Деньги как инструмент финансовых отношений

     Введение

     Деньги  это неотъемлемая и существенная часть финансовой системы каждой страны. Называются ли они долларами, рублями, фунтами или франками, деньги служат средством оплаты, средством  сохранения стоимости и единицей счёта во всех, кроме самых начальных экономических системах. В курсовой работе попытаюсь рассмотреть сущность денег, их экономическое значение, и факторы, определяющие их количество (массу). Так же будет сделана попытка показать, насколько велико экономическое значение денежного обмена и какую роль деньги играют в формировании экономической политики. Актуальность темы несомненна, т.к современный мир без денежного рынка представить просто невозможно. С ними неразрывно связаны все успехи мировой цивилизации. Они создали общество таким, каким мы его видим на данном этапе с его достоинствами и противоречиями. Однако денежный рынок продолжает развиваться и видоизменятся, так что их история продолжает оставаться динамичной.

     Российская  макроэкономика еще очень молода, нет упорядоченной информационной базы. Поэтому трудно составить однозначное, максимально правильное мнение по интересующему вопросу. Еще труднее найти оптимальное решение волнующей проблемы.

     При переходе нашей страны от плановой к рыночной экономике роль денег  в нашей стране резко возросла.

     Если  раньше дефицитом были товары и люди искали возможность потратить свои деньги на что-нибудь полезное, то теперь такой проблемы нет - были бы деньги. Следовательно, дефицитом стали  деньги… Рыночная экономика не может  существовать без денег.

     Целью работы является:

      - изучение денежного рынка и  его механизм функционирования,

      -составление единого, общего  представления о деньгах,

     - их происхождении, роли в экономике  и жизни каждого человека.

     При написании курсовой работы пользовалась научной литературой различных авторов, сообщениями средств массовой информации и знаниями, полученными на лекциях. Работа позволяет рассмотреть поставленный вопрос с разных точек зрения. Так же убедиться в отражении законов экономики на конкретных примерах. Позволяет оценить всю важность и неизбежность существования денег.

       Царство денег - одна из сложнейших  систем рынка, и нет человека, которого бы не затрагивали  каждый день процессы, происходящие  в этом особом мире. В современных  условиях деньги являются неотъемлемым  атрибутом хозяйственной жизни. Поэтому все сделки, связанные с поставками материальных ценностей и оказанием услуг, завершаются денежными расчетами. Расчеты представляют собой систему организации и регулирования платежей по денежным требованиям и обязательствам. Основным назначением расчетов является обслуживание денежного оборота (платежного оборота). Расчеты могут принимать как наличную, так и безналичную форму. Наличные и безналичные формы денежных расчетов хозяйственных субъектов могут функционировать только в органическом единстве.

     Организация денежных расчетов с использованием безналичных денег гораздо предпочтительнее платежей наличными деньгами, поскольку  в первом случае достигается значительная экономия на издержках обращения.

     Широкому  применению безналичных расчетов способствует разветвленная сеть банков, а также заинтересованность государства в их развитии, как по вышеотмеченной причине, так и с целью изучения и регулирования макроэкономических процессов. Денежные средства, как собственные, так и заемные, в соответствии с законодательством подлежат обязательному хранению в банках, за исключением выручки, расходование которой разрешено в установленном порядке банком, обслуживающим хозяйствующего субъекта.

     Распространение популярности безналичных расчетов в России и возникновение новейших форм денежных расчетов (пример: кредитные карты) повлекло за собой увеличение потока информации о данной сфере экономики.

     Этой  причиной и обусловлен мой выбор  темы для курсовой работы. На мой  взгляд, наиболее важными аспектами анализа денежных форм обращения являются: во-первых, общие основы организации безналичных расчетов, во-вторых, особенности межбанковских расчетов и, безусловно, формы расчетов, применяющиеся в хозяйственной сфере России. 

