Контрольная работа по "Экономическому анализу"

 – 54358,32 тыс. руб.

Экономия использования  объектов основных средств составила 54358,32 тыс. руб.

4. Оборотные средства (строка 5):

 – 180792,87 тыс. руб.

Экономия оборотных  средств составила 180792,87 тыс. руб.

 

Выводы.

           Данная методика позволила определить долю влияния отдельных факторов на результативный показатель, а также выявить совокупный эффект, полученный благодаря интенсивному использованию производственных ресурсов (46,89 %) и экстенсивному использованию (53,11 %).

Анализ показал, что предприятие  характеризуется преимущественно  экстенсивным развитием. В то же время приведенные данные свидетельствуют о том, что для трудовых и материальных ресурсов, характерно в основном интенсивное развитие

Прирост выручки от продажи  получен за счет экстенсивного и  интенсивного использования производственных ресурсов в примерно одинаковом соотношении с небольшим преобладанием экстенсивного их использования.

 

 

.

 

 

 

 

7. ЗАДАНИЕ  7

 

           На основе исходных данных рассчитать (табл. 8) сравнительную комплексную оценку результатов деятельности организаций методом расстояний с учетом балла значимости по данным на конец исследуемого периода и конкурирующих обществ с ограниченной ответственностью № 1, № 2 и № 3 (табл. 9 и 10).

 

Таблица 8

Исходные информация Х

Показатель	Общества  с ограниченной ответственностью				Значимости  показателя, балл	Эталон  организации
	"Агат"	№1	№2	№3
1	2	3	4	5	6	7
1.Коэффициент  текущей ликвидности	1,9911	2,1478	2,4415	1,8421	4	2,4415
2. Коэффициент  оборачиваемости активов	0,8463	0,8514	0,7147	0,7578	5	0,8514
3. Рентабельность  продаж	11,97	10,27	15,67	11,98	6	15,67
4. Рентабельность  собственного капитала, %	18,10	13,27	15,42	17,45	7	18,10
5.Коэффициент  финансовой независимости (автономии)	0,5438	0,6027	0,5894	0,5749	2	0,6027
6.Коэфициент  маневренности	0,7852	0,7594	0,5678	0,4258	3	0,7852
7.Коэффициент  финансирования	1,1921	1,1128	0,9487	0,8457	4	1,1921
8.Коэффициент  обеспеченности оборотных активов  собственными средствами, %	48,35	25,59	38,14	20,18	3	48,35

 

 

Решение.

Строка 1 заполняется  на основе расчета коэффициента текущей  ликвидности в Задании 2.

Коэффициент оборачиваемости активов (строка 2) определяется по формуле:

, где

    N – выручка от продажи,

      – среднегодовая стоимость всех активов организации активов.

Итак: 0,8463

Этот показатель характеризует скорость оборачиваемости и показывает число оборотов, совершаемых активами в анализируемом периоде (0,8463).

Значение строки 3 соответствует  значению строки 9 столбца 4 таблицы 5.

Рентабельность собственного капитала (строка 4) определяется по формуле:

Поэтому, 18,10%

Коэффициент финансовой независимости (автономии) (строка 5) рассчитывается по формуле:

,

где СК – собственный  капитал,

       А  – активы организации.

Рекомендуемое значение этого коэффициента ≥ 0,5.

0,5438

Данный показатель характеризует, в какой степени активы организации  сформированы за счет собственного капитала. То есть 54,38% активов      ООО «АГАТ» сформированы за счет собственных средств, и это говорит о положительном факте, поскольку соблюдено рекомендуемое значение.

Коэффициент маневренности (строка 6) вычисляется следующим  образом:

,

где ВОА – внеоборотные активы.

Рекомендуемое значение коэффициента находится в интервале от 0,2 до 0,5.

0,7852

Этот коэффициент показывает ту часть собственного капитала, которая  вложена в оборотные средства. То есть оборотные активы ООО «АГАТ» на 78,52% сформированы за счет собственных средств, и это говорит о том, что рекомендуемое значение превышено.

Коэффициент финансирования (строка 7) определяется так:

,

где ЗК – заемный капитал.

Рекомендуемое значение этого коэффициента ≥ 1.

1,1921

Данный показатель отражает, сколько заемных средств покрывается  собственным капиталом. То есть коэффициент  финансирования ООО «АГАТ», равный 1,1921, свидетельствует о том, что заемный капитал организации полностью и на 19,21% сверх покрывается собственным. Это говорит о положительном факте, поскольку соблюдено рекомендуемое значение.

Коэффициент обеспеченности оборотных активов собственными средствами (строка 8) рассчитывается по формуле:

,

где ОА – оборотные активы.

Рекомендуемое значение коэффициента = 0,1.

0,4835 или 48,35%

Этот коэффициент показывает долю оборотных активов, финансируемых  за счет собственных средств. То есть оборотные активы ООО «АГАТ» на 48,35% финансируются за счет собственного капитала, и это говорит о том,  организация располагает собственными средствами для покрытия потребности в оборотных активах в достаточно большом объеме.

 

 

В каждом столбце  таблицы 8 определим максимальный элемент, который принимается за единицу. Затем все значения строк делим на максимальный элемент эталонной системы, и заполняем  таблицу 9.

