Шпаргалка по "Финансам"

В мировой банковской практике для оценки платежеспособности банков используются нормативы (коэффициенты) достаточности капитала. В основе расчета данных показателей лежит сравнение величины собственного капитала банка с активами и забалансовыми обязательствами банка, "взвешенными" с учетом степени их риска. Таким образом, экономический смысл норматива достаточности капитала заключается в определении возможности банка собственным капиталом покрыть вложения в неликвидные и высокорискованные активы.

Система экономических  нормативов, установленная для коммерческих банков, нацелена на поддержание ликвидности и надежности отдельных банков, но в то же время позволяет обеспечивать безопасное и ликвидное функционирование банковской системы в целом.

 

42 Лизинг и его  разновидности.

 

Сущность лизинговых операций.

Лизинг - долгосрочная аренда машин и оборудования приобретенных л\дателем для л\получателя с целью использования последним в произ-ых целях. Представляет собой одну из форм кредитных отношений, в которую вовлечены прямые и косвенные участники.

Прямые  участники сделки:

1 л\датель - спец-я компания явл-ся кред-ной орг-ей или банк, который приобретает ОС в свою собственность для передачи их в аренду.

2 л\получатель - юр\л или ф\л приобретающее в лизинг ОС для дальнейшей эксплуатации с целью получения выручки, из кот будут произ-ся арендные платежи.

3 поставщик- юр\л, которое осущ-ет произ-во либо продажу объекта лизинга.

Косвенные участники сделки:

1 кредиторы и инвесторы - ком банки, кот-е участвуют в капитале лизинговых компаний, предоставляют кредиты на средне и долго срочные периоды.

2 страховые компании - осущ страхование объекта лизинга.

Объекты лизинга- любой вид матер-ых ценностей, если он не уничтожается в произв-ном цикле.

Оперативный - форма лизинга, при которой расходы л\дателя по лизинговой сделке не покрываются арендными платежами в течение одного лизингового дог-ра.

Финансовый - при кот-ом выплачиваемые л\получателем платежи полностью перекрывают ст-ть аморт-ии оборудования или большую ее часть.

Л. Стандарт - при кот-ом поставщик продает оборудование лизинговой компании и та осущ-ет лизинг.

Возвратный лизинг- поставщик продает объект лизинга лизинговой компании и берет его же в лизинг.

Лизинг поставщику - при кот-ом поставщик продает объект лизинга и находит арендатора, с кот-ым составляется дог-р субаренды.

Компенсационный - при котором арендные платежи выступают в виде продукта изготовленного на объекте лизинга.

Возобновляемый - в дог-ре лизинга л\датель обязуется обменять объект лизинга на более совершенную модель.

Лизинг с привлечением средств - особое место в договоре отводится инвестору.

Лизинг с денежным платежом - лизинговый платеж в структуре предоставлен аморт-ми отчислениями + лизинговый %, + % за пользование ресурсами и платеж осуществляется в денежном выражении.

Лизинг с компенсационным платежом - лизинговый платеж принимает форму продукта объекта лизинга.

Лизинг со смешанным  платежом - при кот-ом лизинговый платеж состоит частью из ден-ой суммы и частью продукта.

Чистый лизинг- обслуживание объекта лизинга берет на себя л\получатель.

Лизинг с полным набором  услуг - когда обслуживание лизинга осущ-ет лизингодатель.

Лизинг с частичным  набором услуг - часть обслуживания осущ-ся л\дателем, а часть л\получателем.

Внутренний- все прямые участники сделки зарегистрированы на одной тер-ии.

Международный экспортный лизинг- л\датель явл-ся резидентом, при импортном - нерезидент.

Порядок проведения лизинговой сделки.

1. Л\получатель оформляет заявку  на приобретение л\дателем объекта  лизинга для его дальнейшей  эксплуатации в произв-ой деят-ти. В заявке указываются: технические хар-тики объекта лизинга, ориентировочная цена, срок эксплуатации, сторона изготовитель и поставщик. К заявке прилагаются: бух. и финансовая отчетность для определения кредитоспособности. От л\получателя поступает проект использования объекта лизинга и финансовой отдачи.

