Общая оценка финансового состояния организации на основе баланса

          В 2010 г. затраты на производство продукции не окупаются денежной выручкой, о чем свидетельствует рассчитанный показатель окупаемости, который составил 0,989, тогда как в 2009 и 2008 годах на каждый вложенный рубль затрат было получено 3 и 4 копейки прибыли.

       Проведя анализ ресурсов организации, результатов деятельности и показателей, характеризующих финансовую деятельность предприятия, можно сделать вывод, что в 2009 г. и 2010 г. все выше рассчитанные показатели снизились в сравнении с 2008 г. Это говорит о том, что за три года финансовое функционирование предприятия сильно изменилось не в лучшую сторону. Это заметно в первую очередь по выручке организации, которая снизилась по сравнению с 2009 г. и 2008 г. на 163 761 тыс. руб. и на 704 914 тыс. руб. 

       В следующей таблице 4 необходимо представить показатели, характеризующие эффективность использования ресурсов предприятия. 

Таблица 4 – Эффективность использования  ресурсов предприятия

           Вследствие неэффективной работы ООО «Афипское производственное предприятие» получает убытки. 
 

       

          3 Оценка    финансового состояния    ООО   « Афипского

производственного предприятия »

            3.1 Доходность и рентабельность    

        Финансовые результаты деятельности предприятия характеризуются суммой полученной прибыли и уровнем рентабельности. Прибыль предприятия получают главным образом от реализации продукции, а также от других видов деятельности.

        Прибыль – это реализованная  часть чистого дохода, который непосредственно получают субъекты хозяйствования за вложенный капитал и риск осуществления предпринимательской деятельности. Количественно она представляет собой разность между выручкой (после уплаты налога на добавленную стоимость, акцизного налога и других отчислений из выручки в бюджетные и внебюджетные фонды) и полной себестоимостью реализованной продукции. Значит, чем больше предприятие реализует рентабельной продукции, тем больше получит прибыли, тем лучше его финансовое состояние.

        В процессе анализа результатов работы предприятие применяются различные значения прибыли: прибыль (убыток) от реализации товаров,  валовая (балансовая) прибыль; чистая прибыль, прибыль от обычной деятельности предприятия и др. Различия понятий прибыли определяются их экономическим содержанием и положениями законодательства о налогообложении прибыли предприятий.

        Прибыль (убыток) от реализации  товаров определяется как: разность  между валовым доходом от реализации  товаров (без учета, налога  на добавленную стоимость) и издержками обращения.

        Валовая (балансовая) прибыль характеризует  конечный финансовый результат  хозяйственной деятельности предприятия  и представляет собой сумму  прибыли (убытка) от реализации  товаров, основных фондов, иного  имущества и доходов от внереализационных операций, уменьшенных на сумму расходов по этим операциям. По экономическому значению балансовая и валовая прибыль тождественны.

          Показатели рентабельности предназначены для оценки общей эффективности вложения средств в предприятие, они  отражают степень прибыльности его деятельности.

       - Рентабельность всего капитала (экономическая  рентабельность)  показывает эффективность  использования имущества; рассчитывается  как отношение чистой прибыли  к среднегодовой стоимости активов.

       - Рентабельность собственного капитала показывает эффективность использования собственного капитала; определяется как отношение чистой прибыли  к среднегодовой величине собственного капитала.

       - Рентабельность внеоборотных активов   отражает эффективность использования внеоборотных активов предприятия и показывает, какую прибыль получает предприятие с каждого рубля, вложенного во внеоборотные активы предприятия; определяется как отношение чистой прибыли к среднегодовой стоимости внеоборотных активов.

       - Рентабельность оборотных активов определяется как отношение чистой прибыли к среднегодовой стоимости оборотных активов. Этот показатель отражает возможности предприятия в обеспечении достаточного объема прибыли по отношению к используемым оборотным средствам. Чем выше значение этого коэффициента, тем более эффективно используются оборотные средства.

       - Рентабельность продукции  показывает прибыль, полученную с каждого рубля реализованной продукции; определяется как отношение чистой прибыли  к выручке от реализации товаров (продукции, работ, услуг).

