Основные фонды предприятия

 

2.2 Анализ финансового  состояния ОАО «Бз АТИ»

 

Реальные условия функционирования ОАО «Бз АТИ» обусловливают необходимость проведения объективного и всестороннего анализа финансового состояния, который позволит определить особенности деятельности общества, недостатки в работе и причины их возникновения, а также на основе полученных результатов выработать конкретные рекомендации по оптимизации деятельности. Финансовое состояние организации отражает его конкурентоспособность (платежеспособность, кредитоспособность) в производственной сфере и, следовательно, эффективность использования вложенного собственного капитала. Для проведения анализа финансового состояния используем данные бухгалтерского баланса ОАО «Бз АТИ» за 2010–2012 г. (Приложение А), отчета о прибылях и убытках за 2010–2012 г. (Приложение Б).

 

 

 

 

 

 

 

 

Наименование статьи	Абсолютная величина тыс.руб					Относительная величина, %				Отклонение (+;–)
	начало периода	конец периода				начало периода		конец периода		в абсолютной величине тыс.руб		в относительной величине, %	в процентах к величине на начало года			в процентах к увеличению итога баланса
1	2	3				4		5		6		7	8			9
Актив
I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ
Основные средства	10898		13668			54,08		48,40		2770,00		–5,69	25,42			34,24
ИТОГО по разделу I	10898		13668			54,08		48,40		2770,00		–5,69	25,42			34,24
II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ
Запасы	2235		6361			11,09		22,52		4126,00		11,43	184,61			50,99
Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям	33					0,16				–33,00		–0,16	–100,00			–0,41
Дебиторская задолженность	1768		4007			8,77		14,19		2239,00		5,41	126,64			27,67
Денежные средства	5186		4126			25,74		14,61		–1060,00		–11,13	–20,44			–13,10
Прочие оборотные активы	30		79			0,15		0,28		49,00		0,13	163,33			0,61
ИТОГО по разделу II	9252		14573			45,92		51,60		5321,00		5,69	57,51			65,76
БАЛАНС	20150		28241			100,0		100,0		8091,00		0,00	40,15			100,00
Пассив
III. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ
Уставный капитал	11719			11719	58,16		41,50		0,00		–16,66			0,00	0,00
Резервный капитал	195			358	0,97		1,27		163,00		0,30			83,59	2,01
Нераспределенная прибыль	2789			5957	13,84		21,09		3168,00		7,25			113,59	39,15
ИТОГО по разделу III	14703			18034	72,97		63,86		3331,00		–9,11			22,66	41,17
IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛ ЬСТВА
Заемные средства				2424			8,58		2424,00		8,58				29,96

Таблица 1 – Сравнительный аналитический баланс ОАО «Бз АТИ» за 2010–2012 гг.

ИТОГО по разделу IV		2424		8,58	2424,00	8,58		29,96
V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА
Заемные средства	3000	3000	14,89	10,62	0,00	–4,27	0,00	0,00
Кредиторская задолженность	2054	3170	10,19	11,22	1116,00	1,03	54,33	13,79
Доходы будущих периодов	393	1613	1,95	5,71	1220,00	3,76	310,43	15,08
ИТОГО по разделу V	5447	7783	27,03	27,56	2336,00	0,53	42,89	28,87
БАЛАНС	20150	28241	100,00	100,00	8091,00	0,00	40,15	100,00

Анализируя сравнительный аналитический баланс ОАО «Бз АТИ» за 2010–2012 года мы видим, что общая стоимость имущества снизилась  в 2012 по сравнению с 2010 на 231 616 тыс. руб. или на 18 %.

Падение активов произошло за счет уменьшения мобилизованных (вне оборотных) активов на 149 125 тыс. руб.  или  24 % что составляет 64 % от общего изменения стоимости организации.

  В структуре в необоротных активов наибольшее изменение вызвало уменьшение основных средств на 134 722 тыс. руб. или на 45 %.  Резкое уменьшение основных средств свидетельствует о реализации части основных средств.

Динамика стоимости текущих (мобильных, оборотных) активов также отрицательна и уменьшилась на 82 491 тыс. руб. или 13 %, что составляет 35 % от общего изменения стоимости имущества организации. Изменение величины оборотных активов в основном вызвана дебиторской задолженностью которая составляет 166 122 тыс. руб. или 39 %.

Таким образом за анализируемый период убыль мобилизованных (вне оборотных) средств 24 % оказалась выше чем убыль мобильных (оборотных) 13 %, что определяет тенденцию уменьшения оборачиваемости наиболее ликвидных средств организации.

В целом структура хозяйственных средств на конец года ухудшилась: доля иммобилизованных активов в общем объеме имущества в целом сократилась на –3,41 а доля текущих активов соответственно выросла +3,41.

Падение пассива произошло за счет  увеличения задолженности по краткосрочным обязательствам на 406 055 тыс. руб. и собственного капитала 64 411 тыс. руб. т.е. уменьшение объема финансирования деятельности организации на 28 % и на 175 % заемными средствами, что сильно снижает финансовую устойчивость и увеличивает долговую зависимость.

Не смотря на уменьшение роста собственных средств организации доля собственного капитала в общем объеме финансирования выросла на +11,7 соответственно удельный вес заемного капитала снизился на эту величину.

Главным источником внешнего финансирования служат  краткосрочные обязательства в составе которых преобладают заемные фонды и кредиторская задолженность. Абсолютная сумма заемных средств изменилась, а удельный вес в общей сумме капитала составила на конец анализируемого периода 1 %, кредиторская задолженность  уменьшилась соответственно на 243 290 тыс. руб. или  23 % соответственно.

