Методика анализа финансового состояния предприятия
Курсовая работа, 15 Мая 2012, автор: пользователь скрыл имя
Краткое описание
Финансовое состояние является ключевой характеристикой финансово-хозяйственной деятельности предприятия. На этой характеристике пересекаются интересы всех лиц, так или иначе связанных с конкретным предприятием. Достижение целей собственников, инвесторов, кредиторов, деловых партнеров, государства невозможно без поддержания достаточно высокого уровня финансового положения хозяйствующего субъекта. То есть, приемлемый уровень финансового состояния служит необходимым, хотя, конечно, далеко и недостаточным условием реализации всего спектра целей деятельности каждого предприятия.
Оглавление
ВВЕДЕНИЕ 2
1. ОБЩЕТЕОРЕТИЧЕСКИЕ АСПЕКТЫ ХАРАКТЕРИСТИКИ ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ
1.1 Понятие финансового состояния, его значение, цели оценки и анализа 6
1.2 Основные направления анализа финансового состояния 10
1.3 Информационное обеспечение оценки и анализа финансового состояния 21
2. МЕТОДИКА АНАЛИЗА ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ ПРЕДПРИЯТИЯ
2.1. Основные принципы и последовательность проведения анализа финансового состояния предприятия 25
2.2 Оценка и анализ финансовой независимости 29
2.3 Оценка и анализ платежеспособности 47
2.4 Оценка и анализ результативности финансово-хозяйственной деятельности 62
2.5 Комплексная оценка финансового состояния 77
Заключение 83
Список литературы 86
Практическая часть 88
Файлы: 1 файл
Методика анализа финансового состояния предприятия.docx
— 236.39 Кб (Скачать)- Особенно важно проводить структурный анализ в отношении дебиторской задолженности, так как снижение степени диверсифицированности этой задолженности увеличивает вероятность существенного ухудшения финансового состояния. Также для исследования структуры мы применяли расчеты удельных весов элементов дебиторской задолженности в общей величине дебиторской задолженности. Динамику изменения дебиторской и кредиторской задолженности можно выявить, используя горизонтальный или трендовый анализ, как абсолютных значений задолженности, так и их удельных весов.
- Если говорить о темпах роста общей дебиторской задолженности, то можно заметить преимущественное увеличения ее значений в динамике практически по всем подразделениям. В 2004 г наибольший рост дебиторской задолженности наблюдался в «Подразделении №2» и «Подразделении №4», здесь темп роста составил 140,17% и 155,81% соответственно. В 2005 г наибольший темп роста дебиторской задолженности отмечался в «Подразделении №1» и «Подразделении №6» - 113% и 108% соответственно. В 2006 г значения дебиторской задолженности в основном снижались по сравнению с остатком на начало года, однако в «Подразделении №3» и «Подразделении №6» данный вид задолженности все же рос темпами 158,3% и 113% соответственно. Проводя анализ дебиторской задолженности по годам следует отметить, что все анализируемые года наивысшие показатели дебиторской задолженности показывало «Подразделение №1». Отсутствие возможности говорить о вероятности ее погашения и отнесения ее к какому-то определенному типу дебиторской задолженности стоит сказать, что такие высокие значения сомнительной задолженности свидетельствуют об уменьшении ликвидности баланса, ухудшении финансового состояния этого предприятия.
- Анализируя краткосрочную дебиторскую задолженность приходим к выводу, что именно она составляет большую часть совокупной дебиторской задолженности, что благоприятно влияет на финансовое состояние подразделений. В 2004 г наибольший рост краткосрочной дебиторской задолженности (впрочем также как и совокупной дебиторской задолженности) был зафиксирован в «Подразделении №2» и «Подразделении №4», здесь темп роста составил 104,5% и 143,6% соответственно. Стоит обратить внимание на показатели задолженности в 2006 г – по всем подразделениям, исключая лишь «Подразделение №4», здесь темп роста составил 204,5%, мы видим снижение значений.
