	9

Как видно, исследуемое предприятие  относится к разряду мелких, потому что стоимость внеоборотных активов и активов в целом достаточно невысокая.

Как видно, рост внеоборотных средств на предприятии происходил постоянно. Особенно сильно он проявился в 2010 году.

Однако рост по внеоборотным активам был меньше, чем рост активов в целом, хотя основные средства, к которым относится оборудование, выросли за 2010 год быстрее, чем валюта баланса.

Объемы незавершенного строительства  сократились, что связано с введением  основных средств в эксплуатацию.

Рост оборотных средств  был более быстрым, чем рост основных или активов в целом.

Быстрее всех росли краткосрочные  финансовые вложения (векселя банков), что свидетельствует об увеличении ликвидных средств у предприятия, на втором месте – рост дебиторской  задолженности.

Очевидно, что это связано  с увеличением объемов реализации, а так же, возможно, с ухудшением расчетов с контрагентами. Рост запасов  был так же достаточно быстрым.

Связано это либо с ростом объемов производства, либо с неэффективностью управления оборотными фондами.

И без того небольшие объемы денежных средств (касса, расчетные  счета) снижались, хотя при наличии  ликвидных банковских векселей (краткосрочные  финансовые вложения выросли) это не столь существенная проблема.

Теперь, основываясь на данных таблицы 2.1, построим таблицу 2.2, где  покажем структуру активов предприятия.

Основную часть активов  предприятия занимают внеоборотные активы, среди которых подавляющая часть – основные средства.

Доля нематериальных активов  низка, что означает недостаточность  запатентованных предприятием технологий, разработок, полученных лицензий.

 

Таблица 2.2

Структура активов ООО  «КалеИнвест», %

Показатель	Строка баланса	Структура
		31.12.08	31.12.09	31.12.10	в сред. 2009	В сред. 2010
Актив	300	100,0	100,0	100,0	100,0	100,0
1.Внеобороные активы	190	86,57	85,05	82,09	85,79	83,48
1.1.Нематериальные активы	110	0,68	0,65	0,74	0,66	0,70
1.2.Основные средства	120	75,02	72,55	76,59	73,76	74,69
1.3.Незавершенное строительство	130	10,36	11,52	4,08	10,95	7,57
1.4.Долгосрочные финансовые  вложения	140	0,26	0,25	0,36	0,25	0,30
1.5.Прочие внеоборотные активы	150	0,26	0,09	0,33	0,17	0,22
2.Оборотные активы	290	13,43	14,95	17,91	14,21	16,52
2.1.Запасы	210	7,19	7,80	8,75	7,50	8,30
2.2.НДС по приобретенным  ценностям	220	1,23	1,37	1,94	1,30	1,67
2.3.Дебиторская задолженность  (платежи после 12 мес.)	230	0,00	0,00	0,15	0,00	0,08
2.4.Дебиторская задолженность  (платежи до 12 мес.)	240	3,71	4,34	5,35	4,03	4,88
2.5.Краткосрочные финансовые  вложения	250	0,90	1,01	1,53	0,96	1,28
2.6.Денежные средства	260	0,27	0,32	0,06	0,29	0,18
2.7.Прочие оборотные активы	270	0,12	0,12	0,13	0,12	0,12

 

Для наглядности изобразим  среднюю структуру за 2009 и 2010 гг. на рис. 2.2.

Рис. 2.2 Структура активов  ООО «КалеИнвест» в 2009-2010 гг.

 

Среди оборотных активов  большая часть – запасы, далее  следует дебиторская задолженность.

Предприятию можно было уменьшить  данные статьи, правильно спланировав  запасы и улучшив работу по расчетам с контрагентами. В то же время  доля краткосрочных финансовых вложений и денежных средств довольно низкая.

Таблица 2.3

Состав пассивов ООО «КалеИнвест»  (тыс.руб.)

Показатель	Строка баланса	На конец года			Среднегодовые показатели
		2008	2009	2010	2009	2010
Пассив	700	6649	6937	7850	6793	7393,5
3.Капитал и резервы	490	5960	6151	6415	6056	6283
3.1.Уставный капитал	410	4025	4025	4025	4025	4025
3.2.Добавочный капитал	420	620	633	733	627	683
3.3.Резервный капитал	430	200	209	209	205	209
3.4.Специальные фонды	440	203	288	350	246	319
3.5.Целевые финансирования  и поступления	450	0	0	0	0	0
3.6.Нераспределенная прибыль  прошлых лет	460	887	912	996	900	954
3.7.Нераспределенная прибыль  отчетного года	470	25	84	102	55	93
4.Долгосрочные обязательства	590	160	155	450	158	303
5.Краткосрочные обязательства	690	529	631	985	580	808
5.1.Заемные средства	610	128	201	302	165	252
5.2.Кредиторская задолженость	620	318	401	580	360	491
5.3.Задолженность учредителям	630	78	24	55	51	40
5.3.Прочие краткосрочные  пассивы	660	5	5	48	5	27

 

Как видно из таблицы 2.3, предприятие  финансируется в основном за счет собственного капитала, объем которого намного превосходит задолженность.

