2.3  Классификация финансового  состояния по анализу             финансовой отчетности

      В первый уровень входят показатели, для которых определены нормативные  значения. К их числу относятся  показатели платежеспособности и финансовой устойчивости. Во второй уровень входят показатели, значения которых не могут  служить для оценки финансового  состояния без сравнения со значениями этих показателей на предприятиях, выпускающих продукцию, аналогичную  продукции нашей организации. В  эту группу входят показатели рентабельности, характеристики структуры имущества, источников и состояния оборотных  средств.

        Анализируя динамику показателей  первого уровня, следует обратить  внимание на тенденцию изменения  этих показателей. Если их значения  ниже нормативных или выше, то  это следует рассматривать как  ухудшение характеристик анализируемой  организации. Выделяют несколько  состояний показателей первого  уровня:

      Таблица 7

      Состояние показателей первого уровня.

      Состояние 1.1 - значения показателей находятся в пределах рекомендуемого диапазона нормативных значений («коридора»), но у его границ. Анализ динамики показателей свидетельствует, что движение происходит в сторону наиболее приемлемых значений (движение от границ к центру «коридора»). Если группа показателей данного уровня находится в состоянии 1.1, то данному аспекту финансового состояния можно дать оценку «отлично»;

      Состояние 1.2 – значения показателей находятся в рекомендуемых границах, а анализ динамики показывает их устойчивость. В таком случае финансовое состояние организации можно определить как «отличное» (значения показателя находятся в середине «коридора») или «хорошее» (значение у одной из границ «коридора»);

      Состояние 1.3 – значения показателей находятся в рекомендуемых границах, но анализ динамики указывает на их ухудшение (движение от середины «коридора» к его границам). Оценка финансового состояния в этом случае – «хорошо»;

      Состояние 2.1 – Значения показателей находятся за пределами рекомендуемых, но наблюдается тенденция к улучшению. В этом случае, в зависимости от отклонения от нормы и темпов движения к ней, финансовое состояние организации может быть охарактеризовано как «хорошее» или «удовлетворительное»;

      Состояние 2.2 – значения показателей устойчиво находятся вне рекомендуемого «коридора». Оценка – «удовлетворительно»  или «неудовлетворительно».

      Состояние 2.3 – значения показателей находятся за пределами нормы и все время ухудшаются. Оценка – «неудовлетворительно».

      Применяя  данную методику к полученным нами результатам по коэффициентам платежеспособности и финансовой устойчивости, можно  сделать следующие выводы:

      Таблица 8

 
 
 
 
 
 

      Оценка  состояния показателей первого  уровня.

      Таким образом, по большинству показателей  наша организация имеет отличное финансовое состояние. Однако есть показатели с другими оценками. Значит не все  так «отлично» в оценке финансового  состояния нашей организации. К  сожалению, ответ на вопрос о финансовом состоянии организации, имеющей  различные значения показателей  первого уровня, данная методика не дает.

      Такую возможность дает методика, основанная на балльной оценке финансового состояния. Сущность такой методики заключается  в классификации организаций  по уровню финансового риска, то есть любая анализируемая организация  может быть отнесена к определенному  классу в зависимости от «набранного» количества баллов, исходя из фактических  значений ее финансовых коэффициентов.

      По  количеству набранных баллов можно  выделить 5 классов. Приведу их краткие  характеристики.

      1 класс (85-82,6 баллов) - организация с абсолютной финансовой устойчивостью и абсолютно платежеспособная, чье финансовое состояние позволяет быть уверенными в своевременном выполнении обязательств в соответствии с договорами. Это организация,  имеющая рациональную структуру имущества и его источников, и, как правило, довольно прибыльная.

