Автор: Пользователь скрыл имя, 21 Февраля 2013 в 21:05, курсовая работа
Цели проекта:
Возможно быстрый выход на запланированные мощности.
Использование передовых технологий и современного оборудования.
Производство качественной продукции и установление обоснованных цен на нее.
Завоевание и сохранение за собой большей части регионального рынка потребителей.
Проведение продуманной производственной и сбытовой политики, отвечающей другим целям Предприятия.
РЕЗЮМЕ 3
ЦЕЛИ И ЗАДАЧИ 4
МИССИЯ ПРЕДПРИЯТИЯ, ОСНОВНЫЕ ЦЕЛИ И ЗАДАЧИ ПРОЕКТА 4
ИНИЦИАТОРЫ ПРОЕКТА 5
ПРЕДПРИНИМАТЕЛЬСКИЙ ЗАМЫСЕЛ 5
ПРЕДИНВЕСТИЦИОННАЯ ПРОРАБОТКА ПРОЕКТА 6
ЗНАЧЕНИЕ ПРЕДПРИЯТИЯ ДЛЯ ГОСУДАРСТВА И РЕГИОНА 6
МАРКЕТИНГОВЫЙ АНАЛИЗ 8
СОСТОЯНИЕ ОТЕЧЕСТВЕННОГО ФАРМАЦЕВТИЧЕСКОГО РЫНКА 8
ОПИСАНИЕ ГЕОГРАФИЧЕСКОГО СЕГМЕНТА 12
АНАЛИЗ ФАРМАЦЕВТИЧЕСКОГО РЫНКА РАССМАТРИВАЕМОГО РЕГИОНА 15
ДОЛЯ ПРОДУКЦИИ В ОБЩЕМ ОБЪЕМЕ РЫНКА 24
КОНКУРЕНТНЫЙ АНАЛИЗ 26
ВЫВОДЫ 32
ОПИСАНИЕ ПРЕДПРИЯТИЯ 34
КОРПОРАТИВНЫЕ ТРЕБОВАНИЯ К ОРГАНИЗАЦИИ ФАРМАЦЕВТИЧЕСКОГО ПРОИЗВОДСТВА 34
ЗЕМЕЛЬНЫЙ УЧАСТОК 34
ОСНОВНЫЕ ХАРАКТЕРИСТИКИ СОЗДАВАЕМОГО ПРОИЗВОДСТВА 35
СОСТАВ ОСНОВНОГО ОБОРУДОВАНИЯ 36
ВЫВОДЫ 38
ПРОГРАММА ПРОИЗВОДСТВА И СБЫТА ПРОДУКЦИИ 39
ФОРМИРОВАНИЕ АССОРТИМЕНТА 39
ПРОИЗВОДСТВО ПРОДУКЦИИ 40
СТРУКТУРА ЦЕН. ЦЕНОВАЯ ПОЛИТИКА ПРЕДПРИЯТИЯ 40
ОБЪЕМЫ ПРОДАЖ. ОРГАНИЗАЦИЯ СБЫТА ПРОДУКЦИИ 41
РЕКЛАМА 41
МЕТОДЫ ЗАВОЕВАНИЯ И УДЕРЖАНИЯ КЛИЕНТОВ 43
ОРГАНИЗАЦИОННЫЙ ПЛАН 45
ЭТАПЫ И СРОКИ РЕАЛИЗАЦИИ ПРОЕКТА 45
КОМАНДА УПРАВЛЕНИЯ 45
ПРОИЗВОДСТВЕННЫЙ ПЕРСОНАЛ 46
ПАРТНЕРЫ ПО РЕАЛИЗАЦИИ ПРОЕКТА 46
ЗАДАЧИ ОРГАНИЗАЦИОННОГО СТРОИТЕЛЬСТВА 47
ФИНАНСОВЫЙ ПЛАН 48
ФИНАНСИРОВАНИЕ ИНВЕСТИЦИОННОГО ПРОЕКТА 48
НАЛОГООБЛОЖЕНИЕ 51
ПОКАЗАТЕЛИ ЭФФЕКТИВНОСТИ ПРОЕКТА 52
ОЦЕНКА РИСКОВ ПРОЕКТА 53
ОСНОВНЫЕ РИСКИ ПРОЕКТА 53
МЕТОДЫ СНИЖЕНИЯ РИСКОВ 57
ВЫВОДЫ 60
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ 61
Задача количественного
Наиболее часто встречающимся
количественным методом анализа
рисков являются анализ чувствительности
показателей эффективности
Чем шире диапазон параметров, в котором показатели эффективности остаются в пределах приемлемых значений, тем выше “запас прочности” проекта, тем лучше он защищен от колебаний различных факторов, оказывающих влияние на результаты реализации проекта. Исследование чувствительности проекта к возможным изменениям параметров выполнены с помощью средств компьютерной программной системы Project Expert 7.01 фирмы «Про-Инвест ИТ».
