Анализ финансовой устойчивости предприятия (на примере организации «ОАО Пензенский Арматурный завод»)

В расчетах влияния на себестоимость продукции улучшения организации производства и труда выделяются следующие основные факторы: совершенствование управления производством (укрупнение цехов и участков, рациональные изменения структуры заводоуправления, цехов и т.д.); уменьшение простоев и сокращение потерь рабочего времени; ликвидация отступлений от нормальных условий работы; увеличение норм и зон обслуживания; более рациональная организация рабочих мест; улучшение материально-технического обеспечения; ликвидация излишних затрат, потерь и другие факторы улучшения организации производства.

В расчетах влияния  изменения объема и структуры  производимой продукции на издержки выделяются следующие основные факторы:

1.) относительное сокращение  постоянных расходов, обусловленных

ростом объема производимой продукции;

2.) изменение структуры  (номенклатуры и ассортимента) производимой

продукции.

Внедрение передовой  техники и технологии, модернизация оборудования, лучшее использование техники, кроме повышения производительности труда, снижают сумму амортизационных отчислений в себестоимости единицы или одного рубля товарной продукции. С ростом и совершенствованием техники сумма ежегодной амортизации растет, но поскольку растет и выпуск продукции, изготовленной на более производительном оборудовании, то сумма амортизации в себестоимости единицы изделия может уменьшиться.     

Новейшее  оборудование с более высокими эксплуатационными возможностями обычно позволяет экономить вспомогательные материалы, топливо и энергию. Бережное использование инструментов, многократная заточка резцов, сверл и т.д. также ведут к экономии.

Снизить себестоимость  продукции можно за счет сокращения затрат, связанных с обслуживанием производства и управлением им, а также с реализацией продукции. Эта группа накладных расходов учитывается в составе цеховых, общезаводских и внепроизводственных расходов. Но экономия по различным статьям цеховых расходов имеет неодинаковое значение. Так, рациональное сокращение управленческого персонала цеха имеет прогрессивное значение. Тогда как сокращение расходов на охрану труда за счет того, что часть мероприятий не проводится, - недопустимо.

       Такая  «экономия» приводит к ухудшению  условий труда и повышению производственного травматизма. Кроме того, многие статьи цеховых, общезаводских и внепроизводственных расходов являются условно-постоянными, поэтому, кроме режима экономии по каждой статье, главный резерв относительного их сокращения заложен в росте объема производства.

На издержки производства также влияет изменение  цен на сырье, материалы, топливо, энергию, тарифов на перевозки и услуги, норм амортизации основных фондов, условий оплаты труда, ставок заработной платы, норм отчислений на социальные нужды, состава издержек производства (источников возмещения отдельных затрат), порядка определения себестоимости продукции и другие.

Экономия  по перечисленным факторам определяется по тем элементам затрат, на изменение (увеличение или уменьшение) которых влияет разрабатываемое мероприятие.

Материальные ресурсы  занимают 67,5% в структуре затрат на производство и реализацию продукции по предприятию. Следовательно, экономия и рациональное использование материальных затрат - важный резерв снижения себестоимости и повышение рентабельности.

Причины, влияющие на изменение материальных затрат подразделяются на три группы, которые условно называют факторами «цен», «норм» и «замены».

Факторы «цен»  складываются из стоимости материалов по отпускным ценам поставщиков, наценок снабженческо-сбытовых организаций и транспортно-заготовительных расходов.

Фактор «замены» отражает не только воздействие полной замены одних видов материальных ресурсов другими, но также изменение их соотношения в смесях (рецептурах). Большое внимание следует уделять применению новых прогрессивных видов искусственных материалов.

Основное  значение для снижения себестоимости  имеет экономия материалов в натуре, т.е. фактор «норм», который отражает изменения не только самих норм расхода материалов, но и отклонение фактического расхода на единицу продукции (удельного расхода) от норм.

3.3. Пути финансового оздоровления ОАО «Арматурный завод»

 

 

По результатам анализа  ОАО «Арматурный завод» должна быть разработана программа и составлен бизнес-план финансового оздоровления предприятия путем комплексного использования внутренних и внешних резервов.

С целью сокращения дефицита собственного оборотного капитала ОАО может попытаться пополнить  его за счет выпуска и размещения новых акций и облигаций. Однако при этом надо иметь в виду, что выпуск новых акций может привести к падению их курса и это тоже может стать причиной банкротства.

Одним из эффективных  методов обновления материально-технической базы ОАО является лизинг, который не требует полной единовременной оплаты арендуемого имущества и служит одним из видов инвестирования. Использование ускоренной амортизации по лизинговым операциям позволяет оперативно обновлять оборудование и вести техническое перевооружение производства.

Привлечение кредитов под прибыльные проекты, способные принести предприятию высокий доход, также является одним из резервов финансового оздоровления предприятия. Этому же способствует и диверсификация производства по основным направлениям хозяйственной деятельности, когда вынужденные потери по одним направлениям покрываются прибылью от других.

Уменьшить дефицит собственного капитала можно за счет ускорения его оборачиваемости путем сокращения сроков строительства, производственно-коммерческого цикла, сверхнормативных остатков запасов, незавершенного производства и т.д.

С целью сокращения расходов и повышения эффективности основного производства в отдельных случаях целесообразно отказаться от некоторых видов деятельности, обслуживающих основное производство (строительство, ремонт, транспорт и т.п.) и перейти к услугам специализированных организаций.

Большую помощь в выявлении резервов улучшения  финансового состояния предприятия может оказать маркетинговый анализ по изучению спроса и предложения, рынков сбыта и формирования на этой основе оптимального ассортимента и структуры производства продукции.

