Курс лекций по "Деньгам и денежному обращению"

     Для оценки и измерения инфляции используют показатель индекса цен. Индекс цен измеряется соотношением между покупательной ценой определенного набора потребительских товаров для данного периода с совокупной ценой сходной группы товаров в базовом году. 

     Индекс  цен тек года =

где Ц_о - цена «рыночной корзины» отчетного года;

   Ц_б - цена «рыночной корзины» базового года.

   Влияние инфляции на состоянии денежной системы  России:

   • усилился отток финансовых ресурсов в торгово-посреднические операции;

   • ускорилось «бегство» капиталов;

   • произошло вытеснение во внутреннем обращении российской национальной валюты

   иностранной валютой, что существенно подорвало возможности финансирования

   государственного  бюджета.

Контрольные вопросы:  

1. Что такое денежная эмиссия, чем она отличается от эмиссии ценных бумаг?

2. Какая эмиссия - наличных или безналичных денег - является первичной и почему?

3. Что такое свободный резерв?

4. Как действует механизм банковского мультипликатора, какие факторы на него влияют?

5. Что такое денежная масса и как она регулируется Центральным банком?

6. Почему денежный мультипликатор служит количественным показателем денежной экспансии?

7. Внутренние и внешние факторы развития инфляции.

8. Типы инфляции, их сущность.

9. Назовите основные факторы, послужившие причиной возникновения инфляции в России.

10. Объясните, почему бюджетный дефицит не является причиной инфляции в России.

11. В чем суть антиинфляционного регулирования экономики?  

Ключевые  понятия: 


Эмиссия     Инфляция

Денежная масса    Дефляция

Денежные агрегаты    Инфляция спроса

Закон денежного  обращения  Инфляция предложения 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 


     Тема  3. ДЕНЕЖНОЕ ОБРАЩЕНИЕ 


     План: 


3.1.Понятие  денежного оборота, его структура. Безналичные расчёты и их формы.

3.2. Налично-денежный оборот.

3.3. Платёжная система и её элементы.  


3.1. Понятие денежного оборота, его структура. Безналичные расчёты и их формы.  


   Движение  денежных знаков при выполнении ими  функций средства платежа, обращения и накопления в наличной и безналичной формах представляет собой денежный оборот.

   Платёжный оборот - процесс непрерывного движения средств платежа, существующих в данной стране.

   Денежное  обращение предполагает постоянный переход наличных денежных знаков от одних юридических или физических лиц другим.

   Структура денежного оборота  может определяться по разным признакам:

• по характеру отношений, которые обслуживает та или иная части денежного оборота (денежно-расчётный оборот, денежно-кредитный оборот, денежно-финансовый оборот);
• в зависимости от субъектов денежного оборота, его структура будет следующей:

     - оборот между банками;

     - оборот между банками и юридическими и физическими лицами;

     - оборот между юридическими лицами;

     - оборот между физическими лицами;

     - оборот между юридическими и физическими лицами.

• в зависимости от формы функционирующих в денежном обороте денег он подразделяется на безналичный и налично-денежный обороты.

    Безналичный оборот - движение денег в виде записей на счетах в банке. Обслуживание безналичного оборота банками заключается в отражении соответствующих сумм по активу или пассиву этих счетов. Безналичное обращение осуществляется с помощью чеков, векселей, кредитных карточек и других кредитных документов. В соответствии с Положением ЦБ РФ от 03.10.2002г. № 2-п «О безналичных расчетах в России» предприятия, организации и учреждения обязаны осуществлять расчеты в безналичном порядке поэтому, все хозяйствующие субъекты обязаны открывать счета в банке для осуществления безналичных расчетов.

   Безналичный платёжный оборот является преобладающим и осуществляется:

• между предприятиями, учреждениями, организациями различных форм стоимости, имеющих счета в банке;
• между юридическими лицами и банком по получению и возврату кредита;
• между юридическими лицами и населением, по выплате заработной платы и доходов по ценным бумагам;
• между юридическими и физическими лицами и государством по оплате налогов и сборов и др. обязательных платежей.

    Принципы  организации безналичных  расчетов:

    1) Правовой режим осуществления расчетов и платежей, то есть регулирование расчетов осуществляется при помощи законов и других нормативных актов государственных органов власти и управления.

    2) Осуществление расчетов по счетам кредитных организаций, то есть безналичные расчеты проводятся юридическими и физическими лицами через банк, в котором открыт счет.

    3) Поддержание ликвидности на уровне, обеспечивающем бесперебойное осуществление платежей, то есть все участники платежной системы должны платить по своим долгам.

    4) Наличие акцепта (согласия) плательщика на платеж, то есть банк не в праве осуществлять расходные операции по счету клиента без соответствующего распоряжения владельца счета.

    5) Срочность платежа, то есть платежные обязательства должны быть выполнены полностью и в установленный срок (2 дня в пределах субъектов РФ, 5 дней в пределах РФ).

    6) Контроль за правильностью совершения расчетов, соблюдения установленных положений о порядке их проведения, то есть банк осуществляет контроль по соблюдению правил расчетов клиентов.

    7) Имущественная ответственность за несоблюдение договорных условий, то есть нарушения договорных обязательств части расчетов влекут применение ответственности в форме возмещения убытков, уплаты неустойки, штрафа, пени и др.

   В зависимости от способа платежа выделяют следующие основные формы расчётов:

• расчёты платёжными поручениями;
• расчёты по инкассо;
• аккредитивная форма расчётов;
• расчёты чеками;
• расчёты векселями

Расчёты платёжными поручениями

   Платежное поручение представляет собой письменное распоряжение владельца счёта банку о перечислении определённой денежной суммы с его счёта (расчётного, текущего, бюджетного ссудного) на счёт другого предприятия - получателя в том же или другом учреждении банка.

   Платёжное поручение выписывается плательщиком на бланке установленной формы, содержащем все необходимые реквизиты для совершения платежа, и представляется в банк, как правило, в 4-х экземплярах, каждый из которых имеет своё определённое назначение:

   1-й экземпляр используется в банке плательщика для списания средств со счёта плательщика и остаётся в документах банка;

   4-й экземпляр возвращается плательщику со штампом банка в качестве расписки о приёме платёжного поручения к исполнению;

   2-й и 3-й экземпляры платёжного поручения отсылаются в банк получателя платежа; при этом 2-й экземпляр служит основанием для зачисления средств на счёт получателя и остаётся в документах для этого банка, а 3-й экземпляр прилагается к выписке со счёта получателя как основание для подтверждения банковской проводки.