Таким образом для поддержания финансовой устойчивости организации руководству организации необходимо обратить внимание на размеры и темпы роста долгосрочных источников финансирования которые не должны превышать размера и темпы роста вне оборотных активов  на долю собственного капитала которая в валюте баланса не должна быть ниже 50 %. На размеры, долю и темпы роста дебиторской задолженности которые должны уравновешивать друг друга, выяснить причины и принять управленческие решения.

Следующим действием мы проведем анализ финансовой устойчивости для ОАО «Бз АТИ» за 2010–2012 гг. Финансовая устойчивость организации – такое состояние его финансовых ресурсов, их распределение и использование, которое обеспечивает развитие организации на основе роста прибыли и капитала при сохранении платежеспособности и кредитоспособности в условиях допустимого уровня риска.

Анализ финансовой устойчивости организации включает следующие основные процедуры:

· анализ абсолютных финансовых показателей;

· анализ относительных показателей финансовой устойчивости;

·выявление факторов и оценка их влияния на финансовую устойчивость организации;

· разработка рекомендаций по повышению финансовой устойчивости организации и принятие на их основе управленческих решений.

Произведем анализ абсолютных показателей финансовой устойчивости ОАО «Бз АТИ» за 2010–2012 гг. (Таблица 2).

Абсолютные показатели финансовой устойчивости характеризуют состояние запасов и степень их обеспеченности основными экономически обоснованными источниками формирования.

Для характеристики источников формирования запасов используются три основных показателя:

1 собственные оборотные фонды;

2 собственные и долгосрочные заемные источники формирования запасов и затрат;

3 основные источники формирования запасов и затрат

Таблица 2 – Абсолютные показатели финансовой устойчивости ОАО «Бз АТИ» за 2010–2012 гг., млн. руб.

Показатель	Формула	На начало периода	На конец периода	Изменение за период
Источники формирования собственных средств организации (СК)	Итог по разделу 3	331582	395993	64411
Внеоборотные активы (ВА)	Итог по разделу 1	629518	480393	–149125
Собственные оборотные средства (СОС)	Сос=ск–ва	–297936	–84400	213536
Долгосрочные обязательства (ДО)	Итог по разделу 4	301000	411028	110028
Наличие собственных оборотных средств и долгосрочных заемных источников формирования оборотных средств (СДИ)	Сди=сос+до	3064	326628	323564
Краткосрочные кредиты и займы, кредиторская задолженность (КО)	Ко=зс+кз	653246	251605	–401641
Общая величина источников формирования запасов (ОИФЗ)	Ифз=сди+ко	656310	578233	–78077
Общая сумма запасов (З)	запасы	136657	265193	128536
Наличие (излишек или недостаток) собственных оборотных средств СОС	Δсос=сос–з	–434593	–349593	85000
Наличие (излишек или недостаток) собственных и долгосрочных заемных источников формирования запасов и затрат СДИ	Δсди–з	–133593	61435	195028
Общая величина основных источников формирования запасов и затрат ОИФЗ	Δоифз=оифз–з	519653	313040	–206613

 

Абсолютные показатели финансовой устойчивости позволяют определить тип финансовой устойчивости. К основным типам финансовой устойчивости относятся:

·абсолютная финансовая устойчивость;

·нормальная финансовая устойчивость;

·минимально неустойчивое финансовое положение;

·предкризисное финансовое состояние.

Определим тип финансовой устойчивости ОАО «Бз АТИ» (Таблица 3), что покажет нам к какому типу финансовой устойчивости относится наше предприятие.

Таблица 3 – Тип финансовой устойчивости ОАО «Бз АТИ» за 2010–2012 гг.

Тип финансовой устойчивости	Формула	Пояснение	ОАО «Корпорация «АТИ»
Абсолютная финансовая устойчивость	З≤СОС	Высокий уровень платежеспособности организации и ее независимость от внешних кредиторов	На начало: 136657 ≤ –297936   На конец: 265193 ≤ –84400
Нормальная финансовая устойчивость	СОС≤З≤СДИ	Запасы формируются за счет собственных источников, средств и долгосрочных займов	На начало: –297936 ≤ 136657 ≤ 3064   На конец: –84400 ≤ 265193≤ 326628
Минимально неустойчивое финансовое состояние	СДИ≤З≤ОИФЗ	Запасы формируются за счет собственных оборотных средств, долгосрочных и краткосрочных кредитов	На начало: 3064  ≤136657  ≤ 656310   На конец: 326628  ≤ 265193 ≤ 578233
Предкризисное финансовое состояние	З>ОИФЗ	Отсутствуют нормальные источники формирования запасов организация вынуждена использовать экономически не обоснованные источники формирования запасов и затрат: просрочены кредиты и займы	На начало: 136657  ˃ 656310   На конец:  265193 ˃ 578233

 

Анализируя абсолютные показатели финансовой устойчивости ОАО «Бз АТИ» за 2010–2012 гг. мы видим, что на начало периода финансовая устойчивость организации характеризовалась как минимально неустойчивое финансовое состояние, т.е. запасы формируются за счет собственных оборотных средств, а также долгосрочных и краткосрочных кредитов. На конец периода финансовая устойчивость ОАО «Бз АТИ» характеризовалась как нормальная финансовая устойчивость т.е. запасы формировались за счет собственных источников и долгосрочных займов. Это значит что финансовое положение организации нормализуется.