Операции банка с ценными бумагами

Определим объем активных и пассивных операций АКБ «Инвестторгбанк» с ценными бумагами.

Для расчета объема приобретенных  ценных бумаг следует учитывать  остатки на счетах ф. №101: 501 (кроме 50120, 50121), 502 (кроме 50219, 50220,50221), 503 (кроме 50319), 506 (кроме 50620, 50621), 507 (кроме 50719, 50720, 50721), 512 (кроме 51210), 513 (кроме 51310), 514 (кроме 51410), 515 (кроме 51510), 516 (кроме 51610), 517 (кроме 51710), 518 (кроме 51810), 519 (кроме 51910), 601 (кроме 60105), 602 (кроме 60206).

Для расчета объема реализуемых  ценных бумаг следует учитывать  остатки на следующих счетах ф.№101: сч. (10207 минус 105), 520, 521, 522, 523.

 

Таблица 1. Объем активных и пассивных операций банка с  ценными бумагами

Показатели	На 01.04.2009	На 01.04.2010	На 01.04.2011
Валюта баланса, тыс.руб.	6368085	98520774	149963955
Объем приобретенных  ценных бумаг, тыс.руб.	4596149	12934703	17012321
Объем реализованных  ценных бумаг, тыс.руб.	9320458	13326786	20947718
Доля приобретенных ценных бумаг в валюте баланса, %	7,22	13,13	11,34
Доля реализованных  ценных бумаг в валюте баланса, %	14,65	13,53	13,97

 

На основании данных таблицы 1 можно сделать вывод, что  активные и пассивные операции банка  с ценными бумагами являются одним из направлений деятельности банка. Операции банка с ценными бумагами не являются профилирующим и основным источников получения доходов.

На основе данных формы  №101 проведем анализ портфеля ценных бумаг (ПЦБ) в деятельности АКБ «Инвестторгбанк» и определим место ПЦБ в активах банка. 

 

Таблица 2. Оценка доли портфеля ценных бумаг в активах банка.

 

Показатель	На 01.04.2009	На 01.04.2010	Темп прироста	На 01.04.2011	Темп прироста
Объем портфеля ценных бумаг, тыс.руб.	4596149	12934703	181,42	17012321	31,52
Доля ПЦБ в совокупных активах, %	7,22	13,13	---	11,34

 

Анализ данных таблицы 2 показал, что абсолютная величина портфеля ценных бумаг неуклонно  растет, что позволяет сделать  вывод о том, что банк с течением времени переориентирует свою деятельность на рынок ценных бумаг.

Проведем анализ структуры  портфеля ценных бумаг АКБ «Инвестторгбанк», используя упрощенную классификацию  портфелей банка, где отдельно выделяются:

- торговый портфель  – ценные бумаги для продажи;

- инвестиционный портфель  – ценные бумаги, приобретенные до погашения;

- портфель векселей;

- портфель контрольного  участия, который состоит из  вложений банка в акции дочерних  и зависимых акционерных обществ   и прочее участие банка в  уставных капиталах банков и  прочих организаций.

 

Таблица 3. Структура портфеля ценных бумаг коммерческого банка

 

Вид портфеля	На 01.04.2009		На 01.04.2010		На 01.04.2011
	тыс.руб.	уд.вес	тыс.руб.	уд.вес	тыс.руб.	уд.вес
Торговый портфель	2797586	60,87	11153247	86,23	13794728	81,09
Инвестиционный портфель	220435	4,79	0	0	0	0
Портфель векселей	1482735	32,26	1686053	13,03	3069202	18,04
Портфель контрольного участия	95393	2,08	95403	0,74	148391	0,87
Совокупный портфель ценных бумаг	4596149	100	12934703	100	17012321	100

 

В процессе анализа полученных результатов таблицы 3 можно сделать следующие выводы:

- торговый портфель  занимает основной удельный вес  в совокупном портфеле, отсюда  следует, что банк ведет рискованную  спекулятивную деятельность на  рынке ценных бумаг, но рассчитывает  на более высокий доход от  этих операций. Удельный вес вложений в торговый портфель ценных бумаг растет. Так, если на 01.04.2009 удельный вес торгового портфеля составлял 60,87%, то на 01.04.2011 – 81,09%.

- инвестиционный портфель  на 01.04.2009 имел незначительную долю  в совокупном портфеле ценных бумаг – 4,79%, с 01.04.2010 доля инвестиционного портфеля равна 0.

- вложения денежных  ресурсов в портфель контрольного  участия являются наименьшими,  банк не преследует цель получения  контроля за организациями и  банками, эмитирующие данные ценные бумаги.

- значительный  объем  учтенных векселей по состоянию  на 01.04.2009 (32,26%) свидетельствует о  наличии у банка свободных  ресурсов, которые можно эффективно  разместить в векселя надежных  векселедателей. Данное обстоятельство, скорее всего, связано с последствиями финансового кризиса, когда данные бумаги наиболее активно используются хозяйствующими субъектами как инструменты расчетов.

Проведем классификацию портфеля ценных бумаг по статусу резидентства эмитента, чьи ценные бумаги приобрел банк.

 

Таблица 4. Структурно-динамический анализ портфеля ценных бумаг по статусу  резидентства эмитента.