   Платёжное поручение принимается банком к  исполнению только при наличии достаточных  средств на счёте плательщика. Для совершения платежа может использоваться также ссуда банка при наличии у хозоргана права на её получение.

Расчеты по инкассо

    Расчеты по инкассо – это банковская операция, посредством которой банк получателя по поручению получателя на основании определенных расчетных документов осуществляет действия по получению от плательщика денежных средств за комиссионное вознаграждение.

    Расчеты по инкассо осуществляются на основании платежных требований, оплата которых может производиться по распоряжению плательщика (с акцептом) или без его распоряжения (без акцепта) и инкассовых поручений, оплата которых производится без распоряжения плательщика.

    Платежные требования – расчетные документы, содержащие требования кредитора (получателя средств) по основному договору к должнику (плательщику) об уплате определенной денежной суммы через банк.

    Платежные требования применяются при расчетах за поставленные товары, выполненные работы, оказанные услуги, а так же в случаях, предусмотренных основным договором.

   Порядок расчётов платёжными требованиями-поручениями:

1. Поставка товара (услуги).

     1а. Передача платёжного требования-поручения в банк покупателя.

2. Расчётные документы передаются покупателю для акцепта.

3. Акцептованное платёжное требование-поручение возвращается в банк.

4. Перевод средств в банк поставщика и зачисление средств на счёт поставщика.

5. Сообщение о зачислении средств на счёт.

    Инкассовые поручения – расчетные документы, на основании которых производятся списание денежных средств со счетов плательщиков в бесспорном порядке.

    Инкассовые  поручения применяются:

    - в  случаях, когда бесспорный порядок  взыскания денежных средств установлен  законодательством, в том числе для взыскания денежных средств органами, выполняющими контрольные функции (штрафные санкции);

    - для  взыскания по исполнительным  документам;

    - в  случаях, предусмотренных сторонами  по основному договору, при условии  предоставления банку плательщика права на списание денежных средств со счета плательщика без его распоряжения.

Расчеты аккредитивами

   Аккредитив - поручение банка покупателя банку поставщика об оплате поставщику товаров и услуг, предусмотренных в аккредитивном заявлении покупателя против представленных поставщиком соответствующих документов.

   Аккредитивная форма расчётов используется только в иногороднем обороте. Аккредитив может быть предназначен для расчётов только с одним поставщиком. Срок действия аккредитива банковскими правилами не регламентируется, а устанавливается в договоре между поставщиком и покупателем. При данной форме расчётов платёж совершается по месту нахождения поставщика. В отличие от других форм безналичных расчётов аккредитивная форма гарантирует платёж поставщику либо за счёт собственных средств покупателя, либо за счёт средств его банка.

   Аккредитивы могут открываться двух видов: покрытые (депонированные) и непокрытые (гарантированные). Покрытым считается аккредитив, при котором плательщик предварительно депонирует средства для расчётов с поставщиком.

   Депонирование средств в банке поставщика может  быть произведено и за счёт ссуды, полученной плательщиком в банке-эмитенте.

   Непокрытый - аккредитив, по которому платежи поставщику гарантирует банк. В этом случае плательщик обращается в свой банк с ходатайством выставить для него гарантированный аккредитив. Указанное ходатайство банк-эмитент удовлетворяет, как правило, в отношении платёжеспособных, первоклассных клиентов и при условии возникновения между ним банком, исполняющим аккредитив, корреспондентских отношений. При открытии гарантированного аккредитива банк-эмитент предоставляет исполняющему банку право списывать платежи по аккредитиву в пользу поставщика - получателя средств со своего корреспондентского счёта.

   Каждый  аккредитив должен ясно указывать, является ли он отзывным или безотзывным. При отсутствии такого указания считается, что аккредитив отзывной. Особенность отзывного аккредитива в том, что он может быть изменён или аннулирован банком-эмитентом (по указанию покупателя) без предварительного согласования с поставщиком. Однако исполняющий банк обязан оплатить документы, выставленные поставщиком и принятые его банком, до получения последним уведомления об изменении или аннулировании аккредитива.

   Безотзывной аккредитив не может быть изменён  или аннулирован без согласия поставщика, в пользу которого он открыт.

   Порядок аккредитивной формы расчётов с предварительным депонированием средств:

1. Заключение договора (аккредитивная форма расчётов).

2. Передача в банк заявления об открытии аккредитива.

3. Перевод средств в банк поставщика и зачисление средств на счёт «Аккредитивы».

4. Сообщение поставщику об открытии аккредитива.

5. Поставка товара.

6. Списание средства со счёта «Аккредитивы» и зачисление на расчётный счёт поставщика.

7. Сообщение об использовании аккредитива.

8. Сообщение покупателю.

Расчёты чеками.

   Чек - письменное распоряжение плательщика своему банку уплатить с его счёта держателю чека определённую денежную сумму. Различают денежные чеки и товарные чеки.

   Денежные  чеки - применяются для выплаты держателю чека наличных денег в банке, например, на заработную плату, хозяйственные нужды, командировочные расходы, закупки сельхозпродуктов и т.д.

   Расчетные чеки - это чеки, применяемые для безналичных расчётов. Расчётный чек - это документ установленной формы, содержащий безусловный письменный приказ чекодателя своему банку о перечислении определённой денежной суммы с его счёта на счёт получателя средств (чекодержателя). Расчётный чек, как и платёжное поручение, оформляется плательщиком, но в отличие от платёжного поручения чек передаётся плательщиком предприятию-получателю платежа в момент совершения хозяйственной операции, который и предъявляет чек в свой банк для оплаты.

   Порядок осуществления расчётов чеками:

1. подаётся заявление о выдаче чека;

2. депонируются средства на счёте «Расчётные чеки»;

3. плательщик получает чековую книгу;

4. плательщик вручает поставщику чек;

5. поставщик отпускает товар;

6. поставщик сдаёт чек в свой банк;

7. получив чек, банк зачисляет соответствующую сумму на расчётный счёт получателя средств;

8. передача документов для списания средств со счёта «Расчётные чеки»;

9. списание средств на оплату чека со счёта «Расчётные чеки».

   Вексельная  форма расчетов

   Вексельная  форма расчетов представляет собой расчёты между поставщиком и плательщиком за товары и услуги с отсрочкой платежа (коммерческий кредит) на основе специального документа - векселя.

   Вексель - это безусловное письменное долговое обязательство строго установленной формы, дающее его владельцу (векселедержателю) бесспорное право по наступлении срока требовать от должника уплаты обозначенной в векселе денежной суммы. Закон различает два основных вида векселей: простые и переводные.

