Понятия и задачи финансовой устойчивости. Финансовый анализ на ООО «ПКП «ПетроПром»

  - создание сети собственных фирменных  магазинов и других торговых  точек в целях реализации пищевых продуктов, товаров народного потребления, иной продукции, являющейся предметом хозяйственной деятельности Общества;

  - организация предприятий общественного  питания, развитие сети кафе, ресторанов, фирменных магазинов;

  - закупка, транспортировка, переработка, хранение и реализация нефти,

газа, сопутствующих продуктов и продуктов их переработки;

  - производство и реализация бытовой  техники;

  - осуществление полного комплекса  строительных, строительно-монтажных,  ремонтных, ремонтно-реставрационных,  пуско-наладочных, отделочных, специально-строительных работ;

  -осуществление внешнеэкономической  деятельности по вышеперечисленным видам деятельности, в порядке установленном действующим законодательством РФ;

  - Общество вправе осуществлять  иные виды деятельности, не запрещённые законодательством, направленные на достижение  уставных целей.

Размер  уставного капитала Общества составляет 10 000 рублей.

Среднесписочная численность работников – 10 человек.

Высшим  органом управления Общества является общее собрание участников общества.

Единоличным исполнительным органом Общества является генеральный директор Общества, который избирается Общим собранием участников Общества сроком на 3 (три) года.

Контроль  за финансово-хозяйственной деятельностью  Общества осуществляет Ревизионная комиссия (Ревизор) Общества, избираемая (ый) Общим собранием участников сроком на 1 год.

Общество  вправе ежеквартально, раз в полгода  или раз в год принимать решение о распределении своей чистой прибыли между участниками, пропорционально их долям в уставном капитале общества.

Структура ООО «ПКП «ПетроПром» представлена на Рисунке 1.

Рисунок 1 – Структура ООО «ПКП ПетроПром»

Основные показатели, отражающие финансовое положение ООО «ПКП «ПетроПром» представлены  в «Бухгалтерском балансе»  Форма № 1 (Приложение 3). Баланс характеризует финансовое положение предприятия на определенную дату и отражает ресурсы предприятия в единой денежной оценке по их составу и направлениям использования, с одной стороны (актив), и по источникам их финансирования – с другой стороны (пассив).

Финансовые результаты отчетного года в определенной степени  характеризуются данными « Отчета о прибылях и убытках» Форма № 2 (Приложение 4).

2.2.Структура  баланса

 

Бухгалтерский баланс представляет собой перечень имущества предприятия (в активе) и источников его приобретения (в пассиве) на конкретную дату. Имущество предприятия, отраженное в активе баланса (Приложение 3) делится на внеоборотные (долгосрочного пользования) активы (I раздел актива баланса) и оборотные (краткосрочного пользования) активы (II раздел актива баланса).

К внеоборотным активам  относятся основные средства, оборудование предприятия, нематериальные активы, а  также долгосрочные финансовые вложения сроком использования обычно более одного года.

К оборотным активам относятся ресурсы предприятия, использующиеся в процессе производственного цикла, то есть производственные запасы, товары, хранящиеся на складе, текущая дебиторская задолженность и т.д.

Источники формирования имущества находящегося в активе, отражены в пассиве баланса, который в свою очередь состоит из трех разделов:

• капитал и резервы
• долгосрочные обязательства
• краткосрочные обязательства

Ликвидность и эффективность  использования текущих активов  определяются величиной чистого оборотного капитала, который является разницей между текущими оборотными активами и краткосрочной задолженностью предприятия.

Так как величина чистого  оборотного капитала напрямую зависит  от структуры баланса, рассмотрим четыре основные модели построения структуры капитала, и определим - к какой из них относится структура ООО «ПКП «ПетроПром»:

В зависимости от структуры  баланса, выделяют четыре модели:

• идеальная модель;
• агрессивная модель;
• консервативная модель;
• компромиссная модель.

Представленные модели рассматриваются с учетом того, что в финансовом менеджменте понятие оборотных средств делится на постоянный оборотный капитал, который является минимумом, необходимым для осуществления производственной деятельности предприятия, и переменный оборотный капитал, который отображает величину дополнительных оборотных активов. Переменный оборотный капитал необходим в качестве страховых запасов, либо в пиковые периоды деятельности предприятия.

