Маркетинговые исследования инвестиционных фондов

Автор: Пользователь скрыл имя, 20 Октября 2011 в 17:34, курсовая работа

Краткое описание

Целью данной работы является изучение современных статистических методов маркетинговых исследований на примере инвестиционных фондов.
Гипотезы:
Из представленных 11 факторов, характеризующих инвестиционные фонды, можно выделить 2-3 фактора, которые обеспечивают статистически значимый выбор фондов для эффективного вложения временно свободных средств;
Выбранные 2-3 фактора обеспечивают выбор не конкретного фонда, а групп фондов, удовлетворяющих определенным уровням этих факторов.

Оглавление

Введение. 3
1.Краткая характеристика взаимных фондов и факторов, характеризующих их деятельность 5
2. Определение типов исходных данных для взаимных фондов 6
3. Одномерная сводка и группировка инвестиционных фондов по качественным переменным 12
4. Составление статистических таблиц и гистограмм распределения для одномерных качественных переменных 13
5. Двумерная сводка и группировка инвестиционных фондов по качественным переменным. 15
7. Использование χ2 – критерия для проверки независимости двух качественных переменных 21
8. Одномерная сводка и группировка инвестиционных фондов по количественным(метрическим) переменным. Построение вариационных рядов. 24
9. Составление статистических таблиц и гистограмм распределения для одномерных количественных переменных. 25
10. Статистики, связанные с распределением частот. 27
11. Разведочный анализ качественных переменных с помощью кросстабуляции. 39
12. Разведочный анализ количественных переменных. 45
13.Определение доверительных границ для выборки объемом 25 единиц 51
Заключение 53

Файлы: 1 файл

Лищенко, Курсовой проект.doc

— 1.25 Мб (Скачать)

