Разработка концепции формирования бизнес-плана развития производства на предприятии

 

Из таблицы  видно, что читая прибыль увеличилась  с 6355 тыс. руб. в 2009г. до 14775 тыс.руб. в 2011г. За исследуемый период среднегодовая стоимость  капитала, собственного капитала, оборотных и  внеоборотных активов с 2009г. по 2011г. увеличилась, а  следовательно увеличилась и рентабельность всех этих показателей.

Таблица 9 –  Оценка абсолютных показателей ликвидности  баланса ООО «Урожай» 

Актив	На начало периода	На конец периода	Пассив	На начало периода	На конец периода	Платежный излишек или недостаток, тыс.руб.
						На  начало периода	На  конец периода
Наиболее ликвидные  активы (А1)	247	495	Наиболее срочные  обязательства (П1)	3427	6225	- 3180	- 5757
Быстрореализуемые активы (А2)	2504	1732	Краткосрочные пассивы (П2)	10000	19800	- 7496	- 18068
Медленно реализуемые активы (А3)	79045	97909	Долгосрочные пассивы (П3)	2707	2707	76338	95202
Труднореализуемые активы (А4)	47745	56809	Постоянные пассивы (П4)	113407	128182	- 65662	- 71372
Баланс	129541	156941	Баланс	129541	156941	Х	Х

 

Из анализа  таблицы видно, что баланс ООО «Урожай» не является абсолютно ликвидным, так как наиболее ликвидные активы (А1) меньше наиболее срочных обязательств, можно сказать, что не соблюдается минимальное условие финансовой устойчивости предприятия. Однако недостаток наиболее ликвидных активов может быть компенсирован излишком  в медленно реализуемых активов, так как она имеет более высокий уровень ликвидности.

Рассмотрим таблицу 10, в которой  приведены показатели ликвидности и платежеспособности Общества.

Таблица 10 –  Коэффициенты ликвидности и платежеспособности ООО «Урожай»

Показатели	2009 г.	2010 г.	2011 г.	2011 г. к 2009 г.
Коэффициент абсолютной ликвидности (0,2-0,3)	0,06	0,018	0,019	- 0,041
Коэффициент быстрой  ликвидности (0,7-1)	0,176	0,203	0,085	- 0,091
Коэффициент текущей ликвидности (>2)	3,490	6,082	3,844	0,354
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами (≥0,1)	0,672	0,803	0,713	0,041
Коэффициент текущей годности	0,723	0,042	0,109	- 0,082
Коэффициент чистой выручки	0,937	0,886	0,688	- 0,249
Коэффициент достаточности   денежных средств	- 43,16	5,180	4,162	47,322

  

Из расчетов таблицы  видно ООО «Урожай» , что за исследуемый период коэффициент абсолютной ликвидности ООО «Урожай», который показывает ту часть краткосрочных обязательств, которая может быть погашена за счет имеющейся денежной наличности, снизился на 0,041 и составил 0,091. В тоже время в динамике коэффициента быстрой ликвидности также снижение: в 2009 г. он составил 0,176, а за 2011 год уменьшился до 0,085. Однако наблюдалось увеличение у коэффициента текущей ликвидности, характеризующий степень покрытия оборотными активами краткосрочных обязательств, который повысился на 0,354 и составил 3,844. Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами в 2011 г. составил 0,713, то есть возрос на 0,041. Коэффициент текущей платежей годности за три года снизился на 0,082  и составил в 2011 году 0,109, также упал коэффициент чистой выручки, характеризующий величину прибыли, приносимую каждым рублем, полученным от продажи продукции, он в 2011г. равен 0,688. Коэффициент достаточности денежных средств за исследуемый период значительно возрос, т.е. на 47,322 и составил 4,162

В таблице 11 приведены показатели финансовой устойчивости предприятия.

 

 

 

Таблица 11 – Коэффициенты финансовой устойчивости ООО «Урожай».

Показатели (нормативное  значение)	2009 г.	2010 г.	2011 г.
Коэффициент автономии (≥0,5)	0,803	0,875	0,817
Коэффициент финансовой зависимости	1,245	1,116	1,224
Коэффициент долгосрочного привлечения заемных средств	0,03	0,023	0,21
Коэффициент структуры  заемного капитала	0,126	0,168	0,094
Коэффициент маневренности собственности капитала (≥0,5)	0,501	0,579	0,557
Индекс постоянного  актива (<0,5)	0,499	0,421	0,443
Коэффициент реальной стоимости основных средств и имущества	0,396	0,365	0,359
Коэффициент капитализации (плечо финансового рычага)(не выше 1,5)	0.245	0,125	0,224
Коэффициент реальной стоимости основных средств и имущества (0,5)	0,396	0,365	0,359

 

Анализ таблицы  показал, что коэффициент финансовой независимости ООО «Урожай» , показывающий удельный вес источников собственных средств в общей величине итога баланса организации в 2011 г. составил 0,817, то есть за исследуемый период увеличился на 0,014.

Рассмотрим  таблицу 12, в которой представлены показатели диагностики финансового состояния данной организации.

