Сущность, структуры и формирования финансовых результатов предприятия

Введение

В условиях рыночной экономики эффективность  производственной, инвестиционной и  финансовой деятельности выражается в  финансовых результатах.

В условиях рынка каждый хозяйствующий  субъект выступает как обособленный товаропроизводитель, который экономически и юридически самостоятелен. Хозяйствующий  субъект самостоятельно выбирает сферу  бизнеса, формирует товарный ассортимент, определяет затраты, формирует цены, учитывает выручку от реализации, а следовательно, выявляет прибыль  или убыток по результатам деятельности. В условиях рынка получение прибыли  является непосредственной целью производства субъекта хозяйствования. Реализация данной цели возможна только в том  случае, если субъект хозяйствования производит продукцию (работы, услуги), которые по своим потребительским  свойствам соответствуют потребностям общества. Обществу нужны не рублёвые эквиваленты, а конкретные товарно-материальные ценности. Акт реализации продукта (работ, услуг) означает и общественное признание. Получение выручки за произведённую и реализованную  продукцию ещё не означает получение  прибыли. Для выявления финансового  результата необходимо выручку сопоставить  с затратами на производство и  реализацию:

Суть деятельности каждого предприятия  определяет особенности его функционирования, содержание и структуру активов, в особенности основных средств; формирует существенную часть конечного  финансового результата.

Таким образом, рассмотрение вопроса  о сущности и формировании финансовых результатов хозяйствующего субъекта является важным и актуальным в условиях рыночной экономики.

Актуальность данного вопроса  определяет выбор темы и содержание данной работы.

Целью работы является изучение сущности, структуры и формирования финансовых результатов предприятия.

В соответствии с поставленной целью  предстоит решить следующие задачи:

- рассмотреть теоретические аспекты  экономического содержания финансовых  результатов.

- проанализировать формирование  финансовых результатов на отдельном  предприятии.

- разработать предложения по повышению  финансовых результатов деятельности  на предприятии.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

1. Теоретические основы управления  финансовыми результатами деятельности  предприятия

1.1 Сущность, основные  понятия управления финансовыми  результатами

 

             Под управлением финансовыми  результатами предприятия, в кратких  экономических энциклопедиях, понимают комплекс мероприятий по управлению кредитно-денежными отношениями предприятия, реализуемых в определенном порядке ответственной o структурой для решения взаимосвязанных задач восстановления, укрепления и расширения финансов .

В общем плане текущие задачи по управлению финансовыми результатами определяются хозяйственной деятельностью  предприятия, что зафиксированной  практически в каждом уставе –  улучшение финансовых результатов  или максимизация прибыли.

К конкретным задачам по улучшению  финансового результата можно отнести:

• Оптимизация затрат (оценка размеров и структуры, выявление резервов, рекомендации по снижению и др.);
• Оптимизация доходов (соотношение прибыли и налогов, распределение прибыли и др.);
• Реструктуризация активов предприятия (выбор o и  обеспечение разумного соотношения текущих активов);
• Обеспечение дополнительных доходов предприятия (от непрофильной реализационной и финансовой деятельности, основных фондов, долгосрочных финансовых вложений);
• Совершенствование расчетов с контрагентами (повышение денежной составляющей в объеме продаж);
• Совершенствование финансовых взаимоотношений с дочерними обществами.

Таким образом, можно укрупнено  определить основные объекты  управления финансовыми результатами:

• Регулирование финансовых результатов производственной деятельности, т.е. определение оптимальных вариантов формирования отдельных элементов себестоимости производства, распределения затрат, ценообразования, налогообложения и т.д.
• Управление активами – деятельность, связанная с формированием имущества предприятия.

Имущественные процессы, прежде всего, связаны с инвестициями, направленными  предприятием на техническое развитие (реконструкция, обновление технологического оборудования, освоение новых видов  продукции, строительство и ремонт недвижимого производственного  имущества и т. д.), финансовыми  инвестициями (приобретение ценных бумаг, создание дочерних предприятий и  т.д.), финансирование текущей производственной деятельности, маневрированием временно свободными денежными средствами, а  также с обратными процессами – использованием, ликвидацией объектов имущественного комплекса,o их реализацией и т. д.

