Организационно-экономическая эффективность деятельности

 

 

 

 

 

Таблица 18 - Расчет и оценка финансовых коэффициентов

платежеспособности

Наименование  показателя	Способ расчета		Нормативное ограничение	Пояснения
1. Общий показатель ликвидности (платежеспособности) L1		L1 = (с.250+ с.260)+(0,5*с.240)+(0,3*(с.210+с.220+с.230+с.270))/ с.620+(0,5*(с.610+с.630+с.660))+(0,3*(с.590+с.640+с.650))	L1≥1	С помощью этого  показателя осуществляется оценка изменения финансовой ситуации в организации с точки зрения ликвидности.
2. Коэффициент абсолютной ликвидности L2	L2 = (денежные средства + краткосрочные финансовые вложения) / текущие обязательства	L2= (с.250+с.260) /(с.610+ с.620 +с.630 + с.660)	L2≥0,1-0,7	Показывает, какую часть текущей краткосрочной задолженности организация может погасить в ближайшее время за счет денежных средств и приравненных к ним финансовым вложениям
3. Коэффициент «критической  оценки» L3	L3 = (денежные средства + текущие финансовые вложения + краткосрочная дебиторская задолженность) / текущие обязательства	L3= (с.250+с.260 +с.240) / (с.610 + с.620 +с.630 + с.660)	Допустимое 0,7÷0,8 желательно L3≈1	Показывает, какая  часть краткосрочных обязательств организации может быть немедленно погашена за счет денежных средств, средств в краткосрочных ценных бумагах, а также поступлений по расчётам.
4. Коэффициент текущей ликвидности L4	L4 = (оборотные активы / текущие обязательства)	L4 = (с.290) / (с.610 + с.620 +с.630 + с.660)	Необходимое значение 1,5; оптимальное L4=2,0÷3,5	Показывает  какую часть текущих обязательств по кредитам и расчётам можно погасить, мобилизовав все оборотные средства
5. Коэффициент  маневренности функционирующего капитала L5	L 5 = (медленно реализуемые активы / оборотные активы- текущие обязательства)	L5= (с.210 +с.220 +с.230) / (с.290 - с.610 -с.620 - с.630 –  с.660)	Уменьшение показателя в динамике- положительный факт	Показывает, какая  часть функционирующего капитала обездвижена в производственных запасах и долгосрочной дебиторской задолженности
6. Доля оборотных  средств в активах L6	L6 = (оборотные активы / валюта баланса)	L6 = (с.290 / с.300)	L6≥0,5	Зависит от отраслевой принадлежности организации
7. Коэффициент  обеспеченности собственными средствами (Кn) 7	L7 = (Собственный капитал)- (Внеоборотные активы) / Оборотные активы	L7= c.490-c.190/ /c.290	L7≥0,1 (чем больше, тем лучше)	Характеризует наличие собственных оборотных средств у организации, необходимых для ее текущей деятельности

 

Рассчитанные коэффициенты, характеризующие платежеспособность предприятия заносят в таблицу 19. После этого необходимо дать оценку устойчивости финансового состояния предприятия.

 

Таблица 19 - Анализ ликвидности предприятия

Коэффициент платежеспособности	На начало периода	На конец периода	Отклонение
1. Общий показатель  ликвидности (Кn)1	0,27	0,73	0,46
2. Коэффициент  абсолютной ликвидности (Кn) 2	0	0,002	0,002
3. Коэффициент  «критической» оценки (Кn)3	0,012	0,05	0,038
4. Коэффициент  текущей ликвидности (Кn) 4	0,91	2,4	1,49
5. Коэффициент  маневренности функционирующего капитала (Кn)5	2.06	2,34	0,28
6. Доля оборотных  средств в активах (Кn) 6	0,39	0,49	0,1
7. Коэффициент  обеспеченности собственными средствами (Кn)	-0,08	0,58	0,66

 

 

3.5 Анализ показателей финансовой устойчивости

 

Таблица 20 - Показатели финансовой устойчивости предприятия

 

