Автор: Пользователь скрыл имя, 26 Сентября 2011 в 14:42, курсовая работа
Цель настоящей работы заключается изучении практических аспектов финансового анализа в российских условиях в настоящее время.
Для достижения цели стоят следующие задачи:
изучить научные, учебные источники информации, а также материалы периодической печати по теме работы;
· проанализировать практические аспекты диагностики финансового состояния;
· выявить кризисные элементы хозяйствования конкретного предприятия и дать рекомендации по оздоровлению ситуации.
ВВЕДЕНИЕ 3
ЭКОНОМИЧЕСКАЯ ХАРАКТЕРИСТИКА ОАО «САЛАВАТНЕФТЕОРГСИНТЕЗ» 5
КОМПЛЕКСНЫЙ АНАЛИЗ ИТОГОВ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ И СОСТОЯНИЯ ПРЕДПРИЯТИЯ 20
ВЫВОДЫ И ПРЕДЛОЖЕНИЯ 42
СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ 44
Таблица 26.
Финансовые показатели платежеспособности
организации на базе денежных потоков
| Показатели | Прош-лый год | Отчет-
ный год |
Изме-нение
(+;-) |
| 1.Коэффициент платежеспособности I (остаток денежных средств на начало периода +приток денежных средств за период / отток денежных средств за период) | 1.008 | 1.017 | 0.009 |
| 2. Коэффициент платежеспособности II (приток денежных средств за период / отток денежных средств за период) | 1.002 | 1.006 | 0.004 |
| 3. Длительность самофинансирования I ((денежные средства+краткосрочные финансовые вложения+краткосрочная дебиторская задолженность) / среднедневной расход денежных средств) | 2820 | 1725 | (1095) |
| 4. Длительность самофинансирования II ((денежные средства+краткосрочные финансовые вложения) / среднедневной расход денежных средств) | 1044 | 614 | (430) |
| 5. Коэффициент Бивера (чистая прибыль+амортизация / долгосрочные+краткосрочные обязательства) | 0.45 | 0.2 | (0.25) |
| 6. Коэффициент
покрытия краткосрочных |
0.96 | 0.37 | (0.15) |
| 7. Коэффициент
покрытия процентов (чистый |
|||
| 8. Потенциал самофинансирования (чистый денежный поток от текущей деятельности / долгосрочная кредиторская задолженность) | 0.47 | 0.30 | (0.17) |
| 9. Коэффициент покрытия дивидендов по всем видам акций (чистый денежный поток от текущей деятельности перед выплатой дивидендов и после уплаты налогов и процентов / общая сумма дивидендов к выплате) |
Кпл11=2463141+225124261/
Кпл10=1698900+326365991/
Кпл21=225124261/223741236=1.
Кпл20=326365991/325601750=1.
Дл.сам-я11=3121243+2202795+
Дл.сам-я20=1897180.5+3603125.
Дл.сам-я21=3121243+2202795/
Дл.сам-я20=1897180.5+3603125.
Кб.1= (- 3241440) + 11505979/19715348+22633530=0.2
Кб.0=
5711692 + 9826663/18111309+16110214.5=0.
К.покрытия кр.об1=(- 3241440) + 11505979/22633530=0.37
К.покрытия кр.об0=5711692 + 9826663/16110214.5=0.96
К.покрытия %1=705917/1993204=0.35
К.покрытия %0=552046/1642687=0.34
Таблица 27.