История появления денег

     В первоначальном периоде существования  человеческого общества господствовало натуральное хозяйство. Производимая продукция предназначалась для  собственного потребления. Постепенно происходила специализация людей  на изготовление определённых видов  продукции. Излишки стали использоваться для обмена на другую продукцию, необходимую данному производителю. Хозяйствующие субъекты начали производить продукцию не только для собственного потребления, но и для обмена на другие товары или для реализации. Для непосредственного обмена товара на товар нужна потребность продавца именно в том товаре, который предлагается другой стороной. Следовательно, обмен товарами может происходить при наличии нужных товаров у обеих сторон, вступающих в сделку. Это условие существенно ограничивает возможности товарообмена. Надо учесть, что при обмене должно соблюдаться требование эквивалентности стоимости товаров, участвующих в обмене, что также ограничивает обмен. Стремление к развитию обмена стимулировало выделение из многообразия обмениваемых товаров некоего эквивалента, используемого при обмене товаров. Постепенно выделялись товары, обладавшие высокой ликвидностью (способностью к реализации). Это был скот, меха, драгоценные камни, соль, зерно, драгоценные металлы. Именно последние (главным образом золото) были выделены в качестве общего эквивалента. Этому способствовали несколько качеств, присущих золоту: редкость, однородность, делимость, длительность хранения, портативность.

1. Денежный рынок

     Денежный  рынок - это рынок денежных средств, на котором в результате взаимодействия спроса на деньги и предложения денег устанавливается равновесное значение количества денег и равновесная ставка процента.

     На  денежном рынке деньги «не продаются» и «не покупаются» подобно  другим товарам. В этом специфика денежного рынка.  

     

     Структура финансового рынка 

     При сделках на денежном рынке деньги обмениваются на другие ликвидные (быстро реализуемые) средства по альтернативной стоимости, измеренной в единицах номинальной  нормы процента. Таким образом, уровень процентной ставки выступает как бы «ценой» денег. Денежный рынок - это часть финансового рынка.Финансовый рынок разделяется на денежный рынок и рынок капиталов. Под денежным рынком понимается рынок краткосрочных кредитных операций (до одного года). В свою очередь, денежный рынок подразделяется обычно на учетный, межбанковский и валютный рынки.

     К учетному рынку относят тот, на котором основными инструментами являются казначейские и коммерческие векселя, другие виды краткосрочных обязательств (ценные бумаги). Межбанковский рынок - часть рынка ссудных капиталов, где временно свободные денежные ресурсы кредитных учреждений привлекаются и размещаются банками между собой, преимущественно в форме межбанковских депозитов на короткие сроки.

       Валютные рынки обслуживают международный платежный оборот, связанный с оплатой денежных обязательств юридических и физических лиц разных стран. Здесь происходит купля и продажа валют на основе спроса и предложения (в силу отсутствия общепринятого для всех стран платежного средства).

       Рынок капитала охватывает средне- и долгосрочные кредиты, а также акции и облигации. Он подразделяется на рынок ценных бумаг (средне- и долгосрочных) и рынок средне- и долгосрочных банковских кредитов. В отличие от денежного рынка, где реализуются высоко ликвидные средства для удовлетворения краткосрочных потребностей, на рынке капиталов удовлетворяются долгосрочные потребности в финансовых ресурсах.

     Финансовый  рынок можно рассматривать и  как совокупность первичного и вторичного рынков, а также делить на национальный и международный. Первичный рынок возникает в момент эмиссии ценных бумаг, на нем мобилизуются финансовые ресурсы. На вторичном рынке эти ресурсы перераспределяются, и даже не один раз. В свою очередь, вторичный рынок подразделяется набиржевой и небиржевой. На последнем происходит купля-продажа ценных бумаг, по каким-либо причинам не котирующихся на бирже (например, через банки). Функционирование механизма денежного рынка (важнейшими элементами которого являются спрос и предложение денег) находится под влиянием общего состояния экономики, что проявляется в состоянии денежной системы.

