Экономический анализ предприятия ОАО «Монтажная компания

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Приложение А

к Правилам проведения арбитражным

управляющим финансового анализа

Коэффициенты  финансово-хозяйственной деятельности должника и показатели, используемые для их расчета

1. Для расчета коэффициентов  финансово-хозяйственной деятельности  должника используются следующие  основные показатели:

а) совокупные активы (пассивы) - баланс (валюта баланса) активов (пассивов);

б) скорректированные  внеоборотные активы - сумма стоимости  нематериальных активов (без деловой  репутации и организационных  расходов), основных средств (без капитальных  затрат на арендуемые основные средства), незавершенных капитальных вложений (без незавершенных капитальных  затрат на арендуемые основные средства), доходных вложений в материальные ценности, долгосрочных финансовых вложений, прочих внеоборотных активов;

в) оборотные  активы - сумма стоимости запасов (без стоимости отгруженных товаров), долгосрочной дебиторской задолженности, ликвидных активов, налога на добавленную  стоимость по приобретенным ценностям, задолженности участников (учредителей) по взносам в уставный капитал, собственных  акций, выкупленных у акционеров;

г) долгосрочная дебиторская задолженность - дебиторская  задолженность, платежи по которой  ожидаются более чем через 12 месяцев  после отчетной даты;

д) ликвидные  активы - сумма стоимости наиболее ликвидных оборотных активов, краткосрочной  дебиторской задолженности, прочих оборотных активов;

е) наиболее ликвидные оборотные активы - денежные средства, краткосрочные финансовые вложения (без стоимости собственных  акций, выкупленных у акционеров);

ж) краткосрочная  дебиторская задолженность - сумма  стоимости отгруженных товаров, дебиторская задолженность, платежи  по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты (без  задолженности участников (учредителей) по взносам в уставный капитал);

з) потенциальные  оборотные активы к возврату - списанная  в убыток сумма дебиторской задолженности  и сумма выданных гарантий и поручительств;

и) собственные  средства - сумма капитала и резервов, доходов будущих периодов, резервов предстоящих расходов за вычетом  капитальных затрат по арендованному  имуществу, задолженности акционеров (участников) по взносам в уставный капитал и стоимости собственных  акций, выкупленных у акционеров;

к) обязательства  должника - сумма текущих обязательств и долгосрочных обязательств должника;

л) долгосрочные обязательства должника - сумма займов и кредитов, подлежащих погашению  более чем через 12 месяцев после  отчетной даты, и прочих долгосрочных обязательств;

м) текущие  обязательства должника - сумма займов и кредитов, подлежащих погашению  в течение 12 месяцев после отчетной даты, кредиторской задолженности, задолженности  участникам (учредителям) по выплате  доходов и прочих краткосрочных  обязательств;

н) выручка  нетто - выручка от реализации товаров, выполнения работ, оказания услуг за вычетом налога на добавленную стоимость, акцизов и других аналогичных  обязательных платежей;

о) валовая выручка - выручка от реализации товаров, выполнения работ, оказания услуг без вычетов;

п) среднемесячная выручка - отношение величины валовой  выручки, полученной за определенный период как в денежной форме, так и  в форме взаимозачетов, к количеству месяцев в периоде;

р) чистая прибыль (убыток) - чистая нераспределенная прибыль (убыток) отчетного периода, оставшаяся после уплаты налога на прибыль и других аналогичных  обязательных платежей.

Коэффициенты, характеризующие платежеспособность должника

2. Коэффициент абсолютной ликвидности.

Коэффициент абсолютной ликвидности показывает, какая часть краткосрочных обязательств может быть погашена немедленно, и  рассчитывается как отношение наиболее ликвидных оборотных активов  к текущим обязательствам должника.

3. Коэффициент текущей ликвидности.

Коэффициент текущей ликвидности характеризует  обеспеченность организации оборотными средствами для ведения хозяйственной  деятельности и своевременного погашения  обязательств и определяется как  отношение ликвидных активов  к текущим обязательствам должника.

4. Показатель обеспеченности обязательств  должника его активами.

Показатель  обеспеченности обязательств должника его активами характеризует величину активов должника, приходящихся на единицу долга, и определяется как  отношение суммы ликвидных и  скорректированных внеоборотных активов  к обязательствам должника.

5. Степень платежеспособности по  текущим обязательствам.

Степень платежеспособности по текущим обязательствам определяет текущую платежеспособность организации, объемы ее краткосрочных  заемных средств и период возможного погашения организацией текущей  задолженности перед кредиторами  за счет выручки.

Степень платежеспособности определяется как  отношение текущих обязательств должника к величине среднемесячной выручки.

Коэффициенты, характеризующие финансовую устойчивость должника

6. Коэффициент автономии (финансовой  независимости).

Коэффициент автономии (финансовой независимости) показывает долю активов должника, которые обеспечиваются собственными средствами, и определяется как отношение  собственных средств к совокупным активам.

7. Коэффициент обеспеченности собственными  оборотными средствами (доля собственных  оборотных средств в оборотных  активах).

Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами определяет степень обеспеченности организации собственными оборотными средствами, необходимыми для ее финансовой устойчивости, и рассчитывается как  отношение разницы собственных  средств и скорректированных  внеоборотных активов к величине оборотных активов.

8. Доля просроченной кредиторской  задолженности в пассивах.

