Банковская ликвидность и кредитные займы

Субординированный кредит включается в расчет дополнительного капитала после того, как заверенная банком копия договора представлена в Национальный банк Республики Беларусь в двухнедельный  срок со дня получения, подтвердила  его соответствие требованиям. Если по заключению Национального банка  Республики Беларусь содержание договора не соответствует какому-либо из положений, такой кредит не рассматривается  как субординированный и не включается в состав дополнительного капитала.

Если субординированный кредит предоставлен на срок, превышающий 5 лет, то он включается в расчет дополнительного  капитала:

• в период, превышающий 5 лет до окончания срока действия договора,  - в полной сумме;
• в последние 5 лет до окончания договора, - по остаточной стоимости.

Остаточная стоимость субординированного кредита определяется путем деления  количества полных квадратов, оставшихся до погашения субординированного кредита, на 20 и умножения на полную величину субординированного кредита, предоставленного банку.

Менее ликвидными являются банковские инвестиции и ценные бумаги, так  как их труднее обратить в наличные деньги. такие банковские активы, как  долгосрочные ссуды и вложения в  недвижимость, имеют трудноликвидный  характер. Просроченные кредиты и  ненадежные долги, здания и сооружения, принадлежащие банку, относящиеся  к основным средствам, считаются  неликвидными.

В структуре пассивов при прочих равных условиях повышение банковской ликвидности связано с увеличением  удельного веса срочных вкладов.

Банки должны постоянно поддерживать ликвидность своего баланса, т.е. такое  его состояние, которое позволяет  за счет быстрой реализации средств  по активу покрывать срочные обязательства  по пассиву. Такая способность определяется сбалансированностью активов и  пассивов баланса банка, степенью соответствия сроков размещения активов и привлеченных банком пассивов.

Следовательно, на ликвидность банков влияет структура как активов, так  и пассивов. Чем больше доля первоклассный  ликвидных средств в общей  сумме активов, тем выше ликвидность  баланса банка. На состояние ликвидности  влияет степень риска отдельных  активных операций. Повышение степени  их риска снижает ликвидность  банка. На уровень ликвидности влияет удельный вес срочных вкладов, надежность депозитов и ссуд, получаемых от других кредитных институтов.

Можно выделить три группы причин нарушения ликвидности банка. Первая группа причин связана с просчетами в деятельности банков, когда они  недоучитывают степень возможных  рисков. Ко второй группе относятся  причины, независящие ни от заемщиков, ни от банка, но из-за которых кредитор не может получить обратно ссуженный  им капитал. Третья группа – это  возможность неплатежеспособности банков из-за разбалансированности его  баланса во времени, т.е. несоответствие структуры активов и пассивов во времени. Поэтому для поддержания  необходимой ликвидности банки  должны проводить целенаправленную политику в области активных и  пассивных операций.

Коэффициент ликвидности характеризует  соотношение активов банка сроком погашения до 12 месяцев и обязательств банка со сроком погашения до 12 месяцев. (5, с. 380)

Принцип расчета ликвидности заключается  в сопоставлении ликвидных активов  с определенными пассивами, т.е. фактической  ликвидности с требуемой. Фактическая  ликвидность – это имеющиеся  ликвидные активы для оплаты долговых обязательств в срок их погашения  или до востребования в зависимости  от обстоятельств. К ликвидным активам относятся: касса и приравненные к ней средства, остатки средств на корреспондентских в Национальном банке и других банках счетах, межбанковские кредиты, ценные бумаги Правительства и Национального банка. Итог ликвидных активов – фактическая текущая ликвидность.

При анализе  банковских балансов в целях их сопоставления  используются самые разнообразные  коэффициенты. Для анализа балансов коммерческих банков до настоящего времени  нет устоявшихся общепринятых коэффициентов. Поэтому отдельные банки сами разрабатывают системы коэффициентов, наиболее приемлемые для анализа  банковской деятельности. Вместе с  тем существует несколько общих  коэффициентов. При этом применяемая  в настоящее время коммерческими  банками система коэффициентов (соотношение  различных показателей банковских балансов) дает, прежде всего, качественный подход к содержанию балансов и может  рассматриваться только в совокупности с их количественными (цифровыми) показателями. (20, с. 313)

Требуемая ликвидность – это сумма ликвидных  активов, которую необходимо хранить  банку, чтобы он мог оплачивать свои долговые обязательства при их востребовании.

Заметно, что с каждым годом состав требуемой  ликвидности (впрочем, как и фактической) менялся, что обусловлено рядом  факторов. Так, с развитием корреспондентских  отношений между банками были внесены и соответствующие изменения  в расчеты фактической и требуемой  ликвидности. В частности, средства на корсчетах других банков являются высоколиквидными (процент ликвидности  – 80%) и в то же время остатки  на корсчетах относительно постоянны (риск одновременного изъятия всего  – 20%). Выпуск ГКО в феврале 2000 г. также  нашел свое отражение при определении  фактической ликвидности. Далее, после  того как кредиты на межбанковском  рынке принимали все более  краткосрочный характер (на ночь, на 1,3 дня), было замечено, что это также  очень ликвидные активы, и им был  присвоен процент ликвидности – 100%. Появление в расчете требуемой  ликвидности статьи “Депозиты других банков до востребования” обусловлено  тем, что межбанковский депозит  был приравнен к межбанковскому кредиту. (94, с. 55)

Раньше  Национальным банком Беларуси Правилами  регулирования деятельности коммерческих банков устанавливалось несколько  коэффициентов ликвидности:

1. Норматив текущей ликвидности. Сопоставлялись активы банка в ликвидной форме плюс кредиты, выданные банком, и другие виды платежей в пользу банка со сроком погашения в течение ближайших 30 дней с обязательствами банка до востребования и со сроком исполнения в ближайшие 30 дней плюс гарантии в пользу других юридических лиц со сроком исполнения обязательств в ближайшие 30 дней (К₃);
2. Норматив краткосрочной ликвидности (сопоставлялись ликвидные активы с обязательствами со сроком исполнения до одного года (К₄);
3. Норматив среднесрочной ликвидности (активы с погашением от года до трех лет сравнивались с обязательствами с таким же сроком плюс свободные собственные средства банка   (К₅);
4. Норматив долгосрочной ликвидности (то же самое, только свыше трех лет (К₆).

Основными направлениями денежно-кредитной  политики на 1999 г. предусматривались  значения:

К₄ – не ниже 0,8; К₅ и К₆ – не выше 1,0.

Теми  же правилами устанавливались и  дополнительно рекомендуемые коммерческими  банками и другим кредитным учреждениям  нормативы:

1. К₇ – соотношение суммы кредитов и остатка средств на расчетных, текущих, депозитных и других счетах. Рекомендуемое значение – не выше 0,7;
2. К₈ – соотношение суммы ликвидных активов банка и остатка средств на расчетных, текущих и других счетах. Рекомендуемое значение не ниже 0,5;
3. К₉ – соотношение суммы ликвидных активов и общей суммы активов. Значение – не ниже 0,5.

Затем Правилами  регулирования деятельности банков в области платежеспособности, ликвидности  и крупных рисков был установлен только норматив краткосрочной ликвидности (К₂). Необходимость в других коэффициентах отпала сама собой, так как новая методика расчета коэффициента ликвидности включила в себя контроль соответствия активов пассивам как по суммам, так и по срокам, причем последние делились следующим образом: до востребования, до 3-х месяцев, от 3 до 6, от 6 до 12 месяцев и более года. В случае несовпадения сроков привлечения и размещения средств (например, когда сумма пассивов до 3-х месяцев превышает сумму активов на этот же срок), на всю величину несоответствия должны быть увеличена фактическая ликвидность. Может возникнуть вопрос, а как же быть с К₅ и К₆ (сроки соответственно до 3-х и более 3-х лет). Ответ прост. Кто же станет вкладывать деньги в банк на такие сроки при той нестабильности в экономике, которая была тогда в Беларуси.

Этими правилами  введены такие понятия, как фактическая  и требуемая ликвидности, а также  различным активам установлены  проценты ликвидности, а пассивам –  риски одновременного изъятия. Процент  ликвидности был тем выше, чем  больше вероятность за счет данного  вида актива погасить внезапно возникшее  обязательство по пассиву. Например, если по статье “Депозиты других банков до востребования” стоит цифра 50, то это значит, что есть вероятность  одновременного изъятия сразу 50% этого  вида пассива. Следовательно, банку  нужно на эту сумму увеличить  фактическую ликвидность, чтобы  быть готовым к такому изъятию.

Норматив  краткосрочной ликвидности, то есть его значение, равное единице, не изменился  и до настоящего времени. Но это еще  не значит, что не изменялись фактическая  и требуемая ликвидности. Последняя, кстати, из года в год увеличивалась, что заставляло банки увеличивать  и сумму фактической ликвидности.

За нарушение  показателей ликвидности повышался  норматив перечисления в фонд регулирования  кредитных ресурсов Национального  банка, затем взыскивался штраф  в размере 10% от недостающей суммы  фактической ликвидности по сравнению с требуемой, а начиная с ноября 1996 г. в случае несоблюдения требований по коэффициенту ликвидности, банку сначала направляется предписание о приведении коэффициента к норме в установленный срок. В случае его неисполнения вводится особый режим функционирования банка либо особый режим корсчета типа “В”.

Во многих странах центральный банк не устанавливает  обязательных коэффициентов – это  или не предусмотрено законодательством, или центральный банк не счел это  необходимым. Он только требует рассчитывать некоторые коэффициенты, совокупные или по срокам платежей, и осуществляется надзор за ними. Практически это  то же самое. В некотором роде второй метод даже более соответствует  поставленной задаче, так как он не навязывает один и тот же коэффициент  разным учреждениям; в зависимости  от рода учреждения банк может посчитать  исчисленный коэффициент удовлетворительным или нет, и в случае необходимости, оказать на данное учреждения прямое воздействие в той мере, в какой  это требуется.

Таким образом, органы контроля за деятельностью банков подходят к вопросу о регулировании  ликвидности в разных странах  по-разному, оставляя, конечно, веское слово за самими банками. Да и у  нас теперь Национальный банк устанавливает  только один обязательный норматив по ликвидности – коэффициент краткосрочной  ликвидности (сопоставляются активы и  пассивы до года), а в остальном  банкам предоставлена свобода.

Требуемая ликвидность — это сумма ликвидных  активов, которую необходимо хранить  банку, чтобы он мог оплачивать свои долговые обязательства при их востребовании. Она определяется по сумме пассивов до востребования, взвешенных на риск возможного одновременного снятия средств по ним. Для определения коэффициента ликвидности (К₂) необходимо фактическую ликвидность сопоставить с требуемой. Банки должны поддерживать коэффициенты ликвидности не ниже определенного уровня, называемого нормой ликвидности.

Как уже  отмечалось, нельзя смешивать понятия  ликвидности и платежеспособности банка, хотя они и находятся в  определенной взаимосвязи друг с  другом. Платежеспособность банка —  это его способность в установленный  срок и в нужном объеме выполнять  свои обязательства не только перед  кредиторами и вкладчиками, но и  перед бюджетом, страховыми органами и др. На состояние платежеспособности влияет как ликвидность баланса, так и другие факторы. Они связаны  с политической и экономической  ситуацией в стране, развитием  денежного рынка и рынка ценных бумаг, возможностями рефинансирования в Национальном банке, качеством управления банковской деятельностью. Неплатежеспособный банк—это банк, чьи пассивы (обязательства) превышают активы.

Требования  по платежеспособности определяются правилами  регулирования банков в области  платежеспособности, ликвидности и  крупных рисков, разработанными Национальным банком.

Коэффициент платежеспособности (К₁) — это соотношение между размерами собственного капитала банка и суммой его активов, взвешенных на степень риска. Активные операции дифференцированы на активы, не имеющие риска, т. е. освобожденные от требований платежеспособности, и на активы, имеющие риск возможного невозврата. К активам, не имеющим риска, относятся касса и приравненные к ней средства, остатки средств на корреспондентском и резервном счетах в Национальном банке. По степени риска вложений и возможной потерей части стоимости другие активы классифицируются от 20 до 100% риска. Если ссуммировать все виды активов, взвешенных на риск, то получим знаменатель коэффициента платежеспособности. Числитель коэффициента — собственный капитал банка. Он определяется как итог фондов банка плюс нераспределенная прибыль, минус нематериальные затраты и средства, инвестированные банком в уставные фонды других юридических лиц. Для определения коэффициента платежеспособности коммерческие банки составляют расчет по установленной форме и представляют его в Национальный банк. (24, с. 381)

Регулирование платежеспособности банков осуществляется посредством установления ограничений обязательств банка, максимального размера задолженности на одного заемщика и т. д. Хотя банки при выдаче ссуд анализируют кредитоспособность заемщика, однако важно, чтобы в случае, когда тот или иной заемщик окажется не в состоянии вернуть ссуду в установленный срок, финансовое положение банка оставалось достаточно устойчивым.

Если внебалансовые обязательства  имеют обеспечение такого вида, для  которого предусмотрена более низкая степень условного риска, чем  для обязательств контрагента (партнера по сделке), то обеспеченная часть внебалансового обязательства умножается на условную степень риска данного обеспечения (например, при обеспечении в виде государственных ценных бумаг Республики Беларусь, номинированных в национальной денежной единице, валюты или рублевых или валютных депозитов, государственных ценных бумаг стран - членов ОЭСР - 0 процентов, при обеспечении в виде ценных бумаг местных органов управления - 50 процентов и т.д.). (89, с. 45)