Дебиторская и кредиторская задолженность

Как видно из предварительного анализа, в 2011 году наблюдается увеличение роста выручки от реализации на 57,1%. Хорошим показателем является то, что темп роста выручки опережает темп роста себестоимости, который составляет 55,04%. Себестоимость в 2011 году по отношению к 2010 году увеличилась на 11657 тыс. руб.

Данные факторы привели к повышению прибыли от продаж на 582 тыс. руб. или 42,67%.

Увеличение прибыли не делает предприятие более рентабельным, что доказывает рост данного показателя на 0,001 тыс. руб.

Значительно уменьшилась чистая прибыль в 2011 году по сравнению с 2010 годом на 427 тыс. руб.

Но в целом работу ООО «Деметра» можно оценить отрицательно.

 

 

1.4 Анализ финансового состояния

 

 

Одной из главных задач предприятия является оценка финансового положения организации, которая возможна при совокупности методов, позволяющих определить состояние дел предприятия в результате анализа его деятельности на конечном интервале времени.

Цель этого анализа – получение информации о его финансовом положении, платежеспособности и доходности.

Источником анализа финансового положения организации являются бухгалтерский баланс (Приложение 1,1-1,2), отчет о прибылях и убытках (Приложение2-1,2-2), а так же сведения из самого учета, если анализ проводится внутри предприятия.

В конечном итоге после анализа руководство предприятия получает картину его действительного состояния, а лицам непосредственно не работающим на предприятии, но заинтересованным в его финансовом состоянии (например: кредиторам, которые должны быть уверены, что им заплатят; аудиторам, которым необходимо распознавать финансовые хитрости своих клиентов;

Устойчивость финансового положения экономического субъекта в значительной степени зависит от целесообразности и правильности вложения финансовых ресурсов в активы.  

В процессе функционирования экономического субъекта его активы и их структура претерпевают постоянные изменения. Наиболее общее представление об имевших место качественных изменениях в структуре активного и пассивного капиталов, а так же динамике этих изменений можно получить с помощью вертикального и горизонтального анализа показателей отчетности.

Вертикальный анализ показывает структуру средств экономического субъекта и их источников.

Преимущество вертикального анализа заключается в том, что в условиях инфляции относительные величины показателей бухгалтерского баланса на начало и конец периода лучше поддаются сравнению, чем абсолютные величины этих показателей.

Горизонтальный анализ дает характеристику изменений показателей отчетности за отчетный период или их динамику за ряд отчетных периодов.

 

 

Таблица 2 - Вертикальный и горизонтальный анализ баланса

 

Показатель	2010 год		2011 год		Изменения (+-)
	тыс. руб.	в % к итогу	тыс. руб.	в % к итогу	тыс. руб.	Удельный вес, %	в % к величине  на 2010 год
Актив
1.Основные средства	-	-	-	-	-	-	-
2.Прочие внеоборотные активы	-	-	-	-	-	-	-
Оборотные активы:	27220	100	47690	100	+20470		+75,20
3.Запасы	21825	80,18	37114	77,82	+15289	-2,36	+70,05
4.Дебиторская задолженность	5365	19,71	10203	21,39	+4838	+1,68	+90,18
5.Денежные средства и  краткосрочные вложения	30	0,11	356	0,75	+326	+0,64	+1086,67
6. Прочие оборотные активы	-	-	17	0,04	+17	+0,04
7.Финансовые вложения	-	-	-	-	-	-	-
8.НДС	-	-	-	-	-	-	-
БАЛАНС	27220	100	47690	100	+20470		+75,20
Продолжение таблицы 2
Пассив
1.Капитал и резервы  в т.ч.:	324	1,19	-154	-0,32	-478	-1,51	-147,53
- уставный капитал	10	0,04	10	0,02	0
- нераспределенная прибыль	314	1,15	-164	-0,34	-150	-0,81	-47,77
2.Долгосрочные обязательства	-	-	7449	15,62	+7449	+15,62
3.Краткосрочные кредиты	20265	74,45	26570	55,71	+6305	-18,74	+31,11
4.Кредиторская задолженность	6631	24,36	13825	28,99	+7194	+4,63	+108,49
5.Прочие пассивы	-	-	-	-	-	-	-
БАЛАНС	27220	100	47690	100	+20470		+75,20

 

 

В структуре активов баланса ООО «Деметра» вся доля принадлежит оборотным активам. На начало 2010г величина оборотных активов составила 100% от их общей величины, и на конец 2011 года - 100%. Тенденция доли этого вида активов не изменилась.