   Простой вексель (соло-вексель) представляет собой письменный документ, содержащий простое и ничем не обусловленное обязательство векселедателя (должника) уплатить определённую сумму денег в определённый срок и в определённом месте получателю средств или его приказу. Простой вексель выписывает сам плательщик, и вексель является его долговой распиской.

   Переводной  вексель (тратта) - это письменный документ, содержащий безусловный приказ векселедателя (кредитора) плательщику-третьему лицу об уплате указанной в векселе денежной суммы векселедержателю.

   В отличие от простого в переводном векселе участвуют не два, а как минимум три лица: векселедатель (трассант), выдающий вексель; плательщик (трассат), к которому обращён приказ произвести платёж по векселю; векселедержатель (ремитент) - получатель платежа по векселю.

   Переводный  вексель обязательно должен быть акцептован плательщиком (трассатом), и только после этого он приобретает силу исполнительного документа. Акцептант переводного векселя, так же как векселедатель простого векселя, является главным вексельным должником, он несёт ответственность за оплату векселя в установленный срок. Акцепт отмечается в левой части лицевой стороны векселя и выражается словами «акцептован, принят, заплачу» и т.п. с обязательным проставлением подписи плательщика.

   Вексель является строго формальным документом. Он содержит перечень обязательных реквизитов. Отсутствие хотя бы одного из них лишает вексель всякой юридической силы.

   Платёж  по акцептованному плательщиком векселю  может быть дополнительно гарантирован посредством выдачи поручительства (аваля). Такое поручительство даётся третьим лицом (обычно банком) как за первоначального плательщика, так и за каждого другого обязанного по векселю лица.

   Аваль оформляется специальной надписью авалиста, которая делается на лицевой стороне векселя или на добавочном листе к векселю (аллонже).

   Авалист и лицо, за которое он поручился, несут солидарную ответственность за платёж по векселю. В случае оплаты векселя авалистом к нему переходят все права, вытекающие из векселя.

   Авалирование  векселей повышает их надёжность, способствует развитию вексельного обращения.

   Действующее вексельное законодательство предусматривает  возможность передачи векселя из рук в руки в качестве орудия платежа  с помощью передаточной надписи (Индоссамента). Передача векселя по индоссаменту означает передачу вместе с векселем другому лицу и права на получение им платежа по данному векселю. Векселедержатель на оборотной стороне векселя либо на добавочном листе (аллонже) пишет слова: «платите приказу» или «платите вместо меня (нас)» с указанием того, к кому переходит платёж.

   Лицо, передающее вексель по индоссаменту, называется индоссантом. Лицо, получающее вексель по индоссаменту, - индоссатом.

   Все передаточные надписи на векселе, его акцепт или аваль оформляются в пределах установленного срока платежа. Срок платежа по векселю является обязательным реквизитом, и его отсутствие делает вексель недействительным.  


3.2. Налично-денежный оборот 


   Налично-денежный оборот - это движение наличных денежных знаков (банкнот, разменной монеты, казначейских билетов) в сфере обращения. Наличный оборот осуществляется с помощью банкнот, металлических монет и кредитных карточек.

   Наличные  деньги используются:

• для обслуживания кругооборота товаров и услуг;
• для расчётов по выплате заработной платы, пенсий, пособий;
• для выплаты страховых платежей, покупки ценных бумаг и т.п.

     Налично-денежный оборот обслуживает получение и расходование большей части доходов населения.

     Основные  участники налично-денежного оборота в России:

• территориальные управления ЦБ РФ;
• система расчётно-кассовых центров ЦБ РФ;
• система коммерческих банков;
• организации различных форм собственности;
• население.

   В Российской Федерации операции с  наличными денежными средствами осуществляются на основе Положения Банка России «О правилах организации денежного обращения на территории РФ» от 05.01.98г.

   Принципы  организации наличного  денежного обращения:

• все предприятия и организации должны хранить наличные деньги (за исключением установленного лимита) в учреждениях банков;
• банки ежегодно устанавливают лимиты остатка наличных денег для предприятий (на основании кассовых заявок этих предприятий);
• управление денежным обращением осуществляется в централизованном порядке (в РФ это ЦБ РФ);
• организация налично-денежного оборота имеет целью обеспечить устойчивость, эластичность и экономичность денежного обращения;
• наличные деньги предприятия могут получать только в обслуживающих их учреждениях банков.

3.3. Платёжная система и её элементы 


   Платёжная система представляет собой комплекс организаций и учреждений, а также набор инструментов и процедур, необходимых для проведения денежных расчётов между субъектами расчётных отношений, возникающих в процессе производства и реализации товаров и услуг.

   Эффективность платежной системы – это своевременность и надежность передачи и учета платежных ресурсов, выделяемых на проведение платежей.

   Основными задачами платежной  системы являются:

• бесперебойность, безопасность и эффективность функционирования;
• надежность и прочность, гарантирующие отсутствие срывов или полного выхода из строя системы платежей;
• эффективность, обеспечивающая быстрый, экономный и точный выход потока операций;
• справедливый подход, т.е. требование участия в платежной системе лиц, отвечающих необходимым квалификационным критериям.

   Основной  функцией платежной системы является обеспечение динамики и устойчивости хозяйственного оборота.

   Принципами  построение платежной  системы являются:

• наличие хорошо проработанной правовой базы;
• правила и процедуры системы должны давать участникам четкое представление о ее влиянии на каждый из финансовых рисков, которые они несут в силу участия в системе;
• наличие четко определенных процедур управления кредитными и ликвидными рисками, устанавливающие соответствующую ответственность оператора системы и ее участников и содержащие надлежащие стимулы для управления этими рисками и их сдерживания;
• обеспечение быстрого окончательного расчета в день валютирования, предпочтительно в течение дня;
• обеспечение своевременного завершения ежедневных расчетов;
• наличие высокой степенью безопасностью и операционной надежности;
• средства осуществления платежей, предлагаемые системой, должны быть практичными для пользователей и эффективными для экономики;
• наличие объективных и публичных объявленных критерий для участия в системе, обеспечивающей справедливый и открытый доступ;
• процедуры управления системой должны быть эффективными и подотчетными.

   Элементы платежной системы:

   1. Субъекты-участники расчётных отношений:

• пользователи, осуществляющие операции по переводу денежных средств (предприятия и организации, различных форм собственности);
• учреждения, предоставляющие платные услуги (посредники) и обеспечивающие движение денежных средств (кредитные организации и учреждения ЦБ РФ).

   2. Средства платежной системы:

• нормативно-правовая база осуществления безналичных расчетов;
• совокупность платежных инструментов, используемых для передачи указаний и распоряжений по осуществлению платежей;
• коммуникационные системы, обеспечивающие перевод денежных средств между экономическими агентами;

   3. Объекты платёжной системы:

• товары и услуги - платежи по товарным операциям;
• платежи по ссудам банков - платежи по нетоварным операциям;
• платежи в бюджет и пр.

