Инвестиции в логистике

- новое строительство - инвестиционная  операция, направленная на строительство  нового объекта с законченным  технологическим циклом. К новому  строительству организации прибегают  при кардинальном увеличении объемов своей текущей деятельности в предстоящем периоде, ее отраслевой, товарной или региональной диверсификации (создании филиалов, дочерних предприятий и т.п.);

- приобретение целостных  имущественных комплексов - инвестиционная  операция крупных организаций, обеспечивающая отраслевую, товарную или региональную диверсификацию их деятельности.

Эта форма реальных инвестиций обычно обеспечивает «эффект синергизма», который заключается в возрастании совокупной стоимости активов обоих организаций за счет возможностей более эффективного использования их общего финансового потенциала, взаимодополняющих технологий и ассортимента выпускаемой продукции, возможностей снижения уровня текущих затрат, совместного использования сбытовой структуры и других факторов;

- реконструкция - вид инвестиционной  деятельности, связанный с существенным  преобразованием всего производственного  потенциала на основе современных  научно-технических достижений.

В процессе реконструкции может осуществляться расширение отдельных производственных зданий, помещений, строительство новых зданий и сооружений на месте ликвидируемых того же назначения на территории действующего предприятия;

- техническое перевооружение, направленное на совершенствование  и обновление активной части основных производственных фондов, приведение их в состояние, соответствующее современному уровню осуществления технологических процессов, с заменой имеющегося парка оборудования, обновлением отдельных видов оборудования;

- инвестирование прироста  запасов оборотных активов, направленное на расширение объема используемых оборотных активов, обеспечивающее пропорционально в развитии основных и оборотных активов в результате осуществления инвестиционной деятельности.

Любое расширение производственного потенциала организации в результате инвестиционной деятельности, связанное с дополнительным выпуском продукции, предопределяет и увеличение потребности в оборотном капитале (запасов сырья, материалов, покупных полуфабрикатов запасов незавершенного производства, готовой продукции и т.п.).

Конкретная форма реального инвестирования организация выбирается самостоятельно исходя из стратегических целей развития, возможностей внедрения новых технологий, привлечения инвестиционных ресурсов.

Специфический характер реального инвестирования предопределяет определенные особенности его осуществления в организации, разработки политики управления реальными инвестициями. Независимо от преследуемых целей процесс принятия инвестиционных решений предполагает следующие этапы:

- анализ состояния реального инвестирования в предшествующем периоде;

- определение общего объема  реального инвестирования в предшествующем  периоде;

- определение форм реального  инвестирования;

- оценку эффективности  реальных инвестиционных проектов;

- формирование портфеля реальных инвестиций;

- обеспечение реализации  отдельных инвестиционных проектов  и инвестиционных программ.

В целом принятие решений по капиталовложениям — сложный и многогранный процесс, зависящий от множества внешних и внутренних факторов. Поэтому в их разработке должны принимать участие специалисты проектно-конструкторского, бухгалтерского, финансового, снабженческого, производственного и других подразделений организации. Для оценки эффективности инвестиций используется система показателей: эффективность инвестиций, срок окупаемости инвестиций, чистая приведенная стоимость, показатели денежных потоков предприятия и т.д. все эти показатели используются для комплексной оценки эффективности инвестирования как в целом, так и по отдельным объектам.

Основным направлением повышения эффективности инвестиций является комплексность их использования. Это означает, что с помощью дополнительных инвестиций предприятия должны добиться оптимальных соотношений между основными и оборотными средствами, активной и пассивной частью, силовыми и рабочими машинами и т.д.

Важными условием повышения эффективности инвестиционной деятельности являются сокращение сроков незавершенного строительства, снижение стоимости вводимых объектов, а также правильная их эксплуатация (полное использование проектных мощностей, недопущение простоев техники и оборудования и т.д.).

Основная функция финансовых менеджеров заключается в моделировании денежных потоков, возникающих в процессе реализации инвестиционных проектов, определении экономической эффективности отдельных инвестиционных проектов, их ранжировании в разработки предложений по их реализации. Реализация этой функции требует понимания важнейших особенностей движения инвестиционных денежных потоков, владения специальными приемами и методами, лежащими в основе техники анализа и планирования этих денежных потоков.

 

1.3 Необходимость инвестиций  в логистике

 

Одним из ключевых факторов экономического и инновационного развития является высокая инвестиционная активность, способствующая обеспечению экономического. Она находит свое выражение в инвестиционной деятельности логистических систем.

Наращивание объемов инвестиций и повышение эффективности управления инвестиционной деятельностью в логистических системах, является одним из основополагающих условий сокращения длительности производственно-сбытового цикла, создающим предпосылки для экономического роста путем ускорения оборачиваемости средств. От оптимального использования инвестиций как на микро, так и на макрологистическом уровне во многом зависят производственный потенциал хозяйствующих субъектов, их эффективность, а значит отраслевая и воспроизводственная структура всего производства.

Инвестиционная деятельность логистических систем в России осуществляется в условиях тех тенденций и противоречий, которые присущи отечественному рынку логистики на современном этапе.

Во-первых, насыщение российского рынка логистических услуг привело к сокращению глубины добавленной стоимости в этой сфере деятельности. Если на рубеже ХХI века доля добавленной стоимости логистических компаний в цене товара в России уверенно превышала 15%, то в настоящее время эта доля для логистических компаний приближается к европейскому стандарту 3-5% и составляет 5-7%.

Во-вторых, если на начальном этапе развития логистические компании в России сосредотачивались в основном на транспортно-складских операциях, то на сегодня спектр логистических услуг существенно расширился и включает дополнительно не только сопровождение грузов, но и маркетинг, консалтинговую деятельность, вплоть до аутсорсинга определенного комплекса работ.

