Финансовое состояние предприятия

• Сравнительный анализ - это как внутрихозяйственный анализ сводных

показателей отчетности по отдельным показателям  фирмы, подразделений, цехов, так и межхозяйственный анализ показателей данной фирмы с показателями конкурентов, со среднеотраслевыми и средними хозяйственными данными [6, с. 52].

     Большинство существующих в настоящее время  методик анализа деятельности предприятия, его финансового состояния повторяют  и дополняют друг друга, они могут  быть использованы комплексно или раздельно в зависимости от конкретных целей и задач анализа, информационной базы, имеющейся в распоряжении аналитика.

     В.Г. Артеменко, М.В. Беллендир считают, что допустимо объединение различных статей бухгалтерского баланса, чтобы отразить главные существенные черты финансового состояния [7, с. 85].

     А.Д. Шеремет также подчеркивает, что сравнительные балансы отражают сущность финансового состояния, так как в нем связаны воедино и систематизированы расчеты и прикидки, которые обычно осуществляет любой аналитик при первоначальном ознакомлении с балансом [8, с. 127].

     Большинство авторов, такие как О. В. Ефимова, В. В. Ковалев и другие, предполагают следующие направления анализа финансового состояния: чтение бухгалтерского баланса; оценка динамики состава и структуры актива и пассива баланса; анализ финансовых коэффициентов; анализ ликвидности и платежеспособности; анализ деловой активности [9, с. 95].

     Проведем  обзор существующих методик анализа  финансового состояния предприятия.

     Методика  А.Д. Шеремета.

     Представляет интерес методика анализа финансового состояния А.Д. Шеремета. Задачи анализа финансового состояния решаются на основе исследования динамики абсолютных и относительных финансовых показателей и разбиваются на следующие аналитические блоки: структурный анализ активов и пассивов; анализ финансовой устойчивости; анализ платежеспособности (ликвидности); анализ необходимого прироста собственного капитала.

     Основными методами анализа финансового состояния, которые выделяет А.Д. Шеремет, являются горизонтальный, вертикальный, трендовый, коэффициентный и факторный. В ходе горизонтального анализа определяются абсолютные и относительные изменения величин различных статей баланса за определенный период. Цель вертикального анализа - вычисление удельного веса отдельных статей в итоге баланса, т.е. выяснение структуры активов и пассивов на определенную дату. Трендовый анализ заключается в сопоставлении величин балансовых статей за ряд лет (или других смежных отчетных периодов) для выявления тенденций, доминирующих в динамике показателей. Коэффициентный анализ сводится к изучению уровней и динамики относительных показателей финансового состояния, рассчитываемых как отношения величин балансовых статей или других абсолютных показателей, получаемых на основе отчетности или бухгалтерского учета. При анализе финансовых коэффициентов их значения сравниваются с базисными величинами, а также изучается их динамика за отчетный период и за ряд смежных отчетных периодов.

     Согласно  методике анализа А.Д. Шеремета финансовое положение предприятий характеризуется размещением его средств и состоянием источников их формирования.

     По  мнению автора данной методики, важнейшим  этапом анализа финансового состояния  является определение наличия собственных  и приравненных к ним средств, выявление факторов, повлиявших на их изменение в изучаемом периоде. Далее проводится анализ обеспеченности предприятия собственными оборотными средствами [8, с. 129].

     В последние годы многие авторы стараются  применить зарубежные методики анализа  финансового состояния при оценке работы отечественных предприятий. Это приводит к необъективной оценке и противоречивым выводам. Затруднения связаны с различием методических подходов в ведении бухгалтерского учета (различие зарубежных и отечественного плана счетов бухгалтерского учета, а также правил составления публичной финансовой отчетности) [5, с. 35].

     Методика В.В. Бочарова.

     В.В. Бочаров в составе аналитических  процедур выделяет экспресс-анализ. Весь анализ финансового состояния организации  этот автор предлагает проводить  в два этапа: экспресс-анализ финансово-хозяйственной деятельности; углубленный финансовый анализ.

     Цель  экспресс-анализа финансово-хозяйственной  деятельности состоит в получении  оперативной, наглядной и достоверной  информации о финансовом благополучии предприятия.

