Контрольная работа по предмету: «Деньги, кредит, банки»

     Задача  № 5 

       Определить общие размеры лизингового платежа и квартального лизингового взноса.

     Исходные  данные:

                                        Таблица 5

 

     Условные  обозначения:

     • стоимость сдаваемого в лизинг оборудования - С_0,

     • норма амортизационных отчислений на полное восстановление оборудования - Н_ам,

     • процентная ставка за пользование кредитными ресурсами - С_кр,

     • ставка комиссионных выплат - С_км,

     Ряд дополнительных услуг,  оказываемых  лизингодателем по договору с арендатором, пользователю:

     • командировочные расходы работников лизингодателя - Р_к,

     • расходы на оказание юридической  консультации - Р_ю,

     • расходы на консультации по эксплуатации  оборудования - Р_0,

     • другие виды расходов за услуги лизингодателя - Р_др.

     Решение: 

       Расчет лизингового платежа.

1. Определение величины износа:

Р_из = (С₀Н_ам) / 100 %

Вычислим:

Р_из =(55·10)/100 = 5,5 %; 

2.  Определение величины кредитных ресурсов, руб.

 

К_р=Σ(С_н+С_к)/2,  

где  С_н;к – стоимость оборудования соответственно на начало и конец года.

      Вычислим:

К_р=Σ(55+55)/2=55  

3.  Расчет  платы за пользование кредитными  ресурсами:

 

П_кр =(К_рС_кр)/100 %, 

где К_р –величина кредитных ресурсов, необходимых для проведения лизинговой операции.

Вычислим:

П_кр =(55·11)/100= 6  

4. Расчет  величины компенсационных выплат:

 

П_комп=(К_р/С_км)·100 %

Вычислим:

П_комп=(55/5)·100 =1100  

5. Расчет  величины дополнительных услуг лизингодателя, руб.:

 

П_усл=Р_к+Р_ю+Р₀+Р_др.

Вычислим:

П_усл=100+250+210+200=760  

6. Расчет  общей суммы выплат лизингодателю  по лизинговому соглашению:

Л_п= П_кр+ П_комп+П_усл

Вычислим:

Л_п= 6+ 1100+760=1866 
 

7. Расчет  размера периодических лизинговых взносов при ежеквартальной выплате  взносов, руб.:

 
 

Л_в=Л_п/4Т

Вычислим:

Л_в=1866/4·4=116,63 

Ответ: общий  размер лизингового платежа равен 1866 тыс. руб., квартального лизингового  взноса 116,63 тыс. руб. 
 

Задача  № 6. 

 Рассчитать  величину дисконта и сумму платежа  форфетора клиенту за приобретенные  у него векселя.

 Форфетор купил у клиента партию из восьми векселей , каждый из которых имеет номинал  Н= 800 тыс. долл. Платеж по векселям производиться через каждые t=180 дней. При этом форфетор представляет клиенту три льготных дня для расчета (Л=3). Учетная ставка по векселю составляет n=7% годовых.

Расчет  произвести тремя способами. 

   Решение: 

 Величину  дисконта и сумму платежа форфетора  продавцу долговых обязательств можно  определить тремя способами:

1. По формуле дисконта;
2. По процентным номерам;
3. По  среднему сроку форфетирования.

 

     I. Расчет первым способом.

     Величина  дисконта определяется по формуле: 

     Д=

, 

     где Д-величина дисконта, долл.;

     Н – номинал векселя, долл.;

     t – срок векселя, то есть число дней, оставшихся до наступления срока платежа по данному векселю;

     Л- число льготных дней;

     n- учетная ставка, %;

     360- число дней в финансовом году.

     Имеем:

     • для первого платежа

     Д₁= 800

 

     • для второго платежа 

     Д₂= 800

 
 

     •  для третьего платежа 

     Д₃= 800

     • для четвертого платежа 

     Д₄= 800

 

     • для пятого платежа

     Д₅= 800

 
 

     • для шестого платежа 

     Д₆= 800

 
 

     • для седьмого платежа 

     Д₇= 800

 

     • для восьмого платежа 

     Д₈= 800

 

     Общая величина дисконта: 

     Д =

_n = 1011,73 тыс. долл. 

     Сумма платежа клиенту составит: 

     8

800-1011,76= 5388,27 тыс. долл. 
 

     Таким образом, форфетор выплатит клиенту  за приобретенные у него векселя  5388 ,27 тыс. долл. Ему же эти векселя принесут сумму выручки   400 млн. долл. и доход 1011,73 тыс. долл., или  18,8 % 100). 

     II. Расчет вторым способом. 
 

     Для упрощения расчетов в формулу дисконта вводят процентные номера: 
 

     П=Н

     где П - процентный номер;

     Н- номинал векселя, долл.;

     t-срок векселя, то есть число дней оставшихся до наступления платежей по нему;

     Л- число льготных дней. 

     Тогда величина дисконта рассчитывается по формуле: 

     Д=

, 

     где Д-величина дисконта, долл.;

     n - учетная ставка в %;

     П – процентные номера. 

     Расчет  процентных номеров сведем в таблицу 6. 

     Расчет  процентных номеров.

     Таблица 6

      

     Величина  дисконта составит:

     Д=

1011,73 тыс. долл. 

     Сумма платежа клиенту:

     6400-1011,73=5388,27 

     III .Расчет третьим  способом. 

     Величину  дисконта и сумму платежа по векселю  одинаковой номинальной стоимостью можно рассчитать через средний срок форфетирования:

      t_ср

,

     где t_ср. – средний срок форфетирования, дней;

     t₁-первый срок платежа, дней;

     t_n – последний срок платежа, дней. 

     t_ср

=810. 

     Величину  дисконта рассчитаем по формуле: 

     Д =

 

     где Д - величина дисконта, долл.;

     Н- номинальная стоимость партии векселей, долл.;

     t_ср. – средний срок форфетирования, дней;

     Л – число льготных дней;

     n- учетная ставка, %. 

     Д =

тыс. долл. 
 

     Сумма платежа клиенту: 

     6400-1011,73 = 5388,27 тыс. долл. 
 

     Задача  № 7.

1. Инвестор обратился к брокеру фьючерсной биржи с заказом на заключение трехмесячного фьючерсного контракта на индекс доллара США по курсу 27 руб. за доллар. Сумма по контракту 2000 долл. Инвестор и брокер заключили договор – поручение на брокерское обслуживание.
2. Брокер вносит за счет средств клиента залог в размере 15 % от суммы контракта, что составляет 8100 руб.

 

 

3. Брокер  покупает у другого брокера ( у  продавца валюты) трехмесячный фьючерс  по любому курсу на день исполнения ММВБ.
4. В ходе торгов курс доллара по фьючерсу постоянно меняется . Брокер следит за динамикой курса, анализирует ее и определяет маржу по каждому дню торгов.
5. Брокер держал фьючерс до дня исполнения контракта. В день исполнения фьючерс был закрыт по курсу котировки на ММВБ – 28 руб. за доллар. Доход по фьючеру составил 2000 руб.         ( (28,0-27,0)×1000 = 2000 руб.)