Политика управления кредиторской задолженностью

 
 

Курсовая  работа

По дисциплине «Финансовая политика компании»

  

Тема:

«Политика управления кредиторской задолженностью» 
 
 
 
 
 
 

                                                
 
 
 
 
 

Москва 2011 
 
 

Содержание: 

Введение...............................................................................................................3 

1. Теоретические аспекты управления кредиторской задолженностью компании...........................................................................................................5

 

1. Понятие, сущность и виды  кредиторской задолженности............5
2. Показатели кредиторской задолженности......................................8
3. Подходы к управлению кредиторской задолженностью................12

 

2. Оценка  управления кредиторской задолженностью на примере ООО «Камаз-Энерго»..............................................................................................17
1. Общая характеристика деятельности предприятия ООО «Камаз-Энерго».................................................................................................17
2. Направления политики управления кредиторской задолженностью и анализ ее эффективности...............................................................18
3. Пути оптимизации управления кредиторской задолженностью..23

 

Заключение.........................................................................................................28 

Список литературы............................................................................................26 

Приложение 1…………………………………………………………………..30 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

Введение 

     Одним из источников заемных средств организации  является кредиторская задолженность, то есть сумма краткосрочных обязательств перед поставщиками, работниками  по оплате труда, бюджетом и других финансовых обязательств. Она возникает, как правило, вследствие существующей системы расчетов между организациями, когда долг одной организации  другой погашается по истечении определенного  периода, и в тех случаях, когда  организация сначала отражает у  себя в учете возникновение задолженности, а по истечении определенного  времени (некоторого периода) погашает ее. Наряду с этим, кредиторская задолженность  предприятия может возникнуть вследствие несвоевременного выполнения организацией своих обязательств.

     Объем, качественный состав и движение кредиторской задолженности характеризуют состояние  платежной дисциплины, которая в  свою очередь свидетельствует о  степени стабильности финансового  состояния организации.

     Существенную  важность для достижения целей краткосрочной  финансовой политики представляют анализ и управление кредиторской задолженностью, поскольку для значительной доли предприятий краткосрочные обязательства  выступают как основной источник внешнего финансирования. Изменения  в составе и структуре кредиторской задолженности могут непосредственно  влиять на организацию производственного  процесса хозяйствующего субъекта, способствовать своевременному осуществлению расчетов с поставщиками, бюджетами всех уровней, страховыми органами, с собственными работниками по оплате труда и  в конечном итоге, воздействовать на финансовую устойчивость предприятия  в целом.

     Таким образом, становится ясной актуальность данной курсовой работы в современных условиях, так как показатель кредиторской задолженности является одним из важнейших элементов бухгалтерской отчетности организаций, влияющих на оценку ее финансового положения и эффективности деятельности, платежеспособности и финансовой устойчивости, а, следовательно, и деловой репутации.

     Данная  курсовая работа преследует цель рассмотреть понятие кредиторской задолженности, политику управления на конкретном примере, оценить ее эффективность и предложить пути оптимизации управления кредиторской задолженностью.

     В соответствии с целью работы ставятся следующие задачи:

     - изучить основные теоретические  аспекты по управлению кредиторской  задолженности;

     - произвести оценку управления  кредиторской задолженностью

     - предложить пути оптимизации  по управлению кредиторской задолженностью.

     Курсовая  работа состоит из двух частей:

     В первой части данной курсовой работы рассматриваются теоретические  аспекты управления кредиторской задолженностью, а именно: понятие, сущность, виды кредиторской задолженности, показатели анализа, характеризующие  кредиторскую задолженность, а также  походы к управлению кредиторской задолженностью.

     Во  второй части уделяется внимание практической деятельности по оценке управления кредиторской задолженностью на примере ООО «Камаз-Энерго» и предлагаются пути оптимизации. 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

1. Теоретические аспекты управления кредиторской задолженностью компании
1. Понятие, сущность и виды кредиторской задолженности

 

     Кредиторская  задолженность — это денежные средства, временно привлеченные компанией, подлежащие возврату юридическим или физическим лицам, у которых они заимствованы и которым они не выплачены. Иными словами, обязательства предприятия, которые возникают в ходе его текущей производственной деятельности, составляют кредиторскую задолженность, то есть совокупность финансовых обязательств перед кредиторами.

     Экономическая сущность кредиторской задолженности  состоит в том, что это не только часть имущества предприятия, как правило, денежные средства, но и товарно-материальные ценности. Организация владеет и пользуется кредиторской задолженностью, но она обязана вернуть или выплатить данную часть имущества кредиторам, которые имеют право требования на нее. С учетом отмеченных признаков, кредиторскую задолженность можно определить как часть имущества предприятия, являющуюся предметом возникших из различных правовых оснований долговых обязательств организации-дебитора перед правомочными лицами - кредиторами, подлежащую бухгалтерскому учету и отражению в балансе в качестве долгов организации - балансодержателя.