     Экспресс-анализ целесообразно выполнять в три  этапа: предварительный этап; предварительный  обзор бухгалтерской отчетности; экономическое чтение и анализ отчетности.

     Цель  первого этапа - принятие решения  о целесообразности анализа финансовой отчетности и ее готовности к чтению. Первая задача решается с помощью аудиторского заключения. При наличии стандартного заключения внешний аналитик может положиться на мнение аудитора и не совершать дополнительных аналитических процедур с целью определения финансового состояния фирмы.

     Цель  второго этапа - ознакомление с годовым  отчетом и пояснительной запиской к нему. Это необходимо, чтобы  оценить условия работы предприятия  в отчетном периоде и установить основные тенденции показателей  его деятельности (рентабельность, оборачиваемость активов, ликвидность баланса и др.).

     Третий  этап - ключевой в экспресс-анализе. Его цель - обобщенная характеристика финансово-хозяйственной деятельности предприятия. В общем виде на данном этапе осуществляется изучение источников средств предприятия, их размещения и эффективности использования.

     Экспресс-анализ завершается выводом о целесообразности дальнейшего углубленного (детального) анализа финансово-хозяйственной  деятельности предприятия [10, с. 59].

     Цель  углубленного анализа - детальная характеристика имущественного и финансового положения предприятия, оценка его текущих финансовых результатов и прогноз на будущий период. Он дополняет и расширяет процедуры экспресс-анализа. Степень детализации зависит от квалификации и желания аналитика.

     В данной курсовой работе будет использована методика А.Д. Шеремета, так как для решения задач, поставленных в работе, необходим расчет показателей, перечень которых соответствует данной методики.

     Таким образом, финансовое состояние предприятия отражает способность субъекта хозяйствования финансировать свою деятельность, постоянно поддерживать свою платежеспособность и инвестиционную привлекательность. Финансовое состояние предприятия характеризуется совокупностью показателей, которые отражают наличие, размещение и использование финансовых ресурсов.

     Цель  анализа состоит не только и не столько в том, чтобы установить и оценить финансовое состояние  предприятия, но еще и в том, чтобы  постоянно проводить работу, направленную на его улучшение.

     Анализ  финансового состояния показывает, по каким конкретным направлением нужно вести эту работу, дает возможность выявить наиболее важные аспекты и наиболее слабые позиции в финансовом состоянии предприятия.

     Результаты  финансового анализа позволяют  выявить уязвимые места, требующие особого внимания, и разработать мероприятия по их ликвидации.

     Оценка  финансового состояния может  быть выполнена с различной степенью детализации, в зависимости от цели анализа, имеющейся информации и т.д., что предполагает применение соответствующих методов и методик финансового анализа.

     Не  секрет, что процесс принятия управленческих решений в большей степени  искусство, чем наука. Результат  выполненных формализованных аналитических  процедур не является или, по крайней  мере, не должен являться единственным критерием для принятия того или иного управленческого решения. Результаты анализа – «материальная основа» управленческих решений, принятие которых основывается также на интеллекте, логике, опыте, личных симпатиях и антипатиях лица, принимающего эти решения.

     Все это лишний раз свидетельствует  о том, что финансовый анализ в  современных условиях становится элементом  управления, инструментом оценки надежности потенциального партнера.

     Необходимость сочетания формализованных и  неформализованных процедур в процессе принятия управленческих решений накладывает отпечаток как на порядок подготовки документов, так и на последовательность процедур анализа финансового состояния. Именно такое понимание логики финансового анализа является наиболее соответствующим логике функционирования предприятия в условиях рыночной экономики. 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

     2 АНАЛИЗ ФИНАНСОВОГО  СОСТОЯНИЯ ООО  «КАРГО ЛАЙН» 

     2.1 Краткая характеристика  деятельности предприятия 

     Общество  с ограниченной ответственностью «Карго Лайн» зарегистрировано в Едином государственном регистре юридических лиц и индивидуальных предпринимателей за № 390170432 решением Витебского облисполкома № 733 от 07 декабря 2001 года.

