Финансы и кредит

   Денежная  система и ее элементы.

   Денежная  система – форма организации денежного обращения в стране, сложившаяся исторически и закрепленная национальным законодательством.

   Элементы  системы:

1. денежная единица – установленный законодательством денежный знак необходимый для соизмерения цен.
2. масштаб цен – средство выражения стоимости через весовое содержание денежного металла.
3. виды денег – находящиеся в обращении и являющиеся законным платежным средством.
4. эмиссионная система – законодательно установленный порядок выпуска и обращения денежных знаков.

   Эмитенты  денег:

   Казначейство  – государственный исполнительный орган, выпускающий казначейские билеты и разменную монету.

   Центральный банк – является монополистом, выпускает  банковские билеты.

5. методы регулирования денежного обращения – комплекс государственных мер воздействия.
6. структура денежной массы, находящихся в обращении, соотношение между наличными и безналичными деньгами.
7. механизмы денежно-кредитного регулирования.

   15.09.11 Денежные системы

1. Система металлического обращения. Базируется на действительных золотых и серебряных деньгах, которые выполняют все главные функции, а банкноты, которые находятся в обращении, беспрепятственно обмениваются.
2. Бумажно-кредитного обращения. В обращении находятся бумажные и кредитные деньги.

   I–ая система делится на подсистемы в зависимости от металла, который принят в стране:

   Биметаллизм – денежные система, в которой роль всеобщего эквивалента закреплена за двумя металлами: Золото, серебро. Она предусматривает неограниченное обращение, свободную чеканку монет и установление двух цен на один товар. Система существовала до 18 в. в некоторых странах Западной Европы.

   Монометаллизм – денежная система, при которой  роль всеобщего эквивалента закреплена за одним металлом.

   II-ая система предусматривает лидирующее положение банкнот выпускаемых эмиссионнвм центром страны.

   Основные  черты системы:

• отмена официальной цены золота;
• отмена золотого содержания денежной единицы;
• вытеснение золота из внутреннего/внешнего оборота;
• увеличение безналичного обращения;
• снижение наличного обращения;
• формирование механизма государственного денежно-кредитного регулирования.

   Денежное  обращение – движение денег при выполнении ими своих функций наличных/безналичных форм при обслуживании, реализация товаров и услуг и других платежей. Причиной возникновения денежного обращения является общественное разделение труда и развитие товарного производства.

   Деньги  находятся в постоянном движении между тремя субъектами: Государством – физические лица – юридические  лица.

   Денежный  оборот страны – сумма всех платежей, совершенных тремя субъектами в наличной или безналичной форме, за определенный промежуток времени.

   Наличное  денежное обращение  – движение наличных денег в сфере обращения и выполнения ими двух функций: средство платежа и средство обращения. Наличные деньги используются для оплаты за товар или услуги. Наличное обращение организует центральный банк РФ, они переводятся из резервных фондов расчетно-кассовых центров в оборотные кассы, оттуда в операционные кассы коммерческих банков, а от коммерческих банков к их клиентам.

   Для коммерческого  банка установлены лимиты остатка  наличных денег в оборотных кассах. При превышении лимита деньги сдаются  в кассовые центры. В кассах фирмы  могут храниться наличные денежные средства в пределах лимитов, установленных  обслуживающими их коммерческими банками.

   Порядок осуществления наличного обращения  на территории РФ регламентирует «Положение о правилах организации наличного  денежного обращения на территории РФ» от 05.01.1998 г. в редакции от 31.10.2002 г.

   Основные  положения:

1. наличное денежное обращение осуществляется с помощью различных видов денег.
2. эмиссию и изъятие из обращения осуществляет центральный банк.
3. для юридических лиц, у которых открыт счет в банке установлен лимит остатка наличных денег в кассах.
4. организации обязаны сдавать в коммерческий банк все наличные деньги сверх установленных лимитов остатка наличных денег в кассе.

   Безналичное обращение – движение стоимости без участия наличных денег осуществляется с помощью векселя, чеков, кредитных карт.

   Безналичное обращение охватывает расчеты между:

1. юридическими лицами и кредитными учреждениями по получению и возврату кредита;
2. юридическими лицами и государством по оплате налогов и сборов;
3. юридическими и физическими лицами по выплате заработной платы, дивидендов.

   Значение  безналичного расчета заключается  в том, что они ускоряют оборачиваемость  средств, сокращают абсолютную величину наличных денег в обороте, при  этом снижая издержки на печать наличных денег.

   Формы безналичного расчета:

1. платежное поручение;
2. чек;
3. аккредитив;
4. Инкассо.

   Закон денежного обращения. Денежная масса. Скорость обращения денег.

