Анализ финансового состояния коммерческого банка

Другими словами, оценка портфеля банка (активов, привлеченных средств  и собственного капитала) в динамике представляет собой оценку эффективности  управления им своим балансом, т. е. по сути, всем своим бизнесом. При  этом принимаются во внимание альтернативные варианты формирования (переформирования) портфеля банка с учетом его размера, существующих на рынке ставок процентов, максимизации дохода и минимизации  издержек. В повседневной оперативной  деятельности банка главными переменными  для управления им своими активами и пассивами являются процентные доходы и расходы, объемы привлекаемых и размещаемых средств.

Качество активов является их обобщающей характеристикой. Его  определение осуществляется на основании  таких критериев, как ликвидность, рискованность, доходность и диверсифицированность.

1. Ликвидность банка и ее регулирование. Важной характеристикой качества банковских активов выступает степень их ликвидности. Ликвидность в самом общем плане - это быстрота и легкость реализации, обратного превращения ценностей, актива в деньги. Естественно, банкам, как и другим звеньям экономики, необходимы средства в ликвидной форме, т. е. такие активы, которые либо уже являются деньгами, либо легко могут быть превращены в деньги с небольшим риском потерь или вовсе без такого риска; термин «ликвидность» обычно используется для обозначения определенной способности банка (или другого хозяйствующего субъекта), определенного качества его активов. Этот подход не выдерживается в случаях, когда данным термином обозначают просто деньги.

Все активы ОАО «Росельхозбанк»  с точки зрения принципиальной возможности  и быстроты их превращения в деньги, причем в такие, которыми он в любое  время может свободно распорядиться, группируются следующим образом:

-  Первоклассные ликвидные средства;

- Ликвидные средства;

- Низколиквидные средства;

- Неликвидные.

Существует два подхода  к характеристике ликвидности. Ликвидность  можно понимать как запас или  как поток. Наиболее распространенным является первый - по принципу запаса (остатков). Для него характерно:

а) определение уровня ликвидности  на основе данных об остатках активов  и пассивов баланса банка на определенную дату (возможные изменения объема и состава активов и пассивов внутри прошедшего периода во внимание не принимаются);

б) изменение уровня ликвидности, таким образом, когда оцениваются  только те активы, которые можно  превратить в деньги, и далее имеющийся  запас ликвидных активов сравнивается с потребностью в ликвидных средствах  на определенную дату (не принимаются  во внимание ликвидные средства, которые  можно получить на денежном рынке  и в виде притока доходов);

в) оценка уровня ликвидности  по данным баланса, относящимся к  прошедшему периоду (оценка обращена в  прошлое, в то время как важно  состояние ликвидности в предстоящем  периоде).

Очевидно, что этот подход является узким, ограниченным по своим  возможностям и значению, хотя и  необходимым. В рамках данного подхода  можно дать следующее определение  ликвидности баланса: баланс банка  является ликвидным, если его состояние  позволяет за счет быстрой реализации средств актива покрывать (удовлетворять) срочные обязательства по пассиву. Более широким и эффективным  следует признать второй подход к  ликвидности - по принципу потока (оборота). В этом случае анализ состояния ликвидности  может вестись непрерывно (а не от даты к дате), причем его уже  не обязательно сводить к анализу  баланса, поскольку появляется возможность  учитывать способность банка  получать кредиты и займы, обеспечивать приток денег от текущей операционной деятельности.

Когда ликвидность рассматривается  в соответствии с принципом «потока», то правильнее говорить о ликвидности  банка, которая может быть определена так: банк является ликвидным, если сумма  его ликвидных активов и ликвидных  средств, которые он может быстро мобилизовать из других источников, достаточна для своевременного погашения его  текущих обязательств. Ликвидность  баланса банка - основной фактор ликвидности  самого банка, поэтому оснований  противопоставлять их как якобы  несовместимые понятия нет. На ликвидность  баланса банка (а значит и самого банка) влияет множество факторов, главные  из которых:

- Структура пассивов - чем  выше в общей сумме заемных  средств доля ресурсов, привлеченных  на определенный срок, тем легче  банку поддерживать нужный баланс  между активами и пассивами  по срокам и суммам, т. е.  тем выше его ликвидность;