   Порядок, нормы и правила расчётов в РФ регулируются Гражданским Кодексом РФ и нормативными актами Банка России. Они являются обязательными и для всех субъектов хозяйствования.

   Межбанковские расчёты осуществляются на основе «Положения о проведении безналичных расчётов кредитными организациями в РФ» от 25 ноября 1997 г.

   Современные расчёты банков осуществляются:

• через расчётную сеть Банка России (РКЦ);
• через другие кредитные организации по корреспондентским счетам на основании корреспондентских отношений между коммерческими банками;
• через клиринговые центры для поведения клиринга (открываются клиринговые счета как разновидность корреспондентских счетов);
• через внутрибанковские расчетные системы, с помощью которых осуществляются расчеты между головными банками и их филиалами.

   Корреспондентские отношения - договор между банками с целью взаимного выполнения операций (банки-корреспонденты).  


Вопросы для самоконтроля:  


1. Дайте понятие денежного оборота и денежного обращения.

2. В чём отличие налично-денежного оборота от безналичного?

3. Перечислите принципы организации безналичного оборота.

4. Назовите основные формы безналичных расчётов.

5. Перечислите принципы организации налично-денежного оборота.

6. В чём состоит специфика вексельной формы расчётов?  


Ключевые  термины.  


   Платёжный оборот     Чек

   Расчётно-кассовый центр    Вексель

   Денежный  оборот     Платёжное поручение

   Безналичный оборот     Клиринг

   Налично-денежный оборот    Аккредитив

   Платёжная система      
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 


Тема  4. ДЕНЕЖНЫЕ СИСТЕМЫ 


План: 


      4.1. Денежная система: понятие и ее элементы.

     4.2. Историческое развитие денежных систем: биметаллизм, монометаллизм и т.д. Денежные теории: металлистическая, номиналистическая, количественная и др.

         4.3. Денежные реформы как метод укрепления денежных систем.

         4.4. Современный тип денежных систем. Денежная система России: правовые основы и ее особенности.  


4.1. Денежная система: понятие и элементы  


   Денежная  система – форма организации денежного обращения, закрепленная национальным законодательством. В России денежная система сформировалась в 16-17вв. с утверждением централизованного государства и национального рынка.

   Каждая  страна имеет свою денежную систему, формирование которой обусловлено традициями и обычаями характерными для общественно-экономических взаимоотношений страны.

   Функциями денежной системы являются:

• эмиссионная — определение форм и видов законных платежных средств, способов их обеспечения, порядка эмиссии;
• регулирующая — регулирование денежной массы в обращении, ее структуры, соответствия потребностям экономики;
• контрольная — контроль за соблюдением нормативных основ организации денежного обращения, денежной дисциплины.

   Выполнение  этих функций способствует достижению основной цели функционирования денежной системы — обеспечение ее стабильности и эластичности.

   Стабильной  можно назвать такую денежную систему, при которой деньги и полном объеме выполняют свои функции, т. е. денежная система формирует условия выполнения деньгами их функций. При невозможности денежной системы формировать такие условия возникает необходимость в проведении денежной реформы.

     Под эластичностью денежной системы  понимается ее реакция на изменение потребности экономического оборота в денежных средствах, способность денежного оборота расширяться или сокращаться в соответствии с потребностями экономики.

     К основным принципам организации денежной системы относятся следующие:

• устойчивость и эластичность денежного оборота;
• централизованное управление денежной системой;
• планирование денежного оборота;
• обеспеченность эмитируемых денег и характер денежной

эмиссии;

• надзор и контроль за денежным оборотом.

   Несмотря  на особенности различных денежных систем можно выделить несколько  основных элементов, составляющих любую денежную систему.

   Элементами  денежной системы являются:

   Денежная  единица – установленный в законодательном порядке денежный знак.

   Официальной денежной единицей РФ является рубль  равный 100 копейкам.

   Обеспечение денежных знаков – совокупность условий, способствующих стабильно денежного обращения и обеспечивающих использование денег в соответствии с объективным экономическим законом денежного обращения. В качестве обеспечения в современных условиях используются золотовалютные резервы, размер ВВП, гарантии правительств и международных финансовых институтов.

   Эмиссионный механизм представляет собой порядок выпуска денег в оборот и их изъятие из оборота.

   Эмиссионный механизм в РФ

Эмиссия (выпуск денег в оборот, приводящий к увеличению денежной массы)	Кредитные деньги, существующие в виде записи на банковских счетах. Поступают в обращение посредством выдачи кредитов коммерческими банками.	Расчетно-кассовые центры (подразделения ЦБ) переводят деньги из резервного фонда в оборотную кассу
Изъятие из оборота	Погашение выданных ссуд	Перевод денег  из оборотной кассы РКЦ в резервный  фонд


 


   Кассовая  дисциплина – выполнение предприятиями, организациями и учреждениями правил совершения приходных и расходных операций с наличными деньгами, выполнение требований расходования денег из выручки, соблюдения лимитов остатков касс и сроков сдачи выручки в банк, сберкассу или отделение связи.

   Коммерческие  банки, осуществляя кассовое обслуживание клиентов, контролируют исполнение установленных правил по работе с наличными деньгами.

   Платёжная дисциплина представляет собой порядок осуществления расчётов, регулируемый законодательством страны.

   Инструменты и методы денежно-кредитного регулирования – законодательно установленные меры, посредством которых Центральный Банк осуществляет государственную денежно-кредитную политику, направленную на обеспечение устойчивости рубля. К ним относятся:

1) процентные ставки по операциям Банка России;

2) нормативы обязательных резервов, депонируемых в Центральном Банке;

3) операции на открытом рынке;

4) рефинансирование банков;

5) валютная интервенция;

6) установление ориентиров роста денежной массы;

7) прямые количественные ограничения.  


4.2. Историческое развитие денежных систем  


   На  протяжении большей части истории  человечества существовало металлическое денежное обращение (т.е. в качестве денег использовался металл).

   Существует  два типа денежных систем:

• система металлического обращения, которая базировалась на действительных деньгах;
• система бумажно-кредитного обращения, которая базируется на знаках стоимости, а в обращении находятся бумажные или кредитные деньги.

   Переход от одной денежной системы к другой связан с тем, что в процессе развития товарно-денежного обмена происходил переход от одних видов денег к другим, а также менялись условия их функционирования, повышалась роль в экономике.

   Металлическое денежное обращение было представлено двумя типами денежных систем: биметаллизм и монометаллизм.