В качестве интегральных показателей, характеризующих финансовый результат проекта, при оценке чувствительности используются параметры денежного потока, а именно:
В приведенной ниже таблице представлены варьируемые в процессе анализа чувствительности факторы и диапазон их изменения, а также рассчитанные значения интегральных показателей.
Анализ чувствительности
Параметр\Диапазон |
-20% |
-10% |
0% |
10% |
20% |
PI | |||||
Ставки налогов |
3,06 |
2,94 |
2,83 |
2,72 |
2,62 |
Объем инвестиций |
3,4 |
3,08 |
2,83 |
2,61 |
2,43 |
Объем сбыта |
2,2 |
2,51 |
2,83 |
3,14 |
3,46 |
Цена сбыта |
1,69 |
2,26 |
2,83 |
3,41 |
4 |
Прямые издержки |
3,36 |
3,09 |
2,83 |
2,57 |
2,31 |
Общие издержки |
2,9 |
2,87 |
2,83 |
2,79 |
2,76 |
Зарплата |
2,9 |
2,87 |
2,83 |
2,79 |
2,75 |
Ставка кредита |
2,85 |
2,84 |
2,83 |
2,82 |
2,81 |
NPV, млн. $ | |||||
Ставки налогов |
146,1 |
137,88 |
129,97 |
122,36 |
115,04 |
Объем инвестиций |
139,55 |
134,76 |
129,97 |
125,17 |
120,38 |
Объем сбыта |
85,07 |
107,52 |
129,97 |
152,41 |
174,86 |
Цена сбыта |
49,88 |
89,93 |
129,97 |
170,01 |
210,05 |
Прямые издержки |
165,16 |
147,56 |
129,97 |
112,37 |
94,77 |
Общие издержки |
133,71 |
131,84 |
129,97 |
128,09 |
126,22 |
Зарплата |
135,05 |
132,51 |
129,97 |
127,42 |
124,88 |
Ставка кредита |
130,46 |
130,21 |
129,97 |
129,72 |
129,48 |
IRR, % | |||||
Ставки налогов |
31,92 |
30,82 |
29,73 |
28,65 |
27,57 |
Объем инвестиций |
35,95 |
32,63 |
29,73 |
27,18 |
24,9 |
Объем сбыта |
21,93 |
26,03 |
29,73 |
33,11 |
36,23 |
Цена сбыта |
14,34 |
22,81 |
29,73 |
35,63 |
40,79 |
Прямые издержки |
35,02 |
32,46 |
29,73 |
26,81 |
23,66 |
Общие издержки |
30,4 |
30,07 |
29,73 |
29,4 |
29,06 |
Зарплата |
30,55 |
30,14 |
29,73 |
29,32 |
28,9 |
Ставка кредита |
29,88 |
29,81 |
29,73 |
29,66 |
29,59 |
Анализ чувствительности интегральных показателей эффективности от изменения различных факторов, характеризующих проект, показывает, что в наибольшей степени показатели проекта зависят от:
В наименьшей степени из рассмотренных факторов на показатели эффективности проекта влияют:
Наиболее критичным
Ниже в таблице приведены основные риски инвестиционного проекта и рекомендуемые меры по их снижению.