- Переходя к анализу долгосрочной дебиторской задолженности, сразу отмечается преимущественный рост показателей задолженности. Наибольшие темпы роста отмечались в 2004 г, наибольший рост показателей составил 272,6% («Подразделение №5») по отношению к значениям остатков на начало года. Если говорить о снижении показателей, то наибольшее сокращение наблюдалось по «Подразделению №2» в 2005г.
Таблица 3
Анализ состава, структуры и движения кредиторской задолженности
отдельных подразделений
ООО «Янтарь» за 2004-2006
гг.
|
Статьи кредиторской
задолженности |
Остаток на начало года | Остаток на конец года | Темп
роста, % | |||||||||||
| сумма, тыс. руб. | уд. вес, % | сумма, тыс. руб. | уд. вес, % | |||||||||||
| А | 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | |||||||||
| Кредиторская задолженность, всего: | ||||||||||||||
| 2004 г. | ||||||||||||||
| Подразделение №1 | 109243 | 100 | 118617 | 100 | 108,59 | |||||||||
| Подразделение №2 | 7458 | 100 | 8580 | 100 | 115,04 | |||||||||
| Подразделение №3 | 5061 | 100 | 7084 | 100 | 139,97 | |||||||||
| Подразделение №4 | 3564 | 100 | 5518 | 100 | 154,83 | |||||||||
| Подразделение №5 | 3089 | 100 | 4711 | 100 | 152,51 | |||||||||
| Подразделение №6 | 2384 | 100 | 2607 | 100 | 109,35 | |||||||||
| 2005 г. | ||||||||||||||
| Подразделение №1 | 118617 | 100 | 137119 | 100 | 115,59 | |||||||||
| Подразделение №2 | 8580 | 100 | 5822 | 100 | 67,85 | |||||||||
| Подразделение №3 | 7084 | 100 | 8277 | 100 | 116,84 | |||||||||
| Подразделение №4 | 5518 | 100 | 4775 | 100 | 86,53 | |||||||||
| Подразделение №5 | 4711 | 100 | 6184 | 100 | 131,26 | |||||||||
| Подразделение №6 | 2607 | 100 | 2220 | 100 | 85,16 | |||||||||
| 2006 г. | ||||||||||||||
| Подразделение №1 | 137119 | 100 | 151346 | 100 | 110,37 | |||||||||
| Подразделение №2 | 5822 | 100 | 5430 | 100 | 93,26 | |||||||||
| Подразделение №3 | 8277 | 100 | 11124 | 100 | 134,39 | |||||||||
| Подразделение №4 | 4775 | 100 | 9566 | 100 | 200,33 | |||||||||
| Подразделение №5 | 6184 | 100 | 11285 | 100 | 182,48 | |||||||||
| Подразделение №6 | 2220 | 100 | 4931 | 100 | 222,11 | |||||||||
| 1.1. Задолженность поставщикам и подрядчикам | ||||||||||||||
| 2004 г. | ||||||||||||||
| Подразделение №1 | 67585 | 61,84 | 78065 | 65,81 | 115,50 | |||||||||
| Подразделение №2 | 2978 | 39,93 | 2905 | 33,86 | 97,55 | |||||||||
| Подразделение №3 | 3948 | 78,01 | 6464 | 91,25 | 163,73 | |||||||||
| Подразделение №4 | 2409 | 67,59 | 3034 | 54,98 | 125,95 | |||||||||
| Подразделение №5 | 2068 | 66,95 | 3435 | 72,91 | 166,10 | |||||||||
| Подразделение №6 | 1556 | 65,27 | 1693 | 64,94 | 108,80 | |||||||||
| 2005 г | ||||||||||||||
| Подразделение №1 | 78065 | 65,81 | 94838 | 69,15 | 121,49 | |||||||||
| Подразделение №2 | 2905 | 33,86 | 4184 | 71,67 | 144,03 | |||||||||
