Финансовое управление дебиторской и кредиторской задолженностью

    Из  данной таблицы мы видим, что значение текущей ликвидности практически соответствует норме(1,00) на протяжении всего анализируемого периода,что означает, что предприятие является платежеспособным и имеет достаточно средств, которые могут быть использованы для погашения своих краткосрочных обязательств на протяжение всего анализируемого периода.

    Коэффициент быстрой ликвидности определяет, какая доля кредиторской задолженности может быть погашена за счет наиболее ликвидных активов. Из таблицы видно, что показатели за весь период соответствуют норме.

    Показатель абсолютной ликвидности также соответствует норме на протяжении всего анализируемого периода, то есть, предприятии может погасить краткосрочную задолженность за счет денежных средств.

       Общий показатель ликвидности на протяжении всего анализируемого периода соответствует норме. Коэффициент показывает, что все ликвидные средства предприятия составляют от суммы всех платежных обязательств (краткосрочных, долгосрочных и среднесрочных).

       Деловая активность предприятия в финансовом аспекте проявляется прежде всего в скорости обращения его средств. Анализ деловой активности заключается в исследовании уровней и динамики разнообразных финансовых коэффициентов оборачиваемости (табл. 9).

Таблица 9 - Показатели деловой активности

Продолжение таблицы 9

     Коэффициенты  оборачиваемости показывают, сколько  оборотов совершили те или иные показатели за рассматриваемый период, в данном случае – за 1 год. Так, коэффициент общей оборачиваемости показывает, что на 31.12.08г. все имущество предприятия совершало 22,1 оборота за 1 год, на 31.12.09г. – на 7,12 оборота меньше. Это свидетельствует об ускорении оборачиваемости, а, следовательно, о более эффективном использовании средств.

     На  протяжении всего периода анализа растут коэффициенты оборачиваемости дебиторской задолженности, кредиторской задолженности, оборотных активов, собственных средств. Собственные средства снизились в 2009 году на 0,7.

     Длительность одного оборота в днях какого-либо показателя, показывает, за какой срок к предприятию возвращается этот показатель в виде выручки от реализации продукции. Так, коэффициенты длительности оборота дебиторской задолженности, кредиторской задолженности и длительность операционного цикла уменьшаются в течении анализируемого периода, то данным показателям с каждым годом необходимо меньше времени, что бы вернуться в виде выручки. Например, в 2010 году дебиторской задолженности требуется для этого 17,7 дня, что на 131,5 дня меньше, чем в 2008 году.

     3 Финансовое управление  дебиторской и  кредиторской задолженностью  на примере ООО  «Яшкинская птицефабрика» 

     3.1 Анализ дебиторской  и кредиторской  задолженности ООО  «Яшкинская птицефабрика»

     В третьей главе данной дипломной  работы мы более подробно рассмотрим влияние дебиторской и кредиторской задолженности на финансовое состояние предприятия.

     Дебиторская и кредиторская задолженность являются естественными составляющими бухгалтерского баланса предприятия. Они возникают в результате несовпадения даты появления обязательств с датой платежей по ним. На финансовое состояние предприятия оказывают влияние как размеры балансовых остатков дебиторской и кредиторской задолженности, так и период оборачиваемости каждой из них.

     Оценка  влияния балансовых остатков дебиторской  и кредиторской задолженности на финансовое состояние предприятия  должна осуществляться с учетом уровня платежеспособности (коэффициента общей  ликвидности) и соответствия периодичности превращения дебиторской задолженности в денежные средства периодичности погашения кредиторской задолженности.

     Одновременно  это может свидетельствовать  о более быстрой оборачиваемости  кредиторской задолженности по сравнению  с оборачиваемостью дебиторской задолженности. В таком случае в течение определенного периода долги дебиторов превращаются в денежные средства, через более длительные временные интервалы, чем интервалы, когда предприятию необходимы денежные средства для своевременной уплаты долгов кредиторам. Соответственно возникает недостаток денежных средств в обороте, сопровождающийся необходимостью привлечения дополнительных источников финансирования.

     Состояние дебиторской и кредиторской задолженности, их размеры и качество оказывают сильное влияние на финансовое состояние организации.

     Для улучшения состояния дебиторской  и кредиторской задолженности необходимо:

• Систематически следить за соотношением дебиторской и кредиторской задолженности. Значительное превышение дебиторской задолженности создаёт угрозу финансовой устойчивости предприятия и делает необходимым  привлечение дополнительных источников финансирования.
• По возможности ориентироваться на увеличение количества заказчиков с целью уменьшения риска неуплаты монопольным заказчикам.
• Контролировать состояние расчётов по просроченным задолженностям. В условиях инфляции всякая отсрочка платежа приводит к тому, что предприятие реально получает лишь часть стоимости выполненных работ. Поэтому необходимо расширить систему авансовых платежей.
• Своевременно выявлять недопустимые виды дебиторской и кредиторской задолженностей, к которым относятся: просроченная задолженность поставщикам в бюджет и др.; кредиторская задолженность по претензиям; товары не отгруженные, не оплаченные в срок; поставщики и покупатели по претензиям; задолженность по расчётам возмещения материального бюджета.
• Необходимо осуществлять контроль за состоянием дебиторской задолженности, то есть контролировать просроченные платежи, сроки их погашения, применять различные приёмы к заемщикам, имеющим наибольшую просроченную задолженность. Увеличение дебиторской задолженности означает отвлечение оборотных средств предприятия.

     Чтобы провести анализ дебиторской и кредиторской задолженности предприятия используется бухгалтерский баланс и приложение к бухгалтерскому балансу форма 5. Данные о кредиторской и дебиторской задолженности приведены в таблице 10.

Таблица 10 – Анализ состава кредиторской и дебиторской задолженности в динамике, тыс. руб.

     Из  таблицы 10 мы видим, что предприятие имеет только краткосрочную дебиторскую задолженность и на протяжении всего анализируемого периода  имеет тенденцию к снижению. Мы видим, что в 2010 году она составила 11951 тыс. руб., что меньше на 1388 тыс. руб. в 2009 году и на 72339 тыс. руб. в 2008 году.

     Из  таблицы видно, что в 2010 году кредиторская задолженность составила 23697 тыс. руб., что меньше на 3135 тыс. руб. чем в 2009 году и на 1781 тыс. руб. больше чем в 2008 году. Задолженность перед поставщиками и подрядчиками в 2010 году по сравнению с 2009 годом уменьшилась на 3074 тыс. руб. и составила 20852 тыс. руб. Задолженность перед персоналом организации в 2010 году по сравнению с 2009 годом также снизилась 298 тыс. руб., а по сравнению с 2008 годом возросла на 224 тыс. руб.

     На  основе данных таблицы 10 мы проведем анализ структуры дебиторской и кредиторской задолженности, где и выясним, какая  задолженность занимает наибольший и наименьший удельные веса среди дебиторов и кредиторов. Для большой наглядности составим таблицу 11, где и произведем все необходимые расчеты.

Таблица 11 - Анализ структуры дебиторской и кредиторской задолженности