     Поскольку кредиторская задолженность служит одним из источников средств, находящихся  в распоряжении предприятия, ее показывают в пассиве баланса. Учет кредиторской задолженности ведется по каждому  кредитору отдельно, а в обобщающих показателях отражают общую сумму  кредиторской задолженности, разбивая ее на группы.

     Кредиторская  задолженность компании может быть классифицирована на внешнюю и внутреннюю.

     Внешняя кредиторская задолженность характеризует краткосрочный вид заемных средств, используемых компанией и формируемых ею за счет внешних источников. К ней относится задолженность компании перед партнерами и контрагентами по договорным и корпоративным обязательствам: долги по платежам поставщикам за поставленные товары, подрядчикам — за выполненные работы по возврату полученных, но не отработанных авансов, оплата векселей.

     Внутренняя  кредиторская задолженность компании характеризует краткосрочный вид заемных средств, используемых компанией и формируемых ею за счет внутренних источников. К ней относится задолженность компании по оплате труда, единому социальному налогу, перечислениям налогов в бюджеты разных уровней, перечислениям взносов на страхование имущества компании, перечислениям взносов на личное страхование персонала, расчетам с дочерними компаниями и прочим начислениям в составе внутренней кредиторской задолженности компании. Начисления средств по различным видам внутренней кредиторской задолженности производятся компанией ежедневно (по мере осуществления текущих хозяйственных операций), а погашение обязательств по этой внутренней задолженности — в определенные (установленные) сроки в диапазоне до одного месяца.

     В бухгалтерском балансе кредиторскую задолженность отражают по срокам ее возникновения. Кредиторская задолженность делится на краткосрочную и долгосрочную кредиторскую задолженность (долгосрочные и краткосрочные пассивы).

     В рамках темы курсовой работы подробнее  рассмотрим только понятие краткосрочных  пассивов.

К краткосрочным  пассивам относится:

• обязательства, которые покрываются оборотными средствами или погашаются в результате образования новых краткосрочных обязательств. Эти обязательства погашаются в течение сравнительно короткого периода времени (обычно в течение года). Краткосрочные обязательства приводятся в балансе либо по их текущей цене, отражающей будущие затраты наличных средств для погашения этих обязательств, либо по цене на дату погашения долга.
• в краткосрочные обязательства включаются такие статьи, как счета и векселя к оплате, возникающие в результате предоставления предприятию кредита, долговые свидетельства о получении компанией краткосрочного займа; задолженность по налогам, являющаяся по существу формой кредита, предоставляемого государством данной компании, задолженность по заработной плате; часть долгосрочных обязательств, подлежащая погашению в текущем периоде.

     Среди основных видов кредиторской задолженности  выделяют задолженности по:

     - отчислениям во внебюджетные  фонды социального страхования,  медицинского страхования и пенсионный;

     - перечислениям взносов на страхование  имущества предприятия;

     - перечислениям взносов на личное  страхование персонала;

     - расчетам с поставщиками и  подрядчиками;

     - векселям к уплате;

     - расчетам с дочерними или зависимыми  обществами и персоналом организации;

     - перечислениям налогов в бюджеты  разных уровней;

     - расчетам с учредителями по  выплате доходов;

     - авансам, полученным и прочим  кредиторам.

     В зависимости от юридической природы  и правового режима кредиторская задолженность может быть сведена  к трем группам:

     1. Задолженность организации перед  бюджетом и социальными фондами.

     2. Задолженность организации перед  ее персоналом: долги по выплатам  работникам заработной платы,  компенсациям, платежам в порядке  возмещения вреда, причиненного  здоровью работника или вследствие  смерти работника на производстве.

     3. Задолженность перед партнерами  и контрагентами по договорным  и кооперативным обязательствам: долги по платежам поставщикам  за поставленные товары, подрядчикам  - за выполненные работы по  возврату полученных, но неотработанных  авансов, оплата векселей.

     По  факту наступления платежа кредиторская задолженность может быть: просроченной и срочной. Первая - долги по обязательствам, сроки, погашения которых на момент составления баланса наступили. В ее составе можно выделить два вида кредиторской задолженности: кредиторская задолженность, шансы на погашение которой, несмотря на пропуск срока возврата, у предприятия сохранились; кредиторская задолженность, погашение которой нереально по каким-либо фактическим основаниям. Нереальность погашения просроченных долгов может быть обусловлена, например, истечением срока исковой давности на принудительное взыскание долга. Реальность и нереальность погашения долгов оценивает сама организация-дебитор с учетом конкретных обстоятельств. Кредиторская задолженность, срок погашения которой не наступил - это долги предприятия по обязательствам, сроки, погашения которых на момент составления баланса не наступили. 

2. Показатели  анализа кредиторской задолженности