Анализ состояния дебиторской и кредиторской задолженностей

2.1. Общая организационно-экономическая

характеристика ЗАО «СК «Ярстройсервис»

В качестве объекта исследования взято закрытое акционерное общество «Строительная компания «Ярстройсервис» (ЗАО «СК «Ярстройсервис»).

Закрытое акционерное общество «Ярстройсервис» зарегистрировано в 1999 году Инспекцией межрайонной налоговой службы Российской Федерации по Ленинскому району города Ярославля. Юридический адрес: г. Ярославль,

ул. Некрасова, д. 60а.

Среднесписочная численность работников ЗАО «СК «Ярстройсервис» составляет примерно 100 человек. В Обществе зарегистрированы: 1 директор, 1 бухгалтер, производственные рабочие - 4 человека, а остальные сотрудники  – это рабочие: электросварщики, штукатуры, маляры, плотники, каменщики, монтажники, водители и т.д. Численно-квалификационный состав работников соответствует всем направлениям строительной деятельности организации. Организационная структура предприятия представлена на рис. 3.

Рис.3. Организационная структура управления предприятием

ЗАО «СК «Ярстройсервис»

Общество является  юридическим лицом, действует на основании устава и законодательства Российской Федерации. Общество создано без ограничения срока его деятельности.

Целью создания ЗАО «СК «Ярстройсервис» является извлечение прибыли. Общество имеет гражданские права и несет гражданские обязанности, необходимые для осуществления любых видов деятельности, не запрещенных федеральными законами.

Согласно уставу (Приложение 2), общество осуществляет следующие основные виды деятельности:

                 выполнение инженерных изысканий, в том числе инженерно-геодезических с топографическими съемками разных масштабов, обновление топографических планов, съемкой подземных коммуникаций и сооружений, трассировочными работами, геодезическим  работами, связанными с переносом в натуру и др.;

                 инженерно-геологические изыскания с инженерно-геологической рекогносцировкой и съемкой, буровые работы, горнопроходческие работы, геофизические работы, очистно-фильтрационные работы и полевые работы исследования грунтов;

                 выполнение проектных работ;

                 строительное конструирование фундаментов, строительных конструкций, узлов и деталей, усиление и восстановление эксплуатационной пригодности строительных конструкций;

                 проектирование инженерных сетей и систем отопления, вентиляции, кондиционирования, водопровода и канализации, энергоснабжения, электрического освещения и отопления.

ЗАО "Строительная компания "Ярстройсервис" - один из основных застройщиков в г.Ярославле. Специализируется на строительстве жилых домов, общественных и промышленных зданий.

Среднесписочная численность инженерно-технических работников ЗАО "СК "Ярстройсервис" превышает 100 человек. Численно-квалификационный состав инженерно-технических работников соответствует всем направлениям строительной деятельности компании. Выполняя функции заказчика, генерального проектировщика генерального подрядчика с выполнением ряда специализированных работ.

Основными поставщиками и подрядчиками ЗАО «СК «Ярстройсервис» являются: ООО «Монтажстрой», ООО «Стройпроизводство», ООО «Новые технологии», ООО «Элекон»  и многие другие.

Основными конкурентами на рынке строительства являются: ОАО СУ «Ярхимпромстрой», ОАО СУ «Ярнефтехимстрой», ОАО СУ «Гидроспец-фундаментстрой» и другие.

Общество имеет лицензию, согласно которой разрешается осуществление строительства зданий и сооружений I и II уровней ответственности в соответствии с государственным стандартом (Приложение 3).

Уставный капитал общества создается из номинальной стоимости долей его участников. Участников всего – 1 человек, его доля в уставном капитале 100%.

В ЗАО «СК «Ярстройсервис» создан единоличный исполнительный орган – директор, осуществляющий текущее руководство деятельностью общества. Директор избирается на срок один год. Ныне действующий директор приступил к своим обязанностям 08 февраля 2007 года.

ЗАО «СК «Ярстройсервис» не обязано публиковать отчетность о своей деятельности, за исключением случаев, предусмотренных Федеральными законами.

Бухгалтерский учет на предприятии ведется автоматизированным способом на основе программы «1 С».

Услуги компании пользуются большим спросом при строительстве жилых домов, общественных и промышленных зданий, при выполнении функций заказчика, при реставрации и реконструкции памятников истории и архитектуры, в особенности требующих специальных работ по закреплению грунтового основания, понижения уровня грунтовых вод.

Компания прочно заняла свое место на рынке строительной деятельности и имеет хорошую репутацию.