- Структура активов - чем  больше в общей сумме активов  доля первоклассных ликвидных  активов, тем выше ликвидность  банка. Здесь, однако, следует  помнить, что такие активы (наличность  в кассе и др.) не дают дохода, поэтому структура активов, которая  отвечала бы только данному  критерию, не могла бы считаться  оптимальной. С учетом этого  банк должен искать и находить  равновесное решение между необходимостью  поддерживать на хорошем уровне свою ликвидность и потребностью обеспечивать себе максимальную доходность (а это предполагает на правление в приносящие доход операции как можно большей доли ресурсов);

- Соотношение сроков привлечение  и сроков размещения ресурсов -оптимальным можно считать такое  соотношение, которое означает  поддерживание в каждый данный  плановый период деятельности  банка динамического равновесия  между двумя величинами: суммой  предстоящих банку платежей (возвратов  клиентам и иным лицам занятых  у них денег) и суммой денег,  которую банк сможет направить  в активы, включая деньги, которые  уже размещены, но должны высвободиться.  То есть золотое правило здесь  такое: каков пассив, таким должен  быть и актив;

- Степень рискованности  активных операции;

- Качество управления  банком.

На ликвидность банка  кроме названных влияют и другие факторы, в том числе:

Объем, структура и сроки  выполнения забалансовых операций;

- Возможность быстрой  мобилизации средств из иных  источников. Ликвидность банка зависит  также от внешних факторов, к  которым можно отнести:

- Долгосрочные (обусловленные  сдвигами в потреблении, инвестиционном  процессе, научно-техническом прогрессе);

- Циклические (отражающие  колебания деловой активности);

- Изменения в денежной  и кредитной политике Центрального  банка;

- Сезонные (связанные с  сезонными видами производства);

- Случайные или чрезвычайные (вызванные особенностями деятельности  клиентов).

Изложенное здесь понимание  ликвидности банка (фактически общепризнанное) по сути, мало чем отличается от понимания  его же платежеспособности и практически  не отличается от толкования ликвидности  и платежеспособности любого другого  юридического лица. Между тем банки в аспекте ликвидности не могут не обладать значительной спецификой, которая, как представляется, связана со способностью банков (и только банков) создавать платежные средства и обеспечивать ими хозяйственный оборот. Эту свою исключительную прерогативу банки реализуют, проводя, прежде всего следующие операции: прием денег во вклады (депозиты) от юридических и физических лиц; выдача юридическим и физическим лицам денежных кредитов (появление новых кредитных денег); инкассация денег, векселей, платежных и расчетных документов и кассовое обслуживание физических и юридических лиц; купля-продажа иностранных валют. Думается, с успешностью проведения данных операций и следует связывать специфический компонент понятия банковской ликвидности. Однако эта идея требует основательной проработки.

Уровень ликвидности - это дело, прежде всего самого банка, квалификации и профессионализма его руководства, которое может и обязано определять соответствующую политику и выбирать предпочтительный для данного банка в данных реальных обстоятельствах уровень ликвидности. Вместе с тем делать это следует, естественно, в рамках тех требований, которые ЦБ предъявляет к этому аспекту работы банков.

Анализ ликвидности начну  с определения достаточности  капитала банка. Основой для такого анализа является количественная оценка собственного капитала банка. Капитал  банка, является самым важным индикатором  его текущего финансового состояния  и вероятности выживания в  будущем. Хорошо капитализированные банки  имеют надежные условия для роста  и предлагают более широкий спектр услуг клиентам, они могут переносить временные периоды негативных экономических  условий, пережить большой неожиданный  рост невыплат их заемщиками, им легче  найти возможность занять для  покрытия временной нехватки наличности, они могут работать над преодолением нескольких крупных проблем одновременно. Капитал банка выполняет функцию  средств для начала деятельности банка, получения и поддержки  доверия клиентов и функции защиты от банкротства, средства для дальнейшего роста банка и развития новых услуг. Капитал служит регулятором роста банка, приводящим в соответствие требованиям финансовых институтов рост активов и пассивов банка, создает условия для укрепления жизнеспособности банка. Финансовые институты и партнеры банка требуют, чтобы темпы роста активов и пассивов были адекватны размеру собственного капитала банка.