Простой риск |
Wi |
Меры предупреждения рисков и снижения последствий их реализации |
Негативное изменение политической ситуации в стране |
1,2% |
Мониторинг и прогнозирование развития экономической и политической ситуации в РФ. Оптимизация схем финансирования. |
Негативное
изменение экономической |
1,2% |
Мониторинг и прогнозирование развития экономической и политической ситуации в РФ. Оптимизация схем финансирования. |
Высокая конкуренция среди производителей аналогичной продукции |
1,0% |
Внедрение гибких технологических схем производства, позволяющих оперативно адаптироваться к изменению ситуации на рынке. Совершенствование функционирования маркетинговых подразделений предприятия. |
Невозможность обеспечить Предприятие сырьем нужного качества по приемлемым ценам |
0,8% |
Оптимизация схемы обеспечения предприятия сырьем и материалами. Переход на более дешевые сырье и материалы, в том числе замена импортных материалов отечественными. Оптимизация технологических процессов и производственных схем, создание резервов и запасов сырья и материалов. Снижение издержек. Установление долговременной кооперации с поставщиками, участие в акционерном капитале предприятий – поставщиков. |
Отсутствие спроса на продукцию Предприятия |
0,8% |
Мониторинг рынка. Совершенствование функционирования маркетинговых подразделений предприятия. |
Противодействие со стороны представителей органов власти |
0,72% |
Оптимизация схем финансирования. Создание на предприятии компетентной юридической службы. Установление партнерских отношений с органами госвласти. |
Потеря контроля над Предприятием |
0,68% |
Разработка и реализация стратегий защиты, в том числе защиты от поглощения и удержания контрольного пакета акций предприятия. |
Недостаточность опыта Инициаторов проекта для его реализации |
0,6% |
Привлечение для реализации проекта опытных менеджеров и консультатнов. |
Отсутствие компаний, готовых выполнить строительные работы и имеющих требуемый уровень квалификации и опыт строительства современных фармацевтических предприятий |
0,6% |
Привлечение к работе иностраных компаний, имеющих требуемый уровень квалификации и опыт строительства современных фармацевтических предприятий. |
Дорогостоящая
и усложненная процедура |
0,6% |
Оптимальный выбор номенклатуры производимой продукции, соответствующий реальным возможностям предприятия получения соответствующих лицензий. Привлечение опытных юристов и специалитстов для получения соответствующих лицензий, лоббирование. |
Высокая стоимость доставки сырья |
0,6% |
Оптимизация схемы обеспечения предприятия сырьем и материалами. Внедрение перспективных схем доставки сырья и материалов. |
Перспектива свертывания рынка в краткосрочной или среднесрочной перспективе, сокращение платежеспособного спроса |
0,6% |
Внедрение гибких технологических схем производства. Совершенствование функционирования маркетинговых подразделений предприятия. Мониторинг рынка. |
Нереализуемая (неработоспособная) идея проекта |
0,6% |
Дополнительная проработка идеи проекта. Тщательный подбор консультантов. |
Вмешательство государства или правовых институтов в процесс производства и распределения продукции |
0,6% |
Оптимизация схем
финансирования. Создание на предприятии
компетентной юридической службы. Установление
партнерских отношений с |
Противоправные действия против Предприятия, попадание под влияние криминальных структур |
0,5% |
Максимальная информационная открытость проекта, максимальное использование легальных схем, в том числе финансирования и сбыта при реализации проекта. Тщательный подбор контрагентов и партнеров. Привлечение компетентных специалистов для решения возникающих проблем. Разработка и реализация стратегий защиты, в том числе защиты от поглощения и удержания контрольного пакета акций предприятия. |
Отсутствие местных строительных материалов и удорожание проекта за счет высокой стоимости их доставки к месту строительства |
0,5% |
Оптимизация схемы
обеспечения строительства |
Отсутствие
технической и/или |
0,4% |
Дополнительная проработка идеи проекта и концепции ее реализации. Тщательный подбор консультантов. |
Отсутствие
квалифицированных |
0,4% |
Поиск и привлечение необходимых специалистов, в том числе за рубежом. Разработка программы по целевой подготовке специалистов. |
Недостаток оборотных финансовых средств |
0,4% |
Создание резервов. Разработка системы мероприятий по снижению потребности предприятия в оборотных средствах за счет повышения ритмичности работы, уменьшения запасов, работы с дебиторами. |
