Организация факторинговых операций в ОАО "Белагропромбанк"

     Оф= Фг / Фср ,

где  Оф.- оборачиваемость средств факторинга ; Фг- годовой объем факторинга ;   

       Фср- средняя величина объема факторингового кредитования по счетам.

Если объем факторинга существенно изменится в течении года , то объем факторингового кредитования по счетам следует подсчитывать как средневзвешенную , основываясь на месячных или квартальных остатках объема факторингового кредитования по счетам.

Период погашения средств по факторинговой операции может быть определен следующим образом :

    Пф=365/Оф ,

где  Пф- оборачиваемость погашения средств по факторинговой операции.

Из этой формулы следует , что чем больше период просрочки факторинга , тем выше риск его непогашения. Значительный по времени период погашения средств по факторингу может быть оправдан , если были облегчены условия факторингового обслуживания , например , при выходе на рынок с новой продукцией.

При определении риска факторинговой операции может быть использован показатель удельного веса факторинговых операций в общей сумме активов :

Фу = Ф / А ,

где Фу- удельный вес факторинговых операций в общей сумме активов; Ф – объем факторинговых операций ; А – сумма активов .

При анализе этой формулы можно сделать вывод о том, что увеличение объема факторинговых операций по сравнению с предыдущими периодами может свидетельствовать о трудностях поставщика , связанных с реализацией продукции , хотя , с другой стороны, ведущих к росту оборачиваемости средств.

Используя анализ оценки риска, можно найти возможность уменьшения его влияния  на финансовые результаты факторинга и подготовить необходимую информацию для принятия решения по выбору наилучшей программы финансирования клиента . Надо также иметь в виду, что факторинговая компания(банк) становится собственником неоплаченных требований и берет на себя риск их неоплаты , хотя кредитоспособность должников предварительно проверяется . В соответствии с договором факторинговая компания обязуется оплатить сумму переуступленных ее платежных требований вне зависимости от того , оплатили ли свои долги контрагенты поставщика , при условии, что последние были ее одобрены . Вследствие этого поставщик знает точную дату оплаты своих платежей . Благодаря факторингу достигается ускорение оборачиваемости денежных средств и расчетов. В финансовом отношении авансирование факторинговой компании поставщика не создает для него нового пассива и , следовательно, не уменьшает его кредитоспособности. Однако целью факторингового обслуживания является немедленное получение или получение на определенную  в договоре дату средств вне в зависимости от того платежеспособен плательщик или нет ( при условии, что он был одобрен факторинговым отделом или компанией). В противном случае теряется различие между факторингом и страхованием кредитов.    

3.               Сущность, условия проведения , виды  и участники факторинговых операций.

В законодательстве Республики Беларусь договора финансирования под уступку денежного требования ( факторинга) определены статьями 155-165 Банковского Кодекса и Гражданского   Кодекса статьей 772.

          По договору финансирования под уступку денежного требования (факторинга) одна сторона (фактор) обязуется другой стороне (кредитору) вступить в денежное обязательство между кредитором и должником на стороне кредитора путем выплаты кредитору суммы денежного обяза-

тельства должника с дисконтом. Под дисконтом понимается разница между суммой денежного обязательства должника и суммой, выплачиваемой фактором кредитору. При этом дисконт может исчисляться в виде процентов, начисленных на сумму денежного обязательства. 
           Договор факторинга может быть: 
открытый, когда должник уведомлен кредитором о заключении договора факторинга, по которому права кредитора переходят к фактору; 
скрытый, когда должник не уведомлен кредитором о заключении договора факторинга, по которому права кредитора не переходят к фактору. 
        Договоры факторинга классифицируются по: 
       месту проведения факторинга: 
внутренние, если сторонами договора факторинга являются резиденты Республики Беларусь; 
международные, если одна из сторон договора факторинга является нерезидентом Республики Беларусь; 
        условиям платежа: 
без права регресса, когда фактор финансирует кредитора без права последующего возврата неоплаченных денежных требований кредитору. При этом фактор несет риск неоплаты должником денежных требований; 
с правом регресса, когда фактор имеет право вернуть кредитору денежные требования, не оплаченные должником в течение определенного срока, если кредитор принял на себя поручительство за должника перед фактором и несет риск неоплаты денежных требований перед фактором. 
Кредитор несет перед фактором ответственность за действительность уступленного фактору денежного требования, под которое предоставлено финансирование. В случаях недействительности денежного требования фактор имеет право регресса к кредитору независимо от условий платежа. 
      Предметом уступки по договору факторинга может быть как денежное требование, срок платежа по которому уже наступил (существующее требование), так и право на получение денежных средств, которое возникнет в будущем (будущее требование). 
При уступке будущего требования оно считается перешедшим к фактору после того, как возникло право на получение от должника денежных средств, являющихся предметом уступки денежного требования (факторинга), предусмотренной договором. Если уступка денежного требования обусловлена определенным событием, она вступает в силу после наступления этого события. 
       Должник обязан произвести платеж фактору при условии, что он получил от кредитора либо от фактора письменное уведомление об уступке денежного требования, в котором определено подлежащее исполнению денежное требование, а также указано лицо, которому должен быть произведен платеж. 
    Уступка денежного требования фактору является действительной, даже если между кредитором и должником существует соглашение о ее запрете либо ограничении. 

