Эмиссионный доход – доход от эмиссии неполноценных  денежных знаков, образуемый как разница  между их номинальной и реальной стоимостями.

      Государство, увидев в такой форме выпуска  дополнительный источник пополнения своего всегда дефицитного бюджета, монополизировало эмиссию банкнот.

      Банкноты  – бумажные денежные знаки, выпускаемые  эмиссионными банками, не имеющие принудительного  курса и обязательные к размену  на монету по рыночному курсу.

      Банкноты, являясь разменными кредитными денежными  знаками, предусматривают определенный порядок обеспечения их эмиссии, которое может быть реальным и  нереальным. К первому относятся:

• монеты, чеканенные из драгоценных металлов;
• векселя.

      Ко  второму относится обязательство  государства принимать эмитированные  им банкноты в уплату налоговых платежей.

      В зависимости от обеспечения выделяют три вида банкнот:

• с полным покрытием (классические);
• с частичным покрытием;
• без покрытия.

      Классические  банкноты имели следующие характеристики:

• полное реальное покрытие, в котором превалировало золото или другие драгоценные металлы;
• эмитированные по такому порядку банкноты разменивались на золото в неограниченном количестве;
• разменный курс был рыночный и, как правило, совпадал с номиналом;
• законодательных ограничений по количеству эмитируемых билетов не существовало, а единственным ограничителем такой эмиссии был официальный золотой запас.

      Классические  банкноты эмитировались частными банкирами  и исторически появились одними из первых.

      Банкноты  с частичным покрытием характеризовались  следующими признаками:

• выпущенные банкноты имели под собой реальное обеспечение, часть которого состояла как из драгоценных металлов, так и из товаров, представленных в форме вексельного обеспечения;
• за держателями таких банкнот сохранялось право беспрепятственного обмена их на золото в неограниченном количестве;
• курс обмена банкнот, как правило, был ниже номинала;
• выпуск такого рода банкнот все больше концентрировался в руках центрального банка, деятельность которого законодательно ограничивалась введением института предоставления эмиссионного права.

      Эмиссионное право – это право, данное законодателем  центральному банку выпускать дополнительные денежные знаки без монетарного  покрытия и без дополнительного  разрешения законодательных органов.

      Институт  эмиссионного права впервые возник в Англии в 1844г. согласно Акту Роберта  Пиля. В России эмиссионное право  было введено в 1897 г. Сам Государственный  банк был учрежден в 1861 г., но он до этих пор не являлся эмиссионным институтом.

      При третьем порядке эмиссии –  без покрытия – банкноты обладали следующими свойствами:

• размен банкнот на золото приостанавливался, и они признавались государственным долгом с обязательством их последующего выкупа государством;
• право эмиссии дополнительных денежных знаков сохранялось за законодательным органом и обычно периодически пересматривалось в сторону повышения;
• такие банкноты принимались в обязательном порядке по рыночному курсу в уплату налогов и иных платежей в пользу государства.

      Прекращение размена банкнот на золотые монеты произошло в ведущих капиталистических  странах в период Первой мировой  войны. Впоследствии их размен де-юре  хотя и был восстановлен, но носил  кратковременный характер. После 1925 г. физические лица де-факто отсекались от возможности размена банкнот  на золото тем, что банкноты, например в Великобритании, разменивались  на сумму не менее 1700 фунтов стерлингов, т. е. 12,4 кг чистого золота, а во Франции  – 215 тыс. франков, что соответствовало 12,7 кг золота; совместно имели хождение золотые слитки и банкноты, которые  разменивались только в международном  обороте. С 1971 г., когда президент  США Р. Никсон де-юре прекратил  размен долларов на золото, банкноты закончили  свое существование и трансформировались в бумажные деньги.

      Таким образом, можно сделать вывод, что  банкноты эволюционировали следующим  образом: классические – банкноты с  частичным покрытием банкноты без  покрытия. Такая постепенная смена  видов банкнот была вызвана непрерывной  эмиссией, что при ограниченности официальных золотых резервов приводило  к невозможности размена всех выпущенных банкнот на золото. В  дальнейшем банкнотам придавался принудительный курс с обязательством их приема во все платежи, что плавно переводило их в разряд неразменных бумажных денег. Тем самым деньги становятся институциональным, социальным феноменом. В их основе лежит не реальное обеспечение, а доверие экономических агентов  к системе, которая их эмитирует. По сути, речь идет о механизме кредитной  эмиссии, основанном на обязательствах эмитента принимать выпущенные денежные знаки во все платежи. Впоследствии название «банкноты» сохранилось и  за неразменными бумажными деньгами.

      Бумажные  деньги всегда связывались с нуждами  государственного бюджета и преследовали фискальные цели. Они выпускались  от имени казначейства, отчего их самая  распространенная форма получила название «казначейские билеты».

      Современные бумажные деньги характеризуются тремя  признаками:

• неразменностью;
• наличием принудительного курса;
• беспроцентностью, хотя по существу они являются государственными обязательствами.

      Бумажные  деньги существуют в виде наличных и безналичных денег. Последние  представляют собой записи на банковских счетах, удостоверяющие право владельца  использовать их в качестве средства платежа во взаиморасчетах или получать с них наличные деньги.

      В настоящее время в категорию  бумажных денег включаются не только казначейские билеты, но и банковские билеты, т. е. билеты центрального банка. Часто в экономической литературе их продолжают называть банкнотами.

      Эмиссия бумажных денег является выгодной операцией  для государства и составляет его эмиссионный доход, но так  же очевидно и то, что чем выше темп эмиссии, тем более обесцениваются денежные знаки, что в конечном итоге  ведет к уменьшению реального  эмиссионного дохода.