2. Л\датель проводит анализ кредитоспособности  клиента и оценки эфф-ти его  проекта. Заключение оформляется  на бумажном носителе, оно может  быть положительным и отрицательным.  При отрицательном заключении должна быть охарактеризована причина отказа. В случае если от л\дателя поступает положительное заключение в нем определяются основные разделы лизингового дог-ра.

3. Л\датель обращается к поставщику  с заказом на приобретение  у него объекта лизинга.

4. м\у л\дателем и поставщиком оформляется дог-р купли продажи.

5. Л\датель обращается в банк  с заявлением на кредит в  сумме дог-ра купли продажи  объекта лизинга. К заявлению  прилагается финансовая и бух.  отчетность. Банк анализирует кредитоспособность  л\дателя и выносит решение на предоставление ему кредита. М\у банком и л\дателем оформляется кредитный дог-р по условиям кредитного дог-ра сумма кредита перечисляется на счет л\дателя (если л\датель – это лизинговая компания, то на корсчет в РКЦ).

6. Л\датель осуществляет платеж против товаро-отгрузочных док-ов.

7. поставщик отгружает товар  кот-й принимается на хранение  л\получателем, поставщик вводит  в эксплуатацию оборудование. Акт  приема передачи оборудования  визируется л\дателем, л\получатем  и поставщиком. На основании акта приема-передачи вступает в силу лизинговый дог-р.

8. м\у л\дателем и л\получателем  оформ-ся лизинговый дог-р.

9. Л\получатель страхует объект  лизинга в страховой компании  в пользу л\дателя. Страховая компания  передает страховой полис л\дателю.

10. Л\получатель производит оплату  лизинговых платежей.

11. Л\датель производит платежи  части основного долга по кредиту  и %по нему.

12. Л\получатель в конце срока  действия дог-ра возвращает объект  лизинга л/дателю, либо приобретает  его остаточной ст-ти.

 

43 Факторинг, его  виды и основы организации. 

 

Факторинг – комплекс или ряд комиссионно-посреднических услуг оказываемых банком фактором своему клиенту по управлению его дебиторской задолженностью и кредитованию оборотного капитала.

Участниками сделки яв-ся:

1. фактор – посредник, приобретает  требования у поставщика к  покупателю.

2. поставщик, реализует товар  определенного качества, отгружает  его и вводит в эксплуатацию.

3. плательщик (должник) – лицо, приобретающее  товар с отсрочкой платежа  и по сроку погашающее требование в полной его сумме.

Факторинг может различаться по след. классификациям: по объему совершаемых  операций; в зависимости от наличия  финансирования; в зависимости от права фактора вернуть неоплаченные в срок требования поставщику;

в зависимости от характера факторинговых операций и места их совершения; в зависимости от ознакомления должника с переуступкой требования; в зависимости от наличия кол-ва факторов.

Орг-ия факторингового обслуживания в банке.

Для совершения факторинговых операций банк должен пройти процедуру лицензирования в ЦБ, подаются след. док-ты: заявление; устав и учредительные документы; свидетельство из ФНС и банка России о наличии задолженности; меры принятые в отн-ии банка в течение нескольких отчетных периодов в рез-те просроченной задолженности по налогам, сборам и кредитам; бух. отчетность (баланс по счетам второго порядка и отчет о прибылях и убытках формы 101,102); расчитаные обязательные эконом-ие нормативы на несколько отчетных дат; организационная структура факторингового отдела, должностные инструкции работников факторингового отдела; документооборот факторингового обслуживания; бизнес план.

Факторинговый отдел формирует  собственные и привлеченные ср-ва для реализации финансирования платежных  требований. К собственным средствам относят: резервы на возможные потери; прибыль. К привлеченным средства относят: ср-ва полученные в рез-те выпуска облигаций; ср-ва полученные в рез-те распределения внутри банка; ср-ва приобретенные на денежном рынке в виде привлеченных депозитов и кредитов.