       -  Рентабельность продаж показывает, сколько прибыли приходится на  единицу реализованной продукции;  определяется как отношение прибыли  от продаж к выручке от продаж .

         Деловая активность в финансовом аспекте выражается, прежде всего, в скорости оборота средств. Анализ деловой активности заключается в исследовании уровней и динамики показателей оборачиваемости. Они очень важны для предприятия, потому что:

       - от скорости оборота зависит  размер годового оборота;

       - с оборачиваемостью связана относительная величина условно-постоянных расходов: чем быстрее оборот, тем меньше на каждый оборот приходится этих расходов;

       - ускорение оборота на той или  иной стадии кругооборота средств  влечет за собой ускорение  оборота и на других стадиях.

       Следовательно, финансовое положение организации, ее платежеспособность зависят от того, насколько быстро средства, вложенные  в активы, превращаются в реальные деньги.

       Оборачиваемость средств, вложенных в имущество, может оцениваться:

       - скоростью оборота – количество оборотов, которое делают за анализируемый период капитал организации и его составляющие;

       -  периодом оборота – средний  срок, за который возвращаются  в хозяйственную деятельность  организации денежные средства.

         Коэффициент оборачиваемости всего капитала показывает эффективность использования имущества; рассчитывается как отношение выручки от реализации к среднегодовой стоимости всего имущества.

         Коэффициент оборачиваемости собственного капитала отражает скорость оборота собственного капитала предприятия» рассчитывается как отношение выручки от реализации к среднегодовой стоимости собственного капитала.

         Коэффициент оборачиваемости основных средств (фондоотдачи) показывает эффективность использования основных средств; рассчитывается как отношение выручки от реализации к среднегодовой стоимости основных средств.

         Коэффициент оборачиваемости оборотных активов показывает скорость оборота всех оборотных средств предприятия; рассчитывается как отношение выручки от реализации к среднегодовой стоимости оборотных активов.

         Коэффициент оборачиваемости запасов показывает скорость оборота запасов предприятия; рассчитывается как отношение выручки от реализации к среднегодовой стоимости запасов.

         Коэффициент оборачиваемости материальных оборотных активов показывает эффективность использования материальных оборотных активов; рассчитывается как отношение выручки от реализации к среднегодовой стоимости материальных оборотных активов.

         Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности  показывает увеличение или уменьшение коммерческого кредита, предоставляемого предприятием; рассчитывается как отношение выручки от реализации к среднегодовой стоимости дебиторской задолженности.

         Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности  показывает увеличение или снижение коммерческого кредита, предоставляемого предприятию; рассчитывается как отношение выручки от реализации к среднегодовой стоимости кредиторской задолженности.

         Показатели продолжительности оборота показывают средний срок оборота средств; рассчитываются как отношение количества дней периода к коэффициенту оборачиваемости.

         Операционный цикл характеризует общее время, в течении которого денежные ресурсы иммобилизованы в запасах и дебиторской задолженности; определяется как сумма дней в обороте запасов и дебиторской задолженности.

         Финансовый цикл представляет собой разницу между продолжительностью операционного цикла и периодом погашения кредиторской задолженности.

         Коэффициент устойчивости экономического роста характеризует возможности предприятия по расширению хозяйственной деятельности за счет реинвестирования собственного капитала; определяется как отношение нераспределенной прибыли к среднегодовой величине собственного капитала.

       Валовая прибыль с наибольшей полнотой и  объективностью показывает результаты всех видов хозяйственной деятельности предприятия. Именно прибыль на практике отражает экономическую категорию «прибавочная стоимость», которая соответственно и подлежит распределению между предприятием и государственным бюджетом.

       Чистая  прибыль формируется в отчете о прибылях и убытках, по своему содержанию соответствует нераспределенной прибыли.

       Прибыль (убыток) от обычной деятельности, есть чистая прибыль от обычной деятельности, т.е. чистая прибыль без учета  чрезвычайных доходов и расходов.

      Рассмотрим динамику показателей прибыли в таблице 5. 

Таблица 5 – Динамика показателей прибыли  ООО «Афипского производст- 

                       венного предприятия»