Затраты на производство и реализацию продукции, их формирование и учет

Показатель	На 01.01.2010	На 01.01.2011	на 01.01.2012
Коэффициент абсолютной ликвидности	0,005	0,010	0,015
Коэффициент быстрой ликвидности	0,61	0,68	0,61
Коэффициент текущей ликвидности	1,19	1,58	1,49

 

 Несмотря на сравнительно  «жесткий» подход к расчетам  относительных показателей ликвидности  и платежеспособности,  их значения, указанные в таблице 1,  характеризуют  очень низкую степень способности  предприятия к оплате обязательств. По результатам 2012г. ситуация не улучшилась.

Финансовая устойчивость является отражением стабильного превышения доходов над расходами. В наиболее общем виде уровень устойчивости характеризуется тем, какие источники предприятие использует для  формирования запасов и затрат. Предприятие тем устойчивее, чем больше степень участия в формировании запасов и затрат  собственных источников оборотных средств, наличие которых определяет положительная разность между собственным капиталом (стр. 1100 ф.№1) и внеоборотными активами (стр. 1300 ф.№1).

Для оценки финансовой устойчивости ОАО «Кварц» применена следующая система расчетных показателей, рассчитанная по статьям ф.№1 «Баланс»:

1. запасы и затраты (ЗЗ) = стр. 1210  + стр. 1220
2. собственные оборотные средства (СОС) = стр. 1300 – стр. 1100
3. кредиты банка и займы (КБЗ) = стр. 1410 + стр. 1510
4. кредиторская задолженность (КЗ) = стр. 1520

Абсолютная финансовая устойчивость  характеризуется соотношением: СОС > ЗЗ, т.е. запасы и затраты полностью покрываются собственными источниками и предприятие не зависит от внешних кредиторов.

Предприятие имеет нормальную финансовую устойчивость, если выполняется соотношение:

СОС <  ЗЗ  <   СОС + КБЗ,

т.е. при этом, запасы и затраты покрываются собственными источниками и кредитными ресурсами.

Финансовое состояние оценивается как неустойчивое, если предприятию приходится формировать запасы и затраты всеми возможными источниками:

ЗЗ < СОС + КБЗ + КЗ

Если не выполняется даже это соотношение, то предприятие находится в критическом (кризисном) финансовом состоянии, поскольку в этом случае запасы и затраты формируются за счет просроченной кредиторской задолженности.

                                                                                        Таблица 2

Абсолютные показатели финансовой устойчивости ОАО «Кварц»

Показатель	Значение на 01.01.2011	Значение на 01.01.2012	Значение на 01.01.2013
СОС	196621	309514	330187
КБЗ	1015940	1760340	3009388
КЗ	1461789	1796046	1596777
ЗЗ	1338391	1428874	2380042

 

Как следует из таблицы 2, ОАО «Кварц» стабильно в период с 2010 по 2012гг., имело нормальную финансовую устойчивость, т.е. во всех случаях выполнялось соотношение:

СОС  <  ЗЗ   <   СОС + КБЗ

 В силу того, что, как уже  указывалось, формирование расчетных  показателей путем группировки  статей баланса является во  многом условным, анализ абсолютных  показателей финансовой устойчивости  принято дополнять расчетом относительных  показателей. Наиболее употребительными, являются следующие:

1. Коэффициент финансовой независимости (автономии, концентрации собственного капитала);
2. Коэффициент маневренности;
3. Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами.

Расчетные формулы указанных показателей приведены в Приложении 3.

Данные расчета коэффициентов – относительных показателей финансовой устойчивости приведены в таблице 3.

                                                                                                

 

   Таблица 3

Относительные показатели финансовой устойчивости ОАО «Кварц»

Показатель	Значение на 01.01.2011	Значение на 01.01.2012	Значение на 01.01.2013
Коэффициент финансовой независимости	0,18	0,18	0,17
Коэффициент маневренности	3,04	1,55	1,79
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами	0,07	0,08	0,07

 

Расчетные значения коэффициентов также подтверждают, что предприятие находится в неустойчивом состоянии: коэффициент финансовой независимости очень низок, коэффициент маневренности высок, следовательно большая часть функционирующего капитала обездвижена в производственных запасах, доля собственных оборотных средств в общей величине оборотных средств критически мала.

Произведенный расчет относительных показателей ликвидности и финансовой устойчивости позволяет произвести анализ вероятности возможного банкротства предприятия, для этого требуется расчет еще одного показателя – коэффициента восстановления платежеспособности (К3) за период равный 6 месяцам. Считается,  что если при расчете значение К3 будет больше единицы, то предприятие обладает реальной возможностью восстановить свою платежеспособность. Если же К3 меньше единицы, то банкротство неизбежно.