| Подразделение №3 | 6464 | 91,25 | 7239 | 87,46 | 111,99 | |||||||||
| Подразделение №4 | 3034 | 54,98 | 2639 | 55,27 | 86,99 | |||||||||
| Подразделение №5 | 3435 | 72,91 | 4445 | 71,88 | 129,40 | |||||||||
| Подразделение №6 | 1693 | 64,94 | 1300 | 58,56 | 76,79 | |||||||||
| 2006 г | ||||||||||||||
| Подразделение №1 | 94838 | 69,16 | 107928 | 71,31 | 113,80 | |||||||||
| Подразделение №2 | 4184 | 71,87 | 3640 | 67,03 | 86,99 | |||||||||
| Подразделение №3 | 7239 | 87,46 | 10027 | 90,14 | 138,51 | |||||||||
| Подразделение №4 | 2639 | 55,27 | 6745 | 70,51 | 255,59 | |||||||||
| Подразделение №5 | 4445 | 71,88 | 8323 | 73,75 | 187,25 | |||||||||
| Подразделение №6 | 1300 | 58,56 | 3709 | 75,22 | 285,30 | |||||||||
| 1.2 Задолженность перед персоналом организации | ||||||||||||||
| 2004 г | ||||||||||||||
| Подразделение №1 | 9011 | 8,25 | 9606 | 8,10 | 106,60 | |||||||||
| Подразделение №2 | 245 | 3,29 | 275 | 3,21 | 112,25 | |||||||||
| Подразделение №3 | 662 | 13,08 | 287 | 4,05 | 43,35 | |||||||||
| Подразделение №4 | 749 | 21,02 | 1096 | 19,86 | 146,33 | |||||||||
| Подразделение №5 | 636 | 20,59 | 811 | 17,22 | 127,51 | |||||||||
| Подразделение №6 | 280 | 11,74 | 439 | 16,84 | 156,78 | |||||||||
| 2005 г. | ||||||||||||||
| Подразделение №1 | 9606 | 8,10 | 11308 | 8,25 | 117,72 | |||||||||
| Подразделение №2 | 275 | 3,21 | 440 | 7,56 | 160,00 | |||||||||
| Подразделение №3 | 287 | 4,05 | 717 | 8,66 | 249,83 | |||||||||
| Подразделение №4 | 1096 | 19,86 | 1159 | 24,27 | 105,75 | |||||||||
| Подразделение №5 | 811 | 17,22 | 1063 | 17,19 | 131,07 | |||||||||
| Подразделение №6 | 439 | 16,84 | 513 | 23,11 | 116,86 | |||||||||
| 2006 г. | ||||||||||||||
| Подразделение №1 | 11308 | 8,25 | 14566 | 9,62 | 128,81 | |||||||||
| Подразделение №2 | 440 | 7,56 | 700 | 12,89 | 159,09 | |||||||||
| Подразделение №3 | 717 | 8,66 | 532 | 4,78 | 74,19 | |||||||||
| Подразделение №4 | 1159 | 24,27 | 1633 | 17,07 | 140,89 | |||||||||
| Подразделение №5 | 1063 | 17,19 | 1620 | 14,36 | 152,39 | |||||||||
| Подразделение №6 | 513 | 23,11 | 524 | 10,63 | 102,14 | |||||||||
| 1.3. Задолженность по налогам и сборам перед государством и внебюджетными фондами | ||||||||||||||
| 2004 г. | ||||||||||||||
| Подразделение №1 | 27624 | 25,29 | 25277 | 21,31 | 91,50 | |||||||||
| Подразделение №2 | 4138 | 55,48 | 5332 | 62,14 | 128,85 | |||||||||
| Подразделение №3 | 451 | 8,91 | 333 | 4,70 | 73,84 | |||||||||
| Подразделение №4 | 362 | 10,16 | 764 | 13,85 | 211,05 | |||||||||
| Подразделение №5 | 291 | 9,42 | 348 | 7,39 | 119,59 | |||||||||
| Подразделение №6 | 369 | 15,48 | 419 | 16,07 | 113,55 | |||||||||
| 2005 г. | ||||||||||||||
| Подразделение №1 | 25277 | 21,31 | 23108 | 16,85 | 91,42 | |||||||||
