Методика оценки ликвидности баланса

Д_{ос нс} ⁼ (стр. 120 Ф. №1 + стр. 130 ф. № 1) / (стр. 300 ф. №1);

• коэффициент износа основных средств (К_и):

К_и = стр. 394 справки к разд. 3 ф. № 5 / стр. 370 ф. № 5.

 После расчетов делаются выводы о необходимости обновления основных производственных фондов, изыскании наиболее эффективных способов приобретения объектов основных средств. Для оценки платежеспособности организации используются относительные показатели ликвидности, различающиеся набором ликвидных средств, рассматриваемых в качестве покрытия краткосрочных обязательств.

• Коэффициент общей ликвидности (К_ол) находится по формуле:

К_ол = (стр. 290-стр. 230)/ (стр. 610 + стр. 620 + стр. 660) ф. № 1.

• Коэффициент срочной ликвидности (К_сл):

К_сл = (стр. 240 + стр. 250 + стр. 260) / стр. 610 + стр. 620 + стр. 660) ф. № 1.

• Коэффициент абсолютной ликвидности:

К_ал = ( стр. 260 +стр. 250 – стр. 252) /(стр. 610 +стр. 620 +стр. 660) ф.№1.

После расчетов делаются выводы о  способности (неспособности) организаций погасить свои обязательства за счет денежных средств и краткосрочных финансовых вложений, наличии (отсутствии) дефицита свободных денежных средств, зависимости от надежности дебиторов и т. п.

Следует отметить, что уровень коэффициентов ликвидности еще не является признаком хорошей или плохой платежеспособности, в связи, с чем анализ целесообразно дополнить расчетом показателей финансовой устойчивости, ее оценка показывает наличие или отсутствие у организации «запаса прочности» и возможность привлечения дополнительных заемных средств. Наиболее полно уровень финансовой устойчивости определяет коэффициент автономии (К_а):

К_а = (стр. 490 — стр. 240) / (стр. 300) ф. № 1.

Соотношение средств указывает  на самостоятельность (независимость) организации, а оптимальное значение коэффициента автономии рекомендуется на уровне не менее 0,5.

Важной задачей анализа платежеспособности является исследование показателей финансовой устойчивости. Первоначально определяется объем собственных средств в формировании текущих активов (С_ос):

С_ос = (стр. 490) + стр. 590 – стр. 190 – стр. 230 ф. № 1

Затем рассчитывается размер функционирующего капитала (достаточность собственных средств и заемных источников, используемых в обороте длительное время, для покрытия внеоборотных активов и формирования части оборотных активов) (ФК):

ФК = (стр. 490) + стр. 590 - стр. 190 ф. № 1.

Общая величина источников формирования оборотных активов дополнительно включает краткосрочные займы и кредиты (ВОИ):

ВОИ = (стр. 490) + стр. 590 + стр. 610 - стр. 190 ф. № 1.

Размер запасов характеризуется  запасами, налогом на добавленную стоимость и товарами отгруженными (33):

33 = стр. 210 +стр. 220 ф. № 1.

Доля собственных средств в  формировании текущих активов характеризует ту часть собственного капитала организации, которая является источником покрытия текущих активов; рекомендуемое значение - не менее 0,3:

Доля  С_ос = С_ос / (стр. 290 - стр. 230 ф. № 1.

Оценка финансовой устойчивости организации в баллах производится путем сравнения вычисленных показателей с рекомендуемыми значениями и по вариантам сочетания показателей. Важнейшим фактором, оказывающим существенное влияние на снижение платежеспособности и финансовой устойчивости, является размер дебиторской задолженности в оборотных активах. В связи с этим возникает необходимость ее более углубленного анализа.

В процессе анализа платежеспособности важную роль играет уровень отвлечения средств из хозяйственного оборота организаций, т.е. объем дебиторской задолженности через систему показателей, таких как:

- удельный вес дебиторской задолженности в валюте баланса (УДЗ):

УДЗ = (стр. 230 + стр. 240) / стр. 300 ф. № 1.