Формула для расчета К3 имеет вид:

К3  = 1/2[К1к + (6/Т) * (К1к - К1н)]

где:   К1к – значение коэффициента текущей ликвидности К1 на конец отчетного периода;

К1н – значение коэффициента текущей ликвидности в начале отчетного периода;

6 – период восстановления платежеспособности  в месяцах;

Т – продолжительность отчетного периода (число месяцев).

К3 = 1/2[1,49 + (6/12) * (1,49 - 1,58)] = 0,72

Таким образом видно, что предприятие не имеет реальной возможности восстановить свою платежеспособность в ближайшие 6 месяцев, это еще раз подтверждает, что оно находится в сложном экономическом положении.

Завершающим этапом анализа финансово-хозяйственного состояния любого предприятия является оценка эффективности  хозяйственной деятельности. В общем виде любой показатель экономической эффективности можно представить в виде дроби, в числителе которой указана величина экономического эффекта (объем продукции, выручка от реализации и т.п.), а в знаменателе величина ресурсов или затрат, использованных для достижения этого эффекта.

Показатели рентабельности принято рассматривать как частный случай показателей эффективности, при этом в числителе  дроби в качестве показателя экономического эффекта используется прибыль. Иногда, поэтому, термин рентабельность заменяют на тождественный - прибыльность.

Исходные данные для расчетов показателей рентабельности представлены в таблице 4.   

 

 

 

 

  Таблица 4

Данные для расчета показателей рентабельности, тыс. руб.

Показатель	2010 г.	2011 г.	2012г.	Абсолютн. изменение	Отношение 2012/10 %
Выручка	2745488	3654980	3966164	+1220676	144,5
Себестоимость	2076243	2667911	2767661	+ 691418	133,3
Расходы	2455024	3118342	3353202	+ 898178	136,6
Прибыль (до н/о)	247483	278022	251676	+ 4193	101,7
Чистая прибыль	208299	231183	168343	- 39956	80,8

 

В таблице 5 приведены расчетные данные показателей рентабельности.

                                                                                            Таблица 5

             Показатели рентабельности ОАО «Кварц», %.

 

Показатель рентабельности	2010г.	2011 г.	2012 г.	Абсолютизменен.
Продаж	10,58	14,68	15,45	+ 4,87
Основной деятельности	11,83	17,21	18,28	+ 6,45
Собственного капитала	37,57	33,80	19,45	- 18,12
Инвестиций	31,85	20,37	12,07	- 19,78
Активов	8,28	7,39	5,02	- 3,26

 

 

В силу того, что в задачу настоящей работы не входит детальное рассмотрение проблем финансового анализа хозяйственной деятельности предприятия, можно ограничиться расчетом вышеуказанных показателей. Тем более, что ряд расчетных показателей анализа по данным финансовой отчетности весьма условен (особенно показателей оборачиваемости) и  должен дополняться, как минимум, анализом данных управленческого учета. Как уже упоминалось, такие данные по предприятию предоставлены не были, за исключением отдельных показателей.

2.3 Факторный анализ формирования затрат ОАО «Кварц»

 

Для выработки рекомендаций по улучшению финансового состояния предприятия необходимо установить, какие факторы и, прежде всего, отдельные виды затрат, оказали наиболее существенное влияние на итоговые показатели работы предприятия – объекта исследования в 2012 году и, в первую очередь, на резкое снижение показателей рентабельности по сравнению с 2011 годом.

Представленная аналитическая таблица 6, построенная с привлечением некоторых данных внутреннего учета предприятия, содержит исходные данные для факторного анализа. Обращает на себя внимание снижение факторов интенсификации производства: фондоотдачи, зарплатоотдачи и др. В то же время рост экстенсивных факторов: материальных затрат, среднегодовой стоимости основных средств и др. привел к некоторому росту выручки и прибыли от продаж.

        Таблица 6

Основные показатели работы ОАО «Кварц» за 2010 – 2012 г.г.

Показатель	2011 г.	2012 г.	Относ измен. %
Выручка от продаж, тыс. руб.	3654980	3966164	+ 8,5
Средняя численность персонала, чел.	4081	4097	+ 0,2
Оплата труда с начислениями, тыс. руб.	645195	747884	+ 15,9
Материальные затраты, тыс. руб.	2439683	2564549	+ 5,2
Амортизационные отчисления, тыс. руб.	33464	40769	+ 21,8
Основные произв. средства, тыс. руб.	399352	468986	+ 17,4
Оборотные средства, тыс. руб.	3327314	4467922	+ 34,3
Производительность труда, тыс. руб.	895,61	968,06	+ 8,1
Зарплатоотдача	5,7	5,3	- 7
Материалоотдача	1,50	1,55	+ 3,3
Фондоотдача	9,15	8,46	- 7,5
Амортизациеотдача	109,22	97,28	-10,9
Оборачиваемость оборотных средств	0,91	1,13	+24,2
Себестоимость производства, тыс. руб.	3118342	3353202	+ 7,5
Прибыль от продаж, тыс. руб.	536638	612962	+14,2