Бюджет денежных средств на предприятии

Введение

     Планирование  движения денежных средств – один из наиболее важных аспектов организации  операционного цикла и создание целостностей и эффективной системы  управления.

     Бюджет  денежных средств является основным документом финансового планирования, составляется на весь прогнозный период и представляет прогноз денежных притоков и оттоков, который классифицируется по видам финансово-хозяйственной деятельности:

     1.   текущая (операционная деятельность) обеспечивает выполнение производственно-коммерческих  функций предприятия и генерирует основной поток денежных средств;

     2. инвестиционная деятельность включает  поступление и использование  денежных средств, связанных с  продажей основных средств;

     3.   финансовая деятельность связана  с получением и погашением  краткосрочных кредитов и займов, начисленными процентами и дивидендами.

     Цель  данной курсовой работы - изучить бюджет денежных средств на предприятии  и наметить перспективы его развития.

     Задачи  курсового проекта:

• Рассмотреть вопрос с теоретической стороны
• Познакомиться с предприятием
• Выявить недостатки
• Наметить перспективы

Объектом  исследования данного проекта является СХПК «Альшанский» Екатериновского  района Саратовской области.

При написании  курсового проекта были использованы следующие приемы и методы экономического исследования:

1. табличный
2. графический
3. метод сравнения
4. абсолютных величин
5. индексный
6. абстрактно-логический

 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

1. Теоретические основы бюджета денежных средств
0. 1.1. Понятие  бюджета денежных средств 
   
     

         Главный бюджет организации состоит  из операционного и финансового бюджетов. В операционном бюджете хозяйственная деятельность организации отражается через систему специальных технико-экономических показателей, характеризующих отдельные стороны и стадии производственно-хозяйственной деятельности. 

     Конечной  целью операционного бюджета  является составление сводного плана  прибылей и убытков. При его формировании используются бюджеты:

     • продаж;

     • производства;

     • закупки и использования материальных запасов;

     • трудовых затрат; 

     • общепроизводственных расходов;

     • административно-управленческих расходов;

     • коммерческих расходов.

     После составления инвестиционного бюджета  организация может составить  бюджет денежных средств, в котором прогнозируется поступление и выбытие денежных средств. Бюджет денежных средств представляет собой план поступления денежных средств и платежей на будущий период. С его помощью прогнозируются конечные остатки на счетах денежных средств, необходимых для составления прогнозного бухгалтерского баланса, а также выявляются периоды излишка финансовых ресурсов или их нехватки. Составление этого типа бюджета является важным этапом в планировании. Разработка бюджета денежных средств или кассовой консолидированной сметы организацией преследует одну цель – обеспечение денежными средствами для покрытия всех необходимых расходов в этой организации. Для этого используются фактически все ранее подготовленные сметы. Данный бюджет разрабатывается на год, квартал, месяц, неделю и может быть рассчитан даже на день. Вообще чем более отдалён период, на который составляется прогноз, тем менее точным становится предсказание. Расходы на подготовку ежемесячного бюджета денежных средств обычно оправданы только для прогнозов, касающихся ближайшего будущего.

       Так как существует некоторая  степень неопределенности, особенно в поступлении денежных средств за реализованную продукцию, в этом бюджете допускаются некоторые пределы погрешности, поэтому бюджет подлежит частым и значительным корректировкам. Тем не менее, кассовая смета, в частности, годовая или квартальная, помогает принять решение о привлечении банковских кредитов в случае нехватки денежных средств или об инвестициях в случае превышения текущих потребностей организации. При этом принимается во внимание следующее:

     ♦    осуществляет ли организация торговлю или нет;

     ♦    на основе данных прошлых периодов были ли безнадежные долги, которые следует учитывать в бюджете при прогнозировании поступления выручки за проданную продукцию;

     ♦    сроки погашения полученных кредитов и выплаты процентов;

     ♦    сроки выплаты заработной платы;

     ♦    сроки осуществления расчетов с поставщиками за полученные товарно-материальные ценности.

     Элементами  бюджета денежных средств являются:

- поступления  денежных средств: от продажи  продукции, своих активов, получения  займов;

-  выплаты денежных средств за закупки материалов, в качестве оплаты труда, в счет погашения управленческих и коммерческих расходов, в счет уплаты налогов и сборов, расходы по процентам, возврат займов.

     Для эффективного ведения бизнеса предприятию  в настоящем и будущем необходимо иметь положительный баланс денежных средств. Именно поэтому бюджету денежных средств отводится главенствующее место в системе бюджетирования.

     Бюджет  денежных средств составляют как  с целью обеспечения постоянного  наличия денежных средств, направляемых на исполнение обязательств предприятия, так и для эффективного использования избытка этих средств. Следовательно, в бюджете денежных средств должны быть предусмотрены меры против так называемых «кассовых разрывов», т.е. ситуаций, связанных с нехваткой наличных денежных средств для текущих выплат (в качестве мер могут быть банковские кредиты, выпуск акций или иное привлечение денежных средств). Временно свободные денежные средства могут направляться, например, в инвестиционные проекты, банковский вклад под процент и.т.д.

     Ответственный за подготовку бюджета денежных средств  должен знать, какие затраты на материалы  и рабочую силу предусмотрены  за период, какие товары и услуги необходимо приобрести, а также будут  ли они оплачены сразу же или возможна отсрочка платежа. В этой связи очень важно знать политику платежей и выплат компании. Помимо регулярных текущих расходов, денежные средства также могут быть использованы на приобретение оборудования и других активов, на возврат займов и других долгосрочных обязательств. Вся эта информация должна быть собрана для того, чтобы подготовить правильный бюджет денежных средств.

