Сущность информационного обеспечения финансового менеджмента

 

 

Промежуточный консолидированный отчет о финансовом положении

на 30 июня 2013 г.

Баланс предприятия

(в тысячах долларов  США)7

Таблица 1.

	Прим.	На 30 июня 2013 г.	На 31 декабря 2012 г.
Активы
Внеоборотные активы
Основные средства	6	5 270 828	5 226 818
Инвестиционная собственность		9 947	10 821
Права аренды земельных участков	7	96 074	95 733
Нематериальные активы	8	17 824	17 223
Долгосрочные финансовые активы		5 930	6 230
		5 400 603	5 356 825
Оборотные активы
Запасы	9	1 276 400	1 350 740
Торговая и прочая дебиторская задолженность		16 002	19 228
Авансы выданные	10	47 561	88 145
Налоги к возмещению		1 911	953
Расходы будущих периодов		5 677	5 990
Краткосрочные финансовые активы		15 118	28 863
Денежные средства и их эквиваленты	11	266 108	409 993
		1 628 777	1 903 912
Итого активы		7 029 380	7 260 737
Капитал и обязательства
Капитал, приходящийся на акционеров материнской компании
Акционерный капитал	12	34	34
Эмиссионный доход	12	1 488 268	1 484 255
Собственные акции, выкупленные у акционеров	12	(11 442)	(18 852)
Резерв на пересчет в валюту представления		(409 033)	(156 537)
Нераспределенная прибыль		2 262 128	1 958 364
Итого капитал, приходящийся на акционеров материнской компании		3 329 955	3 267 264
Итого капитал		3 329 955	3 267 264
Долгосрочные обязательства
Долгосрочные кредиты и займы	14	915 838	1 259 247
Отложенные налоговые обязательства		210 820	202 784
		1 126 658	1 462 031
Краткосрочные обязательства
Торговая и прочая кредиторская задолженность	15	1 215 880	1 413 130
Начисленные расходы	16	180 060	165 328
Налоги к уплате	17	216 873	122 835
Дивиденды к выплате	13	22	18
Налог на прибыль к уплате		10 498	3 010
Краткосрочные обязательства по финансовой аренде	−	404
Краткосрочные кредиты и займы	18	949 434	826 717
		2 572 767	2 531 442
Итого обязательства		3 699 425	3 993 473
Итого капитал и обязательства		7 029 380	7 260 737

 

 

 

 

Промежуточный консолидированный отчет о совокупном доходе

за шесть месяцев, завершившихся 30 июня 2013 г.

Отчет о прибылях и убытках

(в тысячах долларов США)8

Таблица 2.

 

	Прим.	На 30 июня 2013 г.	На 31 декабря 2012 г.
Выручка	19	8 796 432	6 775 761
Себестоимость реализации	20	(6 398 474)	(5 040 220)
Валовая прибыль		2 397 958	1 735 541
Коммерческие расходы	21	(81 916)	(71 400)
Общехозяйственные и административные расходы	22	(1 654 687)	(1 180 099)
Инвестиционные доходы		3 896	6 511
Финансовые расходы	23	(76 047)	(61 546)
Прочие доходы		23 858	18 434
Прочие расходы		(5 407)	(4 287)
(Убыток)/прибыль по курсовым  разницам		(7 590)	590
Прибыль до налогообложения		600 065	443 744
Расходы по налогу на прибыль	24	(131 152)	(103 864)
Прибыль за отчетный период		468 913	339 880
Прочий совокупный доход
Убыток от пересчета в валюту представления		(252 006)	(66 542)
Прочий совокупный убыток за период, за вычетом налога		(252 006)	(66 542)
Итого совокупный доход за отчетный период, за вычетом налога		216 907	273 338
Прибыль за отчетный период Приходящаяся на:
Акционеров материнской компании		468 913	339 880
Неконтрольную долю участия		−	−
		468 913	339 880
Итого совокупный доход за отчетный период, за вычетом налога Приходящийся на:
Акционеров материнской компании		216 907	273 338
Неконтрольную долю участия		−	−
		216 907	273 338

 

 

 

Промежуточный консолидированный отчет о движении денежных средств

за шесть месяцев, завершившихся 30 июня 2013 г.

