Финансовые ресурсы предприятия

Содержание:

 

	Введение	3
1.	Теоретические основы формирования, использования и управления финансовыми  ресурсами	5
1.1	Сущность финансовых ресурсов	5
1.2	Особенности формирования финансовых ресурсов предприятия	6
1.3	Особенности и наиболее эффективные методы использования финансовых ресурсов предприятия	9
1.4	Анализ финансового  состояния как этап управления финансовыми  ресурсами предприятия	11
2.	Анализ использования  финансовых ресурсов на примере ООО  «Капитель»	17
2.1	Краткая характеристика предприятия	17
2.2	Анализ прибыли	18
2.3	Анализ основных фондов предприятия	22
2.4	Анализ финансового  состояние ООО «Капитель»	26
3.	Возможные пути улучшения  использования финансовых ресурсов организации	31
	Заключение	33
	Список литературы	35
	Приложение	36

 

 

Введение

В результате функционирования любого предприятия в современных  рыночных условиях заинтересован обширный круг участников рыночных отношений, который стремится оценить эффективность деятельности предприятия.

Эффективное управление предприятием заключается в умении рационально распоряжаться финансовыми ресурсами предприятия. Финансовое состояние является важнейшей характеристикой финансовой деятельности предприятия. Оно определяет конкурентоспособность предприятия и его потенциал в деловом сотрудничестве, является гарантом эффективной реализации экономических интересов всех участников финансовых отношений: как самого предприятия, так и его партнеров.

Основным инструментом для оценки финансового положения  предприятия служит финансовый анализ, при помощи которого можно объективно оценить и внешние отношения анализируемого субъекта: охарактеризовать его платежеспособность и ликвидность, эффективность и доходность деятельности, перспективы развития, а затем по его результатам принять обоснованные решения.

Целью данной работы является анализ эффективности использования  финансовых ресурсов предприятия  ООО «Капитель».

При выполнении работы необходимо решить следующие задачи:

• определить сущность финансовых ресурсов;
• рассмотреть особенности формирования и использования финансовых ресурсов предприятия;
• провести предварительную оценку финансового состояния ООО «Капитель» на основе баланса;
• дать основные рекомендации по улучшению использования финансовых ресурсов

Основой информационной базы для финансового анализа является финансовая (бухгалтерская) отчетность предприятия. Анализ проводится за 2005 - 2006 годы.

 

 

1. Теоретические основы формирования, использования и управления финансовыми ресурсами предприятия

 

1. Сущность финансовых ресурсов

Автор данной курсовой работы считает, что одним из наиболее удачных определений финансовых ресурсов является следующее: финансовые ресурсы предприятия - это денежные доходы и поступления, находящиеся в распоряжении субъекта хозяйствования и предназначенные для выполнения финансовых обязательств, осуществлению затрат по расширенному воспроизводству и экономическому стимулированию работающих¹.

    Формирование и использование финансовых ресурсов осуществляется на двух уровнях: в масштабах страны и на каждом предприятии. Величина и структура источников формирования финансовых ресурсов в масштабах страны определяют возможности расширенного воспроизводства народного хозяйства, повышения уровня жизни общества, роста доходов бюджета государства. Величиной финансовых ресурсов, формируемых на уровне предприятия, определяются возможности проведения необходимых капитальных вложений, увеличения оборотных средств, выполнения всех финансовых обязательств, обеспечения потребностей коллектива организации. На уровне предприятия финансовые ресурсы используются как в фондовой форме, так и в нефондовой. Часть финансовых ресурсов предприятие использует на образование денежных фондов целевого назначения: фонд оплаты труда, фонд развития производства, фонд материального поощрения и так далее. Использование финансовых ресурсов на выполнение платежных обязательств перед бюджетом банками, организациями осуществляется в нефондовой форме.

    На практике ошибочно воспринимаются в качестве единого следующие разные понятия: денежные средства, финансовые ресурсы и денежные фонды.

    Денежные средства – это более широкое понятие, чем финансовые ресурсы, составляющие только часть денежных средств, находящихся в обороте предприятия.

    Денежные фонды – это лишь часть финансовых ресурсов, наиболее стабильная и формируемая в виде фондов целевого использования. Различие между денежными средствами и финансовыми ресурсами наглядно видно на примере выручки предприятия от реализации продукции. Общая сумма выручки представляет собой величину денежных средств, поступивших на счет предприятия в банке. Из этой суммы денежных средств значительную часть составляют оборотные средства, авансированные в процессе производства на оплату сырья, материалов, топлива, электроэнергии. И только остаточная часть, представляющая собой чистую выручку в виде валового дохода, является источником финансовых ресурсов.

    Темпы развития экономики, оздоровление бюджетной системы и финансов предприятий во многом зависят от рационального использования источников формирования финансовых ресурсов, как на уровне предприятий, так и на уровне государства, что составляет одну из важнейших задач в области правильной организации управления финансами. По источникам образования финансовые ресурсы подразделяются на собственные и привлеченные. На уровне предприятия к первым относятся валовой доход, амортизация, к привлеченным – паевые и иные взносы членов коллектива, средства, мобилизуемые на финансовом и кредитном рынках².