Таблица 16- Суммарная частотная таблица 
 

  Цель Комиссия Оборачиваемость Риск Вид Вид Вид Строка
1 Медленный рост Нет     очень низкая очень низкий 0 0 0 0
2 Медленный рост Нет     очень низкая низкий 1 0 2 3
3 Медленный рост Нет     очень низкая средний 0 0 0 0
4 Медленный рост Нет     очень низкая высокий 0 0 0 0
5 Медленный рост Нет     очень низкая очень высокий 0 0 0 0
Итого для очень низкой оборачиваемости 1 0 2 3
6 Медленный рост Нет     низкая  очень низкий 0 1 0 1
7 Медленный рост Нет     низкая  низкий 4 0 6 10
8 Медленный рост Нет     низкая  средний 0 0 1 1
9 Медленный рост Нет     низкая  высокий 0 0 0 0
10 Медленный рост Нет     низкая  очень высокий 0 0 0 0
Итого для  низкой оборачиваемости 4 1 7 12
11 Медленный рост Нет     средняя очень низкий 0 1 0 1
12 Медленный рост Нет     средняя низкий 1 0 2 3
13 Медленный рост Нет     средняя средний 0 0 3 3
14 Медленный рост Нет     средняя высокий 0 0 0 0
15 Медленный рост Нет     средняя очень высокий 0 0 0 0
Итого для средней оборачиваемости 1 1 5 7
16 Медленный рост Нет     высокая очень низкий 0 0 0 0
17 Медленный рост Нет     высокая низкий 0 0 1 1
18 Медленный рост Нет     высокая средний 0 0 0 0
19 Медленный рост Нет     высокая высокий 0 0 0 0
20 Медленный рост Нет     высокая очень высокий 0 0 0 0
Итого для высокой оборачиваемости 0 0 1 1
21 Медленный рост Нет     очень высокая очень низкий 0 0 0 0
22 Медленный рост Нет     очень высокая низкий 0 0 1 1
23 Медленный рост Нет     очень высокая средний 0 0 0 0
24 Медленный рост Нет     очень высокая высокий 0 0 0 0
25 Медленный рост Нет     очень высокая очень высокий 0 0 0 0
Итого для очень высокой оборачиваемости 0 0 1 1
Итого по столбцу  для отсутствия коммисии 1 6 2 16 24
26 Медленный рост Да      очень низкая очень низкий 0 0 0 0
27 Медленный рост Да      очень низкая низкий 0 0 1 1
28 Медленный рост Да      очень низкая средний 0 0 0 0
29 Медленный рост Да      очень низкая высокий 0 0 0 0
30 Медленный рост Да      очень низкая очень высокий 0 0 0 0
Итого для очень низкой оборачиваемости 0 0 1 1
31 Медленный рост Да      низкая  очень низкий 0 0 0 0
32 Медленный рост Да      низкая  низкий 0 0 1 1
33 Медленный рост Да      низкая  средний 0 0 1 1
34 Медленный рост Да      низкая  высокий 0 0 0 0
35 Медленный рост Да      низкая  очень высокий 0 0 0 0
Итого для  низкой оборачиваемости 0 0 2 2
36 Медленный рост Да      средняя очень низкий 0 0 0 0
37 Медленный рост Да      средняя низкий 0 2 4 6
38 Медленный рост Да      средняя средний 1 0 0 1
39 Медленный рост Да      средняя высокий 0 0 0 0
40 Медленный рост Да      средняя очень высокий 0 0 0 0
Итого для  средней оборачиваемости 1 2 4 7
41 Медленный рост Да      высокая очень низкий 0 0 0 0
42 Медленный рост Да      высокая низкий 0 0 2 2
43 Медленный рост Да      высокая средний 0 0 0 0
44 Медленный рост Да      высокая высокий 0 0 0 0
45 Медленный рост Да      высокая очень высокий 0 0 0 0
Итого для  высокой оборачиваемости 0 0 2 2
46 Медленный рост Да      очень высокая очень низкий 0 0 0 0
47 Медленный рост Да      очень высокая низкий 0 0 1 1
48 Медленный рост Да      очень высокая средний 0 0 0 0
49 Медленный рост Да      очень высокая высокий 0 0 0 0
50 Медленный рост Да      очень высокая очень высокий 0 0 0 0
Итого для  очень высокой оборачиваемости 0 0 1 1
Итого по столбцу  при наличии коммисии 1 1 2 10 13
Итого по столбцу  для медленного роста 7 4 26 37
51 Быстрый рост Нет     очень низкая очень низкий 0 0 0 0
52 Быстрый рост Нет     очень низкая низкий 0 0 1 1
53 Быстрый рост Нет     очень низкая средний 0 0 0 0
54 Быстрый рост Нет     очень низкая высокий 1 0 1 2
55 Быстрый рост Нет     очень низкая очень высокий 0 0 0 0
Итого для  очень низкой оборачиваемости 1 0 2 3
56 Быстрый рост Нет     низкая  очень низкий 0 0 0 0
57 Быстрый рост Нет     низкая  низкий 0 0 0 0
58 Быстрый рост Нет     низкая  средний 2 1 5 8
59 Быстрый рост Нет     низкая  высокий 0 0 1 1
60 Быстрый рост Нет     низкая  очень высокий 1 0 0 1
Итого для   низкой оборачиваемости 3 1 6 10
61 Быстрый рост Нет     средняя очень низкий 0 0 0 0
62 Быстрый рост Нет     средняя низкий 0 0 0 0
63 Быстрый рост Нет     средняя средний 0 0 2 2
64 Быстрый рост Нет     средняя высокий 3 2 5 10
65 Быстрый рост Нет     средняя очень высокий 2 1 0 3
Итого для   средней оборачиваемости 5 3 7 15
66 Быстрый рост Нет     высокая очень низкий 0 0 0 0
67 Быстрый рост Нет     высокая низкий 0 0 0 0
68 Быстрый рост Нет     высокая средний 0 1 3 4
69 Быстрый рост Нет     высокая высокий 0 0 0 0
70 Быстрый рост Нет     высокая очень высокий 0 0 1 1
Итого для   высокой оборачиваемости 0 1 4 5
71 Быстрый рост Нет     очень высокая очень низкий 0 0 0 0
72 Быстрый рост Нет     очень высокая низкий 0 0 0 0
73 Быстрый рост Нет     очень высокая средний 0 0 0 0
74 Быстрый рост Нет     очень высокая высокий 0 0 1 1
75 Быстрый рост Нет     очень высокая очень высокий 0 0 1 1
Итого для  очень высокой оборачиваемости 0 0 2 2
Итого по столбцу  для отсутствия коммисии 2 9 5 21 35
76 Быстрый рост Да      очень низкая очень низкий 0 0 0 0
77 Быстрый рост Да      очень низкая низкий 0 0 0 0
78 Быстрый рост Да      очень низкая средний 0 0 0 0
79 Быстрый рост Да      очень низкая высокий 0 2 0 2
80 Быстрый рост Да      очень низкая очень высокий 0 0 0 0
Итого для  очень низкой оборачиваемости 0 2 0 2
81 Быстрый рост Да      низкая  очень низкий 0 0 0 0
82 Быстрый рост Да      низкая  низкий 0 0 0 0
83 Быстрый рост Да      низкая  средний 0 0 3 3
84 Быстрый рост Да      низкая  высокий 3 0 2 5
85 Быстрый рост Да      низкая  очень высокий 0 0 0 0
Итого для   низкой оборачиваемости 3 0 5 8
86 Быстрый рост Да      средняя очень низкий 0 0 0 0
87 Быстрый рост Да      средняя низкий 0 0 0 0
88 Быстрый рост Да      средняя средний 0 0 3 3
89 Быстрый рост Да      средняя высокий 0 1 4 5
90 Быстрый рост Да      средняя очень высокий 2 0 0 2
Итого для   средней оборачиваемости 2 1 7 10
91 Быстрый рост Да      высокая очень низкий 0 0 0 0
92 Быстрый рост Да      высокая низкий 0 0 0 0
93 Быстрый рост Да      высокая средний 0 0 1 1
94 Быстрый рост Да      высокая высокий 0 0 1 1
95 Быстрый рост Да      высокая очень высокий 0 0 0 0
Итого для   высокой оборачиваемости 0 0 2 2
96 Быстрый рост Да      очень высокая очень низкий 0 0 0 0
97 Быстрый рост Да      очень высокая низкий 0 0 0 0
98 Быстрый рост Да      очень высокая средний 0 0 0 0
99 Быстрый рост Да      очень высокая высокий 0 0 0 0
100 Быстрый рост Да      очень высокая очень высокий 1 0 0 1
Итого для   очень высокой оборачиваемости 1 0 0 1
Итого по столбцу  при наличии коммисии 2 6 3 14 23
Итого по столбцу  для быстрого роста 15 8 35 58
Итого по всем столбцам 22 12 61 95
 

