Отчет по практике в ООО «Талпаки Сервис»

 

Коэффициент оборачиваемости оборотных средств позволяет судить об эффективности их использования. Согласно приведенных в таблице 5 данных на предприятии оборотные средства в среднем за год совершают только один оборот. Средняя оборачиваемость оборотных средств составляет 360 дней. На предприятии наблюдается тенденция к увеличению коэффициента оборачиваемости, что безусловно является положительной тенденцией.

 

 

2.3. Анализ финансового  состояния предприятия

 

 

После общей характеристики финансового состояния и его изменения за отчетный период следующей важной задачей анализа финансового состояния является исследование показателей финансовой устойчивости предприятия. Для данного блока анализа имеет решающее значение вопрос о том, какие показатели отражают сущность устойчивости финансового состояния.

Кроме того, изучение экономического состояния позволяет понять действующие законы – темпы инфляции, соотношения валют, нормы налогообложения и их тенденции, уровень безработицы; и увидеть возможности использования природных и человеческих ресурсов.

Таблица 6 - Показатели финансовой устойчивости ООО «Талпаки Сервис» за 2011 – 2013 гг.

 

Показатель	2011	2012	2013	Отклонение +/-	Среднегодо-вой темп роста, %
Сумма хозяйственных средств в распоряжении предприятия, тыс. руб.	340977	341650	340174	-803,00	-0,43
Собственный капитал, тыс. руб.	99891	100778	99104	-787,00	-1,66
Привлеченный капитал, тыс. руб.	241086	240872	241070	-16,00	0,08
Внеоборотные активы, тыс. руб.	234002	236117	247955	13953,00	5,01
Стоимость производственных запасов, тыс. руб.	92982	90336	71777	-21205,00	-20,54
Сумма собственных оборотных средств, тыс. руб.	106976	105533	92219	-14757,00	-12,62
Излишек (недостаток) собственных оборотных средств для покрытия производственных запасов, тыс. руб.	13994	15197	20442	6448,00	34,51
Коэффициент соотношения собственного и заемного капитала, %	2,41	2,39	2,43	-	-
Коэффициент маневренности собственного капитала, %	0,98	0,99	1,02	-	-
Коэффициент автономии, %	0,29	0,29	0,29	-	-

 

Коэффициент соотношения собственного и заемного капитала показывает, какой объем собственных средств приходится на 1 рубль заемного капитала. Рекомендуемое минимальное значение - 1. Из данных таблицы 6 можно сделать вывод о том, что соотношение собственного и заемного капитала на предприятии достаточно низкое, однако существенных изменений данного коэффициента за исследуемый период не наблюдается.

Коэффициент маневренности характеризует какая доля источников собственных средств находится в мобильной форме и равен отношению разности между суммой всех источников собственных средств и стоимостью внеоборотных активов к сумме всех источников собственных средств и долгосрочных кредитов и займов. Рекомендуемое значение - 0,5 и выше. На анализируемом предприятии данный коэффициент соответствует рекомендуемому и составляет в 2013г. - 1,02.

Коэффициент автономии показывает процент собственных средств от всей суммы активов. По мере приближения коэффициента к 1 уменьшается риск невыполнения предприятием своих долговых обязательств. Ориентировочное нормативное значение - 0,5-0,7. На исследуемом предприятии данный коэффициент составляет лишь 0,29, что говорит о низкой финансовой устойчивости компании, возможном риске не покрытия обязательств по кредитам и займам и дальнейшем банкротстве. Руководству компании необходимо достаточно серьезно подойти к данной проблеме, наметить пути сокращения заемного капитала и увеличения собственный средств, путем увеличения оборачиваемости товара.

Одним из показателей, характеризующих финансовое положение предприятия, является его платежеспособность, т. е. возможность своевременно погашать свои платежные обязательства наличными денежными ресурсами.