        Последующая уступка денежного требования 
Последующая уступка денежного требования фактором не допускается, если иное не предусмотрено договором факторинга.   Если по договору факторинга финансирование кредитора осуществляется путем покупки у него фактором денежного требования, то фактор приобретает право на все денежные суммы, которые он получит от должника в результате исполнения требования. Если уступка денежного требования фактору осуществлена в целях обеспечения исполнения им обязательства кредитора и иное не предусмотрено договором факторинга, фактор обязан представить отчет кредитору и передать ему денежную сумму, превышающую обеспеченную уступкой требования сумму долга кредитора. 
        В случае обращения фактора к должнику с требованием произвести платеж должник вправе предъявить к зачету свои денежные требования, основанные на договоре с кредитором, имевшиеся у него ко времени получения им уведомления об уступке денежного требования фактору. Требования, которые должник мог бы предъявить кредитору в связи с нарушением этим кредитором соглашения о запрете либо ограни-

чении уступки денежного требования, не имеют силы в отношении фактора. 
          В случае нарушения кредитором своих обязательств по договору, заключенному с должником, должник не вправе требовать от фактора возврата денежных сумм, уплаченных ему по перешедшему к фактору денежному требованию, при условии, что должник вправе получить такие денежные суммы непосредственно от кредитора, за исключением случаев, когда фактор не предоставил кредитору сумму денежного обязательства, связанного с уступкой денежного требования, либо предоставил такую сумму, заведомо зная о нарушении кредитором обязательств перед должником. 
       Кредитор несет перед фактором ответственность за действительность денежного требования, под которое предоставлена денежная сумма.    Денежное требование, являющееся предметом уступки, признается действительным, если кредитор обладает правом на передачу этого требования и в момент уступки ему не известны обстоятельства, вследствие которых должник вправе его не исполнять. Если денежные средства, полученные фактором по уступленному денежному требованию, оказались меньше суммы долга кредитора по погашению суммы денежного обязательства, кредитор остается ответственным перед фактором за остаток долга, если он выдал поручительство за должника. Фактор имеет право вернуть кредитору требования, не оплаченные должником в срок, и взыскать с кредитора выплаченные ему денежные суммы и ущерб, причиненный фактору неисполнением должником своих обязательств по договору факторинга с правом регресса. 
     Операция факторинга заключается в том, что факторинговый отдел банка покупает долговые требования (счета-фактуры) клиента на условиях немедленной оплаты до 80% от стоимости поставок и уплаты остальной части, за вычетом процента за кредит и комиссионных платежей, в строго обусловленные сроки независимо от поступления выручки от дебиторов. Если должник не оплачивает в срок счета, то выплаты вместо него осуществляет факторинговый отдел.

В основе факторинговой операции лежит покупка банком платежных требований поставщика на отгруженную продукцию и передача поставщиком банку права требования платежа с покупателя. Поэтому факторинговые операции называют также кредитованием поставщика или предоставлением факторингового кредита поставщику.

В операции факторинга обычно участвуют три стороны:

*                    фактор (банк) - покупатель требования;

*                    клиент (кредитор, поставщик товара) - промышленная или торговая фирма, заключившая соглашение с банком; 

*                    плательщик (заемщик) - фирма-покупатель товара с отсрочкой платежа.