В-третьих, сложность ситуации заключается в том, что увеличение объема предлагаемых логистических услуг в рамках одного производственного цикла приводит к относительному удорожанию этих услуг для организации их предоставляющих. Иными словами если изначально предлагаемые логистическими компаниями операции по транспортировке и складированию отличались большой рентабельностью, то добавляемые услуги по сопровождению, консалтингу и т.д. характеризовались меньшей рентабельностью, снижая среднюю удельную рентабельность комплекса предоставляемых логистических операций.

Таким образом, усложнение логистических процессов, в том числе путем наращивания логистических операций, приводит к необходимости развития методологии анализа и моделирования инвестиционной деятельности в логистических системах для принятия научно обоснованных управленческих решений.

Исследования теоретико-методологические основы анализа, оценки, моделирования и прогнозирования инвестиционной деятельности в экономических системах в целом как более широкого класса систем, в которые входят и логистические системы показали, что инвестиционный анализ как инструмент для оценки эффективности инвестиционной деятельности хозяйствующих субъектов чаще всего призван определить эффект от:

- введения в действие  нового производства;

- обновления основных  фондов с целью увеличения  объема продаж и качества выпускаемой  продукции;

- увеличения объема выпуска  продукции и (или) расширения рынка  предлагаемых услуг;

- любого другого вложения денежных средств.

Таким образом, следует отметить, что инвестиции в логистические операции, в первую очередь рассматриваются с позиций поддержания требуемого уровня запасов материальных ресурсов при одновременной минимизации затрат на их доставку и хранение. Однако необходимо рассматривать логистические операции в общем случае не только в основном с позиций минимизации затрат на их осуществление, но и как источник доходов за счет совершенствования услуг путем наращивания числа и качества предлагаемых логистических операций, их комбинирования и комплексирования.

Инвестиционная деятельность в логистических системах реализуется определенной системой производственных, функциональных, организационных и институциональных структур, образующих сектор логистических услуг в национальной экономике.

 

2. Анализ инвестиции на примере компании «АмурВижн» 
2.1 Организационно-экономическая характеристика «АмурВижн»

 

Компания «АмурВижн» - одна из ведущих игроков Российского оптического рынка в Сибири и на Дальнем Востоке. Была основана в 1995 году. Деятельность компании охватывает разные секторы оптического рынка. Ее развитая внутренняя структура представлена филиалами в Москве, Иркутске, Владивостоке и Биробиджане. На российском рынке компания представляет очковые линзы, медицинские оправы, солнцезащитные очки, мягкие контактные линзы, средства для ухода за мягкими контактными линзами, аксессуары, медицинское, торговое и производственное оборудование, медицинские изделия, а также оказывает услуги по изготовлению и ремонту очков.

В течение всего времени компания успешно реализует свою главную миссию - помогать людям заботиться о зрении. «АмурВижн» располагает современными уютными салонами в Хабаровске, Владивостоке, Иркутске, Биробиджане. В салонах представлены модели оправ ведущих мировых брендов, которые отбираются у производителей на самых крупных международных оптических выставках. Так же в наличии всегда большой ассортимент очковых линз, контактных линз, а так же аксессуаров. Помимо этого, в салоне можно пройти полную диагностику зрения на новейшем оборудовании.

Компания имеет оптовые подразделения в Хабаровске, Владивостоке, Иркутске, Москве.

Долгое время «АмурВижн» является прямым дистрибьютором заводов, производящих расходные материалы, медицинское оборудование, и также осуществляет прямые импортные закупки в странах Азии и Европы.

Весь перечисленный спектр продукции всегда имеется на складах. Компания имеет прямые связи с крупнейшими поставщиками предлагаемого товара, поэтому всегда может предложить самые выгодные условия поставки.

Организация ведет свою деятельность с 1995 года. За 18 лет компания добилась увеличения объема продаж в несколько раз. Выручка от продаж за 1998 г. составила 144,4 тыс. рублей, в 2006 г. – 679,2 тыс. рублей, в 2012г. - 1950,6 тыс. рублей. При этом на мягкие контактные линзы и средства по уходу приходится в среднем по 40% от общей суммы выручки.

Компания имеет собственный склад, расположенный в Хабаровске на улице Запарина, 65.

Видами деятельности компании являются:

- производство и  реализация населению через сеть  розничной торговли, а также организациям  и предприятиям в режиме оптовой  торговли, изделий медицинского  назначения (оправ, линз, очков);

- оказание офтальмологических  услуг населению;

- контактная коррекция зрения;

- подготовка кадров  для медицинской оптики с присвоением  квалификационных разрядов;

- выставочно-рекламная  деятельность;

- организация и  участие в проведении международных  семинаров и ярмарок;

- осуществление  посреднической, консультационной, маркетинговой, дилерской и брокерской деятельности;

- вложение инвестиций  в ценные бумаги;

- организация обслуживания  населения и оказание платных  услуг;

- производство и  реализация товаров народного  потребления;

- производство и  реализация различных приборов, машин, аппаратуры и другого оборудования;

- междугородные автомобильные перевозки.

 

 

2.2 Анализ логистической системы  компании

 

Логистическая система - это сложная структурированная экономическая система, состоящая из взаимосвязанных  в едином процессе управления материальными потоками элементов-звеньев, совокупность которых объединена внутренними и (или) внешними целями организации бизнеса.

Состав участников логистической системы «АмурВижн»  выглядит следующим образом:

1. Поставщики;

2. Транспорт;