   Биметаллизм – денежная система, при которой роль всеобщего эквивалента закрепляется за двумя благородными металлами (обычно за золотом и серебром), предусматривается свободная чеканка монет из обоих металлов и их неограниченное обращение.

   Известны  три разновидности биметаллизма.

   Система параллельной валюты – законодательством не устанавливается определенное соотношение между золотом и серебром.

   Система двойной валюты – соотношение между золотом и серебром устанавливает государство.

   Система «хромающей валюты» – два металла являются законными платежными средствами, но не на равных основаниях, т.к. чеканка одного металла производится в закрытом порядке.

   Монометаллизм – денежная система, при которой один металл служит всеобщим эквивалентом и основой денежного обращения, функционирующие монеты и знаки стоимости размениваемы на драгоценный металл.

   Существовали три разновидности монометаллизма.

   Золотомонетный  стандарт означает свободную чеканку и свободное обращение золотых монет, при котором все расчеты происходят в золоте и осуществляется обмен кредитных денежных знаков на золотые монеты.

   При золотослитковом стандарте в обращении золотые монеты не имели хождения и не происходила их свободная чеканка, а кредитные билеты (банкноты) обменивались на золотые слитки (обычно весом 12,5 кг.), т.е. для обмена на золото требовалось определенное количество банкнот.

   При золотодевизном стандарте кредитные билеты обменивались на девизы, т. е. на иностранную валюту, разменную на золото.

   Девизы представляют собой платежные средства в валюте других стран, предназначенных для международных расчетов. Обмен кредитных билетов происходил на платежные средства стран, где существовал обмен банкнот на золото.

   Прекращение обмена кредитных билетов на золото закрепило денежную систему, в основе которой лежат кредитные деньги. Кредитные деньги существуют в форме бумажных денежных знаков (наличные деньги) и в виде записей на счетах в банках (безналичные деньги).

   Для денежной системы на основе кредитных  денег характерно:

1) золото – выполняет функцию резервов, денежные знаки обеспечиваются активами банковской системы;

2) выпуск наличных и безналичных денежных знаков (денежная эмиссия ЦБ и кредитная эмиссия всей банковской системы);

3) создание и развитие механизмов денежно-кредитного регулирования денежного оборота со стороны государства;

4) рыночное установление валютного курса.

  Совершенствование денежной системы кредитных денег  продолжается, так активно развивается новая форма денег – электронная, и система расчетов позволяющая осуществлять платежи в режиме реального времени.

  «Электронные деньги» представляют собой записи в форме электронных сигналов на магнитных и прочих высокотехнологичных носителях.

  Эволюция  денежных систем приводит к созданию все более экономичных денежных систем, где издержки денежного оборота постоянно снижаются, следовательно, снижаются и затраты общественного труда.  


     Классификация денежных систем может проводиться  также в зависимости от типа экономической  системы.

     Денежная  система командно-административной экономики характеризуется следующими особенностями:

• сосредоточение наличного и безналичного денежного оборота в едином государственном банке;
• законодательное разграничение денежного оборота на налично-денежный (обслуживает распределение предметов потребления и услуг) и безналичный (обслуживает распределение средств производства);
• обязательное хранение средств предприятий на счетах в государственном банке, при этом клиенты банка не имеют возможности изъять по первому требованию со своего счета денежные средства в наиболее удобной для них форме и в необходимом размере ;
• отсутствие возможностей выбора клиентами банков, формы, сроков, размеров получения наличных денег с банковских счетов;
• нормирование государством расходов предприятий из получаемой ими выручки наличными деньгами; прямое директивное управление денежным оборотом;
• выпуск денег в оборот в соответствии с выполнением государственного плана экономического развития;
• сочетание товарного и золотого обеспечения денежных знаков;
• законодательное установление масштаба цен и курса национальной валюты
• монополия государственного банка в привлечении сбережений населения.

     Денежная  система рыночной экономики имеет в настоящее время следующие характерные черты:

• децентрализация денежного оборота между различными банками;
• разделение эмиссии наличных и безналичных денег между разными звеньями банковской системы: эмиссия наличных денег — монополия центрального банка, эмиссию безналичных денег осуществляют коммерческие банки при возможности регулирования ее со стороны центрального банка;
• отсутствие законодательного разграничения безналичного и наличного денежного оборота ;
• действие механизма государственного денежно – кредитного регулирования;
• централизованное управление денежной системой в основном экономическими методами;
• прогнозное планирование денежного оборота;
• взаимосвязь наличного и безналичного денежного оборота при преобладании безналичного;
• независимость центрального банка от государства;
• обеспечение денежных знаков активами банковской системы;
• система рыночного установления масштаба цен и валютного курса.

     Денежная  система Российской Федерации относится  сегодня к денежной системе рыночного типа.

     В РФ официальной денежной единицей (национальной валютой) является рубль. Официальное  соотношение между рублем и золотом  или другими ценными металлами  не устанавливается. Исключительное право  выпуска наличных денег, организации и изъятия их из обращения на территории нашей страны принадлежит Центральному банку РФ (Банку России).

     Банк  России утверждает образцы банкнот  и металлических монет, которые  имеют законную платежную силу. Банковские билеты и металлические монеты являются безусловными обязательствами Банка России и обеспечиваются его активами. Они обязательны к приему по нарицательной стоимости на всей территории России во все виды платежей, а также для зачисления на счета, вклады, аккредитивы и для перевода.

     Платежи на территории России осуществляются в виде наличных и безналичных расчетов. Банк России утверждает образцы платежных документов, используемых для безналичных расчетов (платежные поручения, векселя, чеки).

     Для осуществления эмиссионно-кассового  регулирования, кассового

обслуживания  коммерческих банков и организаций  в главных территориальных управлениях  Банка России, расчетно-кассовых центрах  имеются оборотные кассы по приему и выдаче наличных денег, а также  резервные фонды денежных билетов  и монет (запасы не выпущенных в обращение билетов и монет).

     Без эффективного функционирования денежной системы в условиях рыночных отношений добиться устойчивого экономического роста невозможно. Для этих целей прибегают к денежным реформам. 


Денежные  теории

   В основе любой денежной теории лежит базовое понятие или железное утверждение, которое позволяет сформировать систему взглядов, объясняющих некоторые явления денежного обращения.

   Существует  несколько денежных теорий, среди которых наибольшее внимание уделяется: 1) номиналистической теории; 2) металлистической теории и 3) количественная теория.

1. Номиналистическая теория. Значимость и ценность денежного знака определяется правовым порядком (законом, устанавливающим наименование денежной единицы) и не зависит от материала из которого изготовлен денежный знак.