Приступая к анализу, следует отметить, что величина чистого  оборотного капитала ООО «ПКП «ПетроПром»на конец анализируемого периода (31.12.2011 г.) составила -417 000,00 руб., что говорит о том, что все оборотные активы, а также часть постоянных активов предприятия формируются за счет краткосрочных обязательств, что является признаком сильной финансовой неустойчивости и в ближайшее время может привести к банкротству.

Основываясь на рассмотренных  выше моделях, структуру имущества  организации на конец отчетного периода можно отнести к идеальной модели, (разница между текущими активами и скорректированными краткосрочными обязательствами составляет всего -0.0145717580459% от величины текущих активов), что на практике говорит о низкой финансовой устойчивости предприятия.

В графическом виде структура  имущества ООО «ПКП «ПетроПром»на протяжении всех рассматриваемых периодов представлена на Рисунке №2.

 

 

 

 

 

Рисунок 2- Структура имущества организации

Изменения в активе баланса представлены в Таблице1.

Таблица 1

Баланс, (Форма №1) АКТИВ - Изменения

АКТИВ	31.12.2006г.	31.12.2011г.	В абс .выражении	Темп прироста	Удельного веса
I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ
Нематериальные активы	0,00	17 000,00	17 000,00	100,00%	0,06%
Основные средства	25 000,00	0,00	-25 000,00	-100,00 %	-0,52 %
Итого по разделу I	25 000,00	17 000,00	-8 000,00	-32,00 %	-0,46 %
II ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ
Запасы	2 896 000,00	18 213 000,00	15 317 000,00	528,90%	2,87%
Налог на добавленную стоимость  по приобретенным ценностям	569 000,00	556 000,00	-13 000,00	-2,28 %	-9,99 %
Дебиторская задолженность	1 273 000,00	9 847 000,00	8 574 000,00	673,53%	7,69%
Денежные средства	5 000,00	1 000,00	-4 000,00	-80,00 %	-0,10 %
Итого по разделу II	4 743 000,00	28 617 000,00	23 874 000,00	503,35%	0,46%
БАЛАНС	4 768 000,00	28 634 000,00	23 866 000,00	500,55%	0,00%

 

Анализируя актив баланса  видно, что общая величина активов  предприятия в отчетном периоде, по сравнению с базовым, значительно увеличилась. По сравнению с концом (31.12.2006 г.) активы и валюта баланса выросли на 500,55%, что в абсолютном выражении составило 23 866 000,00 руб. Таким образом, в отчетном периоде актив баланса и валюта баланса находятся на уровне 28 634 000,00 руб. В более значительной степени это произошло за счет увеличения статьи "Запасы".  За прошедший период рост этой статьи составил 15 317 000,00 руб. и уже на конец анализируемого периода значение статьи "Запасы" достигло 18 213 000,00 руб.

В общей структуре активов внеоборотные активы, величина которых на 31.12.2006 г. составляла 25 000,00 руб., снизились на 8 000,00 руб. (темп уменьшения внеоборотных активов составил -32%), и на 31.12.2011 г. величина внеоборотных активов составляла уже 17 000,00 руб. (0% от общей структуры имущества). Величина оборотных активов, составлявшая на 31.12.2006 г. 4 743 000,00 руб. напротив возросла на 23874000 руб. (темп прироста составил 503.35%), и на 31.12.2011 г. их величина составила 28 617 000,00 руб. (100% от общей структуры имущества).

Доля основных средств в общей  структуре активов на 31.12.2011 г. составила 0%, что говорит о том, что собственных основных средств компания не имеет.

Как видно из Таблицы 1, на конец отчетного периода наибольший удельный вес в структуре совокупных активов приходится на оборотные активы (99.94%), что говорит о достаточно мобильной структуре активов, способствующей ускорению оборачиваемости средств предприятия. К тому же наблюдается положительная тенденция к росту оборотных активов.

В структуре внеоборотных активов наибольшее изменение было вызвано снижением на 25 000,00 руб., по сравнению с базовым периодом, статьи "Основные средства"

В структуре оборотных  активов наибольшее изменение было вызвано увеличением на 15 317 000,00 руб., по сравнению с базовым периодом, статьи "Запасы"

Размер дебиторской задолженности за анализируемый период увеличился на 8 574 000,00 руб., что является негативным изменением и может быть вызвано проблемой с оплатой продукции, либо активным предоставлением потребительского кредита покупателям, т.е. отвлечением части текущих активов и иммобилизации части оборотных средств из производственного процесса. Рассматривая дебиторскую задолженность ООО «ПКП «ПетроПром»следует отметить, что предприятие на 31.12.2011 г. имеет пассивное сальдо (кредиторская задолженность больше дебиторской). Таким образом предприятие финансирует свою текущую деятельность за счет кредиторов. Размер дополнительного финансирования составляет 19 187 000,00 руб.