     Интерес представляют строки № 7, 58, 64, в их ячейках которых находится наибольшее количество фондов.

     Строка  № 7 соответствует следующему сочетанию параметров:

     Переменная  Цель – на уровне Медленный рост

      Переменная  Комиссия – на уровне Нет

      Переменная  Оборачиваемость – на уровне Низкая

     Переменная  Риск – на уровне Низкий

      Переменная  Вид капитала в ячейке  Малый  капитал имеет «4»

     Переменная  Вид капитала в ячейке  Средний  капитал имеет «0»

            Переменная Вид капитала в  ячейке  Крупный капитал имеет  «6».

     Это означает, что имеется «4» фонда, характеризующихся Медленным ростом, без комиссии, Низкой оборачиваемостью, Низким риском и они характерны для компаний:

     С Малым капиталом, т.е. вероятность появления фонда с таким сочетанием параметров составляет 4/95.

      Для крупного капитала фондов вероятность появления – 6/95.

           Строка № 58 соответствует следующему сочетанию параметров:

     Переменная  Цель – на уровне Быстрый рост

      Переменная  Комиссия – на уровне Нет

      Переменная  Оборачиваемость – на уровне Низкая

     Переменная Риск – на уровне Средний

      Переменная  Вид капитала в ячейке  Малый  капитал имеет «2»

     Переменная  Вид капитала в ячейке  Средний  капитал имеет «1»

            Переменная Вид капитала в  ячейке  Крупный капитал имеет  «5».