Вид портфеля	На 01.04.2009		На 01.04.2010		На 01.04.2011
	тыс.руб.	уд.вес	тыс.руб.	уд.вес	тыс.руб.	уд.вес
Ценные бумаги эмитентов-резидентов	4007430	87,2	10505415	81,23	15413733	90,61
Ценные бумаги эмитентов  –нерезидентов	588719	12,8	2428288	18,77	1598588	9,39
Совокупный портфель ценных бумаг	4596149	100	12934703	100	17012321	100

 

В настоящее время доля средств, вкладываемых АКБ «Инвестторбанк»  в ценные бумаги нерезидентов, незначительна.

Проведем анализ доходности портфеля ценных бумаг, используя форму  отчетности №102 на 01.04.2009, на 01.04.2010, на 01.04.2011.

 

Таблица 5. Структурный  анализ доходности портфеля ценных бумаг 

 

Вид доходов	На 01.04.2009		На 01.04.2010		На 01.04.2011
	тыс.руб.	уд.вес	тыс.руб.	уд.вес	тыс.руб.	уд.вес
Процентные доходы, в  том числе:	1155697	13,97	1336035	19,49	1627394	24,77
По вложениям в долговые обязательства, кроме векселей	67034	0,81	269516	3,93	258100	3,93
По учтенным векселям	99761	1,21	56032	0,82	52760	0,80
Доходы от операций с  ценными бумагами кроме процентов, дивидендов и переоценки, в том  числе:	353130	4,27	206563	3,01	58955	0,89
Доходы от операций с  приобретенными ценными бумагами	161930	1,96	202932	2,96	56834	0,86
Доходы от операций с  выпущенными ценными бумагами	191200	2,31	3631	0,05	2121	0,03
Доходы от участия  в капитале других организаций , в  том числе:	0	0	0	0	405	0,006
Дивиденды от вложений в  акции	0	0	0	0	0	0
Дивиденды от вложений в  акции дочерних и зависимых обществ	0	0	0	0	0	0
Доходы от участия  в хозяйственных обществах (кроме  акционерных)	0	0	0	0	405	0,006
Доходы от участия  в дочерних и зависимых хозяйственных  обществах (кроме акционерных)	0	0	0	0	0	0
Всего доходов за период	82744858	100	6853969	100	6570386	100

 

Из анализа данных таблицы 5 можно сделать вывод, что  операции с ценными бумагами не являются основным источником получения дохода АКБ «Инвестторгбанк».

Проведем анализ пассивных  операций банка с ценными бумагами путем определения структуры выпущенных банком ценных бумаг и их соотношения с ресурсной базой банка.

Таблица 6. Анализ структуры  выпущенных банком ценных бумаг 

 

Ценные бумаги	На 01.04.2009		На 01.04.2010		На 01.04.2011
	тыс.руб.	уд.вес	тыс.руб.	уд.вес	тыс.руб.	уд.вес
Выпущенные облигации	0	0	1500000	1,52	2978267	1,99
Выпущенные депозитные сертификаты	0	0	0	0	0	0
Выпущенные сберегательные сертификаты	0	0	0	0	0	0
Выпущенные векселя  и банковские акцепты	2958139	46,45	5446467	5,53	11607132	7,74
Итого портфель выпущенных банком ценных бумаг	2958139	46,45	6946467	7,05	14585399	9,73
Валюта баланса	6368085	100	98520774	100	149963955	100

 

Из анализа данных таблицы 6 можно сделать вывод, что  доля привлечений от реализации ценных бумаг незначительна. Банк не зависит  от средств, привлеченных в результате размещения собственных долговых ценных бумаг.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Заключение

Тема «Операции АКБ «Инвестторгбанк» раскрыта достаточно полно и детально. Задачи, поставленные в начале курсовой работы, выполнены. Цель работы достигнута.

В ходе проведенного исследования можно сделать следующие выводы:

Инвестторгбанк - универсальный  коммерческий банк, обслуживающий предприятия  и организации различных форм собственности, представляющие широкий  спектр отраслей экономики, компании малого и среднего бизнеса, частных клиентов. Операции на рынке ценных бумаг являются одним из направлений деятельности банка.

Банк осуществляет операции на фондовом рынке, операции с векселями  и облигациями, депозитарное и брокерское обслуживание.

Ценные бумаги используются банком как инструмент размещения денежных ресурсов и для формирования ресурсной базы.

Операции с ценными  бумагами не являются основным источником получения дохода АКБ «Инвестторгбанк». Доля привлечений от реализации ценных бумаг незначительна. Банк не зависит от средств, привлеченных в результате размещения собственных долговых ценных бумаг.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Используемая  литература

1. Батракова Л.Г. Экономический анализ деятельности коммерческого банка. Изд.2-е, перераб. и доп.: Учебник для вузов. – М.: Логос, 2005.
2. Новашина Т.С., Криворучко С.В. Операции банков с ценными бумагами / Московская финансово-промышленная академия. М., 2005.
3. Экономический анализ деятельности банка: Учебное пособие / Под ред.И.Д.Мамонова. – М.: «ИНФРА-М», 1996.
4. Лаврушин О. И. Деньги, кредит, банки: Учебник. – М.: Финансы и статистика, 2006.
5. Данные бухгалтерской отчетности АКБ «Инвестторгбанк» форма №101 на 01.04.2009, 01.04.2010, 01.04.2011; форма №102 на 01.04.2009, 01.04.2010, 01.04.2011.
6. Официальный сайт АКБ «Инвестторгбанк» (ОАО) // http://itb.ru  
7. Официальный сайт Центрального банка России // http://www.cbr.ru/
8. Информационно-аналитическая система «БИР-Эмитент»// http://emitent.prime-tass.ru/