- доля просроченной дебиторской задолженности в общем объеме дебиторской задолженности (ПДЗ):

ПДЗ = [стр. 211 (ф. № 5) + стр. 221 (ф. №5)] / (стр. 230 + стр. 240) ф. № 1;

- удельный вес просроченной дебиторской задолженности свыше трех месяцев в общем объеме просроченной дебиторской задолженности (ПД32):

ПД32 = [стр. 212 (ф. № 5) + стр. 222 (ф. №5)] / [стр. 211 (ф. № 5) + стр. 221 (ф. №5)].

Анализ кредиторской задолженности  рекомендуется проводить в целях выявления уровня финансирования хозяйственного оборота организации за счет отложенных платежей, а для оценки рассчитываются:

• удельный вес кредиторской задолженности в валюте баланса (УКЗ): 

УКЗ = стр. 620 / стр. 700 ф. № 1.Рекомендуемое значение объема кредиторской задолженности в валюте баланса — не более 0,3;

• удельный вес просроченной кредиторской задолженности в общем объеме кредиторской задолженности (ПКЗ): 

ПКЗ = [стр. 231 (ф. № 5) + стр. 241 (ф. № 5)] / стр. 620 ф. № 1;

• удельный вес просроченной кредиторской задолженности свыше трех месяцев в общем объеме просроченной кредиторской задолженности (ПК32):

ПК32 = [стр. 232 (ф. № 5) + стр. 242 (ф. № 5)] / [стр. 231 (ф. № 5) + стр. 241 (ф. № 5)].

Сопоставление сумм дебиторской и  кредиторской задолженности показывает, что если предприятие на протяжении анализируемого периода имеет пассивное сальдо (СДК < 1), это значит, что предприятие предоставляет покупателям бесплатный коммерческий кредит в размере, меньшем, чем объем средств, полученных в виде отсрочек платежей от поставщиков и подрядчиков.

А в случае если активное сальдо (СДК > 1), то это свидетельствует об обратной ситуации, при которой источником финансирования превышения размера кредита, предоставленного предприятием своим покупателям, над кредитом, полученным от поставщиков, является собственный капитал и банковские

ссуды при их наличии. Наличие пассивного сальдо по данному показателю более желательно, а наличие активного сальдо является неблагоприятным фактором; балльная оценка данного показателя предполагает только два уровня. На основе показателей имущественного положения и структуры активов и пассивов организации рекомендуется проводить итоговую оценку 
платежеспособности. 

При этом оценка всей группы показателей вычисляется путем умножения балла, выставленного по каждому показателю, на вес показателя в группе. К отдельным показателям приводятся оптимальные значения. Полученные результаты следует использовать для исследования путей укрепления платежеспособности хозяйствующего субъекта [9 c 21-28].

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Глава 2. Практическая часть

1. Общая экономическая характеристика СХА (колхоз) «Нива»

 

Деревня Подборки находится на юго-западе от Калуги по направлению к Смоленской области.

От Подборок до главной магистрали, проходящей, через всю Калужскую область  отделяет значительное расстояние - 68 километров. [14]

В настоящее  время на территории деревни Подборки действует Сельскохозяйственная артель (колхоз) «Нива», который фактически зарегистрирован по адресу: 249705, Россия, Калужская область, Козельский район, деревня Подборки. Колхоз «Нива» является производственным кооперативом.[15]

Производственным  кооперативом (артелью) признается добровольное объединение граждан на основе членства для совместной производственной или иной хозяйственной деятельности (производство, переработка, сбыт промышленной, сельскохозяйственной и иной продукции, выполнение работ, торговля, бытовое обслуживание, оказание других услуг), основанной на их личном трудовом и ином участии и объединении его членами (участниками) имущественных паевых взносов. [11, с36]

Производственные кооперативы  в сельском хозяйстве учреждаются (создаются) и функционируют в  соответствии с ГК РФ и Федеральным  законом «О сельскохозяйственной кооперации»  от 8 декабря 1995 г. № 193-ФЗ.[9,c20]

СХА (колхоз) «Нива» создается без ограничения  срока его деятельности. Является коммерческой организацией и создается  добровольным объединением граждан  на основе членства для совместной производственной и иной не запрещенной  законом хозяйственной деятельности (производство, переработка, сбыт сельскохозяйственной и иной продукции, выполнение работ, торговля, бытовое обслуживание, оказание других услуг), основанной на их личном трудовом участии, объединение ими имущественных паевых взносов (в виде

денежных  средств, земельных участков, земельных  и имущественных долей и другого  имущества) и передача этих взносов  в паевой фонд СХА (колхоз) «Нива».

