Обоснование управленческих решений по результатам оценки финансового состояния предприятия

 

Из таблицы видно, что  предприятие с момента создания довольно сильно расширило реализацию продукции и завоевало рыночную нишу, позволяющую эффективно работать. Среднегодовой темп роста можно рассчитать по среднегеометрической формуле:

3,44

Средний темп прироста составляет 344 % в год.

В данном случае за 3 года объем товарооборота увеличился на 186,3%.

Для большей наглядности  динамику товарооборота можно изобразить графически:

Диаграмма 1.

 Динамика товарооборота  за 2000-2002 гг.

 

Как уже отмечалось ранее, наиболее важным источником информации о функционировании предприятия  является форма № 1 бухгалтерской  отчетности – бухгалтерский баланс.

Рассмотрим подробно бухгалтерский баланс ООО «ООО «Торговый  Дом «Ока»  (смотри приложения).

Анализируя баланс, предварительно можно отметить, что статьи, свидетельствующие  о крайне неудовлетворительной работе предприятия в отчетном году, в отличие от предыдущих отчетных лет, то есть убытки, присутствуют. Коэффициент роста (уменьшения) валюты баланса составляет:

В целом валюта баланса  уменьшилась на 8,2 %, а это в  большинстве случаев говорит  об ухудшении работы предприятия.

Коэффициент роста выручки  от реализации продукции равен:

Это означает, что прирост  выручки от реализации продукции отчетного года по сравнению с предыдущим составил 51,5 %.

Однако при детальном  рассмотрении баланса анализ позволяет  увидеть ошибки руководства, а так  же то, что его структура далеко не безупречна.

В следующих таблицах приведены горизонтальный и вертикальный анализы баланса.

Таблица 2.

Горизонтальный анализ актива баланса.

 

Статья	На начало года, тыс. руб.	На конец года, тыс. руб.	Отклонение, тыс. руб.
НМА	17	-	-17
ОПФ	82	85	+3
Незавершенное строительство	54	134	+80
Товарные запасы	1561	935	-626
НДС по приобретенным  ценностям	353	358	+5
Дебиторская задолженность  менее 1 года	2249	2247	-2
Денежные средства	4	207	+203
Баланс	4320	3966	-354

 

Таблица 3.

Вертикальный анализ актива баланса.

 

Статья	Структура на начало года, %	Структура на конец года, %	Отклонение, %
НМА	0,4	-	-0,4
ОПФ	1,9	2,1	+0,2
Незавершенное строительство	1,2	3,4	+2,2
Товарные запасы	36,1	23,6	-12,5
НДС по приобретенным  ценностям	8,2	9,0	+0,8
Дебиторская задолженность  менее 1 года	52,1	56,7	+4,6
Денежные средства	0,1	5,2	+5,1
Баланс	100	100	-

 

Таблица 4.

Горизонтальный анализ пассива баланса.

 

Статья	На начало года, тыс. руб.	На конец года, тыс. руб.	Отклонение, тыс. руб.
Уставный капитал	10	10	-
Нераспределенная прибыль  прошлых лет	163	163	-
Непокрытый убыток отчетного года	-	-351	-351
Займы и кредиты менее 1 года	1848	1628	-220
Кредиторская задолженность  менее 1 года	2299	2516	+217
Баланс	4320	3966	-354

Таблица 5.

Вертикальный анализ пассива баланса.

 

Статья	Структура на начало года, %	Структура на конец года, %	Отклонение, %
Уставный капитал	0,2	0,3	+0,1
Нераспределенная прибыль  прошлых лет	3,8	4,1	+0,3
Непокрытый убыток отчетного  года	-	-8,9	-8,9
Займы и кредиты менее 1 года	42,8	41,0	-1,8
Кредиторская задолженность  менее 1 года	53,2	63,4	+10,2
Баланс	100	100	-

 

Из таблиц видно, что  за отчетный год активы баланса предприятия  уменьшились на 354 тысячи рублей или  на 8,2%. При этом наибольшие изменения  коснулись таких статей как нематериальные активы, которые уменьшились на 17 тысяч рублей (или на 100%), и товарные запасы, которые уменьшились на 626 тысяч рублей (или на 40%). Пассивы баланса предприятия также уменьшились на 354 тысячи рублей или на 8,2%. При этом наибольшие изменения коснулись таких статей как займы и кредиты менее 1 года , которые уменьшились на 220 тысяч рублей (или на 11,9%), кредиторская задолженность менее 1 года, которая увеличилась на 217 тысяч рублей (или на 9,4%).

Тем не менее, нельзя не отметить появление в пассиве баланса  такой статьи как непокрытый убыток отчетного года, которая составила 351 тысяча рублей, что говорит в целом об отрицательном результате работы предприятия.

По данным бухгалтерского баланса проанализируем финансовую устойчивость по абсолютным показателям.

Итак, рассчитаем первую группу показателей – источники формирования запасов и затрат.

1. Наличие собственных средств предприятия:

На начало года СОС = 173 тыс. руб. – 153 тыс. руб. = 20 тыс. руб.

На конец года СОС = -178 тыс. руб. – 219 тыс. руб. = -397 тыс. руб.

То есть чистый оборотный  капитал организации уменьшился на конец года по сравнению с началом года в 18,85 раза (на 1985 %) и это, несомненно, отрицательная тенденция.

2. Наличие собственных и долгосрочных заемных источников.

На начало года СД = 20 тыс. руб.

На конец года СД = -397 тыс. руб.

3. Общие источники формирования затрат:

На начало года ОИ = 20 тыс. руб. + 4147 тыс. руб. = 4167 тыс. руб.

На конец года ОИ = -397 тыс. руб. + 4144 руб. = 3747 тыс. руб.

На основании полученных данных определим, как покрыты запасы за счет этих источников.

1. Излишек (+), недостаток (-) собственных обо</spa