Сторонники  номиналистической теории: Дж.Беркли; Дж.Локк; Дж.Стюарт; Д.Юм; Г.Кнапп.

2. Металлистическая теория Деньги должны быть полноценными, т.е. обладать собственной стоимостью, поэтому в качестве денег признаются только денежные знаки из металла (как правило из золота или серебра).

Сторонники  металлистической теории: Т.Мен; Д.Норс; А.Мокретьен.

     3. Количественная теория. Количество денег в обращении играет главную роль в установлении уровня цен.

Сторонники количественной теории: А.Смит; Д.Рикардо; А.Маршалл; И.Фишер; Г.Кассель.

     На  основе этой теории возникли два направления:

1) кейнсианство;

2) монетаризм.

     Кейнсианство. Государство должно активно участвовать в регулировании массы денег, оно должно увеличивать количество денег в обращении для стимулирования занятости и деловой активности. Основоположник кейнсианства: Дж.Кейнс

     Монетаризм. Рыночный механизм экономики регулирует количество денег в обращении, а государство должно сдерживать массу денег в обращении. Основоположники монетаризма: М.Фридмэн; К.Бруннер; В.Ойкен; Э.Зомен; В.Репке.  


4.3. Денежные реформы  


     Денежная  реформа это частичное или полное преобразование денежной системы, проводимое государством с целью упорядочения и укрепления денежного обращения в стране.

    Денежная  реформа – преобразование денежной системы, проводимое государством с целью упорядочения и укрепления денежного обращения.

     Необходимость проведения денежной реформы в каждой стране обусловливается различными причинами, в частности следующими:

1) экономическими, связанными с расстройством денежной, финансовой систем, подрывом доверия  к национальной валюте, использованием  параллельных валюты (чаще всего  иностранной), завышенным курсом  национальной валюты по отношению  к иностранным валютам;

2) политическими,  связанными с изменением политического  устройства, созданием нового государства;

3) созданием наднациональных  денежных единиц или объединением  национальных денежных единиц.

     Для успешного проведения денежной реформы  необходимы определенные политические и экономические предпосылки, позволяющие кардинально улучшить экономические процессы в стране, функционирование финансовой и банковской систем.

     Общими  предпосылками успешного  проведения денежной реформ для всех стран являются:

• политическая стабилизация в стране;
• рост доверия населения и предпринимателей к политике, проводимой правительством и центральным банком;
• создание условий для развития национальной экономики, увеличение предложений на рынке товаров и услуг, которые противостоят деньгам;
• увеличение бюджетных доходов и отказ от эмиссии для покрытия бюджетного дефицита;
• восстановление доверия к банкам и привлекательности накоплений денежных средств в кредитной форме;
• наличие достаточных золотовалютных резервов, позволяющих поддерживать стабильность курса валюты, сбалансированность товарной и денежной массы.

     В истории денежного обращения  известны следующие виды денежных реформ.

1.Переход от одного денежного товара к другому (от медных денег — к серебряным, от серебряных — к золотым, либо от биметаллизма — к монометаллизму, далее к золотослитковому, золотодевизному стандарту) или от одного типа денежной системы к другому (от металлического обращения — к обращению кредитных и бумажных денег).

2. Замена неполноценной и обесцененной монеты на полноценную или неразменных обесценившихся денежных знаков на разменные либо восстановление размена бумажных денег на золото или серебро.

3. Частичные меры по стабилизации денежной системы (изменение порядка эмиссии, обеспечения банкнот, масштаба цен, золотого содержания или курса валют).

4.Формирование  новой денежной системы в связи  с созданием новых государств, а также объединением денежных систем нескольких стран.

     Денежные  реформы осуществляются различными методами в зависимости от формы обращающихся денег, общественно–экономического устройства страны, полного или частичного преобразования денежной системы, политики государства. Денежные реформы могут сопровождаться изъятием из обращения всех или части обесцененных бумажных денежных знаков и замены их новыми деньгами, изменением золотого содержания

денег или их валютного  курса, порядка эмиссии, обеспечения, а также валютного регулирования.

     Наиболее  типичными методами стабилизации денежной системы являются следующие.

     Нуллификация — объявление государством обесценившихся старых денежных знаков недействительными, и выпуск новых бумажных денежных в меньшем количестве. Нуллификация обычно проводится в период гиперинфляции для восстановления доверия к национальной валюте. (Деньги. Кредит. Банки. Под ред. О.И. Лаврушина. –М.: Крокус, 2004).

Это осуществляется после войны при создании самостоятельных  государств и в

развивающихся странах. В развитых странах в современных  условиях вследствие жесткого регулирования  денежного обращения и контроля за уровнем инфляции нуллификация не используется.

     Деноминация (изменение масштаба цен) — изменение нарицательной стоимости денежных знаков с их обменом по определенному соотношению на более крупные денежные единицы с одновременным пересчетом всех денежных обязательств в стране (счетов в банках, цен, тарифов, заработной платы и т. д.). Деноминация предусматривает также замену старых денежных на новые, но без ограничения сумм. Формально она носит технический характер, поскольку облегчает и упрощает учет, снижает издержки обращения и не затрагивает экономические основы стабилизации денежного обращения. Вместе с тем она может быть важным этапом в укреплении денежной системы, если проводится на завершающем этапе стабилизации экономики, финансов, подавления гиперинфляции, поскольку является важным моментом повышения доверия к национальной валюте.

     Девальвация — при золотом стандарте уменьшение металлического содержания денежной единицы, с прекращением размена кредитных денег на золото — снижение курса национальных денежных знаков по отношению к иностранной. Девальвация при монометаллизме служила методом стабилизации внутреннего денежного обращения страны, когда государство снижало официальное (серебряное) содержание денежных знаков и возобновляло их размен на металл. Девальвация проводилась после того, как окончательно прекращался процесс обесценивания денег и определялся их новый курс.

     После прекращения размена кредитных  денег на золото девальвация стала использоваться с целью укрепления конкурентных позиций стран на внешних рынках, улучшения состояния платежного баланса, привлечения иностранных инвестиций.

     Определить  размер девальвации можно путем  деления курсовой разницы между старым и новым курсом валюты на старый (первоначальный курс), умноженный на 100%.

     В условиях Бреттон-Вудской системы для проведения девальвации свыше 10% требовалось согласие МВФ. С введением плавающих валютных курсов Ямайской валютной системы девальвация осуществляется ежедневно на валютном рынке. В рамках Европейской валютной системы неоднократно проводились девальвация и ревальвация.