 

Таблица 9

Коэффициенты отношения  показателей к эталону Х/Хmax

 

Показатель	Общества  с ограниченной ответственностью				Значимости показателя, балл
	"Агат"	№1	№2	№3
1	2	3	4	5	6
1.Коэффициент  текущей ликвидности	0,8155	0,8797	1	0,7545	4
2. Коэффициент  оборачиваемости активов	0,9940	1	0,8394	0,8901	5
3. Рентабельность  продаж,%	0,76	0,66	1	0,76	6
4. Рентабельность  собственного капитала, %	1	0,73	0,85	0,96	7
5.Коэффициент  финансовой независимости (автономии)	0,9023	1	0,9779	0,9539	2
6.Коэфициент  маневренности	1	0,9671	0,7231	0,5423	3
7.Коэффициент  финансирования	1	0,9335	0,7958	0,7094	4
8.Коэффициент  обеспеченности оборотных активов собственными средствами,%	1	0,53	0,79	0,42	3

 

Поскольку значимость показателей, составляющих матрицу, различна, каждому  показателю присваивается весовой  коэффициент или балл значимости (k), который определяется экспериментальным путем и отражен в столбце 6 таблиц 8 и 9.

Рейтинговая оценка по каждой системе определяется по формуле:

Для упрощения расчетов в таблице 10 вычислим значения каждого  показателя по всем организациям с  учетом балла значимости (строки 1-8), то есть возведем в квадрат и умножим на коэффициент значимости:

 

 

 

 

 

 

 

Таблица 10

Результаты сравнительной  рейтинговой оценки

 

Показатель	Общества  с ограниченной ответственностью
	"Агат"	№1	№2	№3
1	2	3	4	5
1.Коэффициент  текущей ликвидности	2,6602	3,0955	4	2,2771
2. Коэффициент  оборачиваемости активов	4,9402	5	3,5230	3,9614
3. Рентабельность  продаж,%	3,47	2,61	6	3,47
4. Рентабельность  собственного капитала, %	7	3,73	5,06	6,45
5.Коэффициент  финансовой независимости (автономии)	1,6283	2	1,9126	1,8199
6.Коэфициент маневренности	3	2,8058	1,5686	0,8827
7.Коэффициент  финансирования	4	3,4857	2,5332	2,0130
8.Коэффициент  обеспеченности оборотных активов  собственными средствами,%	3	0,84	1,87	0,53
9. Рейтинговая  оценка с учетом коэффициента  значимости	5,4497	4,8546	5,1446	4,6265
10.. Место организации	1	3	2	4

 

           Для расчета рейтинговой оценки с учетом коэффициента значимости (строка 9) сложим значения по всем показателям конкретной организации и извлечем корень квадратный из полученной суммы.

Место организации (строка 10) определяем от высшей рейтинговой оценки к низшей.

 

Выводы.

Таким образом, по результатам  сравнительной рейтинговой оценки ООО «АГАТ» занимает I место. Это говорит о том, что данная организация является наиболее успешной в осуществлении предпринимательской деятельности, платежеспособной и финансово независимой.

Обобщающие показатели оценки финансовой (рыночной) устойчивости соответствуют, а отдельные и  превышают, рекомендуемые значения, что свидетельствует о положительной  тенденции развития предприятия.

Кроме того, согласно типологии  финансовой устойчивости финансовое состояние  ООО «АГАТ» относится к абсолютной финансовой устойчивости, поскольку  выполняется неравенство, соответствующее  этому типу устойчивости:

Запасы < (Собственный капитал – Внеоборотные активы) + Краткосрочные займы и кредиты + Кредиторская задолженность

Или на основе данных формы  № 1 «Бухгалтерский баланс»:

стр. 210 < стр. 490 – стр. 190 + стр. 610 + стр. 620

Итак, для ООО «АГАТ» на конец отчетного года:

326 370 тыс. руб. < (301 378 – 64 745 + 58 272 + 187 550) тыс. руб.

326 370 тыс. руб. < 482 910 тыс. руб.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

На основании  проведенных исследований можно  сделать  следующие выводы:

1. В целом состоянии источников образования имущества организации признается достаточно удовлетворительным, а организация по оценки капитала достаточно финансово-устойчивая.

2. Анализ общей величины капитала и обязательств организации показал, что размер наиболее срочных обязательств за анализируемый период вырос.

3. Анализ динамики расходов организации показал, что за два периода наблюдается рост расходов организации. Рентабельности расходов организации и доходов на 1 руб. расходов снизились, при этом расходоемкость продаж выросла.

4. Прибыль от продаж увеличилась на 14 343 за счет роста выручки на 176 120 тыс.руб. Изменение структуры реализации продукции оказало отрицательное влияние на рост прибыли от продаж.

5. При оценке изменений факторов на изменение рентабельности собственного капитала на 4,92% положительным фактором оказалось изменение доли активов на 1 руб. заемного капитала почти на 1% за счет роста среднегодовых остатков всех активов за период на 5,3 млн.руб. (на 1%) и уменьшение величины среднегодовых остатков заемного капитала более чем на 20 млн.руб. или 8,21%.