В связи с этим перед финансовым менеджером стоят взаимосвязанные  и разнонаправленные задачи –  с одной стороны, выбор наиболее выгодного варианта инвестиций, а  с другой – постоянный контроль за эффективным использование существующего имущественного комплекса.

• Управление источниками финансовых ресурсов – управление 

собственным и заемным капиталом.

В качестве источников финансовых ресурсов на любом предприятии используются как собственные, так и заемные  средства. Финансовый менеджер должен выбирать источники, предварительно оценив стоимость этих ресурсов, степень  финансового риска, возможные последствия  на финансовое состояние предприятия. И здесь перед финансовым менеджером постоянно встает ряд важных вопросов:f за счет, каких источников покрыть недостаток денежных средств, каково должно быть соотношение заемных и собственных средств, какая степень риска привлечения заемных средств допустима, какие будут последствия от привлечения тех или иных источников средств и др. .

         Как отмечает Гиляровская Л. Т., эффективность производственной, инвестиционной и финансовой деятельности выражается в финансовых результатах.

Финансовый  результат – это обобщающий показатель анализа и оценки эффективности (неэффективности)f деятельности хозяйствующего субъекта на определенных стадиях (этапах) его формирования.

Финансовый  результат отражает изменение собственного капитала за определенный период в результате производственно-финансовой деятельности организации. Таким образом, показатель прибыли или убытка по итогам отчетного периода является конкретным выражением характеристики финансового результата деятельности предприятия.

Для выявления финансового результата необходимо выручку сопоставить с затратами на производство и реализацию: когда выручка превышает затраты, (или превышение дохода над расходами) тогда финансовый результат свидетельствует о получении прибыли.

Как считают  Маркарьян Э. А. и Герасименко Г. П.,  прибыль – это конечный финансовый результат деятельности d предприятия, характеризующий его эффективность. В условиях рыночной экономики прибыль выступает важнейшим фактором стимулирования производственной и предпринимательской деятельности.

Прибыль – это часть добавленной стоимости, которую непосредственно получают предприятия после реализации продукции (работ, услуг) как вознаграждение за вложенный капитал и риск предпринимательской деятельности.

При равенстве выручки и затрат удается лишь возмещать затраты — прибыль отсутствует, а следовательно, отсутствует и основа развития хозяйствующего субъекта. Когда затраты превышают выручку, субъект хозяйствования получает убытки — это область критического риска, что ставит хозяйствующего субъекта в критическое p финансовое положение, не исключающее банкротство. Убытки высвечивают ошибки, просчеты в направлениях использования финансовых средств организации производства, управления и сбыта продукции.

Предприятие в данное экономически-нестабильное время должно стремиться если не к получению максимальной величины прибыли, то к той величине прибыли, которая обеспечит стабильное положение предприятия на рынке, конкурентоспособность. Решение данных задач предполагает не только знание источников формирования прибыли, но и определение методов оптимального их использования.

Таким образом, r можно сделать вывод, что в современных рыночных отношениях предприятия приобрели самостоятельность и несут полную ответственность за результаты своей хозяйственной деятельности перед совладельцами, акционерами, работниками, банками и кредиторами. Известно, что без получения прибыли предприятие не может развиваться в рыночной экономике, за исключением организаций, финансируемых за счёт государства или других источников. Поэтому задача улучшения финансового результата является жизненно важной для хозяйствующего субъекта. Анализ финансовых показателей позволяет выявить возможности улучшения финансового положения и по результатам расчётов принять экономически обоснованные решения.