| Подразделение №2 | 5332 | 62,14 | 1136 | 19,51 | 21,30 | |||||||||
| Подразделение №3 | 333 | 4,70 | 321 | 3,88 | 96,39 | |||||||||
| Подразделение №4 | 764 | 13,85 | 894 | 18,72 | 117,02 | |||||||||
| Подразделение №5 | 348 | 7,39 | 451 | 7,29 | 129,59 | |||||||||
| Подразделение №6 | 419 | 16,07 | 379 | 17,07 | 90,45 | |||||||||
| 2006 г. | ||||||||||||||
| Подразделение №1 | 23108 | 16,85 | 21633 | 14,29 | 93,62 | |||||||||
| Подразделение №2 | 1136 | 19,51 | 889 | 16,37 | 78,26 | |||||||||
| Подразделение №3 | 321 | 3,88 | 565 | 5,08 | 176,0 | |||||||||
| Подразделение №4 | 894 | 18,72 | 1140 | 11,92 | 127,52 | |||||||||
| Подразделение №5 | 451 | 7,29 | 916 | 8,12 | 203,10 | |||||||||
| Подразделение №6 | 379 | 17,07 | 660 | 13,38 | 174,14 | |||||||||
| |
||||||||||||||
| 1.4. Прочие кредиторы | |||||
| 2004 г. | |||||
| Подразделение №1 | 5023 | 4,62 | 5669 | 4,78 | 112,86 |
| Подразделение №2 | 184 | 2,00 | 68 | 0,79 | 36,96 |
| Подразделение №3 | — | — | — | — | — |
| Подразделение №4 | 44 | 1,23 | 624 | 11,31 | 1418,18 |
| Подразделение №5 | 94 | 3,04 | 117 | 2,48 | 124,47 |
| Подразделение №6 | 179 | 7,51 | 56 | 2,15 | 31,29 |
| 2005 г. | |||||
| Подразделение №1 | 5669 | 4,78 | 7865 | 5,74 | 138,74 |
| Подразделение №2 | 68 | 0,79 | 62 | 1,06 | 91,18 |
| Подразделение №3 | — | — | — | — | — |
| Подразделение №4 | 624 | 11,31 | 83 | 1,74 | 13,30 |
| Подразделение №5 | 117 | 2,48 | 225 | 3,64 | 192,30 |
| Подразделение №6 | 56 | 2,15 | 28 | 1,26 | 50,00 |
| 2006 г. | |||||
| Подразделение №1 | 7865 | 5,74 | 7219 | 4,77 | 91,79 |
| Подразделение №2 | 62 | 1,06 | 201 | 3,70 | 324,19 |
| Подразделение №3 | — | — | — | — | — |
| Подразделение №4 | 83 | 1,74 | 48 | 0,50 | 57,83 |
| Подразделение №5 | 225 | 3,64 | 426 | 3,77 | 189,33 |
| Подразделение №6 | 28 | 1,26 | 38 | 0,77 | 135,71 |
Анализируя состав, структуру и движение кредиторской задолженности отдельных подразделений ООО «Янтарь» за 2004-2006 гг., пришли к следующим выводам:
- В 2004 г самая высокая кредиторская задолженность в «Подразделении №1», темп роста в течение года составил 108,59%. Самая низкая кредиторская задолженность в «Подразделении№6», здесь же и самый низкий темп роста − 109,35%. Такая же тенденция сохраняется и в 2005г. Однако, в этом году в «Подразделении №6» кредиторская задолженность сократилась, к концу года темп роста составил всего 85,16%. Еще больше кредиторская задолженность сократилась в «Подразделение №2», здесь темп роста 67,85%. В 2006 г стоит обратить внимание на «Подразделения №4 и №6». В этих подразделениях показатели кредиторской задолженности выросли больше чем в 2 раза. Темп роста составил 200% и 222% соответственно. Преимущественный рост кредиторской задолженности, как правило, является результатом финансовых затруднений в этих подразделениях.