(в тысячах долларов США)

Отчет о движении денежных средств9

Таблица 3.               

 

	Прим.	На 30 июня 2013 г.	На 31 декабря 2012 г.
Движение денежных средств, используемых в операционной деятельности
Прибыль до налогообложения		600 065	443 744
Корректировки на:
Амортизацию основных средств		212 451	168 453
Амортизацию нематериальных активов		5 271	3 393
Убыток от выбытия основных средств		3 148	2 630
Убыток от выбытия инвестиционной собственности		107	−
Создание резерва по сомнительной дебиторской задолженности		685	3 125
Убыток/(прибыль) по курсовым разницам		7 590	(590)
Финансовые расходы		76 047	61 546
Инвестиционные доходы		(3 896)	(6 511)
Движение денежных средств, используемых в операционной деятельности, до учета изменений оборотного капитала		901 468	675 790
Увеличение торговой и прочей дебиторской задолженности		(966)	(3 267)
Уменьшение авансов выданных		40 584	871
Увеличение налогов к возмещению		(958)	(4 969)
Уменьшение расходов будущих периодов		313	1 684
Уменьшение/(увеличение) запасов		74 340	(53 355)
Уменьшение торговой и прочей кредиторской задолженности		(204 863)	(105 699)
Увеличение начисленных расходов		14 732	6 255
Увеличение налогов к уплате		94 038	39 760
Поступление денежных средств от операционной деятельности		918 688	557 070
Налог на прибыль уплаченный		(99 912)	(89 857)
Проценты полученные		2 511	6 143
Проценты уплаченные		(65 680)	(65 163)
Чистое поступление денежных средств от операционной деятельности		755 607	408 193
Движение денежных средств, используемых в инвестиционной деятельности
Приобретение основных средств		(654 744)	(680 539)
Приобретение инвестиционной собственности		−	(12 907)
Поступления от продажи дочерней компании		4 026	−
Приобретение нематериальных активов		(6 589)	(5 571)
Приобретение прав аренды земельных участков		(11 375)	(8 252)
Приобретение неконтрольной доли участия в компании, являющейся держателем единственного актива		−	(3 614)
Поступления от продажи основных средств		2 224	20 491
Займы выданные		(67 806)	(68 876)
Займы погашенные		81 359	84 239
Чистые денежные средства, используемые в инвестиционной деятельности		(652 905)	(675 029)
Движение денежных средств, используемых в финансовой деятельности
Поступления по кредитам и займам		3 259 430	1 570 055
Погашение кредитов и займов		(3 345 406)	(1 655 695)
Дивиденды выплаченные	13	(157 983)	(66 518)
Погашение обязательств по финансовой аренде		(404)	(3 891)
Продажа собственных акций, выкупленных у акционеров	12	13 803	7 772
Выкуп акций		(2 870)	−
Чистые денежные средства, используемые в финансовой деятельности		(233 430)	(148 277)
Влияние изменения курса валюты представления на денежные средства и их эквиваленты		(13 157)	9 068
Чистое уменьшение денежных средств и их эквивалентов		(143 885)	(406 045)
Денежные средства и их эквиваленты на начало периода	11	409 993	534 392
Денежные средства и их эквиваленты на конец периода	11	266 108	128 347

 

На основе данных таблицы 1 и таблицы 2, можно получить информацию о предприятии по таким показателям, как:

1) Коэффициент оборачиваемости  запасов предприятия. На основе  этого коэффициента финансовый  менеджер может определить, сколько  раз в среднем продаются запасы  предприятия за некоторый период  времени. Чем выше оборачиваемость  запасов компании, тем более эффективным  является производство и тем  меньше потребность в оборотном  капитале для его организации. Рассчитывается как отношение  себестоимости проданных товаров  и запасов

На 31 декабря 2012 г. ITR = 5 040 220/1 350 740= 3.73

На 30 июня 2013 г. ITR = 6 398 474/ 1 276 400=5.01

Коэффициент увеличился почти на 30 % по сравнению с прошлым годом. Значение коэффициента показывает, что каждый предмет запасов компании ITR раз в году потребляется и вновь возобновляется (приобретается), т.е. "оборачивается".