Одним из основных и наиболее радикальных направлений финансового оздоровления предприятия является поиск внутренних резервов по увеличению прибыльности производства и достижению безубыточной работы за счет более полного использования производственной мощности предприятия, повышения качества и конкурентоспособности продукции, снижения ее себестоимости, рационального использования материальных, трудовых и финансовых ресурсов,

сокращения непроизводительных расходов и потерь.

Основное  внимание при этом необходимо уделить  вопросам ресурсосбережения: внедрения прогрессивных норм, нормативов и ресурсосберегающих технологий, использования вторичного сырья, организации действенного учета и контроля за использованием ресурсов, изучения и внедрения передового опыта в осуществлении режима экономии, материального и морального стимулирования работников за экономию ресурсов и сокращение непроизводительных расходов и потерь.

Для систематизированного выявления и обобщения всех видов потерь на каждом предприятии целесообразно вести специальный реестр потерь с классификацией их по определенным группам:

а) от брака;

б) по производствам, не давшим продукции;

в) от снижения качества продукции;

г) от невостребованной продукции;

д) от утраты выгодных заказчиков, выгодных рынков сбыта;

е) от неполного  использования производственной мощности предприятия;

ж) от простоев рабочей силы, средств труда, предметов труда и денежных ресурсов;

з) от перерасхода  ресурсов на единицу продукции по сравнению с установленными нормами;

и) от порчи и недостачи  материалов и готовой продукции;

к) от списания не полностью  амортизированных основных средств;

л) от уплаты штрафных санкций  за нарушение договорной дисциплины;

м) от списания невостребованной дебиторской задолженности;

н) от просроченной дебиторской  задолженности;

о) от привлечения  невыгодных источников финансирования;

п) от несвоевременного ввода в действие объектов капитального строительства;

р) от стихийных бедствий и т.д.

Анализ динамики этих потерь и разработка мероприятий  по их устранению позволят значительно улучшить финансовое состояние субъекта хозяйствования.

В особо тяжелых случаях  необходимо провести рейпжиниринг бизнес процесса, т.е. коренным образом пересмотреть производственную программу, материально-техническое снабжение, организацию труда и начисление  заработной платы, подбора и расстановки персонала, систему управления качеством продукции, рынки сырья и рынки сбыта продукции, инвестиционную и ценовую политику и др.

В целях получения  максимальной прибыли, повышения экономической  эффективности деятельности необходимо искать наиболее выгодные пути реализации продукции, устанавливать долгосрочные договора с предприятиями- покупателями, имеющими прочное финансовое состояние. Опыт показывает, что удачно выбранный канал распределения сокращает время реализации продукции, ускоряет оборачиваемость капитала, снижает издержки обращения.

Основным направлением деятельности ОАО в сфере маркетинга является осуществление мер по сохранению и улучшению позиций на рынках продаж товаров , в том числе: более тщательное и детальное изучение состояния рынков, налаживание непосредственных связей с покупателями продукции; максимальный учет новых запросов и требований потребителей к качеству производимой продукции; применение более удобных и выгодных для покупателей форм приобретения продукции.

Предложенные  мероприятия по поддержке эффективной хозяйственной деятельности не дадут сразу же положительных результатов в части получения прибыли в целом по предприятию, но постепенно, при правильной постановке вопроса возможно добиться некоторого улучшения в части повышения финансовых результатов. Необходимой предпосылкой для этого также является привлечение новых специалистов, умеющих достаточно хорошо ориентироваться в современных условиях хозяйствования, способных организовать производство, обеспечить его финансами и кредитными ресурсами, находить потребителей и в результате занимать нишу на рынке, поддерживать финансовую устойчивость предприятия, его прибыльную работу, что в конечном итоге позволит расширять производство и пополнять государственный бюджет.

3.4. Финансовое планирование как  средство повышения  финансовой                        устойчивости предприятия

 

Результаты исследования, проведенного в главе 2 дипломной  работы, показывают, что по большинству финансовых показателей ОАО «Пензенский арматурный завод» имеет благоприятное финансовое состояние. Финансовая политика предприятия - совокупность практических мероприятий по управлению финансами, определяемых конкретными задачами, а также внешними и внутренними условиями его производственно-хозяйственной деятельности. Включает два взаимно связанных направления - политику доходов и политику расходов.

В условиях кризисного развития приоритетным является планирование деятельности «от доходов», когда вначале определяются ожидаемые финансовые поступления и лишь затем планируется их использование. Политика доходов нацелена на удовлетворение потребностей в привлечении финансовых ресурсов и связана с решением следующих двух задач:

• максимизация поступлений по фактически имеющимся источникам, например, путем увеличения объема производства и реализации работ, услуг;
• расширение номенклатуры источников поступлений, например, за счет организации новых видов услуг.

Политика  расходов в условиях кризисного положения  определяет необходимость обеспечения рациональной минимизации затрат предприятия, основными критериями которой являются их экономическая обоснованность и окупаемость.

Эти особенности финансовой политики в условиях перехода к рыночной экономике определяются факторами внешнего и внутреннего характера.

Внешние факторы:

• объективные сложности переходного периода в лице незавершенного процесса создания нового финансового законодательства;
• систематическое нарушение баланса экономических интересов участников финансовой системы, общества в целом в пользу государства;
• негативные последствия глобального кризиса в экономике: инфляция, нарушение традиционных хозяйственных связей, кризис неплатежей;
• отсутствие эффективной правовой защиты финансовых интересов объектов управления при нарушении их прав;
• недостаточно эффективная государственная политика в налоговой системе;
• недостаточный контроль со стороны федеральных органов за деятельностью местных органов власти.

Факторы внутреннего  характера:

• хронический дефицит свободных финансовых ресурсов;
• вынужденная ориентация на минимизацию всех видов затрат, прежде всего в форме инвестиций в собственное капитальное развитие.