1.2. Состав  и этапы формирования бюджета  денежных средств 

     Бюджет  денежных средств (БДС) обычно составляют на основе бюджета доходов и расходов и инвестиционного бюджета. Однако БДС не может быть получен расчетным путем из двух упомянутых бюджетов. Это связано с различной методикой формирования БДС и бюджета доходов и расходов. Бюджет доход и расходов формируется по методу «начисления» (т.е. доходы и расходы определяются в тот момент времени, когда они были реально понесены, вне зависимости от оплаты), бюджет денежных средств – по «кассовому методу» (т.е. доходы и расходы должны быть не только совершены, но и оплачены). Кроме того, существуют статьи бюджета доходов и расходов, не связанные с движением денежных средств (например, амортизация, брак, недостача), равно как и существуют статьи движения денежных средств, не связанные с текущим оборотом капитала и инвестиционной деятельностью (кредиты, займы).

     Естественно, что БДС, разрабатываемый на основе упомянутых бюджетов, составляется из частей, функционально связанных  с соответствующими частями бюджета  доходов и расходов и инвестиционного  бюджета.

     Процедуру разработки БДС целесообразно разбить на ряд последовательно выполняемых этапов:

     1. определение необходимого уровня  средств для финансирования инвестиционных  затрат (на осуществление капитальных  вложений, приобретений основных  средств, строительства на собственные  нужды, то есть всех затрат, финансируемых за счет прибыли, оставшейся у предприятия после налогообложения);

     2. определение минимального уровня  ежедневного остатка денежных  средств на непредвиденные расходы;

     3. определение доходной части бюджета  – выполняются на основе бюджета  продаж с учетом анализа гашения дебиторской задолженности, бюджета по инвестиционной (продажа основных средств и других активов предприятия) и финансовой деятельности (дивиденды);

     4. определение расходной части  бюджета – выполняются на основе  бюджетов по прямым затратам (расходы на оплату труда, расходы на сырье материалы). Обычно при определении стоимости сырья и материалов используют учетные нормативные цены, которые могут отличаться от рыночных цен – с учетом движения запасов сырья и материалов, бюджетов накладных расходов оплата труда АУП, прочие общецеховые и общехозяйственные расходы, бюджетов по инвестиционной покупка и строительство основных фондов и финансовой деятельности возврат кредитов и процентов по ним, выплата дивидендов;

     5. формирование бюджета денежных средств, контроль и корректировка.

     Разработка  бюджета движения денежных средств  начинается с определения источников и составных частей возможных  поступлений денежных средств в  бюджетный период. В общем случае источники денежных средств принято  делить на три группы статей (поступления от операций, из внешних источников и прочие поступления).

     Приходы (притоки) – источники денежных средств, которые отражают только те денежные средства или финансовые суррогаты, которые реально могут поступить  на расчетный счет или иным образом в данный бюджетный период. Эти источники могут быть двух видов: внешние и внутренние. Внешние поступления – это кредиты и инвестиции (любого происхождения). Внутренние поступления делятся на две группы: доходы от реализации и оказания услуг, а также внереализационные доходы, являющиеся как бы побочным продуктом основной хозяйственной деятельности.

     Расходы (оттоки) – это использование  денежных средств на финансирование текущих операций, капитальных (первоначальных затрат), прочих расходов.

     Финансирование  текущих операций представляет собой  отражение порядка оплаты статей затрат расходов и расходов, перечисленных  в формате бюджета движения доходов  и расходов, хотя на самом деле могут  возникать расхождения, обусловленные  как спецификой хозяйственной деятельности, так и реальным финансовым положением предприятия или фирмы.

     Для составления бюджета движения денежных средств:

     1. Устанавливают объем средств,  которые необходимы бизнесу для  финансирования инвестиционных  затрат, то есть дополнительных (в сравнении с обычными) расходов на предстоящий бюджетный период. Таким, образом, определяется нижняя граница внешнего финансирования. Для этого используются данные плана капитальных затрат. Сумма расходов по этому бюджету может быть принята за нижнюю границу уровня финансирования из внешних источников (кредиты банка, инвестиции).

     2. Определяют дополнительные денежные  средства на финансирование текущих  затрат и пополнение оборотных  средств путем распределения  их внутри бюджетного периода  в соответствии с пуском, наладкой и выведением на расчетную мощность.

     3. На основе полученного прогноза  конечного сальдо устанавливают  превышение реальных расходов  над минимальным уровнем внешнего  финансирования. Это значит, что  с учетом целевого норматива  конечного сальдо определяют необходимый в данный период размер внешнего финансирования, корректируют сумму кредита или инвестиций с учетом необходимости финансирования не только капитальных (первоначальных) затрат, но и прироста оборотных средств, а также уточняют условия получения денежных средств из внешних источников. Расходная часть бюджета может корректироваться путем увеличения кредиторской задолженности (задержки платежей внешним платежам на определенный срок), сокращения или откладывания срока, осуществления инвестиционных затрат (приобретение более дешевого оборудования, более плавный ввод новых производственных мощностей и.т.п.) После корректировки бюджет движения денежных средств вновь пересчитывают.

 Порядок  составления бюджета денежных  средств.

     Прогноз продаж