2. Основные виды деятельности СХА (колхоз) «Нива»

Согласно, сведениям из выписки Единого  государственного реестра юридических  лиц СХА (колхоз) «Нива» занимается различными видами экономической деятельности.

СХА (колхоз) «Нива» является с момента государственной  регистрации юридическим лицом  и действует на основании Устава, а также законодательных и  иных правовых актов. СХА (колхоз) «Нива» имеет печать со своим наименованием, штамп, фирменные бланки, счета (включая  валютные) в банках в соответствии с действующим законодательством.

 Сведения о видах экономической  деятельности:

 

01.21	Разведение крупного рогатого скота
51.70	Прочая оптовая торговля
52.11	Розничная торговля
01.11.1	Выращивание зерновых и зернобобовых культур
01.11.2	Выращивание картофеля, столовых корнеплодных и клубнеплодных культур с  высоким содержанием крахмала или  инулина

 

На территории района осуществляют свою деятельность свыше 400 предприятий  и организаций всех форм собственности, в том числе по отраслям: промышленность - 42, сельское хозяйство - 16, строительство - 5, транспорт и связь - 10, торговля  - 34, кредитные и страховые организации - 7.

Наиболее крупными предприятиями  являются:

• Филиал Научно – производственного центра имени академика Н.А. Пилюгина – Сосенский приборостроительный завод.
• ОАО «Березический стекольный завод – производство тары для фармацевтической промышленности.
• ОАО «Козельский механический завод» - производство спецавтомобилей.
• ООО «Бытсервис» - оказание платных и бытовых услуг населению.
• Добыча полезных ископаемых. В районе осуществляется разработка 4 карьеров. Предприятиями, занимающимися добычей полезных ископаемых (ДРСУ ОАО «Калугаавтодор»).

В следующей таблице представлены успешные предприятия Козельского  района.

Отраслевой перечень успешных предприятий  района:

№ п/п	Наименование предприятия	Адрес местонахождения	Наименование выпускаемой продукции, предоставление услуг
Производство пищевых продуктов
1	ОАО « Агрофирма Оптина»	г.Козельск, ул. Чкалова,106	Молоко и кисломолочная продукция
2	КФХ «НИЛ»	Козельский район, с.Волконское	Молоко и кисломолочная продукция
Торговля
1	Козельское Райпо	г. Козельск, ул. Дзержинского,1	Торговля
2	ООО «Надежда»	г. Козельск, ул.Б. Советская,70	Торговля
3	ИП Баранчикова О.И.	г. Козельск, ул.Чкалова	Торговля
Текстильное и швейное производство
1	ООО «Мужской стандарт»	г. Козельск, ул. Земляной Вал,2	Пошив мужской одежды
Строительство, разработка полезных ископаемых
1	ДРСУ ОАО «Калугаавтодор»	Г.Козельск, ул. Медведева.20	Добыча песка
Сельскохозяйственные предприятия
1	ОАО «Дружба»	с. Волконское Козельского района	Молоко, мясо, зерно
2	СХА (колхоз) «Нива»	д. Подборки Козельского района	Молоко, мясо, зерно
3	ООО «Красный комбинат»	г. Козельск, Садовая,15	Молоко, мясо, зерно
4	ЗАО «Агрокомплекс «Козельское молоко»	с. Попелёво, ул. Молодёжная, 19	Молоко, мясо, зерно
5	ЗАО «Колхоз имени Орджоникидзе»	д. Дешовки Козельского района	Молоко, мясо, зерно, картофель