     Это означает, что имеется «2» фонда, характеризуются Быстрым ростом, отсутствием комиссии, низкой оборачиваемостью, средним риском и они характерен для компаний с Малым капиталом, т.е. вероятность появления фонда с таким сочетанием параметров составляет 2/95.

      Для среднего капитала фондов с таким сочетанием имеется 1 фонд, т.е вероятность появления – 1/95, для крупного – 5/95

     Строка  № 64 соответствует следующему сочетанию параметров:

     Переменная  Цель – на уровне Быстрый рост

      Переменная  Комиссия – на уровне Нет

      Переменная Оборачиваемость – на уровне Средняя

     Переменная  Риск – на уровне Высокий

      Переменная  Вид капитала в ячейке  Малый  капитал имеет «6»

     Переменная  Вид капитала в ячейке  Средний  капитал имеет «4»

            Переменная Вид капитала в  ячейке  Крупный капитал имеет  «0».

     Это означает, что имеется «6» фондов, характеризующихся Быстрым ростом, без комиссии, средней оборачиваемостью, высоким риском и они характерны для компаний с Малым капиталом, т.е. вероятность появления фонда с таким сочетанием параметров составляет 3/95.

     Для Среднего капитала фондов вероятность появления фонда с таким сочетанием параметров составляет 2/95. Для Крупного капитала – 5/95.

Таблица 17 - Кросстабуляция переменных «Вид» и «Цель»

Цель Комиссия Оборачиваемость Риск Вид малый капитал Вид средний  капитал Вид крупный капитал Итого по строке
Итого по столбцу для медленного роста 7 4 26 37
Итого по столбцу  для быстрого роста 15 8 35 58
Итого по всем столбцам 22 12 61 95
 

     Анализ  таблицы 17 показывает, что большая часть фондов (58/95 = 0,61 или 61%) выпадает на значение переменной «Цель» - «Быстрый рост», при этом для Крупного капитала это соотношение равно 35/58 = 0,6, для Среднего капитала – 0,138, а для малого капитала – 0,257, что предполагает наличие некоторой зависимости между переменными «Вид» и «Цель». 
 
 

Таблица 18 - Кросстабуляция переменных «Вид» и «Комиссия

Цель Комиссия Оборачиваемость Риск Вид малый капитал Вид средний капитал Вид крупный капитал Итого по строке
Итого по столбцу  при отсутствии комиссии 1 6 2 16 24
Итого по столбцу при отсутствии комиссии 2 9 5 21 35
Итого по столбцу при  отсутствии комиссии 15 7 37 59
Итого по столбцу  при наличии комиссии 1 1 2 10 13
Итого по столбцу при наличии комиссии 2 6 3 14 23
Итого по столбцу при  наличии комиссии 7 5 24 36
Итого по всем столбцам 22 12 61 95

     Анализ  таблицы 18 показывает, что отсутствие комиссии приводит к увеличению количества фондов в 1,64 раза по сравнению с наличием комиссии, при этом для Малого капитала это увеличение составляет 2,14 раза, для Среднего капитала – 1,4 раза, а для Крупного капитала — в 1,54 раза.

12. Разведочный  анализ количественных переменных.

 

Таблица 19 — Простая корреляционная матрица 

  Активы Издержки Доходн. 2001 3летн. доходн 5летн. доходн.
Активы 1,00 -0,22 -0,01 -0,11 0,04
Издержки -0,22 1,00 0,02 0,23 0,15
Доходн. 2001 -0,01 0,02 1,00 0,67 0,48
3летн. доходн -0,11 0,23 0,67 1,00 0,65
5летн. доходн. 0,04 0,15 0,48 0,65 1,00
 