Таблица 12 – Показатели диагностики финансового состояния ООО «Урожай»

№ п/п	Показатели	Нормативное значение	2009 г.	2011 г.	Прирост (+), Уменьшение (-)
Коэффициент финансовой устойчивости
1	Коэффициент финансовой независимости	>=0,5	0,803	0,817	0,014
2	Коэффициент соотношения собственных и заемных средств	<=1	4,089	4,457	0,369
3	Коэффициент маневренности собственных средств	>=0,1	0,927	0,557	-0,37
4	Коэффициент обеспеченности собственными средствами	>=0,1	0,803	0,817	0,014
Коэффициент платежеспособности
1	Коэффициент абсолютной ликвидности	0,2-0,3	0,06	0,01	-0,041
2	Коэффициент быстрой  ликвидности	0,7-1	0,176	0,085	-0,091
3	Коэффициент текущей  ликвидности	>2	3,49	3,844	0,354
4	Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами	>=0,1	0,677	0,713	0,041
Показатели  финансовых результатов деятельности
1	Получение чистой прибыли (+), убытка (-), тыс. руб.		6355	14775	8420
2	Рентабельность  реализованной продукции (оказанных работ, услуг), %		12,39	18,14	5,75
3	Рентабельность  всех активов, %		5,83	9,41	3,58
4	Рентабельность  собственного капитала, %		7,5	12,5	5

 

Из расчетов таблицы  видно, что коэффициент финансовой независимости ООО «Урожай» , показывающий удельный вес источников собственных средств в общей величине итога баланса организации в 2011 г. составил 0,817, то есть за исследуемый период увеличился на 0,014. Коэффициент соотношения собственных и заемных средств, отражающий количество заемных денежных средств, приходящихся на 1 рубль собственных средств в динамике за 2009-2011 гг. увеличился на 0,368, составив 4,457. Коэффициент маневренности собственных средств организации, то есть часть оборотных средств организации, находящаяся в мобильной форме (позволяющая свободно маневрировать ей), за рассматриваемые годы снизился на 0,37, составляя в 2009 г. – 0,927, в 2011 г. - 0,557. Коэффициент обеспеченности собственными средствами в 2008 г. составил 0,817, соответственно произошло его увеличение на 0,014. Это говорит о достаточности у предприятия собственных средств, необходимых для его финансовой устойчивости.

За исследуемый  период коэффициент абсолютной ликвидности, который показывает ту часть краткосрочных  обязательств, которая может быть погашена за счет имеющейся денежной наличности, снизился на 0,041 и составил 0,091. В тоже время в динамике коэффициента быстрой ликвидности также снижение: в 2009 г. он составил 0,176, а за 2011 год уменьшился до 0,085. Однако наблюдалось увеличение у коэффициента текущей ликвидности, характеризующий степень покрытия оборотными активами краткосрочных обязательств, который повысился на 0,354 и составил 3,844. Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами в 2011 г. составил 0,713, то есть возрос на 0,041.

Рассмотрим  таблицы 13 и 14, показатели которые прогнозируют и определяют оценку вероятности банкротства предприятий.

Таблицы 13 –  Расчет коэффициентов «Z-счета Альтмана» для прогнозирования банкротства ООО «Урожай» , 2011г.

Показатели	На начало года	На конец  года
Оборотный капитал, тыс. руб.	81796	100136
Стоимость активов, тыс. руб.	129541	156941
Собственный капитал, тыс. руб.	113407	128182
Долгосрочные  обязательства, тыс. руб.	2707	2707
Краткосрочные обязательства, тыс. руб.	13427	26052
Денежная выручка, тыс. руб.	99526	113984
Прибыль до выплаты процентов и налогов, тыс. руб.	25815	14775
Чистая прибыль, тыс. руб.	25815	144775
Коэффициент ликвидности (Х1)	0,631	0,638
Коэффициент рентабельности активов по чистой прибыли (Х2)	0,199	0,094
Коэффициент соотношения  собственного и заемного капитала (Х4)	0,199	0,094
Коэффициент рентабельности активов по прибыли до выплаты  процентов и налогов (Х3)	7,029	4,457
Коэффициент оборачиваемости (Х5)	0,768	0,726
Z-схема на начало года	6,677
Z-схема на конец года	4,608

 

Из анализа  таблицы 13 видно, что значение коэффициента «Z-схема Альтмана» снижается на конец 2011 года по сравнению с началом этого же года и  равняется 4,608. Оно свидетельствует о том, вероятность банкротства у ООО «Урожай» низкая.

Таблица 14 –  Оценка вероятности банкротства ООО «Урожай» по системы Бивера.

Показатели	2009 г.	2010 г.	2011 г.
Коэффициент Бивера	2,522	9,629	2,725
Коэффициент текущей  ликвидности	3,490	6,082	3,844
Коэффициент финансовой зависимости	0,522	0,125	0,183
Коэффициент покрытия активов собственными оборотными средствами	1,204	1,244	1,179

 

Анализируя  таблицу 14 можно сделать вывод, что в 2011 году коэффициент Бивера равен 2,72, это больше, чем минимальное значение на 2,27, коэффициент текущей ликвидности составляет 3,844, что больше минимального нормативного значения на 0,644, коэффициенты рентабельности активов, финансовой зависимости, покрытия активов собственными оборотными активами также превышают минимальные допустимы значения и это все говорит о том, что вероятность риска банкротства   ООО «Урожай» очень незначительная, этот вывод аналогичен выводу таблицы 14.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

3. Обоснование направлений повышения экономической эффективности деятельности ООО «Урожай»   

 

3.1. Маржинальный  анализ ООО «Урожай»   

 

Большую роль в  обосновании управленческих решений в бизнесе играет маржинальный анализ, который называют еще анализом безубыточности или содействия доходу. Маржинальный анализ представляет собой систему планирования и контроля финансово-хозяйственной деятельности предприятия на основе учета сокращенной себестоимости, то есть только переменных затрат на единицу продукции либо вид деятельности.

Методика маржинального  анализа базируется на изучении соотношения  между тремя группами важнейших  экономических показателей - издержками, объемом производства (реализации) продукции и прибылью - и прогнозировании величины каждого из этих показателей при заданном значении других. Основу этой методики составляет деление производственных и сбытовых затрат в зависимости от изменения объема деятельности предприятия на производственные и периодические и использовании категории маржинальной прибыли.