- Далее проводили анализ задолженности поставщикам и подрядчикам. В 2004г самый большой темп роста был зафиксирован в «Подразделении №5» - 166,10% и в «Подразделении №3»- 163,73%. Самый низкий рост наблюдался в «Подразделении №2» - 97,55%. Самая большая задолженность поставщикам и подрядчикам была у «Подразделения№1» , самая низкая – в «Подразделении №6». Самая большая доля задолженности поставщикам и подрядчикам по подразделениям в кредиторской задолженности у «Подразделения №3» - 78,01% на начало года и 91,25% на конец. В 2005г самый высокий рост наблюдался в «Подразделении №2» 144,03%, самый низкий – в «Подразделении №6» - 76,79%, здесь показатели сократились почти в 1,5 раза. Если говорить о доле задолженности поставщикам и подрядчикам в кредиторской задолженности по каждому подразделению, то самую большую долю составляет «Подразделение№3» - 91,25% на начало года и 87,46% на конец. В 2006 стоит обратить внимание на «Подразделения №4 и №6». Эти подразделения отличаются самыми высокими темпами роста – 255,59% и 285,30% соответственно. Показатели «Подразделения №3» составляют большую часть в кредиторской задолженности по своему подразделению – 87,46% на начало года и 90,14% на конец.
- Затем мы провели анализ задолженности перед персоналом организации. В 2004 г задолженность данного вида составляет меньшую долю в кредиторской задолженности по каждому из подразделений. Значения колеблются от 3% до 20% в общей сумме по подразделениям. Самая высокая задолженность перед персоналом организации в «Подразделениях №6 и №4» - 156,78% и 146,33% соответственно. По всем подразделениям данного вида задолженность росла, за исключением «Подразделения №3» - здесь наблюдается сокращение почти в 2 раза. 2005 г отличается исключительным ростом задолженности перед персоналом. Наивысшие показатели в «Подразделении №3 и №2» - 249,83%и 160,00% соответственно. В 2006 г по всем подразделениям происходит рост задолженности, однако в «Подразделении №3» она сокращается, темп роста в этом подразделении составил 74,19%. Как и по остальным годам, данный вид задолженности составляет небольшую часть кредиторской задолженности.
- Далее нами был проведен анализ такого немаловажного вида задолженности, как задолженность по налогам и сборам перед государством и внебюджетными фондами. В 2004г самый большой темп роста зафиксирован в «Подразделении №4» - 211,05%, самый низкий – в «Подразделении №3» - 73,84%. В «Подразделении №2» данный вид задолженности составляет больше половины кредиторской задолженности. Показатели на начало года – 55,48%, на конец - 62,14%. В 2005г показатели преимущественно снижались, за исключением «Подразделения №4 и №5». Самое резкое снижение за этот год было зафиксировано в «Подразделении №2» - почти в 4,7 раза, темп роста составил 21,30%. Как и в 2004г, показатели задолженности по налогам и сборам перед государством и внебюджетными фондами в «Подразделении №2» в начале года составляли большую часть кредиторской по этому подразделению. В 2006 г стоит отметить повышение значений в «Подразделении №5» - темп роста 203,1% и снижение в «Подразделении №2» - 78,26%.
- В 2004 г по
«Подразделению №4» был зафиксирован
рекордный темп роста, он составил 1418,18%.