На следующем этапе  рассмотрим коэффициент достаточности  капитала, который может быть использован  для определения адекватности капитала.

 

Кд =	собственный капитал	(2.3.1)
	производительные активы банка

 

 

Коэффициент достаточности  капитала отражающий соотношение собственного капитала к производительным активам  так же имеет отрицательную тенденцию. Главным фактором снижения его уровня явилось увеличение производительных активов по отношению к собственному капиталу.

Коэффициенты показывают, сколько приходится на 100 рублей активов или производительных активов собственного капитала.

Применительно к банковским активам ликвидность представляет собой способность активов банка  трансформироваться в денежные средства посредством их реализации, или погашения  обязательств должниками  Степень  ликвидности того или иного вида актива зависит от его назначения.

- наличные денежные средства  в кассах банка и средства  на его корреспондентских счетах  выступают для банка своеобразным  резервом ликвидности.

- основные средства и  нематериальные активы необходимы  банку для обеспечения условий  функционирования кредитного учреждения.

- кредитные вложения и  инвестиции обеспечивают банку  один из основных источников  доходов.

При определении структуры  активов банка и предельного  размера ликвидных активов в  общей балансовой сумме активов  рассчитывается процентное соотношение  ликвидных и суммарных активов  банка за минусом обязательных резервов.

2) Такой критерий качества активов как рискованность означает потенциальную возможность потерь при их превращении в денежную форму. Можно также сказать, что активы банка, относительного данного критерия, оцениваются в зависимости от уровня кредитного риска, под которым понимается риск невозврата размещенных средств.

На степень риска банковских активов оказывает влияние множество  факторов, специфичных для отдельных  их видов. В зависимости от степени  риска активы банка подразделяются на несколько групп. Количество выделяемых групп, классификация активов по этим группам, уровень риска отдельных  групп активов в различных  странах может определяться по-разному.

Основными критериями классификации  активов по группам кредитного риска  являются рейтинги  стран  и банков, в которых осуществлено размещение средств и рейтинги  контрагентов, имеющих обязательства перед  банком. Определение рейтингов производят международные рейтинговые агентства  «Moody’s Investors Service», «Fitch», «Standard & Poor’s»  и информация о рейтингах стран  и банков периодически публикуется  в изданиях этих агентств.

 

Таблица 12 – Гейтинги ОАО «Россельхозбанк» соответствуют кредитному рейтингу Российской Федерации и является рейтингом инвестиционного

Класса

Агентства	Рейтинги	1.01.2009	1.01.2010
1	2	3	4
Moody’s Investors Service	Долгосрочный в иностранной  валюте	«Ваа 1» (стабильный)	«Ваа 1» (стабильный)
	Краткосрочный в иностранной  валюте	«Рrime 2» (стабильный)	«Рrime 2» (стабильный)
Продолжение таблицы 12
1	2	3	4
Moody’s Investors Service	Рейтинг финансовой устойчивости	«Е+» (позитивный)	«Е+» (позитивный)
	Долгосрочный в национальной валюте	А3	Ваа 1
	Краткосрочный в национальной валюте	«Рrime 1»	«Рrime 2»
	Долгосрочный по национальной шкале	«Ааа.ru»	«Ааа.ru»
	Краткосрочный по национальной шкале	«RUS – 1»	«RUS – 1»
Fitch Ratings	Долгосрочный	«ВВВ+» (негативный)	«ВВВ » (негативный)
	Краткосрочный	F2	F3
	Поддержки	«2»	«2»
	Индивидуальный	«D»	«D»
	Долгосрочный рейтинг  по национальной шкале	«ААА(rus)» (стабильный)	«ААА(rus)» (стабильный)

 

В течение года проведена  работа по обеспечению  присвоения высоких рейтингов «ВВВ» и  «ВВВ 1» агентами «Fitch» и «Moody’s», соответственно, выпуску евро облигаций ОАО «Россельхозбанк» на сумму 1 млрд. долларов США, произведенному в июне 2010года.

По итога 2010 года ОАО «Россельхозбанк» занял 276 место по размеру капитала шагнув вперед почти на 100 позиций, в ежегодном размере 100 крупнейших банков мира, согласно журналу «The Banker».