Кредит как форма движения ссудного капитала

3. Ускорение концентрации капитала. Процесс концентрации капитала является необходимым условием стабильности развития экономики и главной целью любого субъекта хозяйствования. Реальную помощь в решении этой задачи оказывают заемные средства, позволяющие существенно расширить масштаб производства (или иной хозяйственной операции) и, таким образом, обеспечить дополнительную массу прибыли. Даже с учетом необходимости выделения части ее для расчета с кредитором, привлечение кредитных ресурсов более оправдано, чем ориентация исключительно на собственные средства. Следует, однако, отметить, что на стадии экономического спада (и тем более в условиях перехода к рыночной экономике) дороговизна этих ресурсов не позволяет активно использовать их для решения задачи ускорения концентрации капитала в большинстве сфер хозяйственной деятельности. Тем не менее, рассматриваемая функция даже в отечественных условиях обеспечила определенный положительный эффект, позволив существенно ускорить процесс обеспечения финансовыми ресурсами отсутствующих или крайне неразвитых в период плановой экономики сфер деятельности.
4. Обслуживание товарооборота. В процессе реализации этой функции кредит активно воздействует на ускорение не только товарного, но и денежного обращения, вытесняя из него, в частности, наличные деньги. Вводя в сферу денежного обращения такие инструменты, как векселя, чеки, кредитные карточки и т.д., он обеспечивает замену наличных расчетов безналичными операциями, что упрощает и ускоряет механизм экономических отношений на внутреннем и международном рынках. Наиболее активную, роль в решении этой задачи играют коммерческий кредит как необходимый элемент современных отношений товарообмена.
5. Ускорение научно-технического прогресса.

  Научно-технический  прогресс является определяющим фактором экономического развития любого государства и отдельного субъекта хозяйствования. Наиболее наглядно роль кредита в его ускорении может быть отслежена на примере процесса финансирования деятельности научно-технических организаций, спецификой которых всегда являлся больший, чем в других отраслях, временной разрыв между первоначальным вложением капитала и реализацией готовой продукции. Именно поэтому нормальное функционирование большинства научных центров (за исключением находящихся на бюджетном финансировании) немыслимо без использования кредитных ресурсов. Столь же необходим кредит и для осуществления инновационных процессов в форме непосредственного внедрения в производство научных разработок и технологий, затраты на которые первоначально финансируются предприятиями, в том числе и за счет целевых средне - и долгосрочных ссуд банка.

  Итак, кредит - это экономические отношения, возникающие между кредитором и  заемщиком по поводу стоимости, предаваемой  во временное пользование.

  В условиях рыночной экономики кредит выполняет следующие функции:

  - аккумуляция временно свободных денежных средств;

  · перераспределение денежных средств  на условиях их последующего возврата;

  · создание кредитных орудий обращения (банкнот и казначейских билетов) и кредитных операций;

  · регулирование объема совокупного  денежного оборота.  

  4.2. Формы кредита

  Выделяют  следующие основные формы кредита:

  1) Коммерческий кредит - кредит, предоставляемый  одним предприятием другому. Он  в основном связан с отсрочкой  платежа за отгруженную (поставленную) продукцию. Средством коммерческого  кредита является вексель предприятия  - обязательство выплатить определенную  сумму в определенный срок. Векселя  бывают простые (без права перевода) и переводные (переводятся на  других кредиторов с помощью  передаточной надписи (индоссамента)). Переводные векселя могут использоваться  в качестве средства платежа  между предприятиями. Векселя  могут покупаться банками со  скидкой (дисконтом). Эта операция  называется учетом векселей. В  результате право получения долга  переходит к банку. На векселях  может быть банковское поручительство (аваль), которое выставляется банком  предприятия, выдавшего вексель.  Это повышает его надежность. Коммерческий кредит не обязательно  оформляется в виде векселя. 