Изменения пассива баланса представлены в  Таблице 2.

Таблица 2

Баланс, (Форма №1) ПАССИВ - Изменения

ПАССИВ	31.12.2006г.	31.12.2011г.	В  абс. выражении	Темп прироста	Удельного веса
III. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ
Уставный капитал	10 000,00	10 000,00	0,00	0,00%	-0,17 %
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)	160 000,00	-410 000,00	-570 000,00	-356,25 %	-4,79 %
Итого по разделу III	170 000,00	-400 000,00	-570 000,00	-335,29 %	-4,96 %
IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА
Итого по разделу IV	0,00	0,00	0,00	0	0,00%
V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА
Заемные средства	0,00	0,00	0,00	0	0,00%
Кредиторская задолженность	4 598 000,00	29 034 000,00	24 436 000,00	531,45%	4,96%
Итого по разделу V	4 598 000,00	29 034 000,00	24 436 000,00	531,45%	4,96%
БАЛАНС	4 768 000,00	28 634 000,00	23 866 000,00	500,55%	0,00%

 

В части пассивов, увеличение валюты баланса в наибольшей степени произошло, в основном, за счет роста статьи "Кредиторская задолженность" За прошедший период рост этой статьи составил 24 436 000,00 руб. (в процентном соотношении ее рост составил 531.45%.) Таким образом, на конец анализируемого периода значение статьи "Кредиторская задолженность" установилось на уровне 29 034 000,00 руб.

Рассматривая изменение  собственного капитала ООО «ПКП «ПетроПром» отметим, что его значение за анализируемый период значительно снизилось. На 31.12.2011 г. величина собственного капитала предприятия составила -400 000,00 руб. (-1.4% от общей величины пассивов).

Доля заемных средств  в совокупных источниках формирования активов за анализируемый период значительно увеличилась. На 31.12.2011 г. совокупная величина заемных средств предприятия составила 29 034 000,00 руб. (101.4% от общей величины пассивов). Увеличение заемных средств предприятия ведет к увеличению степени его финансовых рисков и может отрицательно повлиять на его финансовую устойчивость.

Анализируя изменение резервов предприятия и нераспределенной прибыли можно отметить, что за анализируемый период их общая величина снизилась на 570 000,00 руб. и составила -410 000,00 руб. Изменение резервов составило 0,00 руб. а нераспределенной прибыли -570 000,00 руб. В целом это можно рассматривать как отрицательную тенденцию, так как снижение резервов, фондов и нераспределенной прибыли может говорить о неэффективной работе предприятия.

В общей структуре  пассивов величина собственного капитала, которая на 31.12.2006 г. составляла 170 000,00 руб., снизилась на 570 000,00 руб. (темп прироста составил -335.29), и на 31.12.2011 г. его величина составила -400 000,00 руб. (-1.4 % от общей структуры имущества). В наибольшей степени это изменение произошло за счет снижения статьи 'Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток) - на -570 000,00 руб.

На 31.12.2011 г. в общей  структуре задолженности краткосрочные  пассивы превышают долгосрочные на 29 034 000,00 руб. что при существующем размере собственного капитала и резервов может негативно сказаться на финансовой устойчивости предприятия.

Долгосрочная кредиторская задолженность, величина которой на 31.12.2006 г. составляла 0,00 руб., осталась на прежнем уровне. Величина краткосрочной  кредиторской задолженности, которая  на 31.12.2006 г. составляла 4 598 000,00 руб. напротив возросла на 24 436 000,00 руб. (темп прироста составил 531.45%), и на 31.12.2011 г. ее величина составила 29 034 000,00 руб.

Наибольший удельный вес в структуре краткосрочной  кредиторской задолженности на 31.12.2011 г. составляет статья "Кредиторская задолженность". На конец анализируемого периода величина задолженности по данной статье составляет 29 034 000,00 руб. (доля в общей величине краткосрочной дебиторской задолженности 100%).