Наименование  Показателя	Способ расчёта	Нормальное  ограничение	Пояснения
Коэффициент капитализации (плечо финансового рычага) U1	U1 = заёмный капитал/ собственный капитал = (с.590+с.690) / с.490	Не выше 1,5	Показывает, сколько  заёмных средств организация привлекла на 1 руб. вложенных в активы собственных средств
Коэффициент обеспеченности собственными источниками финансирования U2	U2 = (собственный капитал - внеоборотные активы) / оборотные активы = с.490- с.190/ с.290	Нижняя граница 0,1; опт.≥ 0,5	Показывает, какая  часть оборотных активов финансируется за счёт собственных источников
Коэффициент финансовой независимости (автономии) U3	U3 = собственный капитал/валюта баланса = с.490/с.700	0,4≤ U3≤ 0,6	Показывает  удельный вес собственных средств в общей сумме источников финансирования
Коэффициент финансирования U4	U4 = собственный капитал/ заёмный капитал = с.490/ (с.590+ с.690)	U4 = ≥ 0,7; Опт.≈ 1,5	Показывает, какая  часть деятельности финансируется за счёт собственных, а какая- за счёт заёмных средств
Коэффициент финансовой устойчивости U5	U5 = собственный капитал + долгосрочные обязательства / валюта баланса = с.490 +с.590 / с.700	U5 = ≥ 0,6	Показывает, какая  часть актива финансируется за счёт устойчивых источников

 

Таблица 21 - Значения коэффициентов, характеризующих

финансовую  устойчивость (в долях единицы)

Показатель	На начало периода	На конец Периода	Отклонение (+;-)
1. Коэффициент  капитализации U1	0,77	0,25	0,52
2. Коэффициент обеспеченности собственными источниками финансирования U2	0,088	0,58	0,492
3. Коэффициент  финансовой независимости U3	0,56	0,79	-0,23
4. Коэффициент  финансирования U4	1,29	2,8	2,51
5. Коэффициент  финансовой устойчивости U5	0,56	0,79	0,23

 

Рассматривая  показатели, характеризующие платежеспособность и финансовую устойчивость предприятия, следует  обратить внимание на нормативные ограничения. Так, общий показатель ликвидности стремится к нему, составляя 0,71. Коэффициент текущей ликвидности и доля оборотных средств соответствует ограничению, что говорит о платежеспособности предприятия, однако большая часть средств неликвидна – коэффициент абсолютной ликвидности составляет 0,002. Организация также финансово устойчива, так как оборотные активы финансируются собственными источниками (U₂ = 0,58),  которые устойчивы (U₅ = 0,79). Собственное финансирование предприятия выше, чем по заемным источникам.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

ВЫВОДЫ И  ПРЕДЛОЖЕНИЯ

Рассматривая  структуру основных фондов предприятия, можно отметить, что в целом их стоимость сократилась на 1,2. Больше всего сократилась стоимость транспортных средств – на 11,7%. Эффективность использования предприятием основных фондов характеризуется расчетными показателями. Степень участия ОФ в процессе товарооборота описывается показателем фондоотдачи, за прошедшее время он вырос в 15 раз; фондоёмкость – обратный показатель – снижается на 14%.  Основной показатель деятельности – фондорентабельность, отличается крайне малыми значениями. Основные фонды сильно изношены (коэффициент износа увеличен в 1,5раза), их пригодность сократилась наполовину. В составе оборотных средств в целом можно отметить рост показателей в сравнении с прошлым годом на 23,6. В 2 раза увеличилась сумма краткосрочной дебиторской задолженности, в 2,8 – НДС.  Использование оборотных средств также описано показателями эффективности. Коэффициент оборачиваемости растет в 1,5раза, обратный ему – время оборота – показатель снижается. Рентабельность также отличается минимальными  значениями, менее 1%.

Ритмичность развития товарооборота описывается графиком. Можно отметить, что план был перевыполнен в феврале, марте и последнем квартале года. В остальные месяцы плановые значения достигнуты не были, хуже всего реализация товаров в июне и мае.

Изучая ассортиментный состав и структуру товарооборота, следует обратить внимание, что рост суммы товарооборота в целом на 81,5%  в большей степени зависел от увеличения по таким группам как молочные, жировые (2,8%, 46,7 тысяч рублей), кондитерские (5,5%) и прочие товары(20%). По остальным однородным группам прошлогодние значения не достигнуты, хуже всего реализуются рыбные товары – 64,8%.

