Роль золота в современном мире

Первая  чеканка золотой монеты имеет  место в Англии при Генрихе III в 1257 году. Широкое развитие чеканка  золотой монеты получила к XIV веку. "Золотое  пенни" по весу составляло два серебряных пенни.

Развитие  в Германии товарно-денежных отношений  имело более примитивный характер, нежели во Франции и Англии. Короли и не претендовали на монополию в  чеканке монет.  В Германии также  на смену денарию пришла укрупненная  серебряная монета типа  гро,  а затем и золотая монета [12, с 45-48].

В разных городах Германии, Нидерландов, Англии, Польши и Литвы нашла распространение  чеканка укрупненной монеты, все  больше напоминавшей турнозу.

Первая  золотая чеканка была при Фридрихе II, выпустившем в 1231 году хорошо оформленную  золотую монету. Но массовая чеканка  золота в Германии начинается только в XIV веке.

Появление золотой чеканки означало, по существу, новый этап в истории денежного  обращения Европы. Это было действительно  началом эпохи господства монеты. Тогда же делаются попытки дать приближенную к солиду укрупненную серебряную монету. Последняя возникла  в виде монеты грошевого типа в Франции и Италии, затем распространяясь по всей Европе.

Сребреник (серебряник) - первая серебряная монета Древней Руси. Для чеканки использовалось серебро арабских монет. Монета чеканилась в Киеве - Владимиром Святославовичем, в Новгороде - Ярославом Мудрым. Другой древнерусской монетой был златник (золотник) - первая золотая монета на Руси, равная по весу византийскому солиду (4,2 г). Эта древнерусская монета со славянской надписью, портретом князя (Владимира Святославовича) и родовым гербом Рюриковичей особой роли в торговле не играла, а скорее, служила символом  силы государства. Чеканился, как и сребреник, в X-XI веках[12, с 45-48].

В денежном обращении Древней Руси слитки играли более значительную роль, чем на Западе, где обращение слитков  встречало противодействие со стороны  феодалов, которые располагали правом чеканки монеты и рассматривали  всякий слиток как материал для чеканки.

Основой денежной системы  Древней Руси стала гривна, весовая  единица, древняя славянская денежная, служащая для измерения золота и  серебра. Золотые, серебряные, бронзовые гривны употреблявшиеся женщинами в качестве украшения в виде обруча, носимые на шее (на "загривке" - отсюда и название) впоследствии стали основной денежной единицей Руси). 

Период  с  XII по XIV век вошел в историю  России как "безмонетный". На северо-востоке Руси появляются татарские монеты. [16, с.85]

Унификацию  русский монеты осуществила Елена  Глинская, регентша при малолетнем Иване IV в 1534 году. С той поры чеканилась одна общегосударственная серебряная монета, вдвое тяжелее деньги - новгородка, которая впоследствии получившая название копейка по изображению всадника с копьем на ней; денга московская или московка, или просто деньга, которую также называли "сабельной" или "мечевой" по изображенному на ней всаднику с саблей; полушка (полуденьга), равнявшаяся половине деньги и четверти новгородки. Из гривны серебра чеканились 300 новгородок весом 0,68г, или 600 денег, весом 0,34 г. Таким образом, с 1534 года 100 новгородок равнялись 1 рублю. История рубля также интересна. Название это получила новгородская гривна (длинная серебряная палочка весом 204 г). [16, с.85]

Таким образом, бумажные денежные знаки являются не полноценными деньгами, а только их знаками. Впервые они были выпущены в VII веке в Китае купюрами больших достоинств для замены неудобных полноценных медных денег. И пока купюры можно было свободно обменять на полноценные деньги, они успешно обращались. Позже, в XIII веке бумажные деньги были выпущены в Персии, а в XIV веке - в Японии. В XII-XV вв. купцы для удобства торговли создают банки для замены через них наличных платежей безналичными, более удобными и безопасными. Но широкие возможности для развития бумажных денег создает только капитализм с его развитой кредитной системой.

1.2 Металлическая система денежного  обращения

 

 

Денежные  системы различаются между собой  в зависимости от используемого  металла, подразделяясь на:

- металлические  - банкноты размениваются на полноценные  металлические деньги;

- монометаллизм  - основная монета только золотая  или только серебряная;

- биметаллизм  - монеты из двух основных типов  металлов.