 

 

             

 

1.2. Система показателей финансовых  результатов

Система показателей финансовых результатов  включает в себя не только абсолютные, но и относительные показатели эффективности хозяйствования. К ним относятся показатели рентабельности. Рассчитываются и анализируются рентабельность продукции, активов, капитала. Чем выше уровень этих показателей рентабельности, тем выше эффективность хозяйствования предприятий.o

Таким образом, Э.А. Маркарьян, отмечает, что основными задачами анализа финансовых результатов деятельности предприятия являются:

- оценка динамики абсолютных  и относительных показателей финансовых результатов (прибыли и рентабельности);

- определение направленности и  размера влияния отдельных факторов  на динамику прибыли и уровень рентабельности;

-  оценка эффективности бизнеса;

-  определение оптимальной величины  прибыли (предельный анализ).

Обобщенная информация о финансовых результатах представлена в бухгалтерской  отчетности:s

- форма № 1 «Бухгалтерский баланс»;

- форма № 2 «Отчет о прибылях  и убытках».

Кроме того, при анализе используются данные бизнес-плана и аналитического бухгалтерского учета к счету 90 «Продажи», счету 91 «Прочие доходы и расходы» и счету 99 «Прибыли и убытки».

Финансовые результаты представляют отдельный раздел Плана счетов, который так и называется «Финансовые результаты». В нем отражаются данные о полученных доходах и произведенных в целях получения этих доходов расходах в разрезе основной и прочей деятельности предприятия.

Судить о том, какой конечный финансовый результат получен по итогам продаж (продукции, работ, услуг), можно только очистив его от причитающихся государству косвенных налогов и себестоимости. Превышение выручки над налоговыми расходами и затратами, ее формирующими даст положительный результат, называемый прибылью от продаж. Для этого рассмотрим схему формирования прибыли, которую представил Д.В. Выручка (нетто) от продажи товаров, продукции, работ, услуг                                             (за минусом НДС, акцизов и других обязательных платежей)

 

Себестоимость проданных продукции (работ, услуг) (-)

 

Валовая прибыль

 

Коммерческие и управленческие расходы (-)

 

Прибыль (убыток) от продаж

 

Проценты к получению                (+)

 

Проценты к уплате               (-)

 

Доходы от участия в других организациях (+)

 

Сальдо прочих доходов и расходов

(+/-)

 

Прибыль (убыток) до налогообложения

 

Постоянные налоговые обязательства                (+/-)

 

Отложенные налоговые активы                (+)

 

Отложенные налоговые обязательства                (-)

 

Текущий налог на прибыль (текущий  налоговый убыток)  (-/+)

 

Штрафы, пени, неустойки, подлежащие перечислению в бюджет (-)

 

Чистая прибыль (убыток) отчетного                   периода

 

Лысенко.

 

Рисунок 1 - Схема формирования прибыли по форме № 2                                   «Отчет о прибылях и убытках»

Обратная ситуация покажет убыток от продаж. Таким образом, конечным финансовым  результатом v от продаж  выступает  прибыль  (или убыток), полученная по итогам доходов от продаж, уменьшенная на величину налоговых расходов и расходов по выпуску продукции (выполнению работ, оказанию услуг).

Формирование бухгалтерской прибыли (убытка) представлено на рисунке 1, который  отражает содержание формы бухгалтерской  отчетности № 2 «Отчет о прибылях и  убытках».

Убытки по результатам деятельности, как констатирует Л.Н. Чечевицына, высвечивают ошибки, просчеты в направлениях использования средств, ставят хозяйствующий субъект в критическое финансовое положение, fне исключающее банкротство.

По прибыли Л.Н. Чечевицына отмечает, что прибыль отражает положительный финансовый результат. Стремление к получению прибыли ориентирует товаропроизводителей на увеличение объема производства продукции (работ, услуг), снижение затрат. Прибыль сигнализирует, где можно добиться наибольшего прироста стоимости, создает стимул для инвестирования в эти сферы деятельности. За счет прибыли выполняются внешние финансовые обязательства перед бюджетом, банками, внебюджетными фондами и другими организациями. Она характеризует степень деловой активности и финансового благополучия. По прибыли определяют уровень отдачи авансированных средств в доходность вложений и активов.