Финансовое управление дебиторской и кредиторской задолженностью

Содержание

Введение…………………………………………………………………………...3

1 Теоретические и методические основы по проблемам управления дебиторской и кредиторской задолженностью предприятия…………………..6

1.1 Экономическое содержание дебиторской и кредиторской задолженности и критерии оценки ее качества…………………………………………………...6

2. Механизм анализа дебиторской и кредиторской задолженности предприятия…………………………………………………………………..13
3. Финансовое управление дебиторской и кредиторской задолженностью предприятия ………………………………………………………………….19
2. Экономическая характеристика ООО «Яшкинская птицефабрика»……...32

2.1 Организационно-экономическая  структура предприятия………………...32

2.2 Основные экономические  показатели деятельности предприятия………33

2.3 Анализ основных  финансовых показателей деятельности  ООО «Яшкинская птицефабрика»…………………………………………………….38

3 Финансовое  управление дебиторской и кредиторской  задолженностью на примере ООО  «Яшкинская птицефабрика»……………………………………45

3.1 Анализ дебиторской  и кредиторской задолженности  ООО «Яшкинская птицефабрика»…………………………………………………………………...45

3.2 Контроль за  состоянием дебиторской и кредиторской  задолженности на ООО «Яшкинская  птицефабрика»……………………………………………...55

3.3 Прогноз реальной  дебиторской и кредиторской задолженности  ООО «Яшкинская птицефабрика»…………………………………………………….58

3.4 Разработка  мероприятий по повышению эффективности  финансового управления дебиторской  и кредиторской задолженностью  предприятия ООО «Яшкинская птицефабрика»…………………………………………………….65

Выводы и предложения…………………………………………………………71

Список использованной литературы…………………………………………...77

Приложения…………………………………………………………………….. 81

Введение 

     В современных рыночных условиях залогом  выживаемости и основой стабильного  положения любого предприятия служит его финансовая устойчивость. Если предприятие финансово устойчиво, платежеспособно, то оно имеет ряд преимуществ перед другими предприятиями того же профиля для получения кредитов, привлечения инвестиций, в выборе поставщиков и в подборе квалифицированных кадров. Чем выше устойчивость предприятия, тем более оно независимо от неожиданного изменения рыночной конъюнктуры и, следовательно, тем меньше риск оказаться на краю банкротства.

     Основной  задачей любой коммерческой организации  является получение прибыли, поэтому  перед финансовыми службами и  руководством предприятия встает вопрос о снижении дебиторской и кредиторской задолженности, высокий уровень которой может снизить финансовую устойчивость предприятия.

     Одной из основных проблем роста дебиторской  и кредиторской задолженности предприятия  является несовершенство управления его денежными потоками. Оперативное управление денежными ресурсами - планирование денежных потоков и эффективное управление предприятием невозможно без оперативного контроля дебиторской и кредиторской задолженности. Несвоевременность получения данных по задолженности может привести к тому, что предприятие либо останется без необходимых оборотных средств, либо не сможет правильно запланировать объем денежных средств для предстоящих выплат.

     Осуществление контроля за движением дебиторской  и кредиторской задолженности необходимо для улучшения расчетно-платежной дисциплины. Важным фактором контроля является оборачиваемость дебиторской и кредиторской задолженности.

     Динамика  оборачиваемости дебиторской задолженности  предприятия во многом зависит от кредитной политики предприятия, от эффективности системы контроля, обеспечивающей своевременность поступления оплаты.

     Высокая оборачиваемость кредиторской задолженности  может свидетельствовать об улучшении  платежной дисциплины предприятия  в отношениях с поставщиками, бюджетом, внебюджетными фондами, персоналом предприятия, прочими кредиторами - своевременное погашение предприятием своей задолженности перед кредиторами и (или) сокращение покупок с отсрочкой платежа (коммерческого кредита поставщиков).

     Таким образом, актуальность выбранной темы, посвященной проблемам дебиторской и кредиторской задолженностей, обосновывается необходимостью оперативного и эффективного управления незавершёнными расчётами на современном предприятии.

     Целью данной дипломной  работы является комплексное исследование теоретических и организационно-методических положений анализа дебиторской и кредиторской задолженности, которые обеспечивают решение важных задач, имеющих существенное значение для управления финансово-хозяйственной деятельностью коммерческой организации.

     Для достижения поставленной в рамках дипломной  работы цели необходимо решить следующие  задачи: 

1.Изучить теоретические и методические основы по проблемам управления дебиторской и кредиторской задолженностью предприятия, а именно экономическое содержание дебиторской и кредиторской задолженности и критерии оценки ее качества, механизм анализа дебиторской и кредиторской задолженности предприятия и финансовое управление дебиторской и кредиторской задолженностью предприятия;

2.Дать экономическую характеристику ООО «Яшкинская птицефабрика»;

3.Провести анализ дебиторской и кредиторской задолженности ООО «Яшкинская птицефабрика»;

4.Проконтролировать состояние дебиторской и кредиторской задолженности на ООО «Яшкинская птицефабрика»;

5.Спрогнозировать реальную дебиторскую и кредиторскую задолженность ООО «Яшкинская птицефабрика»;

6.Разработать мероприятия по повышению эффективности финансового управления дебиторской и кредиторской задолженностью предприятия ООО «Яшкинская птицефабрика»

     Предметом исследования дипломной работы является кредиторская и дебиторская задолженность предприятия.