      2 класс (80,5-56,6 баллов) – организация нормального финансового состояния. Ее финансовые показатели в целом находятся очень близко к оптимальным, но по отдельным коэффициентам допущено некоторое отставание. У такой организации, как правило, неоптимальное соотношение собственного и заемных источников финансирования в пользу заемного капитала. Причем наблюдается опережающий прирост кредиторской задолженности по сравнению с приростом  других заемных источников, а также по сравнению с приростом дебиторской задолженности. Это обычно рентабельные организации.

      3 класс (55,1-30 баллов) – организация, финансовое состояние которой можно оценить как среднее. При анализе бухгалтерского баланса обнаруживается слабость отдельных финансовых показателей. У нее либо платежеспособность находится на границе минимально допустимого уровня, а финансовая устойчивость нормальная, либо наоборот, неустойчивое финансовое состояние из-за преобладания заемных источников финансирования, но есть некоторая текущая платежеспособность.

      4 класс (28,3-7,8 баллов) – организация с неустойчивым финансовым состоянием. У нее неудовлетворительная структура капитала, а платежеспособность находится на нижней границе допустимых значений. Прибыль у такой организации, как правило, отсутствует вовсе или очень незначительная.

      5 класс (6,1-0 баллов) – организация с кризисным финансовым состоянием. Она неплатежеспособная и абсолютно неустойчивая с финансовой точки зрения. Это предприятие убыточное.

      Проведем  обобщающую оценку финансового состояния  анализируемой организации 

      Таблица 9

      Классификация уровня финансового состояния.

      По  данным расчетов получается, что анализируемая  нами организация относится ко 2 классу (нормального) финансового состояния, но к концу года показатели стали  несколько хуже.

 

Заключение.

      Финансовое  состояние предприятий характеризует  состояние и использование их средств, что отражается в финансовой отчетности.  Основными требованиями к составлению финансовой отчетности являются следующие: она должна давать полное представление об имущественном  и финансовом положении организации, об его изменениях, а также финансовых результатах ее деятельности; организацией должна быть обеспечена нейтральность  информации в финансовой отчетности.

      Роль  финансовой отчетности заключается  в том, что она служит основной информационной базой финансового  анализа. В составе финансовой отчетности бухгалтерский баланс является наиболее информативной формой для анализа  и оценки финансового состояния  предприятия. Значение бухгалтерского баланса так велико, что анализ финансового состояния нередко  называют анализом баланса.

      Финансовое  состояние можно оценивать с  точки зрения краткосрочной и  долгосрочной перспективы. В первом случае критерий оценки финансового  состояния – ликвидность и  платежеспособность.

      Анализ  ликвидности баланса заключается  в сравнении средств по активам, сгруппированных по степени их ликвидности  и расположенных в порядке  убывания ликвидности, с обязательствами  по пассиву, сгруппированных по срокам их погашения и расположенных  в порядке возрастания сроков.

      Проводимый  по изложенной схеме анализ ликвидности  баланса является приближенным. Более  детальным является анализ платежеспособности при помощи коэффициентов.

      С позиции долгосрочной перспективы  финансовое состояние оценивают  на основе анализа финансовой устойчивости. Задачей анализа финансовой устойчивости является оценка величины и структуры  активов и пассивов. При анализе  финансовой устойчивости используют абсолютные и относительные показатели.

      Абсолютными показателями финансовой устойчивости являются показатели, характеризующие  степень обеспеченности запасов  и затрат источниками их формирования.

      Относительные показатели финансовой устойчивости делятся  на две группы: определяющие состояние  оборотных средств и характеризующие  состояние основных средств. 

      Анализ  финансового состояния заканчивается  тем, что на основе рассчитанных показателей  проводят комплексную оценку финансового  состояния, то есть, определяют к какому классу относится предприятие по своему финансовому положению.

      Однако  нормативы, в соответствии с которыми проводят оценку показателей, во многом определяются особенностями той  сферы, где занято предприятие.

      В финансовом анализе промышленных предприятий  особое внимание уделяют оценке производственной (основной) деятельности. Здесь оцениваются  показатели, характеризующие эффективность  использования ресурсов.