Первая  мировая валютная система стихийно сформировалась в XIX в. после промышленной революции на базе золотого монометаллизма в форме золотомонетного стандарта. Юридически она была оформлена межгосударственным соглашением на Парижской конференции  в 1867 г., которое признало золото единственной формой мировых денег. В условиях, когда золото непосредственно выполняло все функции денег, денежная и валютная системы - национальная и мировая - были тождественны, с той лишь разницей, что монеты, выходя на мировой рынок, сбрасывали, по выражению К. Маркса, «национальные мундиры» и принимались в платежи по весу. [12, с 45-48]

Парижская валютная система базировалась на следующих  структурных принципах:

1. Ее  основой являлся золотомонетный  стандарт.

2. Каждая валюта имела золотое содержание (Великобритания - с 1816 г.. США - 1837 г.. Германия - 1875 г., Франция - 1878 г., Россия - с 1895 1897 гг.). В соответствии с золотым содержанием валют устанавливались их золотые паритеты. Валюты свободно конвертировались в золото. Золото использовалось как общепризнанные мировые деньги. Вспомним в этой связи денежную реформу С.Ю.Витте (1897 г.). Золотой рубль стал основой денежного обращения как внутри странны, так и в ее отношениях с внешним миром. Имевшиеся на руках кредитные билеты разменивались на золото по первому требованию. Но, вместе с тем, составным элементом реформы явилась девальвация рубля. Новый золотой рубль составил по своему весу 66,6% прежнего золотого рубля и приравнивался к 1,5 старого кредитного рубля. До реформы 1 рубль номинально стоил 4 франка, а после нее 2,6 франка. Новое соотношение более соответствовало покупательной силе валют, а также способствовало российскому экспорту.

3. Сложился  режим свободно плавающих курсов  валют с учетом рыночного спроса  и предложения, но в пределах  золотых точек. Золотомонетный  стандарт был относительно эффективен  до первой мировой войны, когда  действовал рыночный механизм  выравнивания валютного курса  и платежного баланса. Страны  с дефицитным платежным балансом  вынуждены были проводить дефляционную  политику, ограничивать денежную  массу в обращении при отливе  золота за границу. В течение почти ста лет до первой мировой войны только доллар США и австрийский талер были девальвированы: золотое содержание фунта стерлингов и французского франка было неизменным в 1815-1914 гг. Используя ведущую роль фунта стерлингов в международных расчетах (80% в 1913 г.), Великобритания покрывала дефицит платежного баланса национальной валютой. [16, с.85]

Постепенно  золотой стандарт (золотомонетный) изжил себя. так как не соответствовал масштабам возросших хозяйственных связей и условиям регулируемой рыночной экономики. Первая мировая война ознаменовалась кризисом мировой валютной системы. Золотомонетный стандарт перестал функционировать как денежная и валютная системы.

Для финансирования военных затрат (208 млрд. довоенных  золотых долл.) наряду с налогами, займами. инфляцией использовалось золото как мировые деньги. Были введены валютные ограничения. Валютный курс стал принудительным и потому нереальным. С началом войны центральные банки воюющих стран прекратили размен банкнот на золото и увеличили их эмиссию для покрытия военных расходов. К 1920 г. курс фунта стерлингов по отношению к доллару США упал на 1/3, французского франка и итальянской лиры - на 2/3, немецкой марки - на 96%. Непосредственной причиной валютного кризиса явилась военная и послевоенная разруха. [14, с. 69]

После периода  валютного хаоса, возникшего в итоге  первой мировой войны, был установлен золото-девизный стандарт, основанный на золоте и ведущих валютах, конвертируемых в золото (по предложению английских экспертов). Платежные средства в иностранной валюте, предназначенные для международных расчетов, стали называть девизами. Вторая мировая валютная система была юридически оформлена межгосударственным соглашением, достигнутым на Генуэзской международной экономической конференции в 1922г.

Генуэзская  валютная система функционировала  на следующих принципах[16, с.85]:

1. Ее  основой являлись золото и  девизы - иностранные валюты. В тот  период и денежные системы  30 стран базировались на золотодевизном  стандарте. Национальные кредитные  деньги стали использоваться  в качестве международных платежно-резервных средств. Однако в межвоенный период статус резервной валюты не был официально закреплен ни за одной валютой, а фунт стерлингов и доллар США оспаривали лидерство в этой сфере.

2. Сохранены  золотые паритеты. Конверсия валют  в золото стала осуществляться  не только непосредственно (США,  Франция, Великобритания), но и  косвенно, через иностранные валюты (Германия и еще около 30 стран).

3. Восстановлен  режим свободно колеблющихся  валютных курсов.

4. Валютное  регулирование осуществлялось в  форме активной валютной политики, международных конференций, совещаний.