Оценка платежеспособности по балансу осуществляется на основе характеристики ликвидности оборотных активов, которая определяется временем, необходимым для превращения их в денежные средства. Чем меньше требуется времени для инкассации данного актива, тем выше его ликвидность. Ликвидность баланса – возможность обратить активы в наличность и погасить свои платежные обязательства, а точнее – это степень покрытия долговых обязательств предприятия его активам, срок превращения которых в денежную наличность соответствует сроку погашения платежных обязательств. Она зависит от степени соответствия величины имеющихся платежных средств величине краткосрочных долговых обязательств.

Понятия ликвидность и платежеспособность очень близки, но первое более емкое. От степени ликвидности зависит платежеспособность предприятия. В то же время ликвидность характеризует как текущее состояние расчетов, так и перспективу. Предприятие может быть платежеспособным на отчетную дату, но при этом иметь неблагоприятные возможности в будущем, и наоборот.

Уровень ликвидности зависит от сферы деятельности, соотношения оборотных и внеоборотных активов, величины и срочности текущих обязательств. Для обеспечения высокого уровня ликвидности организация должна поддерживать определенное соотношение между превращением оборотных активов в денежные средства и сроками погашения краткосрочных обязательств.

Связь между ликвидностью баланса, ликвидностью предприятия и платежеспособностью можно сравнить с многоэтажным домом, где все этажи равнозначны и один без другого не могут существовать, т.е. явно прослеживается причинно-следственная связь.

Следовательно, ликвидность баланса является основой (фундаментом) платежеспособности и ликвидности предприятия. С одной стороны, ликвидность – способность поддерживать платежеспособность; с другой стороны, если предприятие имеет высокий имидж и постоянно является платежеспособным, то ему легче поддерживать ликвидность. Очевидно, что ликвидность и платежеспособность взаимосвязаны между собой.

Анализ ликвидности баланса заключается в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени убывающей ликвидности (таблица 7), с краткосрочными обязательствами по пассиву, которые группируются по степени срочности и их погашения (таблица 8).

Первая группа (А1) включает в себя абсолютно ликвидные активы, такие, как денежная наличность и краткосрочные финансовые вложения.

Ко второй группе (А2) относятся быстро реализуемые активы: товары отгруженные, дебиторская задолженность, налоги по приобретенным ценностям. Ликвидность этой группы оборотных активов зависит от своевременности отгрузки продукции, оформления банковских документов, скорости платежного документооборота в банках, от спроса на продукцию, ее конкурентоспособности, платежеспособности покупателей, форм расчетов и т. п.

Третья группа (А3) – это медленно реализуемые активы (производственные запасы, незавершенное производство, готовая продукция). Большой срок понадобится для превращения их в денежную наличность.

Четвертая группа (А4) – это труднореализуемые активы, куда входят основные средства, нематериальные активы, долгосрочные финансовые вложения, незавершенное строительство, расходы будущих периодов, долгосрочная дебиторская задолженность с отсрочкой платежа на год и более.

 

Таблица 7 - Группировка активов ООО «Талпаки Сервис» по степени ликвидности за 2011 – 2013 гг.

Вид актива	2011г.	2012г.	2013г.
Краткосрочные финансовые вложения, тыс. руб.	1594	4060	77
Денежные средства, тыс. руб.	3088	3360	4648
ИТОГО по группе 1 (А1), тыс. руб.	4682	7420	4725
Дебиторская задолженность до 12 месяцев, тыс. руб.	9311	7777	15717
НДС по приобретенным ценностям, тыс. руб.	0	0	0
ИТОГО по группе 2 (А2), тыс. руб.	9311	7777	15717
Незавершенное производство, тыс. руб.	-	-	-
Готовая продукция и товары для перепродажи, тыс. руб.	31641	37838	25055
Сырье и материалы, тыс. руб.	61341	52498	46722
ИТОГО по группе 3 (А3), тыс. руб.	92982	90336	71777
Внеоборотные активы, тыс. руб.	234002	236117	247955
Расходы будущих периодов, тыс. руб.	0	0	0
ИТОГО по группе 4 (А4), тыс. руб.	234002	236117	247955
Всего, тыс. руб.	340977	341650	340174

 

Соответственно, на четыре группы разбиваются и обязательства предприятия (таблица 8).