      Электронные деньги – это зарождающаяся новая  форма денег. Обычно к электронным  деньгам относят пластиковые (дебетовые  и кредитные) карточки, которые таковыми не являются. По сути, электронными деньгами сегодня можно считать информацию, хранящуюся на диске компьютера, так  называемые цифровые деньги в системе  Интернет, а также в памяти смарт-карт, имеющих встроенный микропроцессор.

      Пластиковая карта – именной денежный документ, выпущенный банком или иной специализированной (торговой) организацией, удостоверяющей наличие в соответствующем учреждении счета владельца пластиковой  карты и дающий право на приобретение товаров и услуг без оплаты наличными деньгами, но только у  тех фирм, которые, подписав договор, присоединились к такой системе  расчетов.

      Оплата  товаров происходит путем предъявления карты и подписи оправдательного  документа, например счета, при этом окончательный расчет через определенное время выполняет кредитная организация, списывая указанную в документе  сумму с карточного счета клиента. За пользование карточкой выпускающие  их кредитные организации обычно взимают плату в виде разовых  ежегодных платежей или в форме  регулярно начисляемой платежной  комиссии.

      Различают три основных вида пластиковых карт: кредитные карты, расчеты по которым  могут производиться сверх дебетового остатка на счете клиента путем  предоставления эмитентом кредита, как правило револьверного; пластиковые  карты дорожного типа, для которых  характерен тот же режим использования, только при расширенной сфере  применения и ограниченном круге  держателей; дебетовые карты, платежи  по которым осуществляются в пределах дебетовых остатков на счете клиента  без предоставления ему кредита. Существуют и другие виды карт, но они  являются комбинацией различных  свойств, присущих трем основным вышеперечисленным.

      По  географии применения пластиковые  карты делятся на внутренние, которые  используются в пределах одной страны, и внешние, применяемые при международных  расчетах. Основная масса карточек производится ведущими фирмами в  этой области: Eurocard, VISA, American Express. 
 
 
 
 

3. Функции денег.

     Деньги  проявляют себя через свои функции. Обычно выделяют следующие четыре основные функции денег:

• мера стоимости
• средство накопления (тезаврации)
• средство обращения
• средство платежа

Часто выделяют и пятую функцию денег  — функцию мировых денег, проявляющуюся в обслуживании международного товарообмена.

3.1 Мера стоимости.

     Деньги  выполняют функцию меры стоимости, т.е. служат для измерения и сравнения стоимостей различных товаров и услуг. Мера стоимости является основной функцией денег. Все разновидности денег, действующие в национальной экономике в данный момент времени, предназначены для выражения стоимости товаров. В каждой стране установлена собственная денежная единица, которая является мерой стоимости всех товаров и услуг, присутствующих на рынке. В России мерой стоимости, например, является рубль, в США — доллар, в Японии — иена.

     Стоимость товара, выраженная в деньгах, представляет собой его цену. Цена, следовательно, есть форма выражения стоимости товара в деньгах. Поэтому, когда говорят об изменении цен товаров под влиянием различных условий, подразумевают изменения их стоимости, выраженной в деньгах.

     Цена  как мера стоимости требует количественной определенности. Поэтому с ней тесно связано свойство денег служить масштабом цен. Масштаб цен не является отдельной функцией денег — он представляет собой механизм, с помощью которого выполняется функция меры стоимости.

     Масштаб цен устанавливается государством. В эпоху серебряных и золотых денег государство определяло весовое количество каждой денежной единицы. Так, английский фунт стерлингов действительно представлял собой фунт серебра. Золотые монеты имели определенный вес, соблюдение которого при их чеканке строго контролировалось.

     Однородность, прочность и делимость, концентрация высокой ценности в малых количествах  благородного металла делали золото и серебро идеально удобными для функционирования в качестве меры стоимости. Цена каждого товара выступала как какое-то количество золота, при этом все золото превращалось в воплощение общественного богатства.

     Хотя  стоимость самого золота как товара изменялась, масштаб цен оставался  неизменным, поскольку он был выражен  в одних и тех же весовых  единицах: 1 грамм чистого золота всегда является одной тысячной килограмма золота, как бы при этом ни менялась ценность самого золота как товара.

     Позднее, когда золото было выведено из обращения  и заменено бумажными деньгами, в денежной единице каждой страны устанавливалось ее золотое содержание, т.е..денежная единица приравнивалась к определенному весовому количеству золота.

     Масштаб цен, принятый на территории данного  государства, долгое время был действителен только в пределах его границ, а  в расчетах между государствами, т.е. на мировом рынке, золото принималось по весу. Поскольку функция меры стоимости в порядке преемственности перешла к кредитным деньгам, в наше время перевод одной национальной валюты в другую означает в первую очередь переход из одного масштаба цен в другой.

3.2 Средство накопления.

     Функция средства накопления — тезаврации — является второй функцией денег. Функция средства накопления порождается развитием обмена и переходом от эпизодических и разрозненных обменных актов к регулярной торговле как более развитой и прогрессивной форме обмена результатами хозяйственной деятельности.

     Выступая  как средство накопления, деньги превращаются в особый актив (имущество), который  обеспечивает его владельцу возможность  покупать различные товары в будущем. Безусловно, в качестве средства накопления может выступать и любой другой вид актива (имущества). Люди могут  накапливать богатства путем  покупки драгоценностей, недвижимости, антиквариата и т.п. Однако использование в качестве средства накопления именно денег имеет одно существенное преимущество. Это преимущество состоит в их абсолютной ликвидности, т.е. в способности быть использованными в качестве платежного средства (или превратиться в платежное средство) в любой момент без потери своей номинальной стоимости.