В структуре оборотных активов в ООО «Деметра» денежные средства, доля которых по состоянию за 2010г составляла 0,11%. В течение сравнительного периода произошло увеличение денежных средств и их доля 2011г составила 0,75%.

Наибольший удельный вес в оборотных активах на 2010г имели товарные запасы 80,18%. За рассматриваемый период наблюдается тенденция их увеличения в оборотных активах ООО «Деметра».

Следующим видом оборотных активов была дебиторская задолженность. На 2010г удельный вес этого вида активов составлял 19,71%, к 2011г удельный вес увеличился на 1,68%..

В структуре оборотных активов в ООО «Деметра» одним  видом оборотных активов является прочие оборотные активы. В 2010г этого вида активов не было, к 2011г удельный вес составил 0,04%.

В состав пассивов входит собственный капитал, долгосрочные и краткосрочные обязательства. Поэтому по удельному весу пассивов можно сделать вывод об изменении источников финансово-хозяйственной деятельности ООО «Деметра».

За анализируемый период в ООО «Деметра» происходило уменьшение доли собственного капитала с 1,19 до -0,32%. Следует отметить, что содержание доли собственного капитала ниже 50% является нежелательным, так как организация будет в большей степени завесить от лиц, предоставивших ему займы, ссуды и кредиты.

Долгосрочных обязательств ООО «Деметра» в период за 2010 год не имело. В 2011 году долгосрочные обязательства составили 15,62%. Если принимать во внимание возможность замены краткосрочных обязательств долгосрочными, то преобладание краткосрочных источников в структуре заемных средств является негативным фактом, который характеризует ухудшение структуры баланса и повышение риска утраты финансовой устойчивости.

Удельный вес краткосрочных обязательств в анализируемом периоде уменьшился на 18,74% в общем объеме пассивов ООО «Деметра».

На конец анализируемого периода обязательства ООО «Деметра» состояли из долгосрочных обязательств, кредиторской задолженности, в структуре которых могут иметь место задолженность перед поставщиками и подрядчиками, бюджетом, персоналом, социальному страхованию и обеспечению и прочими кредиторами. За 2010г кредиторская задолженность составляла 24,36% от суммарных обязательств организации. Это на 4,63% больше удельного веса данного вида пассивов в кредиторской задолженности за 2011 год (28,99%). Это говорит о том, что организация не смогла мобилизовать внутренние ресурсы на оплату кредиторской задолженности.

Таким образом, на основании проведенного горизонтального и вертикального анализа можно сказать, что финансово-хозяйственная деятельность ООО «Деметра» не способствовала увеличению его собственного капитала. Увеличение краткосрочной кредиторской задолженности говорит о том, что ООО «Деметра» еще испытывает недостаток в собственных оборотных средствах, и ее текущая деятельность финансировалась в основном за счет привлеченных средств.

При анализе ликвидности предприятия необходимо сопоставить статьи баланса по активу со статьями  и баланса по пассиву.

 

Таблица 3 - Анализ ликвидности бухгалтерского баланса ООО «Деметра»

 