2.2. Анализ динамики дебиторской и кредиторской

задолженности ЗАО «СК «Ярстройсервис»

Изучение характера изменения дебиторской и кредиторской задолженности в динамике за ряд лет позволяет судить не только об усилении или ослаблении исполнительной дисциплины в расчетах организации с поставщиками и подрядчиками, покупателями и заказчиками. Косвен­но тенденции роста дебиторов и долгов, числящихся за ними, свидетельствуют о серьезных проблемах в финансовом менеджмент и снижении его эффективности, о необходимости принятия мер в этом направлении. В то же время рост задолженности покупателей может быть связан с су­щественным увеличением объема продаж в течение последних лет и, если плательщики достаточно надежны, обеспокоенности за будущее финан­сового положения предприятия вызывать не должен.

Финансовый анализ обычно начинают с сопоставления показате­лей дебиторской и кредиторской задолженности на начало и коней анализируемого периода. Рост дебиторской задолженности за такой сравнительно краткосрочный период времени обычно свидетельствует о негативных тенденциях в финансовом положении предприятия. Уве­личение долгов кредиторам (за исключением задолженности перед пер­соналом организации и бюджетом по налоговым и приравненным к ним платежам) чаше оценивается как вполне допустимое.

Сопоставление дебиторской и кредиторской задолженности на начало и конец года производится по данным бухгалтерского баланса и позволяет выявить степень долговой иммобилизации средств или, наоборот, дополнительного вовлечения их в хозяйственный оборот предприятия:

                                         ∆ДЗ = ДЗ 1 – ДЗ 0                                                                     (1)  

                                          ∆КЗ = КЗ 1 – КЗ 0                                                                      (2)                                                                      

По этим же данным и с той же целью исчисляют индекс покрытия кредиторской задолженности долгами дебиторов: [9, с.162-163]

Индекс покрытия кредиторской задолженности долгами дебиторов:

1.      на начало года: краткосрочная ДЗ на н.г.  + долгосрочная ДЗ на н.г.

                                                                        КЗ на н.г.

2.      на конец года:  краткосрочная ДЗ на к.г.  + долгосрочная ДЗ на к.г.

                                                                        КЗ на к.г.

Индекс покрытия кредиторской задолженности долгами дебиторов показывает, сколько рублей долгов дебиторов приходится на 1 рубль обязательств.

Увеличение данного показателя заслуживает положительной оценки. Снижение этого показателя свидетельствует об ухудшении финансового положения предприятия.                        

Если этот показатель больше 1 и имеет тенденцию к росту, это характеризует достаточную степень обеспеченности текущих кредиторских обязательств средствами, числящимися в дебиторской задолженности.

Относительные   показатели   представляют соотношение абсолютных (или других относительных) показателей, то есть количество единиц одного показателя,   приходящееся на одну единицу другого показателя. Относительными величинами являются не только соотношения разных показателей в один и тот же момент времени, но и одного и того же показателя в разные моменты (например, темп роста).

Относительные величины применяются в разных видах анализа, в зависимости от конкретной экономической задачи, они облегчают процесс финансового анализа.

Сопоставлять можно одноименные показатели, относя­щиеся к различным периодам, различным объектам или разным территориям. Результат такого сопоставления пред­ставлен:

1)              коэффициентом (база сравнения принята за единицу)

или

2)              выражен в процентах и показывает, во сколько раз или
на сколько процентов сравниваемый показатель больше (мень­ше) базисного.

Относительные величины динамики характеризу­ют изменение процесса во времени, и показывают, во сколько раз увеличился (уменьшился) уровень дебиторской (кредиторской) задолженности по сравнению с предыдущим периодом времени.   

Относитель­ные величины динамики могут исчисляться в долях единицы (коэффициентах), когда сравниваемая величина делится на базу сравнения. Если мы умножим полученный коэффициент в до­лях единицы на 100%, то получим результат сопоставления в про­центах.

Коэффициент динамики  = ДЗ 1 (КЗ 1)     (в долях единицы)                 (3)

                                                 ДЗ 0 (КЗ 0)    

Темп роста =     ДЗ 1 (КЗ 1)     х       100 %  (в процентах),                        (4)

                     ДЗ 0 (КЗ 0)    

где П 1 - значение показателя в отчетном периоде;

              По  - значение показателя в базисном периоде [7, с. 80-81].

Рассчитав темпы роста дебиторской и кредиторской задолженности необходимо проанализировать изменение соотношения в них долгосрочной и краткосрочной задолженности [9, с. 163].

Ответ на вопрос: «На сколько процентов изменилась (увеличилась / уменьшилась) дебиторская (кредиторская) задолженность в отчетном периоде по сравнению с базисным?» можно получить, рассчитав темп прироста (снижения). Эта относитель­ная величина динамики исчисляется следующим образом [7, с. 81]:

Темп прироста (+), снижения (-) = ДЗ 1 (КЗ 1) - ДЗ 0 (КЗ 0)     х     100 %    (5)

                                                                  ДЗ 0 (КЗ 0)    

Все рассмотренные выше показатели можно объединить в таблицу (Таблица 2).

Таблица 2. - Анализ уровня и динамики дебиторской и кредиторской задолженности