   Закон денежного обращения устанавливает количество денег ля выполнения ими своих функций средств обращения и средств платежа. Количество денег необходимое при металлическом обращении определяется отношением: количество денег = сумма товарных цен / скорость обращения денег.

   При кредитных  деньгах: количество денег = (сумма реализованных  товаров – сумма цен продажи  в кредит + сумма платежей по долговым обязательствам – сумма взаимопогашающихся платежей) / скорость обращения денег.

   При металлическом  обращении количество денег в  обороте и устойчивость денежного  обращения обеспечивается через  функцию денег как средства накопления.

   Денежная  масса – совокупность покупных, платежных и накопительных средств обслуживающие экономические связи и экономику государства, физических лиц и юридических лиц.

   В финансовой статистике РФ для анализа происходящих изменений используют денежные агрегаты:

   М₀ = наличные деньги в обращении;

   М₁ = М₀ + средства фирм на счетах, вклады населения, средства страховых компаний;

   М₂ = М₁ + срочные депозиты населения и компенсации;

   М₃ = М₂ + сертификаты и облигации государственного займа.

   Между агрегатами нужно равновесие, иначе  будет нарушение денежного обращения.

   Равновесие  денежной массы наступает, когда  М₂ > М₁ и укрепляется, когда М₂ + М₃ > М₁. При нарушении соотношения в обращение нарушается.

   На  денежную массу влияет два фактора: количество денег и скорость оборота.

   Количество  денежной массы определяется государством исходя из потребительского товарооборота  и дефицита федерального бюджета. На скорость обращения денег влияет длительность технологических процессов; структура платежного оборота; уровень  развития кредитных операций; уровень  процентной ставки.

   Так как  скорость обращения денег обратно  пропорциональна количеству денег  в обращении, ускорение их оборачиваемости  означает рост денежной массы.

   Увеличение  денег при постоянстве товаров  на рынке ведет обесцениванию  (инфляции) денег.

   Инфляция  и формы ее проявления

   Инфляция – кризисная составляющая денежной системы. Означает переполнение сферы обращения бумажных денег в следствии их чрезмерного выпуска.

   Причина инфляции – непропорциональное развитие экономики и нарушение закона денежного обращения.

   Факторы, порождающие инфляцию:

• внутренние: государственное монополистическое ценообразование, дефицит бюджет, увеличение государственного долга, увеличение массы кредитных денег.
• внешние: мировые кризисы (сырьевой, валютный), валютная политика государства.

   Виды  инфляции:

   от  индекса цен = цена потребительской  корзины 2010 г. / цена потребительской  корзины 2009 г.

   будет инфляция:

1. нормальная – рост цен на 3-4% в год;
2. галопирующая – на 10-50% в год;
3. гиперинфляция – рост цен на 50-100% в год.

   Индекс  цен измеряет соотношение между ценой определенного набора потребительских товаров и услуг в текущем и базовом периоде.

   16.09.11 Лекция №3

   Типы  инфляции

1. Инфляция  спроса – рост уровня цен происходит под влиянием роста совокупного спроса и избытка денег. Она обусловлена дефицитом бюджета, ростом государственного долга, кредитной экспансией банков, притоком иностранной валюты.
2. Инфляция предложения – причины:

• снижение производительности труда;

• сокращение предложения товаров и услуг;
• появление новых потребностей у людей;
• увеличением заработной платы;
• высокие налоги.

   Методы  борьбы с инфляцией:

1. Денежная реформа – полное или частичное преобразование денежной системы, проводимая государством с целью укрепления денежного обращения. Денежные реформы направлены на достижение целей:

• привести в соответствие товарную и денежную массу и ввести новую национальную денежную единицу.

• установить жесткие пределы эмиссии новых денежных знаков и осуществить жесткий контроль за движение наличных и безналичных масс.
• ограничить на определенный период рост заработной платы и потребительских цен.

   Методы  проведения денежной реформы:

• нуллификация – аннулирование сильно обесцененных единиц и введение новых денег;
• девальвация – снижение золотого содержания денежной единицы или снижение официального валютного курса;
• реставрация (ревальвация) – восстановление прежнего золотого содержания денежной единицы;
• деноминация – укрупнение масштаба цен путем увеличения номинальной покупательной способности новой одноименной денежной единицы по сравнению с старой.

2. Антиинфляционная политика – комплекс мер по государственному регулированию экономики, направленных на борьбу с инфляцией.

   Подходы антиинфляционной политики:

• дефляционная – которая выражается:

1. регулированием денежного спроса через денежно-кредитный и налоговый механизм;
2. снижение государственных расходов;
3. увеличение процентных ставок за кредит;
4. ограничение денежной массы;

• политика доходов – выражается, когда:

1. государственный контроль над ценами;
2. контроль над уровнем заработной платы путем ее замораживания или установления пределов роста.