Основные направления улучшения финансового состояния предприятия

       деятельности предприятия 

       Ликвидность хозяйствующего субъекта - это способность его быстро погашать свою задолженность. Она определяется соотношением величины задолженности и ликвидных средств, т.е. средств, которые могут быть использованы для погашения долгов (наличные деньги, депозиты, ценные бумаги, реализуемые элементы оборотных средств и др.). По существу, ликвидность хозяйствующего субъекта означает ликвидность его баланса, которая выражается в степени покрытия обязательств хозяйствующего субъекта его активами, срок превращения которых в деньги соответствует сроку погашения обязательств. 

Таблица 10 - Анализ показателей ликвидности ООО «Профкабель» за 2007-2009 гг.

      Вывод к предыдущим таблицам указывает  на то, что предприятия находится в тяжелом финансовом состоянии: так коэффициент абсолютной ликвидности далек от норматива, но он увеличивается по сравнению с 2009годом. Общий коэффициент покрытия (коэффициент текущей ликвидности)  увеличивается на 0,35 и составил в 2009 году 1,02, что равно нижней границе норматива. Коэффициент критической ликвидности увеличился на 0,18 и составил в 2009 году 0,68, что так же равно или выше нижней границе норматива.

Рис. 7 – Показатели ликвидности баланса ООО «Профкабель» за 2007-2009 гг. 

      На  значение данных показателей повлиял  тот факт, что за анализируемый период несколько увеличилась величина краткосрочных обязательств на 17,5%, а величина оборотных средств увеличилась более значительно на 75,2%. В результате абсолютное непокрытие оборотными активами краткосрочных обстоятельств составило в 2007 году - 8404 тыс. руб., а в 2008 и 2009 годах оборотных активов было больше на  - 749 тыс. руб. и 1598 тыс. руб.

      Финансово-устойчивым является такой хозяйствующий субъект, который за счет собственных средств покрывает средства, вложенные в активы (основные фонды, нематериальные активы, оборотные средства), не допускает неоправданной дебиторской и кредиторской задолженности и расплачивается в срок по своим обязательствам. Главным в финансовой деятельности являются правильная организация и использование оборотных средств. Поэтому в процессе анализа финансового состояния вопросам рационального использования оборотных средств уделяется основное внимание.

      Коэффициент автономии (независимости) в анализируемом  предприятии снижается на 0,11 и составил в 2009 году 0,25, что ниже нормативного значения и является отрицательным показателем. На снижение этого показателя повлиял тот факт, что собственный капитал снизился, но он снизился на 3,4% , в то время, как величина заемного капитала увеличилась значительно - на 65,8%. Как результат происходит увеличение показателя финансовой зависимости по вышеперечисленным причинам.

      Финансовый  рычаг, который должен быть меньше 1, составил в 2007 году 1,75, а в 2009 году – 3,0, т.е. он увеличился на 74,1%, что отрицательно сказывается на финансовой устойчивости предприятия.

      Однако  коэффициент маневренности собственных  средств получился отрицательным, т.е. разница между собственным  капиталом и величиной внеоборотных активов составляет отрицательную величину, т.е. предприятие существует в основном за счет заемных источников.

      Коэффициент соотношения активов и собственного капитала также снижается с 2,75 до 4,00, что указывает на то, что на 1 руб. собственного капитала приходится 2,75 руб. и 4,00 руб. оборотных средств, т.е. собственный капитал у предприятия незначительный. Коэффициент финансирования снижается с 0,57 до 0,33, то есть на 42,2%  что также указывает на наличие собственных средств предприятия. Коэффициент постоянства актива выше  норматива и составил в 2009 году 1,79, причем норматив должен составлять ≤ 1. В целом предприятие ООО «Профкабель» можно охарактеризовать, как  финансово не устойчивым. 

Таблица 11 - Динамика показателей финансовой устойчивости ООО «Профкабель» за 2007-2009 гг.

Рис. 8 - Динамика показателей финансовой устойчивости

 ООО «Профкабель» за 2007-2009 гг. 

     Общий коэффициент оборачиваемости активов, в  2009 г увеличился на 0,81 оборота, по сравнению с 2007 г., т.е. активы стали совершать большее число оборотов. К тому же в 2007 году оборачиваемость актива составила больше года, что указывает на низкую оборачиваемость актива.

     Оборотные активы совершают в 2009 г. на 2,52 оборота, чем в 2007 г., это хороший показатель, так как чем больше оборотов они совершают, тем больше прибыли получит предприятие.

     Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности  в 2009 г. по сравнению с 2007 г. стала совершать на 16,03 оборотов, рост этого коэффициента показывает расширение коммерческого кредита, предоставляемого предприятием для своих покупателей.

     Оборачиваемость кредиторской задолженности, в 2008 г. увеличилась на 3,36 оборота, по сравнению с 2007 г., увеличение оборачиваемости свидетельствует, о снижение покупок в кредит. В 2007 г. оборачиваемость кредиторской задолженности снизилась на 3,25  оборота, по сравнению с 2007 г., рост означает увеличение оплаты задолженности предприятием.

Таблица 12 - Показатели деловой активности ООО «Профкабель» за 2007-2009 гг.

     Оборачиваемость МПЗ в 2009 г. снизилась по сравнению с 2007 г. на 5,51 оборотов, это говорит о том, что запасы предприятия стали совершать меньше  оборотов.

     Оборачиваемость собственных средств, в  2008 г. увеличилась  на 3,15  оборота собственного капитала, по сравнению с 2007 г.  В 2009 г. оборачиваемость собственных средств увеличилась на 2,03 оборота по сравнению с 2007 г., существующее  увеличение показывает тенденцию к активности части  собственных средств. 

Таблица 13 - Анализ отчета о прибылях и убытках ООО «Профкабель» за 2007-2009 гг.