Финансовый анализ

       Финансовое  состояние предприятия характеризует  его финансовые возможности для  ведения непрерывной хозяйственной  деятельности в условиях рынка.

       Финансовый  анализ является частью общего анализа  финансовой деятельности.

       Его объектом выступают показатели всей финансово-хозяйственной деятельности предприятия.

       Главной целью финансового анализа является оценка эффективности экономических процессов и финансового состояния субъекта хозяйствования.

       При проведении финансового анализа  целесообразно соблюдать следующую  последовательность действий:

1. выбор объекта анализа;
2. выбор критерия оценки;
3. выбор единицы измерения объекта;
4. подбор и обработка исходной информации
5. выявление абсолютных и относительных отклонений
6. определение влияния факторов на результативный (исследуемый) фактор
7. обобщение полученных аналитических данных и презентация наиболее значимых результатов
8. обоснование выводов и предложение по улучшению объектов исследования

 

       Таким образом финансовое состояние предприятия характеризует его финансовые возможности для ведения непрерывной хозяйственной деятельности и стабильного функционирования в условиях рынка. 

       Финансовый  анализ целесообразно проводить  в следующей последовательности:

1. анализ финансовых результатов деятельности предприятия
2. анализ показателей рентабельности
3. анализ структуры и динамики актива и пассива баланса
4. анализ структуры капитала
5. анализ показателей деловой активности
6. анализ ликвидности и платежеспособности
7. определение типа финансовой устойчивости
8. разработка мероприятий по улучшению финансового состояния предприятия

 

1. Анализ  финансовых результатов  деятельности предприятия

 

Таблица 1 – Показатели финансовых результатов 

Выводы:

    После проведения анализа финансовых результатов  деятельности предприятия  можно  сделать следующие выводы:

• Чистая прибыль, хотя и остается убыточной, но возрасла на 9844 млн. руб.
• Увеличилась выручка от реализации на 111551 млн. руб.;
• Внереализационные расходы уменьшились на 2584 млн. руб.
• Увеличились налоги и сборы, включаемые в выручку от реализации товаров, продукции, работ, услуг на 8993 млн. руб.
• Себестоимость реализованных товаров, продукции, работ, услугувеличилась на 93779 млн.руб.
• Также наблюдается увеличение расходов на реализацию на 646 млн. руб.
• Прибыль от реализации товаров, продукции, работ, услуг увеличилась на 8133 млн. руб.
• Операционные доходы (за вычетом налогов и сборов, включаемых в операционные доходы) увеличились на 13834 млн. руб.

    Вышесказанное свидетельствует о позитивном изменении баланса, об активизации хозяйственной деятельности. 

 

2. Анализ  показателей рентабельности

 

Таблица 2 – Показатели рентабельности 

Рисунок 1 – Динамика показателей рентабельности 

       Выводы: Наблюдается рост по всем трем показателям  прибыли. Прибыль от реализации увеличилась  за период на + 8133 млн. руб.; балансовая прибыль на +10621 млн. руб.; чистая прибыль  на +9844 млн. руб.

       По  результатам деятельности предприятие  имеет положительные показатели рентабельности: рентабельность продаж (+1.21); рентабельность от основной деятельности (+1.04).

       Такие показатели как рентабельность собственного капитала (-2.23), рентабельность совокупного  капитала (-0.61) характеризуются отрицательно.

       Произошло повышение рентабельности по следующим  показателям:

       - рентабельность продаж (+3.74);

       - рентабельность от основной деятельности (+2.82);

       - рентабельность собственного капитала (+4.99);

       - рентабельность совокупного капитала (+3.42).

       Это положительно характеризует финансово-хозяйственную  деятельность предприятия.

 

3. Анализ структуры и динамики актива и пассива баланса

 
 

       Таблица 3 – Актив баланса 

Рисунок 2 – Структура  актива баланса на 2010 год

Рисунок 3  – Структура  актива баланса на 2010 год 

Рисунок 4 – Структура  актива баланса на 2011 год

Рисунок  5 – Структура  актива баланса на 2011 год

Рисунок 6 – Динамика актива баланса за 2010-2011 годы

Из данных структуры  актива видно, что наибольший удельный вес в активе предприятия составляют внеоборотные активы (2010 год – 82,26%; 2011 год – 75,98%). Из них наибольшую часть составляют основные средства (2020 год – 78,3%; 2011 год – 72,59%)

За период 2010-2011 гг. наблюдался прирост абсолютной величины внеоборотных активов (+38457 млн.руб) и прирост абсолютной величины оборотных активов (+34759 млн. руб). Однако наблюдалось уменьшение удельного веса внеоборотных активов на 6,28%, в то время, как удельный вес оборотных активов увеличился на 6,28%. Итог баланса увеличился на 73216 млн.руб.