Учет финансовых результатов

 Методы оценки  предприятий, организаций на макроуровне  могут быть использованы при  построении их рейтинговых оценок. Итоговая рейтинговая оценка  учитывает все важнейшие параметры  (показатели) финансово-хозяйственной  деятельности субъекта. При ее построении используются данные о производственном потенциале предприятия, организации, рентабельности его продукции, эффективности использования финансовых и производственных ресурсов, состоянии и размещении средств, их источниках и другие показатели. ¹²

1.2. Информационная  база финансового анализа

 

Бухгалтерская «финансовая» отчетность является информационной базой финансового анализа, так  как в классическом понимании  финансовый анализ - это анализ данных финансовой отчетности. Финансовый анализ проводится по-разному, в зависимости от поставленной задачи. Он может: использоваться для выявления проблем управления производственно-коммерческой деятельностью; служить для оценки деятельности руководства организации; быть использован для выбора направлений инвестирования капитала, наконец, выступать в качестве инструмента прогнозирования отдельных показателей и финансовой деятельности в целом.

 Анализ бухгалтерской отчетности - это процесс интерпретации ее данных с целью получения информации для принятия управленческих решений. В сущности, анализ бухгалтерской отчетности - это результат работы бухгалтера, т.к. бухгалтерский учет требуется именно для того, чтобы продемонстрировать заинтересованным лицам положения дел на предприятии.

 Результат  интерпретации бухгалтерской отчетности зависит от того, какой смысл вкладывает конкретный пользователь бухгалтерской отчетности в представленные в ней данные. Информация, которую получает пользователь, анализируя бухгалтерскую отчетность, - это результат его личной интерпретации, обусловленной рядом сугубо субъективных факторов: его целями как лица, заинтересованного в деятельности предприятия; его знаниями в области бухгалтерского учета; его личным восприятием положения дел на предприятии, сформировавшимся до знакомства с бухгалтерской отчетностью, и пр. ¹³

Финансовый  анализ, как часть экономического анализа, представляет систему определенных знаний, связанную с исследованием  финансового положения организации  и ее финансовых результатов, складывающихся под влиянием объективных и субъективных факторов, на основе данных финансовой отчетности.

 Содержание  финансового анализа определяется  его целями, объектами исследования  и предметом и, по существу, дает ответ на вопросы: что  исследуется, как и для чего  проводится анализ.

 Целью анализа финансовой отчетности является получение ключевых (наиболее информативных) параметров, дающих объективную и наиболее точную картину финансового состояния и финансовых результатов деятельности предприятия. Цель анализа достигается в результате решения определенного взаимосвязанного набора аналитических задач.

 Аналитическая  задача представляет собой конкретизацию  целей анализа с учетом организационных,  информационных, технических и методических  возможностей проведения анализа.

 Объект анализа - это то, на что направлен анализ. В зависимости от поставленных задач объектами анализа финансовой отчетности могут быть: финансовое состояние организации, или финансовые результаты, или деловая активность организации и т.д.

 Субъектом  анализа является человек, занимающийся аналитической работой и подготавливающий аналитические отчеты (записки) для руководства, то есть аналитик.

 Финансовый  анализ решает следующие задачи:

1) оценивает  структуру имущества организации  и источников его формирования;

2) выявляет  степень сбалансированности между движением материальных и финансовых ресурсов;

3) оценивает  структуру и потоки собственного  и заемного капитала в процессе  экономического кругооборота, нацеленного  на извлечение максимальной или  оптимальной прибыли, повышение  финансовой устойчивости, обеспечение платежеспособности и т.п.;

4) оценивает  правильное использование денежных  средств для поддержания эффективной  структуры капитала;

5) оценивает  влияние факторов на финансовые  результаты деятельности и эффективность  использования активов организации;

6) осуществляет  контроль за движением финансовых  потоков организации, соблюдением  норм и нормативов расходования  финансовых и материальных ресурсов, целесообразностью осуществления  затрат.

 В сегодняшних  условиях для большинства предприятий характерна «реактивная» форма управления деятельностью, т.е. принятие управленческих решений как реакция на текущие проблемы. Такая форма управления порождает ряд противоречий между: 

• интересами предприятия и фискальными интересами государства;
• ценой денег и рентабельностью производства;
• рентабельностью собственного капитала и рентабельностью финансовых рынков;
• интересами производства и финансовой службы и т.д.

 Анализ финансовой  отчетности выступает как инструмент  для выявления проблем управления финансово-хозяйственной деятельностью, для выбора направлений инвестирования капитала и прогнозирования отдельных показателей.

 Одной из  задач реформы предприятия является  переход к управлению финансово-хозяйственной  деятельностью на основе анализа экономического состояния с учетом постановки стратегических целей деятельности предприятия, адекватных рыночным условиям, и поиска путей их достижения. Результаты финансово-хозяйственной деятельности предприятия интересуют как внешних рыночных агентов (потребителей и производителей, кредиторов, акционеров, инвесторов), так и внутренних (работников административно-управленческих подразделений, руководителей предприятия и др.).

 К числу  основных, стратегических, задач развития  любой организации в условиях рыночной экономики относятся:

• оптимизация структуры капитала предприятия и обеспечение его финансовой устойчивости;
• максимизация прибыли;
• обеспечение инвестиционной привлекательности предприятия;
• создание эффективного механизма управления предприятием;
• достижение прозрачности финансово-хозяйственного состояния предприятия для собственников (участников и учредителей), инвесторов, кредиторов;
• использование предприятием рыночных механизмов привлечения финансовых средств.

