Активы организации

КСОС 0 = СОС0 / ТА0 = 9609 / 1028871 = 0,01

КСОС 1 = СОС1 / ТА1 = 174609 / 1920897 = 0,09

  Чем выше этот показатель, тем лучше финансовое состояние предприятия, тем больше у него возможностей проведения независимой финансовой политики.

7. Коэффициент  финансовой зависимости в части  формирования запасов: 

КЗАП = СОС / Запасы

КЗАП 0  = СОС0 / Запасы 0 = 9609 / 675857 = 0,014

КЗАП 1  = СОС1 / Запасы 1 = 174609 / 1177367 = 0,148

   Рассмотрев относительные показатели финансовой устойчивости, можно сделать вывод о том, что предприятие находится в неустойчивом положении. Коэффициенты финансовой устойчивости, как в базовый, так и отчетный период, не достигают оптимального значения, коэффициенты автономии также не соответствуют показателям необходимым для производительного функционирования предприятия.  
 

2.4 Скорость  и время оборота кредиторской и дебиторской задолженности

   Рассмотрим дебиторскую и кредиторскую задолженность предприятия на начало и конец отчетного года. Данные для наглядности представим в табличном виде (табл.2.4)

     Таблица 2.4 Показатели кредиторской и дебиторской  задолженности

 

   Рассчитаем скорость (v) и время (t) оборота дебиторской задолженности:

vДЗ = V / ДЗ

vДЗ – скорость оборота ДЗ

V – выручка от продаж

ДЗ –  дебиторская задолженность

vДЗ 0 = V0 / ДЗ0 = 3884467 / 292654 = 13,27

vДЗ 1 = V1 / ДЗ1 = 1938301 / 632805 = 3,06

tДЗ = 360 / vДЗ

t0 = 360 / v0 = 360 / 13,27 = 27 дней

t1 = 360 / v1 = 360 / 3,06 = 118 дней

   Рассчитаем скорость (v) и время (t) оборота кредиторской задолженности:

vКЗ = Vс/с / КЗ

vКЗ – скорость оборота КЗ

Vс/с – объем себестоимости

КЗ – кредиторская задолженность

vКЗ 0 = Vс/с 0 / КЗ0 = 3300757 / 263265 = 12,54

vКЗ 1 = Vс/с 1 / КЗ1 = 1722096 / 413205 = 4,17

tКЗ = 360 / vКЗ

tКЗ 0 = 360 / vКЗ 0 = 360 / 12,54 = 29 дней

tКЗ 1 = 360 / vКЗ 1 = 360 / 4,17 = 86 дней

   Представим информацию о скорости  и времени оборота дебиторской  и кредиторской задолженности  на начало и конец отчетного  периода (рис. 2.4.1 и 2.4.2).

            Рис. 2.4.1 Скорость оборота ДЗ и КЗ на начало и конец года

 

Рис. 2.4.2 Время оборота ДЗ и КЗ на начало и конец года

   Таким образом, отмечаем существенное  снижение скорости оборота и  дебиторской, и кредиторской задолженности  к концу отчетного периода.  Это в свою очередь привело к удлинению периода оборота указанных категорий. Выявленная тенденция является негативной, поскольку для высвобождения денежных средств предприятию требуется теперь больший срок времени, что снижает его ликвидность и устойчивость. 

     2.5 Влияние различных факторов на величину потребности в дебиторской задолженности.

Исходная  модель: потребность ДЗ = tДЗ * V / 360

ДЗ –  дебиторская задолженность

V – выручка от продаж

tДЗ – время оборота дебиторской задолженности.

   Рассмотрим влияние объема продаж и времени оборота дебиторской задолженности на величину потребности дебиторской задолженности:

ДЗ 0 = tДЗ  0 * V0 / 360 = 27 * 3884467 / 360 = 291335, 025

ДЗ v = tДЗ  0 * V1 / 360 = 27 * 1938301 / 360 = 145372, 575

∆ДЗ v = 145372, 575 - 291335, 025 = - 145962,45

ДЗ t = tДЗ  1 * V1 / 360 = 118 * 1938301 / 360 = 635331,9944

∆ДЗ t = 635331,9944 + 145962,45 = 489369,5444

∆ДЗ общее = ∆ДЗ v + ДЗ t = - 145962,45 + 489369,5444 = 343407,0944

∆ДЗ общее = ДЗ1 - ДЗ0 = 635331- 291335= 343407, 0944

   Таким образом, в целом потребность в дебиторской задолженности на конец периода возросла на 343407, 0944 руб. При этом если сокращение выручки провоцировало сокращение и потребности в ДЗ, то существенное удлинение времени оборота  ДЗ оказало решающее влияние и привело к росту потребности в дебиторской задолженности в целом.

   Анализ финансового состояния предприятия показал, что предприятие по итогам на конец года получило чистую прибыль в размере 82186 руб., объём реализации продукции составил 1938301 руб. При этом прибыль снизилась. Что касается других показателей, характеризующих финансовое состояние данного предприятия, то активы предприятия за отчётный период увеличились на 1044134 руб.; обязательства –на 727026; общий коэффициент ликвидности равен 1,23; рентабельность капитала 0,1 руб., то есть на 1 вложенный рубль предприятие получает 10 копеек прибыли в год; в целом предприятие находиться в крайне неустойчивом финансовом состоянии. Неустойчивая финансовая ситуация характеризуется тем, что заемный капитал превышает собственный.