Финансовый анализ

 

51. Промислово-торговельне підприємство за звітний рік реалізувало продукції на суму 713 229 г. о., що на 12,5 % більше, ніжу минулому році. При цьому сума постійних витрат не змінилася і становить 328 085,3 г. о., тоді як рівень змінних витрат збільшився на 7 % і становить 42 %.

Проаналізуйте динаміку виручки від реалізації продукції та рівня сукупних витрат, якщо ціна на продукцію підприємства підвищилися в середньому на 11,5%, а частка витрат, що залежить від зміни ціни, становить 25 %.

52. За нижче наведеними даними визначити:

а) скільки відсотків прибутку зможе зберегти підприємство, коли виручка від реалізації скоротиться на 25 %;

б) відсоток зниження виручки, за якого підприємство повністю залишиться без прибутку та знову опиниться на порозі рентабельності;

в) на скільки відсотків необхідно знизити постійні витрати, щоб при скороченні виручки на 25 % та при значенні сили дії операційного важеля — 3, підприємство зберегло 75 % очікуваного прибутку.

 

Валова маржа	450 млн грн
Постійні витрати	300 млн грн
Прибуток	150 млн грн

 

53. Підприємство «Астра» має 200 тис. грн. акціонерного капіталу, обсяг реалізованої продукції 400 тис.грн., оборотні кошти становлять 600 тис. грн., прибуток — 90 тис. грн. Визначити коефіцієнт обертання капіталу, рентабельність капіталу та рентабельність обороту.

54. Фірма прогнозує виробити і реалізувати на ринку 1300 наборів м'яких меблів, що відповідає виробничій потужності:

1)витрати:

на 1 набір 10 500 грн;

на весь випуск— 13 650 тис. грн, у тому числі: змінні витрати на 1 набір — 9 000 грн;

на весь випуск — 11 700 тис. грн; постійні витрати на весь випуск — 1 950 тис. грн;

2) відпускна ціна— 14 500 грн;

3) виручка від продажу— 18 850 тис. грн. Визначити:

• 3а якого обсягу виробництва і збуту наборів м'яких меблів фірма досягне покриття загальних витрат?
• Поріг прибутку, коли виробник меблів очікує отримати прибуток на одиницю продукції у розмірі 2792 грн, що становить 19,2% до ціни.
• Можливість досягнення більш високого порогу: рентабельності за оборотом у розмірі 30 %.

55. Здійснити факторний аналіз прибутку від операційної діяльності.

Робота будівельно-монтажної організації впродовж ряду років є прибутковою і характеризуються такими даними:

 

Показник	2002 р. факт	2003 р.,  план	2003 р.,  факт
Виручка від реалізації, тис. Грн	8 323	10 243	12 034
Повна собівартість	5 469	7 000	7 695
Прибуток від операційної діяльності	2 854	3 243	4 339

У 2001 р. організація виконала ряд робіт (участь у будівництві станції метро), унаслідок чого був збільшений обсяг робіт порівняно з планом. Підприємство виконало державне замовлення, і йому надали можливість використати дешевші джерела матеріальних ресурсів.

56. Визначити можливі рівні доходу залежно від стану економіки в наступному році за інвестування 50 000 грн. в акції А чи в акції В. Прийняти рішення залежно від норми прибутку чи ризикованості акцій.

 

Стан економіки	Дохід		Імовірність
	А	В	А	В
Падіння	-5%	-10%	0,2	0,2
Нормальний стан	20%	15%	0,6	0,6
Зростання	40%	20%	0,2	0,2

 

57. Вкажіть на який розмір дивіденду може розраховувати власник звичайної акції акціонерного товариства номінальною вартістю 48 грн.? Для визначення чистого прибутку акціонерного товариства та суми дивідендів, виплачених засновникам, необхідні такі дані:

1. Статутний фонд АТ — 79 968 грн.
2. Балансовий прибуток, одержаний за рік, — 30 000 грн.
3. Сума податку на прибуток, сплаченого підприємством, — 9000 грн.
4. Сума, внесена до бюджету у формі економічних санкцій, — 1500 грн.
5. Виплачені проценти за прострочений кредит — 2000 грн.

6. Прибуток, перерахований товариством до фондів: 
   •резервного — 700 грн.;

• розвитку і вдосконалення виробництва — 5000 грн.;
• соціальних потреб — 2000 грн.;
• матеріального заохочення — 3000 грн.

 

58. Фірма виробляє відеокасети. На підставі наведених даних зробіть диференціацію витрат методом  максимальної та мінімальної точки та визначте загальну суму постійних витрат.

 

Місяць	Обсяг виробництва,  тис. шт.	Витрати на електроенергію,  тис. грн
1	10,0	3 750
2	8,0	3 500
3	10,0	3 700
4	11,0	3 750
5	12,0	3 800
6	9,0	3 430
7	7,0	3 350
8	7,5	3 350
9	8,0	3 420
10	10,0	3 700
11	12,0	3 800
12	13,0	3 860

 

59 Зрівняти показники МП «Сигма» з галузевими, привести формули їх розрахунку та прокоментувати їх.

 

Показник	МП "Сигма"	Галузеві
1. Прибутковість інвестицій у  фірму, %	5,0	6,7
2. Обертання матеріальних активів	4,2	4,5
3. Прибутковість матеріальних активів, %	10,7	11,0
4. Валова прибутковість продажу, %	15,45	15,0
5. Нетто-прибутковість продажу, %	6,4	6,0
6. Коефіцієнт критичної оцінки	1,8	1,6
7. Період інкасації дебіторської  заборгованості, днів	30	25
8. Обертання усіх активів	1,1	1,2
9. Покриття відсотків за облігаціями  надходженнями	6,6	6,59

 

60. Зробити факторний аналіз собівартості виробу А.

 

Показник	За планом	Фактично	Відхилення
Обсяг виробництва, туб	57 600	50 400	-7 200
Сума постійних витрат, тис. грн.	6 912	7 056	+144
Сума змінних витрат на одиницю  продукції, грн.	280	310	+30
Собівартість 1 туб., грн.	400	450	+50

 

61. Проаналізувати вплив факторів ціни та собівартості на зміну рентабельності продукції А, Б, В, Г на підставі таких даних:

 

Продукція	Середня  ціна реалізації  грн		Собівартість  1 туб  продукції, грн		Рентабельність			Відхилення  від плану, %
			план	факт	планова	умовна	фактична	загальне	у т. ч. за  рахунок
	план	факт							ціни	собівартості
А	500	520	400	450	25,0	30,0	15,55	Визначити
Б	600	610	500	512	20,0	22,0	19,14
В	700	735	570	556	22,8	29,0	32,19
Г	750	780	587,4	575	27,7	32,8	35,65

 

62 Використовуючи наведені нижче дані необхідно визначити:

1)  кількість виробів за рік;

2)  виручку від реалізації  виробів;

3)  змінну частину собівартості  реалізованої продукції;

4)  валовий прибуток;

5)  чистий прибуток.

Продажна ціна виробу	6 грн
Загальний обсяг продажу	520 000 шт.
Рівень запасів на початок звітного періоду	40 000 шт.
Рівень запасів на кінець звітного року	60 000 шт.
Змінні витрати на виробництво одного виробу	4 грн.
Змінні торговельні витрати на продаж одного товару	1,20 грн.
Фінансові витрати	200 000 грн.
Торговельні та адміністративні витрати	80 000 грн.

 

63. Визначити резерви зростання прибутку за рахунок збільшення обсягу реалізації продукції і за рахунок зниження собівартості продукції на підставі даних:

 

Вид продукції	Можливий обсяг реалізації    продукції, туб	Резерв збільшення    обсягу реалізації    продукції, туб	Резерв зниження    собівартості продукції, грн.	Фактична сума прибутку    за 1 туб, грн	Резерв збільшення  суми прибутку  за рахунок
					збільшення об сягу реалізації    продукції, тис. грн.	Зменшення со бівартості    продукції, тис. грн.
А	50 440	1 940	20	70	Визначити	Визначити
Б	55 100	2 100	12	98	Визначити	Визначити
В	32 240	1 740	10	179	Визначити	Визначити
Г	26 658	1 058	13	205	Визначити	Визначити
Усього	-	-	-	-

 

64. Підприємство виготовляє запчастини до автомобілів — масляні фільтри — і реалізує їх по 10 грн. за фільтр. Змінні витрати на одиницю продукції —- 3,6 грн. Квартальний обсяг продажу — 250 тис. шт. Постійні витрати підприємства становлять 975 тис.грн. Поріг рентабельності перейдено. Надходить комерційна пропозиція продати додатково 20 тис. фільтрів по 5,25 грн. Виконання цього замовлення пов'язано зі зростанням змінних витрат на 72 тис. грн. Постійні витрати не змінюються. Чи варто прийняти пропозицію?

65. Керівництво фірми прогнозує збільшити виручку від реалізації продукції на 15%. Поточна виручка 52 000 гр. од., а змінні витрата — . 40000 гр. од. Постійні витрати — 5000 гр. од. Визначити суму прибутку, яка відповідатиме новому обсягу виручки від реалізації традиційним способом та за допомогою виробничого важеля. Зробіть висновок про рівень рентабельності цього підприємства.

 

66. Фірма «Пошук» випускає каркаси. Виробничі витрати — 120 грн/шт., змінні витрати на збут — 14 грн/шт., середні постійні витрати — 8 грн/шт. Фірма випускає 10 000 каркасів, ціна — 200 грн/шт. До фірми надходить пропозиція на закупівлю 5000 каркасів. Якщо фірма прийме цю пропозицію, то умовно-постійнi витрати зростуть на 10 тис. грн, що змусить відмовитись від виготовлення 2000 шт. каркасів в основному виробництві. Оцінити мінімально прийнятну ціну каркасів за отриманим замовленням, яка б забезпечила одержання прибутку на вже досягнутому фірмою рівні.

67. Визначити резерви зростання прибутку за рахунок збільшення обсягу реалізації продукції і за рахунок зниження собівартості продукції на підставі таких даних:

 

Вид продукції	Можливий обсяг реалізації    продукції, туб	Резерв збільшення    обсягу реалізації    продукції, туб	Резерв зниження    собівартості продукції, грн.	Фактична сума прибутку    за 1 туб, грн	Резерв збільшення  суми прибутку  за рахунок
					збільшення об  сягу реалізації    продукції, тис. грн.	Зменшення со бівартості    продукції, тис. грн.
А	50 440	1 940	20	70	Визначити	Визначити
Б	55 100	2 100	12	98	Визначити	Визначити
В	32 240	1 740	10	179	Визначити	Визначити
Г	26 658	1 058	13	205	Визначити	Визначити
Усього	-	-	-	-