П1 – наиболее срочные обязательства, которые должны быть погашены в течение месяца (кредиторская задолженность и кредиты банка, сроки возврата которых наступили, просроченные платежи).

П2 – среднесрочные обязательства со сроком погашения до одного года (краткосрочные кредиты банка).

П3 – долгосрочные кредиты банка и займы.

П4 – собственный (акционерный) капитал, находящийся постоянно в распоряжении предприятия.

 

Таблица 8 - Группировка пассивов ООО «Талпаки Сервис» по срочности погашения за 2011 – 2013 гг.

 

Вид пассива	2011г.	2012г.	2013г.
Кредиторская задолженность, тыс.руб.	2962	676	701
ИТОГО по группе 1 (П1) , тыс.руб.	2962	676	701
Краткосрочные кредиты и займы, тыс.руб.	11000	12827	13899
ИТОГО по группе 2 (П2) , тыс.руб.	11000	12827	13899
Долгосрочные обязательства, тыс.руб.	227124	227369	226470
ИТОГО по группе 3 (П3) , тыс.руб.	227124	227369	226470
Уставный капитал, тыс.руб.	3500	3500	3500
Резервный капитал, тыс.руб.	0	0	0
Добавочный капитал, тыс.руб.	0	0	0
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток) , тыс.руб.	18750	19637	22489
Переоценка внеоборотных активов	77641	77641	73115
ИТОГО по группе 4 (П4) , тыс.руб.	99891	100778	99104
ВСЕГО, тыс.руб.	340977	341650	340174

 

В таблице 9 приведено сравнение групп.

 

 

 

Таблица 9 - Сравнение групп баланса ООО «Талпаки Сервис» за 2011 – 2013 гг.

 

На конец 2011 г.	На конец 2012 г.	На конец 2013 г.
А1>П1	А1>П1	А1>П1
А2<П2	А2<П2	А2>П2
А3<П3	А3<П3	А3<П3
А4>П4	А4>П4	А4>П4

 

Баланс считается абсолютно ликвидным, если:

- первая  группа актива больше либо  равна первой группе пассива;

- вторая  группа актива больше либо  равна второй группе пассива;

- третья  группа актива больше либо  равна третьей группе пассива;

- четвертая группа актива меньше либо равна четвертой группе пассива.

В данном случае наблюдается нарушение ликвидности баланса, так как по третьему и четвертому условиям не выполняются вышеперечисленные требования. За период 2012-2013гг. также наблюдалось нарушение второго условия.

Главной причиной нарушения ликвидности баланса предприятия стала высокая доля внеоборотных активов в общем объеме активов предприятия. Увеличение внеоборотных активов происходило преимущественно за счет значительного увеличения размеров основных средств, роста объемов незавершенного строительства, появления долгосрочных финансовых вложений, а также увеличения размеров нематериальных активов. Это сделало баланс более “тяжелым”. Предприятия с “тяжелой” структурой активов имеют высокую долю накладных расходов (за счет амортизационных отчислений и расходов по содержанию основных средств, связанных с их текущим ремонтом и оплатой коммунальных услуг) и являются особо чувствительными к изменению выручки. Наибольшая часть внеоборотных активов представлена производственными основными средствами и незавершенным строительством, что характеризует ориентацию предприятия на создания материальных условий расширения основной деятельности предприятия. Появление долгосрочных финансовых вложений отражает финансово – инвестиционную стратегию развития.

 

Таблица 10 - Показатели ликвидности предприятия ООО «Талпаки Сервис» за 2011 – 2013 гг.

Показатель	2011г.	2012г.	2013г.
коэффициент абсолютной ликвидности, %	0,05	0,07	0,05
коэффициент быстрой ликвидности, %	0,55	0,60	1,34
коэффициент текущей ликвидности, %	7,66	7,82	6,32