4. Факторинговое соглашение (договор).

4.1. Подготовительный этап заключения договора.

Основой осуществления факторинговых операций является договор факторинга (Приложение 1).

При решении вопроса о том, будет ли факторинговый отдел заключать договор о факторинговом обслуживании с поставщиком, необходимо получить следующую информацию:

*                      производит ли поставщик  товары или оказывает услуги,   пользующиеся спросом и  высокого качества;

*                      имеет ли  перспективы быстрого расширения производства и увеличения прибыли (только в этом случае предприятию будет выгодно оплачивать достаточно высокую стоимость  факторинговых услуг и сугубо временные причины нехватки денежных средств — из-за несвоевременного погашения долгов дебиторами, а также недостаточного уровня прибыли, чрезмерных товарных запасов и трудностей, связанных с производственным процессом);

*                      насколько квалифицирован  управленческий персонал;

*                      налажен ли внутренний контроль;

*                    насколько твердо определены условия торговли с контрагентами.

Факторинговому отделу также  необходимо изучить информацию о качестве долговых требований поставщика.

С этой целью анализируются:

*                    отказы от акцепта (причины, частота, сума в общем, объёме реализуемой продукции);

*                    доля требований, которые не могут переуступаться факторинговому  отделу;

*                      сезонные колебания в объёмах реализации;

*                    документы, на основании которых выписываются требования.

Наибольший риск для банка представляют требования, выставленные перед фактической отгрузкой товара. Поэтому факторинговый отдел должен строго следить за  тем, чтобы требования выписывались после отгрузки товара или оказания услуг.

Для заключения договора на факторинговое обслуживание поставщик должен направить в банк информацию о переуступаемых платежных требованиях:

*                    наименование и адрес каждого плательщика;

*                    планируемую сумму  всех переуступаемых требований;

*                    сумму имеющегося уже долга каждого плательщика и данные о проверке его счетов;

*                    другую информацию, необходимую для оценки состояния расчетов между покупателем и поставщиком (переписку по расчетам, предпринимаемые ранее меры по взысканию долга и т.д.).

После анализа этой информации факторинговый отдел высылает плательщикам специальное письмо, извещающее о заключении с поставщиком факторингового договора, или просит поставщика сделать такое уведомление, если договор не предусматривает полного обслуживания.

4.2. Содержание договора о факторинговом обслуживании.

В договоре указываются:

1.   покупатели, требования которых будут переуступаться;

2.   контрольная сумма переуступаемых требований;

3.   предельная сумма аванса;

4.   процентная ставка за кредит;

5.   процент комиссионного сбора за обработку счетов-фактур;

6.   минимальная сумма комиссионного сбора, если требования поступили на меньшую сумму;

7.   дополнительные виды услуг, получаемые поставщиком;

8.   предельные суммы по операциям факторинга и метод их расчета;

9.   меры, принимаемые для получения платежа с неаккуратного плательщика;

10.             право регресса (право обратного требования к поставщику);

11.             сроки заявления претензий и жалоб на факторинговый отдел;

12.             ответственность сторон за нарушение условий договора;

13.             предельный срок платежа для покупателя;

14.             порядок завершения факторной сделки;

15.             условия расторжения договора;

16.             срок действия договора.

Особо оговаривается, что поставщик не имеет права заключать договор с другим банком. 

    В договоре предусматриваются также  обязанности  поставщика и факторингового отдела банка. Так, поставщик отвечает за соблюдение всех требований, предъявляемых к оформлению расчетных документов; своевременную переуступку сумм, возникающих при отказе от акцепта и сумм покупателей, поступивших в оплату по факторингу, но зачисленных на расчетный счет поставщика. Он должен также своевременно и в полном объеме отрегулировать все спорные моменты; предоставить отделу необходимую документацию о поставке товаров или предоставлении услуг, в том числе документы, подтверждающие отгрузку в соответствии с условиями заказа по срокам, количеству и качеству; предоставить информацию о плательщике, если имело место ухудшение его производственной и финансовой деятельности, которое может повлиять на степень рискованности операций факторинга. В обязанности отдела входит: