Оборотные средства и их организация на предприятии

stify">  Кредиты банка позволяют органично увязать  все источники оборотных средств  и оказывают активное влияние  на рациональное формирование запасов  сырья, материалов, готовой продукции  и других видов материальных ценностей.

  Учитывая  сложное состояние экономики  предприятий, взаимные неплатежи, коммерческие банки с целью гарантии возврата средств, предоставляемых в ссуду, кредитуют субъектов под залог  их имущества или при условии  страхования риска непогашения  кредита.

  Планирование  потребности в заемных оборотных  средствах включает роз ¬ счет необходимой суммы кредита с  учетом остатка нормируемых товарно-материальных ценностей и определение потребности  в кредите.

  Сумма кредита с учетом остатка нормируемых  товарно-ма ¬ материальных ценностей  определяется для каждого объекта  как разница между запланированной  стоимостью материальных ценностей  по действующим ценам и собственными оборотными средствами.

  Краткосрочный кредит, независимо от объектов кредитования, предоставляется сроком до одного года. Однако на практике сроки предоставления кредита значительно меньше, что  объясняется высоким уровнем  инфляции, вызванной спадом производства, состоянием товарного и денежного  обращения.  

  6.3.3. Привлечение  средств других предприятий 

  К привлеченным принадлежат средства других кредиторов, которые предоставляются предприятиям взаймы под определенный (оговоренный) процент на срок до одного года с  оформлением векселя или иного  долгового обязательства.

  Вексель является простейшей и самой распространенной формой кредитных денег. Он выписывается должником и передается кредитору. Сам факт выдачи векселя означает фактически превращение (переход) товара в деньги. Через вексель реализуется  неудовлетворенный спрос на деньги как средство платежа. Когда таких  денег недостаточно, их заменяет вексель.

  Достаточно  распространенной формой привлечения  средств других предприятий является коммерческий кредит. Он используется во ¬ предприятиями за нехватки финансовых ресурсов у покупателя (потребителя) и невозможности рассчитаться с  поставщиком. В этом случае возникает  необходимость отсрочки платежей. Поставщик  дает согласие на предоставление отсрочки платежа за поставляемую продукцию, и от потребителя он вместо денег  получает вексель или другое долговое обязательство.

  Использование коммерческого кредита получило определенное развитие в период становления  рыночной экономики, создания предприятий  с различными формами собственности  и предоставление значительной самостоятельности  предприятиям. В целом его использования  положительно влияет на экономику предприятия  и народного хозяйства, поскольку  упрощает реализацию товаров, ускоряет вращение оборотных средств и  снижает потребность в кредитных  и денежных ресурсах.

  Кредиторская  задолженность относится к внеплановым  привлеченным источникам формирования оборотных средств. Ее порождает  недостаток собственных оборотных  средств. Наличие кредиторской задолженности  поставщикам свидетельствует об участии в хозяйственном обороте  предприятия средств других предприятий.

  Иными словами, кредиторская задолженность - это краткосрочные обязательства  предприятий, возникающих при: расчетам с бюджетом; по расчетным документам, срок оплаты которых не наступил и  которые не уплачен в срок, за неотфактурованные поставки-расчетами  взаимных требований, векселями, срок оплаты которых не наступил и которые  не уплачен в срок; по краткосрочным  кредитам.

  Кредиторская  задолженность является допустимой (нормальной), если оно обусловлено  действующим порядком расчетов. Например, задолженность поставщикам по расчетным  документам, срок оплаты которых не наступил, по неотфактурованные поставки. Однако на предприятии может быть и просроченная кредиторская задолженность, которая образуется в результате нарушения покупателями порядка  и сроков оплаты расчетных документов. Если покупатель, используя в обращении  неоплаченные товарно-мате ¬ териальных ценностях, получает дополнительные средства, которые ему не принадлежат, то поставщик  вынужден обращаться к внепланового перераспределения имеющихся средств, к поискам дополнительных источников формирования его текущих финансовых ресурсов.

  По  кредиторской задолженности поставщикам  привлечение средств происходит в товарной форме в отличие  от собственных оборотных средств  и банковского кредита, которые  выступают в денежной форме. Размер и продолжительность просроченной кредиторской задолженности зависят  от конкретных условий организации  и использования оборотных средств, особенно - от размера и продолжительности  просроченной дебиторской задолженности, главным источником покрытия которого и является кредиторская задолженность.

  Создается парадоксальная ситуация: чем больше в обороте предприятия-потребителя  товаров и денег предприятия-поставщика, то больше (независимо от формы собственности) это его устраивает. Однако такое  «перекачка» капитала (хотя и временное) в конечном итоге образует цепь неплатежей, ухудшает финансовое положение предприятия, замедляет вращение оборотных средств  в народном хозяйстве в целом.

  Источники формирования оборотных средств  оказывают влияние на их вращения. Особенности различных источников формирования и принципы различного режима использования собственных  и привлеченных оборотных средств  влияют на эффективность использования  оборотных средств и всего  оборотного капитала. Рациональное формирование названных источников оборот ¬ ных  средств может влиять на процесс  производства, на финансовые результаты и финансовое состояние предприятия, способствует достижению цели с минимально необходимыми при данных условиях оборотными средствами.  

  6.4. ПОКАЗАТЕЛИ  СОСТОЯНИЯ И ИСПОЛЬЗОВАНИЯ ОБОРОТНЫХ  СРЕДСТВ 

  6.4.1. Показатели  состояния собственных оборотных  средств 

  Состояние оборотных средств характеризуется  прежде всего наличием их на определенную дату. Наличие собственных оборотных  средств предприятия определяется как разница между суммой итоге I раздела пассива баланса Ф.1 и  строки 530 и итогом I раздела актива баланса Ф.1 и строки 300.

  То  есть из суммы I раздела пассива «Источники собственных и приравненных к  ним средств» (стр. 495, графа 4) и суммы  строки 530 (долгосрочные кредиты) высчитывается  сумма показателей раздела актива «Основные средства и прочие внеоборотные активы» (стр. 070, графа 4) и заемные  средства (стр. 300).

  Согласно  Положению (стандарту) бухгалтерского учета 2 (ПБО2) «Баланс», утвержденное приказом Министерства финансов Украины от 31.03.99 г. № 87 и зарегистрировано в Министерстве юстиции Украины 21.06.99 г. № 391/3684, наличие  собственных оборотных средств  предприятия определяется как разница  между суммой итоге «раздела I пассива  баланса Ф. 1». «Собственный капитал» (строка 380) и итогом раздела I актива баланса (строка 080).

  Следовательно, с суммы раздела И пассива  баланса «Собственный капитал» (строка 380) и суммы строки 430 «Обеспечения будущих выплат и платежей» высчитывается  сумма показателей раздела I актива «Внеоборотные активы» (строка 080).

  Сравнение фактического наличия оборотных  средств с нормативом позволяет  определить недостаток или избыток  собственных оборотных средств.

  Недостаток  собственных оборотных средств  означает превышение норматива оборотных  средств над фактическим наличием их. Он может возникнуть по вине самого предприятия, других предприятий, в  результате изменения условий хозяйствования, не принятых во внимание своевременно (как, например, несвоевременное финансирование прироста норматива собственных  оборотных средств), за стихийного бедствия и других причин.

  Основными причинами нехватки собственных  оборотных средств могут быть: плохая работа маркетинговой службы; невыполнения планов прибыли; слабая ответственность  предприятий за формирование и сохранение собственных оборотных средств  и их нецелевое использование; несвоевременное  финансирование прироста норматива  оборотных средств, наличие дебиторской  задолженности (несвоевременные расчеты) и другие.

  Недостаток  собственных оборотных средств  может возникать в связи со значительным повышением цен в результате инфляционных процессов.

  Избыток собственных оборотных средств  создается у предприятий в  случае превышения размеров оборотных  средств сверх определенных их нормативы, необходимые для удовлетворения постоянных минимальных потребностей производства в ресурсах. Он может  возникнуть вследствие перевыполнения плана прибыли; неполного взноса платежей в бюджет; безвозмездного поступления (получения) товарно-материальных ¬ ных ценностей от других организаций; неполного использования прибыли  на цели, предусмотренные финансовым планом, и др..

  Превышение  норматива оборотных средств  может быть оправданным в случае перевыполнения плана выпуска продукции, но темпы роста нормативных запасов  не должны опережать темпы роста  объема производства.

  В современных  условиях хозяйствования (изменение  цен, инфляция, спад производства) превышение фактического наличия собственных  оборотных средств над нормативом - явление в хозяйственной деятельности предприятий достаточно редкое.

  Сравнивая на определенную дату разных периодов фактическое наличие собственных  оборотных средств, можно судить об абсолютном изменении их величин.

К показателям, характеризующим состояние оборотных  средств, можно отнести коэффициент  реальной стоимости оборотных средств  в имуществе предприятия (Кр.в.). Этот показатель определяется как отношение  стоимости оборотных средств  к стоимости имущества предприятия: ,

где Фн - фактическое  наличие (стоимость оборотных средств, грн.)

 М - стоимость  имущества предприятия, грн.

 Коэффициент  реальной стоимости оборотных  средств показывает, какую долю  в имуществе предприятия они  занимают. В зависимости от типа  производства, вида продукции и  других факторов эта доля может  быть разной. Но желательно, чтобы  она обеспечивала возможность  ритмичного, бесперебойного производства  и, при необходимости, быстрой  ликвидности оборотных активов. 

6.4.2. Показатели  использования оборотных средств  и пути ускорения их вращения

 Для характеристики  эффективности использования оборотных  средств на предприятиях используются  различные показатели, важнейшим  из которых является скорость  вращения. Она исчисляется в днях  и характеризуется периодом, за  который оборотные средства предприятия  совершают один оборот, то есть  проходят все стадии кругооборота  на предприятии:

где О - срок обращения оборотных средств, дней;

 С - средние  остатки нормируемых оборотных  средств, грн.;

 Т - продолжительность  периода, за который исчисляется  вращения, дней;

 Р - объем  реализованной продукции, руб.

 Среднюю  стоимость оборотных средств  можно рассчитать как среднюю  арифметическую или среднюю хронологическую.  Данные для расчета используются  в зависимости от периода (год,  полугодие, квартал и т.д.), за  который определяется оборачиваемость.  Если за год, то необходимо  для расчета брать наличие  оборотных средств на начало  каждого месяца.

 Итак, формула,  по которой определяется средняя  арифметическая, выглядеть так:  , (1)

де  С₁, С₂, … С₁₂ — сума (вартість) оборотних коштів на початок кожного місяця року (з січня по грудень);

С₁₃ — сума оборотних коштів на початок наступного року.

  Средняя сумма оборотных средств по средней  хронологической определяется по формуле:

       . (2)

Хотя результаты подсчетов по обоим формулами  имеют незначительные расхождения, но расчет, провeдений по формуле [2], статистика считает более точным.