 Оптимальность  принимаемых управленческих решений зависит от разных направлений политики развития деятельности предприятия:

• качества экономического анализа;
• разработки учетной и налоговой политики;
• выработки направлений кредитной политики;
• качества управления оборотными средствами, кредиторской и дебиторской задолженностью;
• анализа и управления затратами, включая выбор амортизационной политики.

 Значение  финансового анализа организации  здесь трудно переоценить, поскольку  именно он является той базой,  на которой строится разработка  экономической стратегии предприятия. Анализ опирается на показатели промежуточной и годовой бухгалтерской отчетности. Предварительный анализ целесообразно проводить перед составлением бухгалтерской (финансовой) отчетности, когда еще имеется возможность изменить ряд статей баланса. На основе данных итогового анализа финансово-хозяйственного состояния осуществляется выработка почти всех направлений экономической (в том числе и финансовой) политики предприятия. От того, насколько качественно он проведен, зависит эффективность принимаемых управленческих решений.

 Качество  же самого финансового анализа  зависит от применяемой методики, достоверности данных финансовой  отчетности, а также от компетентности  лица, принимающего управленческое  решение.

 Основным  источником информации для проведения финансового анализа служит бухгалтерская (финансовая) отчетность.

 Статьей  1 Федерального закона от 21 ноября 1996 г. N 129-ФЗ «О бухгалтерском учете»  установлено, что бухгалтерский  учет представляет собой упорядоченную  систему сбора, регистрации и обобщения информации в денежном выражении об имуществе, обязательствах организаций и их движении путем сплошного, непрерывного и документального учета всех хозяйственных операций.

 Одной из  основных задач бухгалтерского  учета является формирование и предоставление полной и достоверной информации о деятельности организации и ее имущественном положении, необходимой внутренним и внешним пользователям.

 Согласно  статьям 1 и 9 Федерального закона  «О бухгалтерском учете» все  операции, осуществляемые в организации, подлежат регистрации в системе бухгалтерского учета на основе первичных учетных документов, составляемых по определенным формам.

 В соответствии  с правилами бухгалтерского учета  ведутся два вида (типа) учета,  различные по степени обобщения  информации о хозяйственной деятельности организации:

1) аналитический  учет - группирующий детальную информацию  об имуществе, обязательствах  и о хозяйственных операциях  внутри каждого синтетического  счета (однородные материалы или  продукция);

2) синтетический учет - учет обобщенных данных бухгалтерского учета о видах имущества, обязательств и хозяйственных операций.

 На основе  информации, учитываемой на синтетических  счетах, формируется бухгалтерская  отчетность, представляющая собой  единую систему данных об имущественном и финансовом положении организации и о результатах ее хозяйственной деятельности, составляемая по формам, установленным Министерством финансов РФ.

 К внутренним  пользователям бухгалтерской отчетности  относятся:

1) руководители  среднего и высшего звена, в работе которых необходимо использование информации об имущественном положении отдельных организаций, а также объединений организаций (как правило, холдингов);

2) учредители  или собственники организации;  в зависимости от организационно-правовой формы к собственникам организации могут относиться акционеры или участники (товарищи);

3) собственники  имущества организации.

 Бухгалтерская  отчетность является важным, а  часто единственным источником  информации для так называемых  внешних пользователей.

 Внешними  пользователями являются:

1) инвесторы;

2) кредиторы;

3) контрагенты;

4) государственные  органы.

 Вместе с  тем для внутренних, а в отдельных  случаях и для внешних пользователей  важным источником информации  о финансово-хозяйственной деятельности организации является внутренняя отчетность.

 Состояние  данного элемента учета главным  образом зависит от уровня  организации управленческого учета  предприятия и полностью определяется  менеджментом предприятия, поскольку  всякого рода внутренние отчеты, докладные и служебные записки, аналитические справки и сводные данные, в первую очередь, требуются именно для решения управленческих задач и принятия управленческих решений. Данная документация составляет неотъемлемую часть работы бухгалтерии предприятия, когда, помимо упомянутого значения, внутренние отчеты имеют также непосредственное отношение к ведению бухгалтерского учета и формированию отчетности.

 Во внутренней  отчетности раскрываются (расшифровываются, анализируются) отдельные показатели, включаемые в строки баланса или отчета о прибылях и убытках. А сопоставление данных внутренней и «внешней» отчетности иногда может предоставить очень интересный материал в части реальной динамики продаж и затрат на них, которые не всегда попадают в формы отчетности, утвержденные Минфином России.

 При этом  вовсе не обязательно речь  идет о сокрытии объектов от  налогообложения. Иногда предприятие  искусственно «наращивает» суммы  оборотов, стоимость активов или  даже прибыль для целей бухгалтерского  учета, имея в виду какую-либо другую цель (выиграть тендер, получить банковский кредит и т.п.).

 В этом  случае именно обращение к  внутренней отчетности позволяет  собственникам бизнеса или инвесторам  получить наиболее полную картину  финансово-хозяйственной жизни и  подлинного экономического состояния исследуемой организации.

 Объем форм  и порядок составления бухгалтерской  отчетности (внешней) должны соответствовать  требованиям ПБУ 4/99 2Бухгалтерская  отчетность организации» и приказу  Минфина России от 22 июля 2003 г. N 67н  «О формах бухгалтерской отчетности». Необходимо отметить, что немаловажную роль в формировании экономической информации для конечных пользователей бухгалтерской отчетности играет учетная политика, принятая в организации.