     Объектом  исследования в данной дипломной  работе является предприятие ООО  «Яшкинская птицефабрика» 

     Практическая  значимость данной работы заключается  в анализе динамики, состояния и эффективности управления дебиторской и кредиторской задолженностями предприятия, с целью совершенствования системы управления дебиторской и кредиторской задолженностями предприятия ООО «Яшкинская птицефабрика».

     Методологическую  и теоретическую основу данной работы составили переводные труды западных ученых, а также труды ведущих российских ученых в области финансового менеджмента, таких как Баканов М.И., Балабанов И. Т., Бланк И. А., Голубков Е.П., Ковалев В.В., Поляк Г.Б., Стоянова Е.С., и другие.                              

     Дипломная работа состоит из введения, трёх глав, выводов и предложений, списка литературы и приложений. Она изложена на 81 странице основного текста. В тексте имеется 22 таблицы, 1 рисунок, 6 приложений. Список литературы включает 39 источников. 
 
 

     1 Теоретические и методические основы по проблемам управления дебиторской и кредиторской задолженностью предприятия 

     

1. Экономическое содержание дебиторской  и кредиторской задолженности и критерии оценки ее качества

 

     Уровень платежеспособности и устойчивости предприятия зависит от скорости оборачиваемости дебиторской и кредиторской задолженности, которая характеризует эффективность функционирования организации.

     Дебиторская и кредиторская задолженности - неизбежное следствие существующей в настоящее время системы денежных расчетов между организациями, при которой всегда имеется разрыв времени платежа с момента перехода права собственности на товар, между предъявлением платежных документов к оплате и времени их фактической оплаты [19, c. 40].

     Задолженность, предназначенная к получению  в виде денежных средств, существенно  влияет на финансовое положение организации, величину денежных средств в составе  оборотных средств, платежеспособность и размер прибыли. Подобное свойство дебиторской задолженности нередко используется для совершения противоправных действий, связанных с умышленным искажением финансового состояния и финансовых результатов.

     Дебиторская задолженность свидетельствует  о временном отвлечении средств  из оборота данного предприятия, что вызывает дополнительную потребность в ресурсах и может приводить к напряженному финансовому состоянию.

     Средства  в дебиторской задолженности  относятся к ненормируемым оборотным  средствам, функционирующим в сфере  обращения. Из-за специфики форм, скорости движения, закономерности возникновения эти оборотные средства не могут быть заранее учтены подобно нормируемым оборотным средствам. Хозяйствующие субъекты имеют возможность управлять этими средствами и воздействовать на их величину с помощью системы кредитования и расчетов [6, c. 245].

     Дебиторская задолженность организации - это  платежи покупателей товаров, кредиторская задолженность, наоборот, задолженность  самой организации поставщикам  товаров и другим сторонним организациям. Говоря о денежных потоках как о показателе, отражающем реальное финансовое положение, следует заметить, что именно это их свойство позволяет организации отслеживать действительный уровень ее текущей платежеспособности.

     Дебиторская задолженность внутри организации  как существовала, так и будет существовать. Дебиторская задолженность может быть допустимой, обусловленной действующей системой расчетов, и недопустимой, свидетельствующей о недостатках в финансово-хозяйственной деятельности.

     В составе дебиторской задолженности учитываются следующие виды:

• задолженность покупателей и заказчиков;
• векселя к получению;
• задолженность дочерних и зависимых обществ;
• задолженность учредителей по взносам в уставный капитал;
• авансы выданные и пр.

     Дебиторская задолженность - важный компонент оборотного капитала. Когда одно предприятие продает товары другому предприятию или организации, совсем не значит, что товары будут оплачены немедленно. Неоплаченные счета за поставленную продукцию (или счета к получению) и составляют большую часть дебиторской задолженности. Специфический элемент дебиторской задолженности - векселя к получению, являющиеся по существу ценными бумагами (коммерческие ценные бумаги). Одной из задач финансового менеджера по управлению дебиторской задолженностью являются определение степени риска неплатежеспособности покупателей, расчет прогнозного значения резерва по сомнительным долгам, а также предоставление рекомендаций по работе с фактически или потенциально неплатежеспособными покупателями.

     Важным  соотношением в анализе денежных потоков организации является соотношение между оборачиваемостью дебиторской и кредиторской задолженности. По сути, от этого соотношения и зависит способность компании отвечать по своим краткосрочным обязательствам.

     Под оборачиваемостью дебиторской задолженности понимается количество дней, в течение которых в организации формируется необходимая сумма денежных средств для покрытия своей кредиторской задолженности. Оборачиваемость кредиторской задолженности - временной промежуток, по истечении которого кредиторская задолженность торговой организации должна быть погашена. Для обеспечения точности учета денежных потоков необходимо исключать из анализа просроченную и долгосрочную задолженности компании, поскольку в отношении этих видов активов и обязательств не ожидается поступления платежей в ближайшем будущем [19, c. 45].

     В источниках формирования оборотных  средств особое место занимают заемные  средства. Их основу составляют краткосрочные  кредиты банка, которые покрывают  временную дополнительную потребность предприятия. Привлечение заемных средств обусловлено характером производства, расчетно-платежными отношениями в условиях рынка, восполнением недостатка собственных оборотных средств и другими объективными причинами.

     К текущим обязательствам относится  краткосрочная кредиторская задолженность, прежде всего банковские ссуды и неоплаченные счета других предприятий.