В 1922-1928 гг. наступила относительная валютная стабилизация. Но ее непрочность заключалась  в следующем:

- вместо  золотомонетного стандарта были  введены урезанные формы золотого  монометаллизма в денежной и  валютной системах;

- процесс  стабилизации валют растянулся  на ряд лет, что создало условия  для валютных войн;

- методы  валютной стабилизации предопределили  ее шаткость. В большинстве стран  были проведены девальвации, причем  в Германии, Австрии, Польше, Венгрии  близкие к нуллификации. Французский  франк был девальвирован в  1928 г. на 80%. Только в Великобритании  в результате ревальвации в  1925 г. было восстановлено довоенное  золотое содержание фунта стерлингов;

- стабилизация  валют была проведена с помощью  иностранных кредитов. США, Великобритания, Франция использовали тяжелое  валютно-экономическое положение  ряда стран для навязывания  им обременительных условий межправительственных  займов. Одним из условий займов, предоставленных Германии, Австрии,  Польше и другим странам, было  назначение иностранных экспертов, которые контролировали их валютную политику.

Под влиянием закона неравномерности развития в  итоге первой мировой войны валютно-финансовый центр переместился из Западной Европы в США. Это было обусловлено рядом  причин: [12, с 45-48]

- значительно  вопрос валютно-экономический потенциал  США. Нью-Йорк превратился в  мировой финансовый центр, увеличился  экспорт капитала. США стали ведущим  торговым партнером большинства  стран:

- США  превратились из должника в  кредитора. Задолженность США  в 1913 г. достигала 7 млрд. долл.. а требования - 2 млрд. долл.; к 1926 г. внешний долг США уменьшился более чем вдвое, а требования к другим странам возросли в 6 раз (до 12 млрд.);

- произошло  перераспределение официальных  золотых резервов. В 1914-1921 гг. чистый  приток золота в США в основном  из Европы составил 2,3 млрд. долл.; в 1924 г. 46% золотых запасов капиталистических  стран оказались сосредоточенными  в США (в 1914 г. - 23%);

- США  были почти единственной страной,  сохранившей золотомонетный стандарт, и курс доллара к западноевропейским  валютам повысился на 10-90%.

Соединенные Штаты развернули борьбу за гегемонию  доллара, однако добились статуса резервной  валюты лишь после второй мировой  войны. В межвоенный период доллар и фунт стерлингов, находившиеся в состоянии активной валютной войны, не получили всеобщего признания[12, с 45-48].

Валютная  стабилизация была взорвана мировым  кризисом в 30-х годах. Главные особенности  мирового валютного кризиса 1929-1936 гг. таковы [16, с.85]

- циклический  характер: валютный кризис переплелся  с мировым экономическим и  денежно-кредитным кризисом;

- структурный  характер: принципы мировой валютной  системы - золотодевизного стандарта  - потерпели крушение;

- большая  продолжительность: с 1929 до осени  1936 г.;

- исключительная  глубина и острота: курс ряда  валют снизился на 50-84%.

Погоня  за золотом сопровождалась увеличением  частной тезаврации и перераспределением официальных золотых резервов. Международный  кредит, особенно долгосрочный, был  парализован  в  результате  массового  банкротства иностранных должников, включая 25 государств (Германия, Австрия, Турция и др.), которые прекратили внешние платежи. Образовалась масса  «горячих» денег - денежных капиталов, стихийно перемещающихся из одной страны в другую в поисках получения  спекулятивной сверхприбыли или  надежного убежища. Внезапность  их притока и оттока усилила нестабильность платежных балансов, колебаний валютных курсов и кризисных потрясений экономики. Валютные противоречия переросли в  валютную войну, проводимую посредством  валютной интервенции, валютных стабилизационных фондов, валютного демпинга, валютных ограничений и валютных блоков: крайняя  неравномерность развития: кризис поражал  то одни, то другие страны, причем в  разное время и с различной  силой. [16, с.85]

В период с 1929 по 1930 г. обесцененились валюты аграрных и колониальных стран, так как резко сократился спрос на сырье на мировом рынке и цены на него понизились на 50-70%. т.е. в большей степени, чем на импортируемые этими странами товары.

В середине 1931 г. слабым звеном в мировой валютной системе оказались Германия и  Австрия в связи с отливом  иностранных капиталов, уменьшением  официального золотого запаса и банкротством банков. Германия ввела валютные ограничения, прекратила платежи по внешним долгам и размен марки на золото. Фактически в стране был отменен золотой  стандарт, а официальный курс марки  был заморожен на уровне 1924 г.