Актив	2010 год	2011 год	Пассив	2010 год	2011 год	Платежный излишек (+) недостаток (-)
						2010 год	2011 год
А1 — наиболее ликвидные активы. К ним относятся денежные средства предприятий и краткосрочные финансовые вложения (стр.1250).	30	356	П1 — наиболее краткосрочные обязательства. К ним относятся статьи «Кредиторская задолженность» и «Прочие краткосрочные обязательства»(стр.1510).	6631	13825	-6601	-13469
А2 — быстрореализуемые активы. Дебиторская задолженность и прочие активы (стр.1230).	5365	10203	П2 — краткосрочные обязательства. Статьи «Заемные средства» и другие статьи раздела баланса  V  «Краткосрочные обязательства» (стр. 1510).	20265	26570	-14900	-16367
A3 — медленнореализуемые активы. К ним относятся статьи из разд. II баланса «Оборотные активы» (стр. 1210 + стр. 1220+ стр.1260) и статья «Долгосрочные финансовые вложения» из раздела I баланса «Внеоборотные активы»	21825	37131	П3 — долгосрочные обязательства. Долгосрочные кредиты и заемные средства (стр. 1410).	-	7449	+21825	+29682
А4 - труднореализуемые активы. Это статьи разд. I баланса «Внеоборотные активы» (стр. 190).	-	-	П4— постоянные обязательства. Статьи разд. III баланса «Капитал и резервы» (стр. 1310 по стр. 1370).	324	-154	-324	154
Баланс	527220	647690	Баланс	527220	647690

 

Сопоставим произведенные расчеты групп активов и групп обязательств.

2010 год:

А1 ≤ П1; А2≤ П2; А3 ≥ П3; А4≤ П4;

2011 год:

А1 ≤ П1; А2 ≤ П2; А3 ≥П3; А4≥ П4.

Баланс считается абсолютно ликвидным, если выполняется следующее условие: А1 ≥ П1; А2 ≥ П2; А3 ≥ П3; А4 ≤ П4.

Анализ ликвидности сводится к проверке того, покрываются ли обязательства в пассиве баланса активами, срок превращения которых в денежные средства равен сроку погашения обязательств. Исходя из полученных соотношений {А1< П1; А2< П2 (в 2010г.) А2< П2(в 2011г.); А3 >П3; А4>П4} можно охарактеризовать ликвидность баланса данного предприятия как недостаточную. Составление первых двух неравенств свидетельствует о том, что ООО «Деметра»  в ближайший промежуток времени не удастся поправить свою платежеспособность.

Проанализируем текущую ликвидность на основе данных из баланса за 2010г. и 2011 год по предприятию ООО «Деметра»

ТЛ (текущая ликвидность) = (А1 + А2) – (П1 + П2)

ТЛ 2010г. = (35+425) – (6631 + 20265)  = - 26436 (тыс. руб.)

ТЛ 2011г. = (356 + 10203) - (13825 + 26570) = -29836 (тыс. руб.)

По расчету, представленному в таблице  «Анализ ликвидности баланса ООО «Деметра»  видно, что за анализируемый период увеличился платежный недостаток наиболее ликвидных активов для покрытия наиболее срочных обязательств (соотношение по первой группе). В оцениваемом 2010 году на предприятии наблюдался платежный недостаток в 6601 тыс. руб., к 2012 году он увеличился и составил 13469 тыс. руб., иными словами, в начале периода предприятие могло оплатить 0,45 %  , к концу периода 2,6 % своих  наиболее краткосрочных обязательств. Это свидетельствует, что недостаточно хорошее финансовое положение предприятия к концу периода по этому показателю  ухудшилось.

За анализируемый период (2010г. – 2011г.) возрос платежный недостаток  быстро реализуемых активов для покрытия краткосрочных обязательств. Платежный недостаток в2010 году составлял 14900 тыс. руб., на 2012г. он составил 16367 тыс. руб. В результате, к концу анализируемого периода организация могла оплатить лишь 38,4% своих краткосрочных обязательств быстрореализуемыми активами, что свидетельствует об увеличении стеснения в финансовом положении.

По 3 группе неравенства выполняются и происходит полное покрытые долгосрочных обязательств медленно реализуемыми активами. Сравнение A3 - ПЗ отражает перспективную ликвидность. На ее основе прогнозируется долгосрочная платежеспособность. В данном случае платежный излишек, равный 21825 тыс. руб. на начало оцениваемого периода увеличился до 29682 тыс. руб. на конец периода, или процент покрытия долгосрочных обязательств медленно реализуемыми активами возрос на 26,47%.