Эффективность использования товарных ресурсов предприятием также характеризуется расчетными показателями. Объем товарооборота на 1 рубль товарных ресурсов составляет 97,6% от показателей прошлого года, снизился на 2,1 рубля. Обратный показатель – объем товарных ресурсов на 1 рубль товарооборота – растет на 2,2 рубля (2,5%).

Если обратить внимание на данные таблицы, можно отметить увеличение численности работников на 9,2% и одновременное понижение коэффициентов по приему (на 20%), увольнению (в 2 раза) и текучести (на 35,7%). В целом оборот рабочей силы на предприятии снизился на 41,7%, т.е. почти в 2 раза.

Планируемый фонд заработной платы при расчете по премиально-сдельной системе составит 2,27 миллиона рублей, а планируемый размер средней заработной платы – 31533 рублей.  Выработка работников выросла на 17%, размер среднемесячной заработной платы составил 3110 рублей (78,5%). Материальные затраты предприятия и сумма амортизации  снизились соответственно на 2,9 и 17,3%.  На примерно равные доли (27%) выросли затраты на оплату труда, соц.нужды и прочие отчисления. В целом затраты организации выросли на 3,4%.

 Эффективность  затрат предприятия характеризуется такими показателями, как издержкоемкость и издержкоотдача, обратными друг другу. Показатели издержкоёмкости растут на 21,7%, при этом на 17,8% снижается издержкоотдача. Анализируя прибыль и рентабельность предприятия, можно отметить, что существует платежный недостаток, который за прошедший год снизился на 48,5% .

Рассматривая  показатели, характеризующие платежеспособность и финансовую устойчивость предприятия, следует  обратить внимание на нормативные ограничения. Коэффициент текущей ликвидности и доля оборотных средств соответствует ограничению, что говорит о платежеспособности предприятия, однако большая часть средств неликвидна – коэффициент абсолютной ликвидности составляет 0,002. Организация также финансово устойчива, так как оборотные активы финансируются собственными источниками (U₂ = 0,58),  которые устойчивы (U₅ = 0,79). Собственное финансирование предприятия выше, чем по заемным источникам.

На основе полученных выводов следует отметить, что  предприятие обеспечено основными фондами, однако наблюдаются крайне маленькие суммы прибыли и валового дохода. Необходимо увеличить товарооборот предприятия путем увеличения торговых наценок и объема товарных партий.

 

 

 

 

СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ

1. Греховодова М.Н. Экономика торгового предприятия. Учебное пособие – Ростов н/Д: «Феникс», 2005.
2. Данебург В., Монкриф Р., Тейлор В. Основы оптовой торговли. Практический курс. – СПб.: Нева-Ладога-Онега, 2003.
3. Ефимова О.П. Экономика общественного питания /Под ред Н.И. Кабушкина: Учебное пособие – 2-е изд., испр. – Минск: Новое знание, 2005 (Экономическое образование).
4. Лебедева С.Н. Экономика торгового предприятия: учебное пособие. – М.: Новое знание, 2008.
5. Николаева Т.И., Егорова Н.Р. Экономика предприятий торговли и общественного питания. – М.: КноРус, 2008.
6. Раицкий К.А. Экономика и управление в организациях торговли: учебное пособие. – М.: Аспект-пресс, 2009.
7. Соломатин А.Н. Экономика, анализ и планирование на предприятии торговли: учебник. – СПб.: Питер, 2009.
8. Справочник предпринимателя: розничная торговля, оптовая торговля, грузовой транспорт, общественное питание и гостиничное хозяйство. – М.: Наука, 2004.
9. Торговое дело: экономика и организация: Учебник / Под общей редакцией проф. Л.А. Брагина и проф. Т.П. Данько – М.: ИНФРА - М, 2005.
10. Экономика и организация деятельности торгового предприятия: Учебник /Под ред А.Н. Соломатина – 4.изд., переработанное  и дополненное  – М.:ИНФРА – М, 2004.
11. Экономика торгового предприятия: Учебник для вузов /А.И. Гребнев, Ю.К. Баженов и др.; – М.: Экономика, 2005.
12. Экономика торгового предприятия/Учебник для товароведов /Казарская Н.И., Лобовиков Ю.В. – 5-е издание, перераб. и допол. – М.: Экономика, 2003.
13. Экономика торгового предприятия : учебник / Г.Г. Иванов. – М.: Издательский центр «Академия», 2010.