  2) Банковский кредит - кредит, предоставляемый  банками. При этом банки используют  при кредитовании в основном, не собственные, а привлеченные  средства (средства на счетах  предприятий, организаций, учреждений; на вкладах населения), отчасти  - заемные (межбанковские кредиты). Собственные же средства банков  составляют незначительную долю  их ссудного фонда. Банки выполняют  роль посредников в кредите.  По существу кредиторами являются  не они, а те экономические  субъекты, чьи средства они используют.

  3) Потребительский кредит - это кредит, предоставляемый населению (на  покупку или строительство жилья,  приобретение дорогостоящих товаров). В данном случае кредит используется  в качестве денег, а не капитала  или производственных фондов. Но  поскольку эти, же деньги могут  быть предоставлены в ссуду  и в качестве капитала, то за  потребительский кредит также уплачивается процент, как и за другие формы ссуд.

  4) Залоговый кредит - кредит под  залог имущества. Частный случай: ипотечный кредит - кредит под  залог недвижимости (земли с постройками  на ней).

  5) Лизинг - кредит в виде долгосрочной  аренды основных производственных  фондов. Отнесение лизинга к формам  кредита объясняется тем, что  пользователь оборудования получает  его целиком, то есть всю  его стоимость, а затем возвращает  эту стоимость частями в виде  арендных платежей, включающих также  и ссудный процент.

  6) Государственные (муниципальные)  займы и кредиты - отношения,  в которых заемщиком или кредитором  является государственный орган  (орган местного самоуправления). Государство (органы местного  самоуправления) прибегают к займам  для финансирования своих расходов  или социальных выплат. Они также  предоставляют и кредиты тем  предприятиям или бюджетным организациям, в функционировании которых они  заинтересованы.

  7) Налоговый кредит - отсрочка платежа  налогов. По истечении периода  отсрочки заемщик вносит не  только сумму налогов, но и  начисленный на нее ссудный  процент. 

  8) Международный кредит - отношение,  в котором кредитор и заемщик  принадлежат к разным странам.  Частный случай: межгосударственный  кредит - кредит государственного  органа одной страны государственному  органу другой. 
 
 
 
 
 
 
 
 

  5. Банковская система: виды и функции банков

  Главной сферой национального хозяйства  любого развитого государства является банковская система. Её практическая роль заключается в следующем: управление в государстве системой платежей и расчётов, направление сбережений населения к фирмам и производственным структурам, осуществление большей  части своих коммерческих сделок через вклады, инвестиции и кредитные  операции.

  Современная банковская система является сферой многообразных услуг: от традиционных расчётно-кассовых и депозитно-ссудных  операций, определяющих основу банковского  дела, до новейших форм финансовых и  денежно-кредитных инструментов, которые  используют банковские структуры (траст, лизинг, факторинг и пр.).

  В наше время, в условиях развитых финансовых и товарных рынков, структура банковской системы намного усложняется. Появляются новые инструменты и методы обслуживания клиентуры, новые виды финансовых и  кредитных учреждений.

  Банк - финансовое предприятие, которое сосредотачивает  временно свободные денежные средства (вклады), предоставляет их во временное  пользование в виде кредитов (займов, ссуд), посредничает во взаимных платежах и расчетах между предприятиями, учреждениями или отдельными лицами, регулирует денежное обращение в  стране, включая выпуск (эмиссию) новых  денег.

  Центральный (эмиссионный) банк в большинстве стран принадлежит государству. Но даже если государство формально не владеет его капиталом (США, Италия, Швейцария) или владеет частично (Бельгия - 50%, Япония - 55%), центральный банк выполняет функции государственного органа. Центральный банк обладает монопольным правом на выпуск в обращение (эмиссию) банкнот - основной составляющей налично-денежной массы. Он хранит официальные золотовалютные резервы, проводит государственную политику, регулируя кредитно-денежную сферу и валютные отношения. Центральный банк участвует в управлении государственным долгом и осуществляет кассово-расчетное обслуживание бюджета государства.

  По  своему положению в кредитной  системе центральный банк играет роль “банка банков”, т. е. хранит обязательные резервы и свободные средства коммерческих банков и других учреждений, предоставляет им ссуды, выступает  в качестве “кредитора последней  инстанции”, организует национальную систему взаимозачетов денежных обязательств либо непосредственно  через свои отделения, либо через  специальные расчетные палаты.

