Макростатистика

0_n — оборот кредита по погашению;

Д — число календарных дней в периоде (30, 90, 180, 360).

Данный показатель характеризует среднее число  дней пользования кредитом.

Количество  оборотов кредита (n) определяется путем деления оборота ссуд по погашению на средний их остаток:

 или n=Д/t

Данный показатель характеризует число оборотов, совершенных  краткосрочным кредитом за анализируемый  период по клиентуре банка.

Статистический  анализ долгосрочного кредитования включает в себя сводку и группировку, изучение структуры задолженности по долгосрочным ссудам, характеристику объемов выдачи и погашения кредитов в различных разрезах. Система показателей статистики долгосрочного кредитования включает в себя показатели оборачиваемости долгосрочных ссуд, показатели срока долгосрочных ссуд. Для характеристики эффективности кредита рассчитывают показатель объема дополнительного производства продукции в расчете на 1 руб. предоставленного долгосрочного кредита.

Показатель  оборачиваемости долгосрочных ссуд исчисляется по методике, изложенной для краткосрочных ссуд. Отличие в том, что, поскольку показатель рассчитывается в годах, число календарных дней в периоде можно опустить.

 

 

3.2.4. Биржевая статистика

 

Спецификой биржевой статистики является характеристика процессов обращения ценных бумаг и деятельности бирж как инструмента перераспределения свободных денежных ресурсов. При изучении предмета биржевой статистики разрабатывается система показателей для характеристики массовых биржевых процессов, а также выявляются закономерности их развития.

Фондовый биржевой рынок является одним из наиболее статистически емких, так как статистическая информация необходима не только для оценки результатов деятельности рынка, но и непосредственно участникам рынка. Кто располагает более полной информацией о биржевых процессах — тот правильно оценивает сложившуюся ситуацию и принимает адекватные ей решения. Поэтому одной из функций биржевого рынка, помимо традиционной функции перераспределения свободных финансовых ресурсов, является перераспределение финансовой информации.

Информация  о деятельности фондовых бирж собирается органами государственной статистики при помощи отчетности. Помимо этого современные информационные системы обеспечивают широкий круг пользователей данными о состоянии мировых фондовых рынков, в том числе российских. Разнообразную биржевую информацию можно получить через сеть «Интернет», периодические издания, которые специализируются на предоставлении финансовой информации.

Основными объектами  статистического изучения фондового биржевого рынка являются биржевые сделки, производимые на нем. а предметом — ценовые и объемные характеристики этих операций. Информация о биржевых сделках является совокупностью моментных показателей, на основании которых рассчитываются агрегированные данные за период: месяц, квартал, полгода, год. Система показателей статистики фондовых бирж, включает в себя:

— показатели цен биржевых сделок;

— показатели объемов биржевых торгов;

— показатели качества фондового биржевого рынка;

— показатели фондовых бирж как организаций, ведущих хозяйственную деятельность;

— показатели статистики производных ценных бумаг.

Показатели  цен биржевой статистики включают в  себя:

— цены первичного рынка (осуществляется начальное размещение ценных бумаг);

— цены вторичного рынка (рынок обращения ранее эмитированных на первичном рынке ценных бумаг).

 

В биржевой статистике цена на ценную бумагу именуется курсом ценной бумаги и измеряется в тех же единицах измерения, в которых номинирована ценная бумага или в относительных величинах (в процентах от номинала).

При изучении показателей  цен биржевых сделок изучается динамика цен и их колеблемость для оценки рискованности вложений в ценные бумаги. Используются следующие показатели:

— среднеквадратическое отклонение цены;

— изменение  цены;

— средневзвешенная цена;

— максимальная (минимальная) цена.

Показатели  объема биржевых торгов включают группы показателей, характеризующих объемы сделок на первичном и вторичном биржевых рынках.

Объемы сделок первичного рынка характеризуют следующие показатели:

Объем выпуска  — характеризует эмиссию ценных бумаг, рассчитывается как произведение рыночной стоимости на количество. Объем размещения — характеризует общий объем ценных бумаг, приобретенных инвесторами на аукционах, рассчитывается как произведение номинальной стоимости на количество. Объем выручки от продажи — характеризует общий объем ценных бумаг, приобретенных инвесторами на аукционах. Рассчитывается по фактическим ценам приобретения. Показатель привлечения средств в бюджет рассчитывается как разность между объемами привлеченных и погашенных выпусков.

Объемы сделок вторичного рынка характеризуют следующие показатели:

Число заключенных  биржевых сделок — натуральный показатель (тыс. шт.), характеризующий количество зарегистрированных биржевых сделок по купле-продаже ценных бумаг за период. Оборот по продаже ценных бумаг — определяется как сумма стоимостных объемов зарегистрированных биржевых сделок по покупке-продаже ценных бумаг за период.

Количество  проданных ценных бумаг — натуральный показатель, характеризующий количество ценных бумаг, проданных в результате зарегистрированных биржевых сделок за период.

Поскольку ценные бумаги различаются по видам, цене, объемам сделок, вышеперечисленные  показатели рассчитываются по отдельным видам ценных бумаг и в агрегированном виде.

Показатели  качества фондового рынка включают в себя показатели емкости, ликвидности, концентрации, оцененное™.

 

Емкость фондового рынка характеризуют следующие показатели:

— количество эмитентов (акций, облигаций и др.), прошедших листинг;

— капитализация  рынка (произведение количества акций, находящихся в обращении, на их рыночную стоимость в текущий момент времени);

— рыночная стоимость  обращающихся (непогашенных) долговых ценных бумаг в текущий момент времени (государственных, муниципальных, корпоративных).