     Девальвация не устраняет проблемы денежного  обращения и в современных  условиях, не восстанавливает устойчивость национальной валюты. Более того, ведет к снижению покупательной способности денег в результате повышения цен на импортируемые товары и раскручивает инфляционные процессы в стране. Она стимулирует экспорт продукции и

обостряет конкуренцию  на внешнем рынке. Обычно девальвации  сопутствует дифференциация экспортных и импортных пошлин, введение валютных и других защитных оговорок.

     Ревальвация (реставрация) — повышение металлического содержания денежных единиц или курса бумажных денежных знаков по отношению к металлу либо иностранной валюте. Ревальвация сдерживает инфляционные процессы в стране, так как дешевыми становятся импортные товары, но она невыгодна экспортерам, которые теряют на курсовой разнице при обмене подешевевшей иностранной на укрепившуюся собственную валюту по ранее заключенным контрактам.

      Дефляция – сокращение денежной массы, избыточные знаки изымаются из обращения.

     При монометаллизме радикальные денежные реформы совпадали с методами стабилизации денежной системы (нуллификацией, девальвацией, ревальвацией) и сопровождались восстановлением размена бумажных денег на металл, или повышением их золотого содержания, или возвратом к золотому либо серебряному стандарту. В современных условиях деноминация и ревальвация используются как методы денежно-кредитной и валютной политики. Требование провести девальвацию установлено в ряде стабилизационных программ МВФ, предлагаемых отдельным странам.

     В экономической истории России было несколько денежных реформ. Каждая из них имела свои особенности, была связана с определенными экономическими предпосылками, оказывала заметное влияние на последующее развитие страны.

     В результате денежной реформы 1839—1843 годов, названной по имени министра финансов графа Е. Ф. Канкрина, в России установился серебряный монометаллизм.

     Денежная  реформа 1895—1897 годов, проведеная графом С. Ю. Витте, позволила России перейти  от серебряного монометаллизма к золотому.

     Денежная  реформа 1922—1924 гг. была направлена на создание денежной системы, адекватной новым экономическим отношениям.

     Денежная  реформа 1947 года была проведена в  СССР с целью ликвидации в сфере  денежного обращения последствий  войны.

     В 1961 году в стране была осуществлена деноминация, связанная с изменением масштаба цен в 10 раз. Деноминация сопровождалась выпуском новых денег.

     В 1991 году в СССР были проведены преобразования денежной системы в целях борьбы со спекуляцией, контрабандой рублей и валюты, коррупцией, изготовлением фальшивых денег. Из обращения были изъяты денежные купюры 50 и 100 руб. Обмен был ограничен по объему денежных средств и срокам проведения.

     В 1992 году после распада СССР России не удалось сохранить единое рублевое пространство, так как бывшие союзные республики как независимые государства стали проводить денежные реформы для создания собственных национальных денежных систем. Это заставило Россию осуществить денежную реформу с целью «отсечения » наличной денежной

массы стран ближнего зарубежья, где еще обращались советские  денежные знаки.

     В конце 1997 года Правительство Российской Федерации и Центральный банк объявили о деноминации. Целью деноминации являлись упорядочение денежного обращения, облегчение учета и расчетов в стране. Обмен на новые денежные знаки достоинством в 5, 10,50, 100 и 500 рублей происходил в течение 1998 года по курсу 1:1000. По этому же курсу в 1998 года были пересчитаны все остатки счетов в банках, данные балансов юридических лиц, частных предпринимателей, а также все обязательства в денежной форме, включая заработную плату.  
 
 


Денежные  реформы в России

Период	Проблемы  денежного обращения	Методы  реформы	Результаты  реформы
1535–1538 гг. Реформа Елены Глинской	1. Наводнение денежного обращения неполно-ценными монетами. 2. Неупорядочность ве-сового содержания рубля.	Постепенная замены старых денег на новые, т.е. старые монеты обращаются какое-то время наравне с новыми	1. Преодолены кри-зисные явления в де-нежном обращении и приостановлена порча монет. 2. Реформа юридически закрепила общерусскую денежную систему
1698-1724 гг. Реформа Петра I	1. Существовавшая де-нежная система с за-труднением обслуживала развивающиеся товарно-денежные отношения. 2. Копейка затрудняла расчеты при ведении мелкой и оптовой тор-говли.	1. Внедрение в оборот медной монеты. 2. Основание новых денежных дворов. 3. Чеканка монеты крупного достоинства. 4. Разработка денежной системы, основанной на десятичном исчислении.	1. Создана единая монетная система, отвечавшая уровню экономического раз-вития России. 2. Сосредоточение у государства крупных средств для финан-сирования преобра-зований. 3. Уменьшение веса монеты.
1895-1897 гг. Реформа Витте С.Ю.	1. Повышенное количество бумажных денег в обращении. 2. Высокая инфляция.	1. Проводилась девизная политика – регулирование валютного курса, путем покупки и продажи валюты. 2. Введение таможенной пошлины по ввозу и вывозу кредитных билетов. 3. Введение золотого монометаллизма.	1. Установлен золотой монометаллизм. 2. Стабилизация де-нежной системы. 3. Рост производства. 4. Приток иностранных капиталов.
1922-1924 гг.	1. Острый кризис денежного обращения. 2. Бюджетный дефицит.	Деноминация денежных знаков. Выпуск в обращение червонцев. Выпуск казначейских билетов.	Создана единая де-нежная система на базе твердой валюты.
1947 г.	1. Излишняя денежная масса. 2. Фальшивые деньги.	Изъятие избыточной массы денег. Отмена карточной системы распределения продуктов.	Снижение цен. Повышение покупательной способности рубля.
1961 г.	Кризисные явления  в экономике	Обмен денежных знаков на новые денежные знаки в  соотношении 10:1	Негативные  результаты: -Увеличение цен. -Падение уровня жизни.
1988-1994 гг. (преоб-разования в процессе создания рыночной экономики)	Инфляционные процессы. Необходимость преобразования кредитной системы страны. Создание рыночных механизмов.	Создание  двухуровневой банковской системы. Либерализация цен. Жесткая денежно-кредитная политика. Создание национальной денежной системы России.	Инфляция не остановлена, рост цен. Кризис платежей. Сформирована денежная система России.
1998 г.	1. Сложность учета и расчетов в хозяйстве. 2. Нестабильность в экономике.	Обмен денежных знаков на новые денежные знаки в  соотношении 1000:1	Упростился  учет и расчет хозяйственной деятельности.


 


4.4. Современный тип денежных систем. Денежная система России: правовые основы и ее особенности 


  В основе современных денежных систем находится ряд принципов в  соответствии с которыми государство  организует денежную систему.