Анализ простой  матрицы показывает, что значимыми (выделены жирным) являются корреляции между переменными Активы и Издержки, Издержки и 3летн Доходн, Доходн. 2001 и 3летн. Доходн, Доходн. 2001 и 5 летн. Доходн., 3 летн доходн и 5 летн. Доходн. При этом корреляция между переменными Активы и Издержки является отрицательной, т.е. с ростом активов издержки снижаются, хотя эта связь сравнительно слабая. Сравнительно высокая и положительная корреляция существует между переменными Доходн. 2001 и 3 летн. доходн., Доходн. 2001 и 5 летн. доходн. 3 летн. доходн и 5 летн. Доходн, Издержки и 3летн Доходн.   Это позволяет делать прогнозы пятилетней доходности по результатам доходности 2001 г. и трехлетней доходности. Остальные корреляции малы и незначимы, т.е. эти переменные не связаны друг с другом и являются независимыми 

Таблица 20 – Расширенная  корреляционная матрица 

  Среднее значение СКО r(X,Y) r2 t p N
Активы 4497,711 9991,189          
Активы 4497,711 9991,189 1,000000 1,000000     95
Активы 4497,711 9991,189          
Издержки 1,028 0,312 -0,220545 0,048640 -2,18055 0,031740 95
Активы 4497,711 9991,189          
Доходн. 2001 -10,933 14,089 -0,009249 0,000086 -0,08920 0,929118 95
Активы 4497,711 9991,189          
3летн. доходн 3,775 7,367 -0,108970 0,011875 -1,05717 0,293174 95
Активы 4497,711 9991,189          
5летн. доходн. 10,769 4,110 0,041051 0,001685 0,39622 0,692852 95
Издержки 1,028 0,312          
Активы 4497,711 9991,189 -0,220545 0,048640 -2,18055 0,031740 95
Издержки 1,028 0,312          
Издержки 1,028 0,312 1,000000 1,000000     95
Издержки 1,028 0,312          
Доходн. 2001 -10,933 14,089 0,018804 0,000354 0,18137 0,856470 95
Издержки 1,028 0,312          
3летн. доходн 3,775 7,367 0,233762 0,054645 2,31856 0,022610 95
Издержки 1,028 0,312          
5летн. доходн. 10,769 4,110 0,146737 0,021532 1,43056 0,155907 95
Доходн. 2001 -10,933 14,089          
Активы 4497,711 9991,189 -0,009249 0,000086 -0,08920 0,929118 95
Доходн. 2001 -10,933 14,089          
Издержки 1,028 0,312 0,018804 0,000354 0,18137 0,856470 95
Доходн. 2001 -10,933 14,089          
Доходн. 2001 -10,933 14,089 1,000000 1,000000     95
Доходн. 2001 -10,933 14,089          
3летн. доходн 3,775 7,367 0,667081 0,444997 8,63519 0,000000 95
Доходн. 2001 -10,933 14,089          
5летн. доходн. 10,769 4,110 0,482911 0,233203 5,31825 0,000001 95
3летн. доходн 3,775 7,367          
Активы 4497,711 9991,189 -0,108970 0,011875 -1,05717 0,293174 95
3летн. доходн 3,775 7,367          
Издержки 1,028 0,312 0,233762 0,054645 2,31856 0,022610 95
3летн. доходн 3,775 7,367          
Доходн. 2001 -10,933 14,089 0,667081 0,444997 8,63519 0,000000 95
3летн. доходн 3,775 7,367          
3летн. доходн 3,775 7,367 1,000000 1,000000     95
3летн. доходн 3,775 7,367          
5летн. доходн. 10,769 4,110 0,645157 0,416228 8,14302 0,000000 95
5летн. доходн. 10,769 4,110          
Активы 4497,711 9991,189 0,041051 0,001685 0,39622 0,692852 95
5летн. доходн. 10,769 4,110          
Издержки 1,028 0,312 0,146737 0,021532 1,43056 0,155907 95
5летн. доходн. 10,769 4,110          
Доходн. 2001 -10,933 14,089 0,482911 0,233203 5,31825 0,000001 95
5летн. доходн. 10,769 4,110          
3летн. доходн 3,775 7,367 0,645157 0,416228 8,14302 0,000000 95
5летн. доходн. 10,769 4,110          
5летн. доходн. 10,769 4,110 1,000000 1,000000     95

Информация о работе Маркетинговые исследования инвестиционных фондов