 

1.2. Особенности формирования финансовых ресурсов предприятия

Формирование финансовых ресурсов организации осуществляется за счет собственных и приравненных к ним средств, привлечения ресурсов на финансовом рынке и поступления  денежных средств от финансово-банковской системы в порядке перераспределения.

    Первоначальное формирование финансовых ресурсов происходит в момент учреждения предприятия, когда образуется уставной капитал. Его источниками в зависимости от организационно-правовых форм хозяйствования выступают: акционерный капитал, паевые взносы, отраслевые финансовые ресурсы (при сохранении отраслевых структур), долгосрочный кредит, бюджетные средства³. Величина уставного фонда показывает размер тех денежных средств – основных и оборотных – которые инвестированы в процессе производства.

    Формирование уставного капитала может сопровождаться образованием дополнительного источника средств – эмиссионного дохода. Этот источник возникает в случае, когда в ходе первичной эмиссии акции продаются по цене выше номинала. При получении этих сумм они зачисляются в добавочный капитал.

    В процессе производства продукции, выполнения работ, оказания услуг создается новая стоимость, которая определяется суммой выручки от реализации. Выручка от реализации является основным источником возмещения затраченных на производство продукции (работ, услуг) средств, формирования фондов денежных средств, ее своевременное поступление обеспечивает непрерывность кругооборота средств, бесперебойность процесса деятельности предприятия. Несвоевременное поступление выручки влечет перебои в деятельности, снижение прибыли, нарушение договорных обязательств, штрафные санкции.

     Использование выручки отражает начальный этап распределительных процессов. Из полученной выручки предприятие возмещает материальные затраты на сырье, материалы, топливо, электроэнергию, другие предметы труда, а также оказанные предприятию услуги. Дальнейшее распределение выручки связано с формированием амортизационных отчислений как источника воспроизводства основных фондов и нематериальных активов. Оставшаяся часть выручки – это валовой доход или вновь созданная стоимость, которая направляется на оплату труда и формирование прибыли предприятия, а также на отчисления во внебюджетные фонды, налоги (кроме налога на прибыль), другие обязательные платежи.

    Поступление выручки от реализации свидетельствует о завершении кругооборота средств. До поступления выручки издержки производства и обращения финансируются за счет источников формирования оборотных средств. Результат  кругооборота вложенных в деятельность средств – возмещение затрат и создание собственных источников финансовых ресурсов: амортизационных отчислений и прибыли.

    Прибыль характеризует абсолютную эффективность хозяйствования предприятия. В условиях рыночной экономики она составляет основу экономического развития предприятия. Рост прибыли создает финансовую базу для самофинансирования, расширенного воспроизводства, решения проблем социальных и материальных потребностей предприятия. За счет прибыли выполняется также часть обязательств предприятия перед бюджетом, банками, и другими предприятиями и организациями. Таким образом, показатели прибыли становятся важнейшими для оценки финансовой и производственной деятельности предприятия. Они характеризуют степень его деловой активности и финансового благополучия. По прибыли определяется уровень отдачи авансированных средств и доходность вложений в активы данного предприятия.

    Можно выделить три составные части прибыли:

- прибыль от реализации продукции (работ, услуг);

- прибыль от реализации основных фондов и иного имущества предприятия;

- прибыль от внереализационных операций⁴.

    Прибыль от реализации продукции определяется как разница между выручкой от реализации продукции в действующих ценах и затратами на производство и реализацию продукции, включаемыми в себестоимость.

    Прибыль от реализации основных фондов и иных материальных ценностей (иного имущества) определяется как разность между продажной (рыночной) ценой имущества и первоначальной или остаточной стоимостью имущества.

    Прибыль от внереализационных операций – это прибыль по операциям различного характера, не относящимся к основной деятельности предприятия и не связанных с реализацией продукции, основных средств, иного имущества предприятия, выполнением работ, услуг.

    К внереализационным доходам относится доходы :

- от сдачи в аренду имущества;

- от дооценки товаров;

- проценты по денежным средствам на счетах предприятия;

- прибыль прошлых лет, выявленная в отчетном году;

- поступления сумм в счет погашения дебиторской задолженности, списанной в прошлые годы в убыток;

- от долевого участия в совместных предприятиях;

- доходы по акциям, облигациям и иным ценным бумагам, принадлежащим предприятию.

 

1.3. Особенности и наиболее эффективные методы использования финансовых ресурсов предприятия

Использование финансовых ресурсов осуществляется предприятием по многим направлениям, главными из которых являются:

- платежи   органам   финансово-банковской   системы,   обусловленные

выполнением финансовых обязательств. Сюда  относятся;  налоговые  платежи  в бюджет, уплата процентов банкам за пользование  кредитами,  погашение  ранее взятых ссуд, страховые платежи и т. д.;

- инвестирование   собственных   средств   в   капитальные    затраты

(реинвестирование), связанное  с расширением производства и   техническим  его обновлением, переходом  на  новые  прогрессивные  технологии,  использование “ноу-хау” и т. д.;

- инвестирование финансовых ресурсов в ценные бумаги, приобретаемые  на рынке: акции и облигации других фирм, обычно тесно связанных  кооперативными поставками с данным предприятием, в государственные займы и т. п.;

- направление  финансовых  ресурсов  на  образование  денежных  фондов

поощрительного и социального  характера;

- использование  финансовых  ресурсов   на   благотворительные   цели,