  Принципы организации денежной системы:

• централизованное управление денежной системой;
• прогнозное планирование денежного оборота;
• кредитный характер денежной эмиссии;
• комплексное использование инструментов денежно-кредитного регулирования;
• осуществление надзора и контроля за денежным оборотом;
• функционирование национальной валюты на территории страны.

  Денежная система России и ее правовые основы:

  Правовая  основа денежной системы в России включает:

1. Гражданский кодекс РФ

2. Федеральный закон «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России) от 26.04.1995 г.

3. Федеральный закон «О банках и банковской деятельности в РСФСР» от 3.02.1996 г.

4. Положение о безналичных расчетах в Российской Федерации от 9.07.1992 г. №14

5. Федеральный закон «О переводном и простом векселе» от 21.02.97

6. Положение «О порядке ведения кассовых операций в кредитных организациях на территории РФ» от 25.03.1997 г.

Вопросы для самоконтроля: 


1. Какова  сущность денежной системы?
2. Перечислите элементы денежной системы.
3. Какие типы денежных систем существуют?
4. В чем сущность биметаллизма и монометаллизма?
5. Дайте характеристику золотомонетному стандарту.
6. Дайте характеристику золотослитковому стандарту.
7. Дайте характеристику золотодевизному стандарту.
8. Какова сущность денежной реформы?
9. Назовите методы проведения денежной реформы.
 


Ключевые  термины  


денежная  система      номиналистическая теория

денежная  единица      металлистическая теория

обеспечение денежных знаков    количественная теория

эмиссионный механизм     денежная реформа

кассовая  дисциплина     девальвация

платежная дисциплина     нуллификация

биметаллизм       ревальвация

монометаллизм     деноминация

кредитные деньги      дефляция

электронные деньги     девизы

инструменты денежно-кредитной политики 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 


Примерная тематика курсовых работ (рефератов) по курсу «Деньги и денежное обращение» 


1. Законы денежного обращения.

2. Эволюция бумажных денег.

3. Золото в современном мире.

4. Кредитные деньги: проблема сущности.

5. Электронные деньги.

6. Денежные знаки современного образца.

7. Мировые деньги.

8. Денежные реформы.

9. Европейская валюта.

10.Регулирование обращения наличных денег на территории РФ.

11.Антиинфляционная политика российского правительства на современном этапе.

12.Наличный денежный оборот. Принципы организации.

13.Монетизация хозяйственного оборота.

14.Безналичный оборот. Проблемы регулирования на современном этапе.

15.Современная денежная система развитых стран.

16.Денежная система РФ.

17.Теории денег.

18.МВФ и его роль в осуществлении реформ в России.

19.Валютная система России.

20.Платёжный баланс страны. Балансы международных расчётов.

21.Денежно-кредитная политика Банка России.  
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 


Список  литературы 


   Основная  литература:

1. Деньги. Кредит. Банки. Под ред. Е.Ф. Жукова. - М.: ЮНИТИ, 2003. С. 8-107, 193-204.
2. Деньги, кредит, банки. Под ред. Лаврушина О.И. М., Финансы и статистика, 1999.

3. Общая теория денег и кредита. Под ред. Е.Ф. Жукова. - М.: ЮНИТИ , 2001. С . 80-158.

4. Портной М. А. Деньги: их виды и функции. - М.: Анкил, 1998. С . 8-84.
5. Усов В.В. Деньги. Денежное обращение. Инфляция/ Учеб. пособие для вузов. – М.: Банки и биржи, ЮНИТИ, 1999 – 544 с.
6. Финансы. Денежное обращение. Кредит. Под ред. Л. А. Дробозиной.- М.: ЮНИТИ, 2000. С. 11-59.
7. Финансы, денежное обращение и кредит: Учебник: Краткий курс / Под ред. Проф. Н.Ф. Самсонова. – М.: ИНФРА-М, 2005. – 302с.
8. Финансы. Денежное обращение. Кредит. Под ред. Г. Б. Поляка. - М.: ЮНИТИ, 2001. С. 7-57.
9. Шелопаев Ф. М. Финансы, денежное обращение и кредит: Краткий курс лекций. – М.: Юрайт-Издат, 2002.- 275с.
 


Дополнительная  литература: 


1. Ильясов В. А. Инфляция, валюта и роль золота в мировой экономике. М., МИЭП, 1994.
2. История экономических учений под ред. Худокормова.
3. Костюк: «История экономических учений».
4. Максимова В.Ф., Макроэкономика. – М.: Соминтэк, 1992.
5. Современный финансово-кредитный словарь/ Под общ. ред. М.Г.Лапусты, П.С.Никольского. – М.:ИНФРА-М, 1999.- 526 с.
6. Современная экономика, /О. Ю. Мамедов. - Растов-на-Дону.: «Феникс», 1998. – 687 с.
7. Семенкова Т.Г., Семенков А.В. Денежные реформы России в 19 веке. - СПб., Мрадин., 1995г.
10. Финансы, деньги, кредит. Под ред. О..В. Соколовой. - М.: Юрист , 2000. С . 33-103.
11. Финансы, денежное обращение и кредит. Под ред. В. К. Сенчагова. - М.: Проспект, 2000. С. 93-155.
12. Экономическая теория. / Под. ред. В. Д. Камаевой, - М.: Финансы и статистика, 1998.-657 с.
13. Ядгаров Я.С.: «История экономических учений».
14. Журнал «Деньги и кредит».
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 


Вопросы к экзамену (зачету) по дисциплине «Деньги  и денежное обращение» 


1. Необходимость и предпосылки появления денег. Деньги как исторически развивающаяся категория.

2. Сущность и функции денег. Особенности применения денег и их роль в рыночной экономиках.

3. Деньги как всеобщий эквивалент. Пять типов всеобщего эквивалента.

4. Деньги полноценные и неполноценные: сущность и различие.

5. Сущность кредитных денег, их эволюция. Тенденции развития кредитных денег.

6. Депозитные деньги, их место и значение в системе кредитных отношений.

7. Сущность и формы эмиссии.

8. Банковский мультипликатор: сущность и механизм действия.

9. Понятие платежного оборота и его элементы.

10.Безналичный оборот: принципы организации и формы безналичных расчетов.

11.Налично-денежный оборот: принципы его организации и регулирования.

12.Сущность закона денежного обращения.

13.Металистическая, номиналистическая и количественная теории денег.

14.Современный монетаризм.

15.Денежные реформы, их предпосылки и значение.

16.Денежная система России.

17.Сущность, причины и формы проявления инфляции.

18.Особенности инфляции в России. Основные направления

19.Антиинфляционной политики Правительства Российской Федерации