Персонал факторин-го отдела должен состоять из экономистов, менеджеров и  бухгалтеров.

Менеджерами должен изучаться рынок сбыта продукции клиента качество этой продукции и влияние отраслевых рисков. Экономистами отдела должен проводиться анализ платежеспособностей дебиторов; кредитоспособности поставщиков; производиться расчет закупочного лимита; рассчитать объемы финансирования в зависимости от платежеспособности дебитора. Бухгалтера должны вести б\у факторинговых операций; учет дебиторской задолженности клиента; давать консультации клиенту по введению б\у.

Факторинговый отдел принимает  на обслуживание клиента, который оформляет  заявление. К заявлению прилагаются  след. док-ты: финансовая отчетность, объем  поставок, договоры на поставку товаров или услуг, список дебиторов.

На основании предоставленных  док-ов факторинговый отдел изучает  состояние дебиторской задолженности; оценивает кредитоспособность клиента; оценивает платежеспособность дебитора. Каждому дебитору присваивается  закупочный лимит. М\у банком фактором и клиентом оформ-ся договор факторингового обслуживания. В рез-те факторин-го обслуживания банк приобретает два вида дохода:

1. комиссионное вознаграждение  за факторинговое обслуживание (1-5% от объема переуступленных банку  в течении года платежных требований).

2. % с финансирования.

% от суммы финансирования каждого  требования в зависимости от  затрат на его инкассирование: наличие риска, ст-ть ресурсов; оплата персоналу и др. расходы.

 

 

44 Форфейтинг как разновидность финансово-посреднических операций.

 

45 Лизинговые компании: сущность, форма организации и  сфера деятельности.

Лизинговые компании — организации, фирмы, осуществляющие лизинговые операции. Они могут быть специализированными и универсальными. Специализированные компании имеют дело с одним товаром (например, автомобилями) или группой однородных товаром (например, строительным оборудованием, компьютерами). Универсальные компании передают в аренду самые разнообразные объекты, техническое обслуживание и ремонт которых может осуществлять как сама лизинговая компания, так и лизингополучатель.

Лизинговые компании могут быть независимыми или выступать  как филиалы, дочерние компании промышленных, торговых фирм, банков, страховых обществ. Участниками (учредителями) лизинговой компании могут становиться организации, предприятия, банки, ассоциации и т.п. путем объединения их вкладов на основе учредительного договора. В счет вкладов в уставный фонд фирмы могут быть включены здания, сооружения, оборудование и другие материальные ценности, денежные средства, в том числе в свободно конвертируемой валюте, иное имущество. Учредители участвуют в управлении делами компании; имеют право на часть прибыли (дивиденды) от ее деятельности; получают свою долю имущества в случае ликвидации компании и т.д. Лизинговая компания помимо осуществления всех видов лизинга оказывает посреднические, технические, маркетинговые, представительские, информационные, рекламные, консультационные услуги и выполняет другие коммерческие операции.

Отношения по поводу лизинга между его субъектами определяются лизинговым договором (контрактом). В нем предусматриваются: стороны договора; вид лизинга;  
предмет договора (определяются его качества на основании технической документации либо по индивидуальным признакам, устанавливается собственник; указывается контрактная стоимость объекта лизинга); - срок действия договора; - права и обязанности сторон, в том числе: пределы прав пользователя на объект лизинга; обязательства по осуществлению выплат лизингополучателем лизингодателю; возможные варианты владения имуществом по окончании срока лизинга; оказание услуг с учетом вида лизинга; ответственность пользователя за невыполнение или ненадлежащее выполнение обязательств, в том числе за причинение вреда объекту лизинга; переуступка прав с учетом интересов лизингодателя и другие условия;  
- условия лизинговых и комиссионных платежей: их форма, размер, вид, способ и сроки платежа; - обеспечение исполнения обязательств (условия поставки, залог, страхование, поручительство, гарантия); - порядок расторжения договора, его условия и причины и др.

 

46  Инвестиционные  фонды их функции и характеристика  операций