2) Стоимость имущества  предприятия 30 июня 2013 года года  уменьшилась на 231357 тысяч долларов  по сравнению с данными на  конец 2012 года. Несмотря на это, в  данный период увеличилась стоимость  основных средств предприятия, за  счёт прибыли прошлых лет с 5 226 818 до 5 270 828 тысяч долларов.

3)Обязательства ОАО "Магнит" сократились почти на 5%, из них  преобладают Долгосрочные обязательства. Это может привести к увеличению доли собственного капитала компании.

4) Из полученной информации  финансовый менеджер может рассчитать  коэффициент обеспеченности кредитов прибылью. Он применяется для оценки возможности предприятия погасить долги по кредитам. Показывает сколько времени необходимо предприятию для выплаты основной суммы долга, без учета процентов по кредитам. Рассчитывается как отношение суммы амортизации и прибыли до уплаты налогов и процентов к сумме задолженности.

PLP на 31 декабря 2012 г. = 443744+168453/1462031+2531442=0.15

PLP на 30 июня 2013 г. = 600065+212451/1126658+2572767=0.22

Коэффициент обеспеченности кредитов прибылью увеличился за год почти на 20%, что говорит об улучшении ситуации с кредитоспособностью предприятия.

5) При анализе предприятия  финансовый менеджер должен рассчитать  коэффициент темпа прироста собственного капитала. Темп прироста собственного капитала определяется как отношение суммы реинвестированной прибыли к объему собственного капитала. Он отражает скорость, с которой увеличивается собственный капитал компании.

RIEC - темп прироста собственного капитала (Rate of a Gain of Equity Capital), %;

RIEC на 31 декабря 2012 г. =3267264/273362 = 11.95

RIEC на 30 июня 2013 г. = 3329955/310930 = 10.7

Коэффициент темп прироста собственного капитала уменьшился за данный период почти на 10%, из чего следует, что темп собственного капитала предприятия сократился

На основе полученной информации финансовый менеджер может сделать вывод, что предприятие  ОАО "Магнит" является финансово устойчивым предприятием. Данный анализ показал, что в 2012 году в сравнении с 2013 годом в целом по предприятию происходит значительное снижение темпа прироста собственных средств предприятия. Данное снижение показателя не значительно и не приведет предприятие к банкротству. За выбранный период предприятие улучшило ситуации с кредитоспособностью предприятия почти на 20% . За счет чистой прибыли выплачиваются дивиденды акционерам предприятия, создаются фонды накопления, потребления, резервный фонд, часть прибыли направляется на пополнение собственного оборотного капитала. Анализируя рынок, можно сделать вывод, что успех данного предприятия во многом зависит от правильности выбора производственной направленности предприятия по выпуску продукции (выбор продуктов, пользующихся стабильным и высоким спросом), от создания конкурентоспособных условий продажи своих товаров и оказания услуг (цена, сроки поставок, обслуживание покупателей, послепродажное обслуживания и т.д.), от объемов производства (чем больше объем продаж, тем больше масса прибыли), также от ассортимента продукции и снижения издержек производства.

2.3 Технология принятия управленческого решения на основе полученной информации

Характеристика

на студента 4 курса финансово-кредитного факультета

Саратовского государственного социально-экономического университета

Полканова Даниила Витальевича

Полканов Даниил Витальевич родился в 1993 г. в г. Саратов Саратовской области. В 2010г. окончил Лицей Математики и Информатики  г. Саратова Саратовской области.

 В 2010 г. поступил в Саратовский  государственный социально-экономический  университет на бюджетную форму  обучения на специальность «Финансы и кредит», специализацию «Финансовый менеджмент» финансово-кредитного факультета. В процессе обучения проявляет добросовестное отношение к учебе, имеет только хорошие и отличные оценки. Неоднократно принимал участие в студенческих научных конференциях: принимал участие в научно-практической конференции в секции «Иностранные языки» с работой «BMW-the secret of success» и имеет сертификат участника во 2-й ежегодной городской студенческой олимпиаде по английскому языку “Breakthrough to Cambridge” 2011.

В 2012 получил серебренный сертификат на знание и использование системы ГАРАНТ ЭКСПЕРТ; Сертификат на знание и использование системы Консультант 2012.                               Принимал участие Microsoft Case Competition  мероприятием Microsoft в России по подготовке кадрого резерва компании.