Анализ динамики и структуры пассивов
| Показатели | На начало
года |
На конец
года |
Изменение | |||
| Сумма,
тыс.руб. |
Уд. вес
(%) |
Сумма,
тыс.руб. |
Уд. вес
(%) |
Сумма,
тыс.руб. |
Уд. вес
(%) | |
| 1.Капитал и резервы, всего: | 23998943 | 40.259 | 20624246 | 29.586 | (3374697) | (10.673) |
| в том числе: | ||||||
| - уставный капитал | 18551 | 0.031 | 18551 | 0.027 | 0 | (0.004) |
| - добавочный капитал | 1720454 | 2.886 | 1686518 | 2.419 | (33936) | (0.467) |
| - резервный капитал | 4638 | 0.008 | 4638 | 0.007 | 0 | (0.001) |
| -
нераспределен-
ная прибыль (непокрытый убыток) |
22255300 | 37.334 | 18914539 | 27.134 | (3340761) | (10.2) |
| 2. Долгосрочные обязательства, всего: | 20438337 | 34.286 | 18992359 | 27.245 | (1445978) | (7.041) |
| в том числе: | ||||||
| - займы и кредиты | 19682301 | 33.017 | 17627965 | 25.288 | (2054336) | (7.729) |
| - отложенные налоговые обязательства | 756036 | 1.268 | 1364394 | 1.957 | 608358 | 0.689 |
| - прочие долгосрочные обязательства | - | - | - | - | - | - |
| 3.Краткосрочные обязательства, всего: | 15174666 | 25.456 | 30092394 | 43.169 | 14917728 | 17.713 |
| в том числе: | ||||||
| - займы и кредиты | 7187758 | 12.058 | 9274984 | 13.305 | 2087226 | 1.247 |
| - кредиторская задолженность | 7792984 | 13.073 | 20812261 | 29.856 | 13019277 | 16.783 |
| - задолженность перед участникам по выплате доходов | 157 | 0 | 140 | 0 | (17) | 0 |
| - доходы будущих периодов | 2703 | 0.005 | 5009 | 0.007 | 2306 | 0.002 |
| - резервы предстоящих расходов | 191664 | 0.322 | - | - | (191664) | (0.322) |
| - прочие краткосрочные обязательства | - | - | - | - | - | - |
| Валюта баланса | 59611946 | 100 | 69708999 | 100 | 10097053 | 0 |
Таблица 28.
Анализ соотношения кредиторской и дебиторской задолженности
| Дебиторская
задолженность |
На начало
года |
На конец
года |
Изменение
(+;-) |
Кредиторская задолженность | На начало
года |
На конец
года |
Изменение
(+;-) | ||||||
| Сум, тыс.
руб. |
Уд.
вес, % |
Сум, тыс.
руб. |
Уд.
вес, % |
Сум, тыс.
руб. |
Уд.
вес, % |
Сум, тыс.
руб. |
Уд.
вес, % |
Сум, тыс.
руб. |
Уд.
вес, % |
Сум, тыс.
руб. |
Уд.
вес, % | ||
| 1.Краткосрочная
задолженность
всего: |
6327776 | 98.322 | 9405741 | 96.762 | 3077965 | (1.56) | 1.Краткосрочная задолженность всего: | 14980742 | 43.218 | 30087245 | 63.056 | 15106503 | 19.838 |
| в том числе: | в том числе: | ||||||||||||
| - поставщики и подрядчики | - | - | - | - | - | - | - поставщики и подрядчики | 4841790 | 13.968 | 14340929 | 30.055 | 9499139 | 16.087 |
| - авансы выданные | 1794439 | 27.882 | 22710119 | 23.363 | 476580 | (4.519) | - авансы полученные | 1856021 | 4.576 | 5787084 | 12.128 | 3931063 | 7.552 |
| - прочая | 4533337 | 70.440 | 7134722 | 73.399 | 2601385 | 2.959 | - расчеты по налогам и сборам | 325181 | 0.938 | 396828 | 0.832 | 71647 | (0.106) |
| 2.Долгосрочная задолженность всего: | 107968 | 1.678 | 314776 | 3.238 | 206808 | 1.56 | - кредиты | 7098448 | 20.478 | 9249984 | 19.386 | 2151536 | (1.092) |
| в том числе: | - займы | 90310 | 0.261 | 25000 | 0.052 | (65310) | (0.209) | ||||||
| - поставщики и подрядчики | - | - | - | - | - | - | - прочая | 769992 | 2.221 | 287420 | 0.602 | (482572) | (1.619) |
| - авансы выданные | - | - | - | - | - | - | 2.Долгосрочная задолженность всего: | 19682301 | 56.782 | 17627965 | 36.944 | (2054336) | (19.838) |
| - прочая | 107968 | 1.678 | 314776 | 3.238 | 206808 | 1.56 | в том числе: | ||||||
| - кредиты | 3045183 | 8.785 | - | - | (3045183) | (8.785) | |||||||
| - займы | - | - | - | - | - | - | |||||||
| Итого | 6435744 | 100 | 9720517 | 100 | 3284773 | 0 | Итого | 34663043 | 100 | 47715210 | 100 | 13052167 | 0 |
Таблица 29.
