Особенности финансов коммерческих организаций

Задача 1.

1.Определить выручку от реализации  продукции за такими данными.

Перечень изделий	Объем продукции, шт.	Отпускн. цена предпр., грн.
Изделие А	900	81
Изделие Б	1000	102
Изделие В	1200	118

2.Удельный вес 27%.

3.Остатки готовой продукции  на начало планового года в  тыс. грн.

• остатки 2,45
• готовая продукция 1,85
• продукция отгруженная, но срок оплаты которой не наступил 4,0

4.Норма запаса готовой продукции  3 дня.

Решение.

В.пл.=В.ост.н.+В.пл.вып.-В.ост.к.

В.ост.н.=2,45+1,85+4,0=8,3тыс.грн

В.пл.вып.=(900*81)+(1000*102)+(1200*118)=316500

Вост.к.= *3=2848,5

В.пл.=8300+316500-2848,5=321951,5грн.

Задача 2.

Определить размер плановой прибыли  по таким данным:

Выпуск товарной продукции по себестоимости, тыс.грн.	1200
Выпуск товарной продукции по ценам  предприятия, тыс.грн.	1550
Удельный вес в четвертом  квартале составляет, %	27
Норма запасу готовой продукции  на складе, дни	6
Остатки готовой продукции на складе на начало планового периода:
По себестоимости	15
По ценам предприятия	18

 

Решение.

П.пл.=П.ост.н.+П.пл.вып.- П.ост.к.

П.ост.к.=Ц.пр.-С/С

П.ост.н.=18-15=3 тыс.грн

Пр.пл.вып.=1550-1200=350 тыс.грн

Пр.ост.к.= = 6,3 тыс.грн.

Пр.пл.= 3 + 350 - 6,3 = 346,7 тыс.грн.

Задача 3.

За приведенными данными определить показатели:

• рентабельность активов;
• рентабельность поточных активов;
• рентабельность собственного капитала;
• рентабельность продукции.

Показатели.

Общий размер имущества предприятия, тыс. грн.	29000
Собственные средства предприятия, тыс. грн.	19000
Средний размер текущих активов, тыс. грн.	10000
Выручка от реализации, тыс. грн.	136000
Прибыль предприятия от реализации продукции, тыс. грн.	21300

 

  

  

  

  

 

Задача 4.

Определить размер оборотных средств, что высвобождается с оборота  по данным:

показатели	Предшествующий период	Отчетный период
Стоимость реализованной продукции, тыс. грн.	800	920
Среднегодовая сумма оборотных  средств, тыс. грн.	80	90

 

Решение.

Высвобождение определяется:

 тыс. грн. (привлечено)

определяем коэффициент оборачиваемости  в отчетном и предшествующем периоде.

Определяем, сколько оборотных  средств потребовалось предприятию  для выполнения объемов отчетного  периода при сохранении оборачиваемости  предшествующего.

 тыс. грн.

Относительное высвобождение 80 – 80 = 0

Задача 5.

Определить ежемесячную сумму  за использования кредита, который  получен в банке на условиях:

Сумма кредита, тыс. грн. Срок использования кредита, лет Проценты, под которые выдан  кредит, %

- 60 - 1 - 50

1. Сумма кредита будет погашена после окончания срока использования кредита.
2. Проценты за использования кредита оплачиваются ежемесячно.

Решение.

 грн в месяц

 

 

 

 

 

2. Организация финансов предприятия

 

Основой организации финансов предприятий  всех форм собственности является наличие  финансовых ресурсов в размерах, необходимых  для осуществления организуемой хозяйственной и коммерческой деятельности собственника.

Первоначальное формирование этих ресурсов производится в период создания предприятия путем образования  уставного фонда, состоящего из основных и оборотных средств. Источниками  образования уставного капитала могут быть: акционерный капитал; паевые взносы членов кооператива; собственные  средства предпринимателя; долгосрочный кредит; бюджетные средства и др.

Предприятия осуществляют свою деятельность на основе полного хозрасчета (коммерческого  расчета) и самофинансирования. Отдельные  экономисты считают, что в условиях перехода к рыночной экономике предприятия  осуществляют свою деятельность на началах  коммерческого расчета, нацеленного  в отличие от хозрасчета не на выполнение плана, а на обязательное получение  достаточной прибыли.