Недостаточность собственных денежных средств Инициаторов проекта для финансирования предпроектных исследований и накладных расходов |
0,4% |
Использование различных схем привлечения финансовых ресурсов, в том числе заемных и долевых. Поиск инвесторов и кредиторов. |
Невозможность обеспечить прибыльную работу Предприятия в конкретных экономических условиях |
0,4% |
Дополнительная проработка идеи проекта и концепции ее реализации, разработка финансовой модели проекта. Тщательный подбор консультантов. |
Невозможность подобрать и/или получить на приемлемых условиях земельный участок, соответствующий требованиям, предъявляемым к предприятиям по производству фармацевтической продукции |
0,4% |
Поиск альтернативных вариантов размещения предприятия, в том числе в других регионах страны. |
Отсутствие
квалифицированных научных |
0,4% |
Установление
партнерских отношений с |
Отсутствие
у Инициаторов проекта |
0,4% |
Использование различных схем привлечения финансовых ресурсов, в том числе заемных и долевых. Поиск инвесторов и кредиторов. |
Отсутствие финансовых средств для оплаты строительства, аренды или приобретения зданий |
0,4% |
Использование различных схем привлечения финансовых ресурсов, в том числе заемных и долевых. Поиск инвесторов и кредиторов. |
Отсутствие финансовых средств для закупки и монтажа оборудования |
0,4% |
Использование различных схем привлечения финансовых ресурсов, в том числе заемных и долевых. Поиск инвесторов и кредиторов. |
Ужесточение требований по обеспечению безопасности производства и хранения фармацевтической продукции |
0,4% |
Оптимизация номенклатуры
продукции и технологии ее производства;
хранение и транспортировка сырья
и продукции с учетом специфических
требований к организации |
Крупные аварии, пожары |
0,3% |
Совершенствование системы обеспечения безопасности и контроля строительства, производства, хранения и транспортировки сырья и готовой продукции, использование различных схем страхования рисков. |
Противодействие конкурентов |
0,14% |
Разработка собственных брендов, оптимизация технологии производства – выявление и формирование конкурентных преимуществ Предприятия. |
Отсутствие участка земли, соответствующего экологическим требованиям |
0,1% |
Поиск альтернативных вариантов размещения предприятия, в том числе в других регионах страны. |
Отсутствие у Инициаторов проекта средств для лицензирования и сертификации фармацевтического производства |
0,1% |
Использование различных схем привлечения финансовых ресурсов, в том числе заемных и долевых. Поиск инвесторов и кредиторов. |
Рост стоимости ресурсов на рынке капитала |
0,08% |
Использование различных схем привлечения финансовых ресурсов, в том числе заемных и долевых. Поиск инвесторов и кредиторов. Разработка альтернативных вариантов финансирования, в том числе за счет эмитирования корпоративных акций и облигаций. |
Стихийные бедствия |
0,06% |
Совершенствование
и оптимизация системы |
Энергетические проблемы |
0,05% |
Внедрение энергосберегающих
технологий. Поиск альтернативных вариантов
обеспечения производства энергией.
Создание собственных подразделений
по обеспечению предприятия |
Противодействие со стороны общественных организаций |
0,04% |
Использование средств массовой информации для создания благоприятного образа Предприятия |
Невыполнение обязательств кредиторами или инвесторами |
0,04% |
Привлечение различных инвесторов и кредиторов. Оптимизация схем финансирования и совершенствование договорных отношений. Создание на предприятии компетентной юридической службы. |
Нехватка квалифицированной рабочей силы для строительства и монтажа оборудования |
0,04% |
Установление сотрудничества с учебными заведениями соответствующего профиля. Привлечение квалифицированных специалистов из других регионов страны и ближнего зарубежья. |
Неплатежеспособность потребителей |
0,03% |
Мониторинг рынка. Выход на новые рынки. Внедрение в производство технологических схем, позволяющих оперативно адаптироваться к изменению ситуации на рынке. Совершенствование функционирования маркетинговых подразделений предприятия. |
В целом результаты анализа чувствительности свидетельствуют о достаточной устойчивости проекта к неблагоприятному изменению рассмотренных факторов.
Приложение № 1 «Предварительный маркетинговый анализ».
Приложение №2 «Стратегические цели и основные задачи Предприятия».
Приложение № 3 «Анализ и прогноз внешнеэкономического окружения».
Приложение №4 «Анализ рисков проекта и методы их снижения».
Приложение №5 «Детальный финансовый план».
© ЗАО Инвестиционная
компания «Контраст»
Информация о работе Создание фармацевтического производства в г. Волгограде