Анализ состава и структуры заемных средств
| Показатели | На начало отчетного года | На конец отчетного года | Изменение (+;-) | |||
| Сумма,
тыс.руб. |
Уд. вес
(%) |
Сумма,
тыс.руб. |
Уд. вес
(%) |
Сумма,
тыс.руб. |
Уд. вес
(%) | |
| 1. Долгосрочные обязательства | 20438337 | 60.889 | 18992359 | 43.870 | 1445978) | (17.019) |
| в том числе: | ||||||
| - займы и кредиты | 19683301 | 58.640 | 17627965 | 40.718 | (2055336) | (17.922) |
| - отложенные налоговые обязательства | 756036 | 2.242 | 1364394 | 3.152 | 608358 | 0.91 |
| - прочие долгосрочные обязательства | - | - | - | - | - | - |
| 2. Краткосрочные обязательства | 13127719 | 39.110 | 24300161 | 56.130 | 11172442 | 17.02 |
| Займы и кредиты | 7187758 | 21.413 | 9274984 | 21.424 | 2087226 | 0.011 |
| в том числе: | ||||||
| - кредиты банков | - | - | - | - | - | - |
| - займы | - | - | - | - | - | - |
| Кредиторская задолженность | 5939961 | 17.696 | 15025177 | 34.706 | 9085216 | 17.01 |
| в том числе: | ||||||
| - поставщики и подрядчики | 4844790 | 14.433 | 14340929 | 33.126 | 9496139 | 18.693 |
| - задолженность перед персоналом организации | 145056 | 0.432 | 159990 | 0.370 | 14934 | (0.062) |
| - задолженность перед государственными внебюджетными фондами | 30865 | 0.091 | 12049 | 0.028 | (18816) | (0.063) |
| - задолженность по налогам и сборам | 325181 | 0.969 | 396828 | 0.917 | 71647 | (0.052) |
| - прочие кредиторы | 594069 | 1.770 | 115381 | 0.267 | (478688) | (1.503) |
| 3. Задолженность перед участниками по выплате доходов | 157 | 0 | 140 | 0 | (17) | 0 |
| Итого заемных средств | 33566213 | 100 | 43292660 | 100 | 9726447 | 0 |
Таблица 30.
Расчет финансового рычага
| Показатели | Прошлый
год |
Отчет-
ный год |
Измене-
ние (+;-) |
| 1. Балансовая прибыль, тыс.руб. | 7773278 | (3838586) | (11611864) |
| 2. Долгосрочные обязательства, тыс.руб. | 18111309 | 219715348 | 201604039 |
| 3. Краткосрочные обязательства, тыс.руб. | 16110215 | 22633530 | 6253315 |
| 4.Совокупные заемные средства | 34221524 | 242348878 | 208127354 |
| 5.Коэффициент финансового рычага (леверидж) | 0.23 | (0.02) | (0.25) |
Таблица 31.
Анализ финансовой устойчивости организации
| Показатели | На начало года | На конец года | Измене-ние
(+;-) |
| 1. Коэффициент финансовой независимости | 0.40 | 0.30 | (0.10) |
| 2. Коэффициент самофинансирования | 0.10 | (0.05) | (0.15) |
| 3. Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами | (0.66) | (0.81) | (0.15) |
| 4.Коэффициент маневренности | (0.59) | (1.07) | (0.48) |
| 5. Коэффициент финансовой напряженности | 0.25 | 0.43 | 0.18 |
| 6. Коэффициент соотношения оборотных и внеоборотных средств | 0.56 | 0.64 | 0.08 |
Информация о работе Финансовый анализ в российских условиях в настоящее время