     Основной  вид деятельности – международные  перевозки грузов автомобильным  транспортом, на что выдана лицензия (№ 02190/0081597, срок действия которой с 26.12.2007 года по 19.12.2012 года, зарегистрирована в реестре лицензий Министерства транспорта и коммуникаций Республики Беларусь за № 3-00824).

     Общество  с ограниченной ответственностью «Карго Лайн» имеет частную форму собственности. Уставный фонд предприятия сформирован в размере 5 000 000 (пять миллионов) белорусских рублей в виде денежных вкладов учредителей.

     Юридический адрес: 210035 г. Витебск, ул. Терешковой, д. 11.

     Предприятие осуществляет около 70-ти рейсов в месяц  в Польшу, Германию, Нидерланды, Бельгию, Италию, Казахстан, Грецию, Турцию. Около половины этих рейсов составляют кругорейсы, что в свою очередь увеличивает выручку в 1,5 раза. За время существования предприятия количество рабочих мест увеличилось, и численность работников составляет 57 человек.

     ООО «Карго Лайн» является клиентом Филиала № 2 ЗАО «РРБ-Банк»  в г. Витебске со дня основания. Открыт текущий счёт в национальной валюте, текущий счёт в долларах США, текущий счёт в евро, факторинговый счёт в долларах США, спецвалютный счёт, ссудный счёт. За время обслуживания в данном банке предприятие пользовалось такими банковскими услугами как поручительство и факторинг, инвестиционное кредитование.

        ООО «Карго Лайн» оказывает услуги по международной перевозке грузов из стран Западной Европы в Россию и Казахстан транзитом через Республику Беларусь и из Республики Беларусь в страны Западной Европы. Загрузки производятся в Польше, Германии, Бельгии, Нидерландах, Италии, Греции, Турции, Испании. Перевозимый груз – свежие и замороженные фрукты и овощи, мебель, молочные продукты, мокросолёные шкуры, материалы из древесины (экспорт из РБ). Основной заказчик перевозок -  «Fruit Brothers International A.G.» /Austria /, с которым заключен контракт на грузоперевозки, английская фирма «T.E.L.S. Transeuropean Logistic», голландская фирма «GEFEST NEDERLAND», английская фирма «HATRIC TRADING LTD». Ключевые компании-поставщики  перевозимой продукции «NedAgro Service», «Alexport BV», «Ravex International BV» (Нидерланды), «Cris Walters», «Calsa» (Бельгия), «Schocros» (Германия). Основной потребитель перевозимой продукции – Москва и московский регион, Казахстан. ООО «Карго Лайн» производит около семидесяти рейсов в месяц, что подтверждается заявками на перевозку грузов и международными товарно-транспортными накладными (CMR). Благодаря слаженной работе коллектива, автомобили практически не имеют простоев на погрузке-разгрузке, благодаря профессионализму водителей груз доставляется вовремя и в сохранности. Ведётся тщательный учёт документов строгой отчётности – книжек МДП, разрешений на проезд через страны Европы, благодаря чему не возникает по данному вопросу трений и разногласий с поставщиками: БАМАП, РУП «Интеравотранс». 

         ООО «Карго Лайн» на сегодняшний день занимает достаточно специфическую нишу на рынке грузоперевозок. Данное предприятие занимается перевозкой свежих фрукты и овощи, причём с преобладанием ягод и экзотических фруктов. Данный факт влияет на скорость передвижения автомобилей, их таможенную очистку и разгрузку. Как правило, весь путь по маршруту Нидерланды-Россия занимает более четырёх суток (учитывая загрузку, таможенные процедуры и разгрузку). Поэтому частота рейсов в месяц доходит до пяти. Данную работу может выполнять достаточно узкий круг перевозчиков, т.к. для этого необходимо иметь высококвалифицированных и специально подготовленных водителей, новую технику и непосредственные прямые контакты, как со стороны отправителя, так и получателя товара. Из всего вышеизложенного можно сделать вывод, что конкуренция в данном секторе рынка не очень высока. Здесь работают компании, которые имеют огромный опыт в этой области, постоянно обновляют технику, обучают водителей.  К их числу относится и ООО «Карго Лайн».

     Расчет  и анализ показателей финансового состояния данного предприятия представлен в следующем подразделе данной курсовой работы.