Доля  просроченной кредиторской задолженности  в пассивах характеризует наличие  просроченной кредиторской задолженности  и ее удельный вес в совокупных пассивах организации и определяется в процентах как отношение  просроченной кредиторской задолженности  к совокупным пассивам.

9. Показатель отношения дебиторской  задолженности к совокупным активам.

Показатель  отношения дебиторской задолженности  к совокупным активам определяется как отношение суммы долгосрочной дебиторской задолженности, краткосрочной  дебиторской задолженности и  потенциальных оборотных активов, подлежащих возврату, к совокупным активам организации.

Коэффициенты, характеризующие деловую  активность должника

10. Рентабельность активов.

Рентабельность  активов характеризует степень  эффективности использования имущества  организации, профессиональную квалификацию менеджмента предприятия и определяется в процентах как отношение  чистой прибыли (убытка) к совокупным активам организации.

11. Норма чистой прибыли.

Норма чистой прибыли характеризует уровень  доходности хозяйственной деятельности организации.

Норма чистой прибыли измеряется в процентах  и определяется как отношение  чистой прибыли к выручке (нетто).

 

Приложение Б

к Правилам проведения арбитражным

управляющим финансового анализа

Требования  к анализу хозяйственной, инвестиционной и финансовой деятельности должника, его положения на товарных и иных рынках

Анализ  хозяйственной, инвестиционной и финансовой деятельности должника, его положения  на товарных и иных рынках включает в себя анализ внешних и внутренних условий деятельности должника и  рынков, на которых она осуществляется.

1. Анализ внешних условий деятельности.

При анализе  внешних условий деятельности должника проводится анализ общеэкономических  условий, региональных и отраслевых особенностей его деятельности.

2. Анализ внутренних условий  деятельности.

При анализе  внутренних условий деятельности должника проводится анализ экономической политики и организационно-производственной структуры должника.

3. Анализ рынков, на которых осуществляется  деятельность должника.

Анализ  рынков, на которых осуществляется деятельность должника, представляет собой анализ данных о поставщиках  и потребителях (контрагентах).

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Приложение В

к Правилам проведения арбитражным

управляющим финансового анализа

Требования  к анализу активов и пассивов должника

1. Арбитражный управляющий проводит  анализ активов (имущества и  имущественных прав) и пассивов (обязательств) должника, результаты которого указываются  в документах, содержащих анализ  финансового состояния должника.

2. Анализ активов проводится  в целях оценки эффективности  их использования, выявления внутрихозяйственных  резервов обеспечения восстановления  платежеспособности, оценки ликвидности  активов, степени их участия  в хозяйственном обороте, выявления  имущества и имущественных прав, приобретенных на заведомо невыгодных  условиях, оценки возможности возврата  отчужденного имущества, внесенного  в качестве финансовых вложений.

3. Анализ активов производится  по группам статей баланса  должника и состоит из анализа  внеоборотных и оборотных активов.

4. Анализ внеоборотных активов  включает в себя анализ нематериальных  активов, основных средств, незавершенного  строительства, доходных вложений  в материальные ценности, долгосрочных  финансовых вложений, прочих внеоборотных  активов.

Анализ  оборотных активов включает в  себя анализ запасов, налога на добавленную  стоимость, дебиторской задолженности, краткосрочных финансовых вложений, прочих оборотных активов.

5. По результатам анализа всех  групп активов в документах, содержащих  анализ финансового состояния  должника, постатейно указываются  поквартальные изменения их состава  (приобретение, выбытие, списание, создание) и балансовой стоимости в течение  не менее чем 2-летнего периода,  предшествовавшего возбуждению  производства по делу о банкротстве,  и периода проведения в отношении  должника процедур банкротства  и их доля в совокупных активах  на соответствующие отчетные  даты.

6. По результатам анализа нематериальных  активов, основных средств и  незавершенного строительства в  документах, содержащих анализ финансового  состояния должника, дополнительно  к сведениям, предусмотренным пунктом 5 настоящего документа, постатейно указываются:

а) балансовая стоимость активов, используемых в  производственном процессе;

б) возможная  стоимость активов, используемых в  производственном процессе, при реализации на рыночных условиях;

в) балансовая стоимость активов, не используемых в производственном процессе;

г) возможная  стоимость активов, не используемых в производственном процессе, при  реализации на рыночных условиях.

7. По результатам анализа основных  средств в документах, содержащих  анализ финансового состояния  должника, дополнительно к сведениям,  предусмотренным пунктом 5 настоящего документа, указываются:

а) наличие  и краткая характеристика мобилизационных  и законсервированных основных средств;

б) степень  износа основных средств;

в) наличие  и краткая характеристика полностью  изношенных основных средств;

г) наличие  и краткая характеристика обремененных основных средств (в том числе  год ввода в действие, возможный  срок полезного действия, проведенные  ремонт (текущий, капитальный), реконструкция, модернизация, частичная ликвидация, переоценка, амортизация, земельные  участки, на которых находятся здания и сооружения, характеристика специализации (узкоспециализированное или нет), участие  в производственном процессе (круглогодично  или часть года), наличие предусмотренных  законодательством Российской Федерации  документов, источник приобретения).

8. По результатам анализа незавершенного  строительства в документах, содержащих  анализ финансового состояния  должника, дополнительно к сведениям,  предусмотренным пунктом 5 настоящего документа, указываются:

а) степень  готовности объектов незавершенного строительства;