     Денежная  система - это исторически сложившаяся в каждой стране и законодательно установленная форма организации денежного обращения.

     В зависимости от вида обращающихся денег выделяются два типа систем денежного обращения:

     • металлические деньги, когда обращаются полноценные золотые и серебряные монеты, а кредитные деньги свободно обмениваются на денежные слитки или  монеты;

     • кредитные и бумажные деньги, когда  золото вытеснено из обращения, и поэтому кредитные и бумажные деньги не обмениваются на золото. Современное денежное обращение представляет собой совокупность денежных средств в безналичной и наличной формах.

     Спрос на деньги

     Спрос на деньги определяется величиной денежных средств, которые хозяйственные агенты хотят использовать как платежные средства.

     Спрос на деньги не тождествен спросу на денежный доход. Он показывает, какую часть  своего дохода экономические субъекты предпочитают хранить в наиболее ликвидной форме - виде наличных денег (денежной кассы).

     Спрос на деньги представляет собой спрос  на запас денег, измеренный в определенный момент времени. Спрос на деньги формируется  во всех секторах экономики.

     В экономической литературе выделились две основные концепции спроса на деньги: неоклассическая (монетаристская) и кейнсианская.

     Монетаристская  теория спроса на деньги основывается на неоклассических традициях, и  унаследовала основные постулаты количественной теории денег, возникшей еще в  XVIII в. и безраздельно господствовавшей в экономической науке до 30-40-х годов.

     Основной  постулат количественной теории заключается  в следующем: абсолютный уровень  цен определяется предложением номинальных  денежных остатков. Иными словами - чем больше предложение денег, тем  выше уровень цен, и наоборот.

     Современная трактовка количественной теории основана на понятии скорости обращения денег  в движении доходов, которая определяется как

где  

     М- количество денег в обращении;

     V- скорость обращения денег;

     Р- абсолютный уровень цен;

     Y- реальный объем производства.

     Если  преобразовать формулу этого  уравнения следующим образом

     

     что мы увидим, что количество денег, находящихся  в 

     

     обращенииравно  отношению номинального дохода к  скорости обращения денег. Если заменить М в левой части уравнения на параметрМ_d - величину спроса на деньги, то получим M_{d =} PY / V

     Из  этого уравнения следует, что  величина спроса на деньги зависит  от следующих факторов:

     • абсолютного уровня цен. При прочих равных условиях, чем выше уровень  цен, тем выше спрос на деньги, и наоборот;

     • уровня реального объема производства. По мере его роста повышаются и  реальные доходы населения, а значит, людям потребуется больше денег, так как наличие более высоких  реальных доходов подразумевает  и рост объема сделок;

     • скорости обращения денег. Соответственно все факторы, влияющие на скорость обращения денег, будут влиять и на спрос на деньги. 

     Предложение денег и денежный мультипликатор 

     Под предложением денег обычно понимают денежную массу в обращении, т.е. совокупность платежных средств, обращающихся в стране в данный момент.

     Предложение денег в экономике регулируется в основном центральным банком, а  также в определенных случаях  в незначительной мере зависит и  от поведения населения и от поведения  крупных коммерческих финансовых структур.

     Многообразие  денежных средств, функционирующих  в современной экономике, порождает  проблему измерения денежной массы.

     Денежная  масса - совокупность всех денежных средств, находящихся в наличной и безналичной формах, обеспечивающая обращение товаров и услуг в народном хозяйстве.

     В структуре денежной массы выделяется активная часть, к которой относятся  денежные средства, реально обслуживающие  хозяйственный оборот, и пассивная  часть, включающая денежные накопления, остатки на счетах, которые потенциально могут служить расчетными средствами. Особое место в структуре денежной массы занимают так называемые квазиденьги (от лат. как будто, почти), т.е. денежные средства на срочных счетах, сберегательных вкладах, в депозитных сертификатах, в акциях инвестиционных фондов, которые вкладывают средства только в краткосрочные денежные обязательства.