  Коммерческие  банки - основное звено кредитной системы. Они выполняют практически все виды банковских операций. Исторически сложившимися функциями коммерческих банков являются прием вкладов на текущие счета, краткосрочное кредитование промышленных и торговых предприятий, осуществление расчетов между ними. В современных условиях коммерческим банкам удалось существенно расширить прием срочных и сберегательных вкладов, средне- и долгосрочное кредитование, создать систему кредитования населения (потребительского кредита). Инвестиционные операции коммерческих банков связанны в основном с куплей-продажей ценных бумаг правительства и местных органов власти. После кризиса 1929-1933 гг. в США, Франции, Великобритании, в ряде других стран коммерческим банкам запрещено участвовать в выпуске и покупке ценных бумаг частных предприятий небанковского сектора. Этот запрет в настоящее время преодолевается путем открытия банком трастовых отделов и учреждения трастовых компаний, управляющих имуществом клиентов по доверенности (в США 2/3 этого имущества представлено ценными бумагами корпораций). Коммерческие банки выполняют расчетно-комиссионные и торгово-комиссионные операции, занимаются факторингом, лизингом, активно расширяют зарубежную филиальную сеть и участвуют в многонациональных консорциумах (банковских синдикатах).  

  Специальные кредитные организации:

    Инвестиционные банки  (в Великобритании - эмиссионные дома, во Франции - деловые банки) специализируются на эмиссионно-учредительных операциях. По поручению предприятий государства, нуждающихся в долгосрочных вложениях и прибегающих к выпуску акций и облигаций, инвестиционные банки берут на себя определение размера, условий, срока эмиссии, выбор типа ценных бумаг, а также обязанности по их размещению и организации вторичного обращения. Учреждения этого типа гарантируют покупку выпущенных ценных бумаг, приобретая и продавая их за свой счет или организуя для этого банковские синдикаты, предоставляют покупателям акций и облигаций ссуды. Хотя доля инвестиционных банков в активах кредитной системы сравнительно невелика, они благодаря их информированности и учредительским связям играют в экономике важнейшую роль.

  Сберегательные  банки (в США - взаимосберегательные банки, в ФРГ - сберегательные кассы) - это, как правило, небольшие кредитные учреждения местного значения, которые объединяются в национальные ассоциации и обычно контролируются государством, а нередко и принадлежат ему. Пассивные операции сберегательных банков включают прием вкладов от населения на текущие и другие счета. Активные операции представлены потребительским и ипотечным кредитом, банковскими ссудами, покупкой частных и государственных ценных бумаг. Сберегательные банки выпускают кредитные карточки.

  Ипотечные банки - учреждения, предоставляющие долгосрочный кредит под залог недвижимости (земли, зданий, сооружений). Пассивные операции этих банков состоят в выпуске ипотечных облигаций. Ипотечный кредит - это долгосрочная ссуда, выдаваемая ипотечными, коммерческими банками, страховыми и строительными обществами и другими финансово-кредитными учреждениями под залог земли и строений производственного и жилого назначения. Ипотечный кредит применяется главным образом в сельском хозяйстве, а также в жилищном и других видах строительства. В результате увеличивается размер производительно используемого капитала. Коммерческими банками, фирмами - поставщиками оборудования, финансовыми компаниями предоставляются кредиты промышленно-торговым корпорациям под залог машин и оборудования. В этом случае сумма ипотечного кредита ниже рыночной стоимости закладываемого оборудования и других активов корпораций. Кроме того, размеры ипотечного кредита уменьшаются в зависимости от степени износа закладываемого оборудования. Процентные ставки по ипотечному кредиту определяются спросом и предложением и дифференцируются в зависимости от финансового положения заемщика. Ипотечный кредит широко распространен в странах с рыночной экономикой. Ссуды выделяются на жилищное и производственное строительство под высокий процент (10-20%).