Также было замечено и существенные снижения
данного вида задолженности. Так в «Подразделении
№2 и №6» темп роста составил 31,29% и 36,96%
соответственно. В 2005 г почти в 2 раза была
увеличена задолженность в «Подразделении
№5», а в «Подразделении №4» напротив,
задолженность сократилась в 7,5 раз. В
2006 г стоит отметить показатели «Подразделения
№2». В этом подразделении темп роста составил
324,19%. Если говорить о снижениях задолженности
в этом году, то больше всего снизились
значения по «Подразделению №4». В «Подразделении
№3» задолженность перед прочими кредиторами
отсутствует.
Таблица 4
Сравнительный
анализ показателей оборачиваемости дебиторской
и кредиторской задолженности отдельных
подразделений ООО «Янтарь» за 2004-2006 гг.
| Показатель | 2004 г. |
2005 г. |
2006 г. |
Изменения (+,–) | |||
| 2005 г.от 2004 г. | 2006 г.от 2005 г. | 2006 г. от 2004 г. | |||||
| 1.
Коэффициент оборачиваемости – отражает скорость (количество) оборотов дебиторской задолженности
| |||||||
| Подразделение №1 | 37,56 | 39,17 | 44,99 | +1,61 | +5,82 | +7,43 | |
| Подразделение №2 | 20,78 | 21,67 | 26,10 | +0,89 | +4,43 | +5,32 | |
| Подразделение №3 | 80,99 | 71,91 | 106,75 | -9,08 | +34,84 | +25,76 | |
| Подразделение №4 | 75,64 | 102,36 | 158,17 | +26,72 | +55,81 | +82,53 | |
| Подразделение №5 | 89,13 | 125,34 | 224,57 | +36,21 | +99,23 | +135,44 | |
| Подразделение №6 | 13,41 | 13,68 | 14,19 | +0,27 | +0,51 | +0,78 | |
| 2.
Средний срок оборота – характеризует продолжительность (период) оборота дебиторской задолженности
| |||||||
| Подразделение №1 | 10 | 9 | 8 | -1 | -1 | -2 | |
| Подразделение №2 | 18 | 17 | 14 | -1 | -3 | -4 | |
| Подразделение №3 | 5 | 5 | 3 | 0 | -2 | -2 | |
| Подразделение №4 | 5 | 4 | 2 | -1 | -2 | -3 | |
| Подразделение №5 | 4 | 3 | 2 | -1 | -1 | -2 | |
| Подразделение №6 | 27 | 27 | 26 | 0 | -1 | -1 | |
| 3.
Коэффициент оборачиваемости – отражает скорость (количество) оборотов задолженности организации по обязательствам
| |||||||
| Подразделение №1 | 12,21 | 12,33 | 12,85 | 0,12 | 0,52 | +0,64 | |
| Подразделение №2 | 4,07 | 5,37 | 8,04 | +1,3 | +2,67 | +3,97 | |
| Подразделение №3 | 18,34 | 14,65 | 14,38 | -3,69 | -0,27 | -3,96 | |
| Подразделение №4 | 33,17 | 34,55 | 29,86 | +1,38 | -4,69 | -3,31 | |
| Подразделение №5 | 26,79 | 24,34 | 19,01 | -2,45 | -5,33 | -7,78 | |
| Подразделение №6 | 11,34 | 13,20 | 9,58 | 1,86 | -3,62 | -1,76 | |
| 4.
Средний срок оборота – характеризует продолжительность (период) оборота, за который организация покрывает срочную задолженность по своим обязательствам
| |||||||
| Подразделение №1 | 30 | 30 | 28 | 0 | -2 | -2 | |
| Подразделение №2 | 90 | 68 | 45 | -22 | -23 | -45 | |
| Подразделение №3 | 20 | 25 | 25 | +5 | 0 | +5 | |
| Подразделение №4 | 11 | 11 | 12 | 0 | +1 | +1 | |
| Подразделение №5 | 10 | 15 | 19 | +5 | +4 | +9 | |
| Подразделение №6 | 32 | 28 | 38 | -4 | +10 | 6 | |