Как видно, собственный капитал  предприятия рос, особенно большой  его рост наблюдался за 2009 год, в 2010 годы темпы роста заметно снизились. При этом уставный капитал не увеличивался.

Увеличение происходило  за счет роста добавочного капитала, специальных фондов и нераспределенной прибыли.

Собственный капитал увеличивался медленнее чем пассив в целом, однако опережающими темпами росли  добавочный капитал, специальные фонды  и нераспределенная прибыль (то есть предприятие увеличивало свои пассивы  за счет результатов своей работы – прибыли).

Достаточно быстрым в 2010 году стал рост долгосрочных пассивов, что, очевидно, связано с получением крупного долгосрочного кредита  с целью обновления основных фондов.

Темпами, выше, чем пассивы  в целом, увеличивались краткосрочные  обязательства.

При этом быстрее всех росли  заемные средства (кредиты), так же опережающими темпами увеличивалась  кредиторская задолженность. Очевидно, что все это связано с расширением  деятельности предприятия, а рост кредиторской задолженности может быть и связан с ухудшением расчетов с поставщиками.

В структуре пассивов основную часть занимает собственный капитал. При этом подавляющая часть собственного капитала сформирована уставным капиталом. Доли фондов, добавочного капитала, нераспределенной прибыли в отдельности  не столь значительны. Это свидетельствует  о том, что накопление прибыли  на предприятии начато сравнительно недавно.

Краткосрочные обязательства  в структуре пассивов занимают большую  долю, чем долгосрочные.

При этом в краткосрочных  обязательствах основную долю занимает кредиторская задолженность, а не кредиты, что является негативным фактом.

Рис. 2.3  Структура пассивов ООО «КалеИнвест» в 2009 г.

Рис. 2.4 Структура пассивов ООО «КалеИнвест» в 2010 г.

 

Согласно методке проведения анализа финансового состояния предприятия по А.Д. Шеремету [38], проведем анализ материально-производственных запасов.

Определим степень покрытия материально-производственных запасов  собственными оборотными средствами и  источниками формирования запасов.

Степень покрытия материально-производственных запасов собственными оборотными средствами и источниками формирования запасов  представлена в таблице 2.4.

Таблица 2.4

Расчет  размера собственных  оборотных средств, тыс. руб.

Собственные оборотные средства	31.12.2008	31.12.2009	31.12.2010	Отклонение (+, -)
				За 2009	За 2010
Собственный капитал	5960	6151	6415	191	264
Долгосрочные обязательства	160	155	450	-5	295
Внеоборотные активы (недвижимое имущество)	5756	5900	6444	144	544
Итого собственных оборотных  средств	364	406	421	42	15

 

Из таблицы 2.4 видно, что  оборотные средства ООО «КалеИнвест» на 31.12.2008 составляли 364 тыс.руб., на 31.12.2009 – 406 тыс.руб., а на конец 2010г. – 421 тыс.руб. Таким образом видим,  что оборотные средства имеют тенденцию к увеличению за рассмотренный период.

Заметно увеличивался  собственный  капитал ООО «КалеИнвест», и составлял 5960 тыс.руб. (2008г.), 6151 тыс.руб. (2009г.) и 6415 тыс.руб. (2010г.) соответственно.

Внеобортные активы увеличивались на протяжении 2008-2010 гг. так они составляли в 2008 году 5756 тыс.руб., в 2009г. – 5900 тыс.руб., и в 2010г. – 6444 тыс.руб.

Ниже приведен расчет источников формирования материально-производственных запасов (табл. 2.5).

 

 

Таблица 2.5

Расчет источников запасов  ООО «КалеИнвест», тыс. руб.

Источники формирования материально-производственных запасов	31.12.2008	31.12.2009	31.12.2010	Отклонение (+, -)
				За 2009	За 2010
Собственные оборотные средства	364	406	421	42	15
Краткосрочные кредиты банков и займы	128	201	302	73	101
Расчеты  с кредиторами  по товарным операциям	223	312	464	89	152
Итого источников формирования материально-производственных запасов	715	919	1187	204	268