Ликвидность рынка — способность поглощать значительные объемы ценных бумаг в короткое время при небольших колебаниях курсов и низких издержках на реализацию. Характеризуется следующими показателями:

— оборачиваемость  ценных бумаг (рассчитывается как отношение стоимостного объема совершенных сделок за период к капитализации рынка);

— объем оборота.

Концентрацию фондового рынка характеризует коэффициент концентрации фондового рынка, который представляет собой удельный вес 20 крупнейших эмитентов в капитализации рынка.

Оцененность рынка характеризует соответствие финансового состояния эмитента уровню цен. Для характеристики оцененности применяют показатель Р/Е (Рriсе/Еаrnings), который рассчитывается как отношение рыночной цены акции к прибыли эмитента, приходящейся на одну акцию. Чем выше значение этого показателя, тем выше потенциал роста курсовой стоимости акций, обращающихся на бирже.

Статистические показатели фондовых бирж как организаций.

ведущих хозяйственную  деятельность, включают в себя: капитал. численность персонала, структуру  баланса, структуру доходов и  расходов.

Показатели  статистики производных ценных бумаг включало в себя показатели, отражающие количество заключенных контрактов и объем торговли опционами на акции.

Производная ценная бумага — стандартные, обращающиеся срочные контракты, дающие право на поставку таких базовых ценных бумаг, как акции, облигации, портфель ценных бумаг и пр.

Состояние фондового рынка оценивается с помощью индикаторов, к которым относятся фондовые средние и фондовые индексы.

Фондовые средние:

— средняя арифметическая  (при небольшой колеблемости признака в пределах однородной совокупности);

— средняя геометрическая (при большой колеблемости признака).

На базе средней  арифметической рассчитывается индекс Доу-Джонса, который по существу является средней величиной. Для учета  изменений структуры рынка, то есть количества компаний, на базе которых  рассчитывается индекс, вводится поправочный коэффициент — делитель D₁:

,

где D₀   — предшествующий делитель (в общем случае равен

количеству  компаний);

D_t — последующий делитель;

 — сумма цен всех акций после внесения изменений;

— сумма цен всех акций до внесения изменений.

Индекс Доу-Джонса рассчитывается в общем случае, с  использованием делителя, следующим образом:

где I₀ — значение индекса в базисный момент времени.

Таким образом, индекс Доу-Джонса представляет собой  среднюю арифметическую простую. Поэтому  использование данной характеристики возможно только в условиях однородной совокупности, в которой разница между максимальным и минимальными значениями признака (в данном случае ценой акции) невелика.

В случае большой  колеблемости признака предпочтительно  использование средней геометрической:

где N— общее количество акций.

Индекс на базе средней геометрической рассчитывается следующим образом:

где Р_1t — цены /-ой акции в текущий момент времени t; Р₁₀ — цены /-ой акции в базисный момент времени t

I₀ — индекс в базисный момент времени t;

п — количество акций, входящих в расчет индекса;

I_t — индекс в текущий момент времени t.

Помимо индекса  Доу-Джонса для оценки ситуации на фондовом рынке рассчитывают агрегатные индексы, используя формулы Лас-пейреса, Пааше (см. тему «Экономические индексы») и  Фишера. Фондовый индекс, рассчитываемый на базе формулы Фишера, представляет собой среднюю геометрическую из индексов, рассчитанных на базе формул Ласпейреса и Пааше.

 

3.2.5. Статистика страхования

 

Предметом статистики страхования является изучение системы экономических отношений, возникающих в процессе формирования целевых фондов денежных средств и их использования на возмещение материального и финансового ущерба, появляющегося при наступлении различных неблагоприятных событий, а также на оказание помощи гражданам при тех или иных негативных ситуациях в их жизни.

Деятельность  страховых организаций базируется на информации, собираемой статистикой. Целевой фонд, предназначенный для возмещения материального и финансового ущерба, должен быть сформирован в размере, достаточном для компенсации последствий страхового случая. Поэтому важнейшая задача статистики — как можно точнее определить страховой тариф, то есть размер платежа, который платит страховщик страхователю, чтобы застраховать себя от возможных неблагоприятных событий.

В практической деятельности страховых организаций  используются все статистические методы. На основании метода статистического наблюдения, в частности выборочного наблюдения, у страховой компании формируется массив информации, необходимой для обоснования размеров страхового тарифа.

На основании  метода группировок информация классифицируется по различным основаниям. Прежде всего страхование делится на обязательное и добровольное. Внутри выделенных групп осуществляется группировка по различным признакам: имущественные интересы, объем страховой ответственности, нормы страхового обеспечения и т.д.

Для статистической оценки деятельности страховых компаний используют абсолютные и относительные статистические показатели.

К абсолютным показателям относят следующие показатели:

— абсолютный размер собственных и приравненных к ним средств, уставного капитала в оплаченной его части;

— абсолютные размеры  поступления страховых премий в  целом по портфелю и по отдельным видам страхования;

— абсолютный размер страховых выплат, в том числе  по отдельным видам страхования;

— абсолютный размер тарифных ставок;

— абсолютный размер различных видов страховых резервов и т.д. Относительные показатели:

— показатель структуры  активов;

— уровень платежеспособности, определяемый на основе коэффициентов отклонений от норматива соотношения премий и выплат;

— отношение  собственных и приравненных к  ним средств к общей сумме  поступивших взносов;

— доля перестрахования  в страховых операциях (не более 45%);

— соотношение размера страховых резервов и объемов премий по определенным видам страхования и т.д. Помимо абсолютных и относительных величин рассчитываются средние показатели (средняя прибыль на 1 руб. собранной страховой премии, средний размер выплат с 1 руб. премии и т.д.).

 

3.2.6. Статистика денежного обращения

 

Поскольку статистика дает количественную характеристику изучаемых процессов, статистика денежного обращения описывает основные параметры денежной системы.