Важным является деление оборотных  средств на собственные и заемные. Собственными называются средства, которые  закреплены за предприятием в бессрочное пользование. Заемные средства - в  основном банковские кредиты - предоставляются  предприятию на относительно небольшой  срок и на определенную цель.

Деление оборотных средств на собственные  и заемные связано прежде всего  с тем, что у предприятий в  отдельные периоды возникает  повышенная потребность в средствах  в связи с сезонным характером производства и реализации продукции. Для ее покрытия целесообразно использовать краткосрочный банковский кредит. Сочетание  собственных и заемных средств  позволяет более рационально  использовать оборотные средства.

Полная сохранность оборотных  средств- необходимое условие непрерывности  их оборачиваемости. Предприятие обязано  обеспечить сохранность, рациональное использование и ускорение оборачиваемости  оборотных средств.

Каждое хозрасчетное предприятие  для нормального функционирования должно располагать определенными  целевыми фондами денежных средств. Важнейшими из них являются: фонд основных средств, фонд оборотных средств, финансовый резерв, фонд амортизации, ремонтный  фонд, фонд развития производства, науки  и техники, фонд  материального  поощрения, фонд социального развития и др. Образование указанных фондов, управление ими и правильное их использование  составляют одну из важнейших сторон финансовой работы на предприятиях.

По источникам образования финансовые ресурсы подразделяются на собственные  и привлеченные. На уровне предприятия  к первым относятся валовой доход, амортизация, к привлеченным - паевые и иные взносы членов коллектива, средства, мобилизуемые на финансовом и кредитном  рынке.           

Большое значение имеет структура  источников формирования финансовых ресурсов, и в первую очередь удельный вес  собственных. Большой удельный вес  привлеченных средств утяжеляет  финансовую деятельность предприятия  дополнительными затратами на уплату высоких процентов по кредитам коммерческих банков, дивидендов по акциям и облигациям и осложняет ликвидность баланса  предприятия. Поэтому финансист  фирмы всегда должен тщательно просчитывать целесообразность или нецелесообразность использования привлеченных финансовых ресурсов в каждом конкретном случае.

 

2.1.Принципы организации  финансов коммерческих организаций  и предприятий

 

Финансовые отношения коммерческих организаций и предприятий строятся на определенных принципах, связанных  с основами хозяйственной деятельности: хозяйственная самостоятельность, самофинансирование, материальная заинтересованность, материальная ответственность, обеспечение  финансовыми резервами.

Принцип хозяйственной самостоятельности  не может быть реализован без самостоятельности  в области финансов. Хозяйствующие  субъекты независимо от формы собственности  самостоятельно определяют сферу экономической  деятельности, источники финансирования, направления вложения денежных средств, с целью извлечения прибыли. Рынок  стимулирует коммерческие организации  и предприятия к поиску новых  сфер приложения капитала, созданию гибких производств, соответствующих потребительскому спросу. Коммерческие организации и  предприятия с целью получения  дополнительной прибыли могут осуществлять финансовые инвестиции краткосрочного и долгосрочного характера в  форме приобретения ценных бумаг других предприятий, государства, участия в формировании уставного капитала других хозяйствующих субъектов. Однако о полной хозяйственной самостоятельности говорить нельзя, так как государство регламентирует отдельные стороны их деятельности. Так, законодательно устанавливаются взаимоотношения коммерческих организаций и предприятий с бюджетами разных уровней. Коммерческие организации и предприятия всех форм собственности в законодательном порядке уплачивают необходимые налоги в соответствии с установленными ставками, участвуют в формировании внебюджетных фондов. Государство определяет и амортизационную политику. Начисление амортизации по основным средствам, приобретенным до 1998г., происходит по нормам, установленным законодательно.

Принцип самофинансирования. Реализация этого принципа — одно из основных условий предпринимательской деятельности, которое обеспечивает конкурентоспособность  хозяйствующего субъекта. Самофинансирование означает полную самоокупаемость затрат на производство и реализацию продукции, выполнение работ и оказание услуг, инвестирование в развитие производства за счет собственных денежных средств  и при необходимости банковских и коммерческих кредитов. В развитых рыночных странах на предприятиях с  высоким уровнем самофинансирования удельный вес собственных средств  достигает 70% и более.

К основным собственным источникам финансирования коммерческих предприятий  и организаций относятся: амортизационные  отчисления, прибыль, отчисления в ремонтный  фонд. Доля собственных источников в общем объеме инвестиций российских предприятий в 2007 г. составила 78%, что  соответствует уровню развитых рыночных стран. Однако общий объем денежных средств еще достаточно низкий и  не позволяет осуществлять в полной мере серьезные инвестиционные программы. В настоящее время не все коммерческие организации и предприятия способны реализовать этот принцип. Предприятия  и организации ряда отраслей, выпуская продукцию и оказывая услуги, необходимые  потребителю, по объективным причинам не могут обеспечить их рентабельность. К ним относятся отдельные  предприятия городского пассажирского  транспорта, жилищно-коммунального  хозяйства, сельского хозяйства, оборонной  промышленности, добывающих отраслей. Такие предприятия по мере возможности  получают государственную поддержку  в форме дополнительного финансирования из бюджета на возвратной и безвозвратной  основе.

Принцип материальной заинтересованности — объективная необходимость  этого принципа обеспечивается основной целью предпринимательской деятельности — извлечением прибыли. Заинтересованность в результатах предпринимательской  деятельности проявляется не только ее участниками, но и государством в  целом. На уровне отдельных работников предприятия реализация этого принципа может быть обеспечена высоким уровнем  оплаты труда. Для предприятия этот принцип может быть реализован в  результате проведения государством оптимальной  налоговой политики, экономически обоснованной амортизационной политики, созданием  экономических условий для развития производства. Само предприятие может  способствовать реализации данного  принципа соблюдением экономически обоснованных пропорций при распределении  вновь созданной стоимости, формировании фонда потребления и фонда  накопления. Интересы государства могут  быть соблюдены рентабельной деятельностью  предприятий, ростом производства и  соблюдением налоговой дисциплины. Очевидно, что в настоящее время  еще не в полной мере реализуется  этот принцип, так как:

существующая система налогообложения  носит ярко выраженный фискальный характер;

не все коммерческие организации  и предприятия выполняют обязательств перед своими работниками по выплате  заработной платы в установленные  сроки;

слабый рост производства не позволяет  обеспечить интересы государства, полноту  и своевременность уплаты налогов  в бюджет.

Принцип материальной ответственности  означает наличие определенной системы  ответственности за ведение и  результаты финансово-хозяйственной  деятельности. Финансовые методы реализации этого принципа различны и регламентируются российским законодательством. Предприятия, нарушающие договорные обязательства, расчетную дисциплину, сроки возврата полученных кредитов, налоговое законодательство и т.п., уплачивают пени, штрафы, неустойки. К нерентабельным предприятиям, не способным отвечать по своим обязательствам, может быть применена процедура  банкротства.

Руководители предприятий несут  административную ответственность  за нарушение налогового законодательства в соответствии с Законом РФ от 27 декабря 1991г. № 2118—1 «Об основах  налоговой системы в РФ».

К отдельным работникам предприятий  и организаций применяются система  штрафов в случаях допущения  брака, лишение премии, увольнение с  работы в случаях нарушения трудовой дисциплины. Этот принцип реализован в настоящее время наиболее полно.

Принцип обеспечения финансовыми  резервами диктуется условиями  предпринимательской деятельности, сопряженной с определенными  рисками невозврата вложенных в  бизнес средств. В условиях рыночных отношений последствия риска  ложатся на предпринимателя, который  добровольно и самостоятельно на свой страх и риск реализует разработанную  им программу. Кроме того, в экономической  борьбе за покупателя предприниматели  вынуждены продавать свою продукцию  с риском невозврата денег в срок. Финансовые вложения предприятий также  связаны с риском невозврата вложенных  денежных средств, либо получением дохода ниже предполагаемого. Наконец, могут  иметь место прямые экономические  просчеты в разработке производственной программы. Реализацией этого принципа является формирование финансовых резервов и других аналогичных фондов, способных  укрепить финансовое положение предприятия  в критические моменты хозяйствования.